CC BY
72
rynka/rynok-kraudfandinga-prodemonstriroval-sushchestvennyy-rost/ (data obrashchenija: 26.03.2017)
10. Sajt Boomstarter [Site Boomstarter] [Jelektronnyi resurs] - 2017. - URL: https://boomstarter.ru/ (data obrashchenija: 02.04.2017)
11. Sajt StartTrack [Site StartTrack] [Jelektronnyi resurs] - 2017. - URL: https://starttrack.ru/ (data obrashchenija: 12.04.2017)
12. CB razrabotal koncepciyu regulirovanija kraudfandinga v Rossii [The Central Bank developed the concept of crowdfunding in Russia] [Jelektronnyi resurs] // Sajt Banki.ru. - 2016. - URL: http://www.banki.ru/news/lenta/?id=9341344 (data obrashchenija: 29.03.2017)
13. Chto takoe kaudfanding? [What is Crowdfunding?] [Jelektronnyi resurs] // Portal kraud-servisov. - 2015. - URL: http://crowdsourcing.ru/article/what_is_the_crowdfunding (data obrashchenija: 28.03.2017)
14. Chto takoe Kraudfanding? [What is Crowdfunding?] [Jelektronnyi resurs] // Sajt Biznes-foruma «Vygodnoe delo». - 2016. - URL: http://forumbusiness.net/showthread.php?t=28360 (data obrashchenija: 28.03.2017)
15. Stats [Jelektronnyi resurs] // Sajt Kickstarter. - 2017. - URL: https://www.kickstarter.com/help/stats (data obrashchenija: 09.04.2017)
16. Wisdom of the crowd [Jelektronnyi resurs] // Wikipedia, the free encyclopedia. - 2017. - URL: https://en.wikipedia.org/wiki/Wisdom_of_the_crowd (data obrashchenija: 02.04.2017)
© AxMagneBa M.C., 2017
УДК 33
Бардашова Елизавета Владиславовна
студентка 2 курса
Оренбургский филиал РЭУ им. Г.В. Плеханова, Россия
E-mail: [email protected]
СТАТИСТИЧЕСКОЕ ИЗУЧЕНИЕ ВКЛАДОВ ФИЗИЧЕСКИХ ЛИЦ В КРЕДИТНЫЕ ОРГАНИЗАЦИИ
Аннотация
В статье изучена вариация вкладов физических лиц в кредитные организации в РФ. На основе данных за период 2000-2015 гг. после проведения многофакторного анализа были определены факторы, оказывающие наибольшее влияние на объем депозитов физических лиц.
Ключевые слова Вклады физических лиц, корреляционно-регрессионный анализ, уровень безработицы, ставка по депозитам, многофакторный анализ.
Вклады (депозиты) физических лиц - депозиты и прочие привлеченные средства физических лиц (включая сберегательные сертификаты), неисполненные обязательства по договорам на привлечение средств по депозитам и прочим привлеченным средствам, а также средства на прочих счетах физических лиц. В расчет данного показателя не включаются средства физических лиц - индивидуальных предпринимателей, избирательных фондов физических лиц, переводы из Российской Федерации и в Российскую Федерацию [1].
На рисунке 1 представлена динамика изменения объема вкладов (депозитов) физических лиц в кредитные организации в расчете на экономически активное население. Анализ графика (рис. 1) позволяет сделать вывод о том, что объем вкладов физических лиц постепенно изменяется, а темп роста этого показателя постепенно уменьшается. Наименьшее увеличение депозитов по отношению к предыдущему году наблюдалось в 2009 году в условиях кризиса.
а я в
ч и
И о
е
и н и Г
£ а
ч
И
со
170,0 160,0 150,0 140,0 130,0 120,0 110,0 100,0 90,0 80,0 70,0 60,0 50,0 40,0 30,0 20,0 10,0 0,0
2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
Год
Рисунок 1- Динамика объема вкладов (депозитов) физических лиц в РФ, % к предыдущему году
Чтобы определить причину постоянного изменения вкладов физических лиц и выявить факторы, которые влияют на динамику данного показателя, проведем многофакторный корреляционно-регрессионный анализ за период 2000-2015 гг.., где Y - вклады физических лиц в кредитные организации в расчете на экономически активное население, темп роста в %; Х1 - финансовый результат организаций, темп роста в %; Х2 - процентная ставка по депозитам, %; Хз - уровень безработицы, %; Х4 - число кредитных организаций, ед.; Х5 - прожиточный минимум, темп роста в %.
Чтобы определить факторы, оказывающие наибольшее влияние на объем депозитов физических лиц в кредитные организации, построим корреляционную матрицу и выберем наибольшее по модулю значение [2,3].
Таблица 1
Корреляционная матрица влияния факторов на вклады физических лиц
У Х1 Х2 Х3 Х4 Х5
У 1
Х1 0,07852 1
Х2 -0,6024 -0,0812 1
Х3 0,6725 0,37587 -0,0076 1
Х4 0,86847 0,23289 -0,514 0,76406 1
Х5 0,44805 0,18296 -0,0031 0,63538 0,48825 1
По корреляционной матрице проверяем мультиколлинеарность факторов (Х3 и Х4; Х3 и Х5). Согласно полученным данным, между факторами, наибольшее влияние на вклады (депозиты) физических лиц оказывают факторы Х2 - процентная ставка по депозитам и Х3 - уровень безработицы. Чтобы более точно определить степень влияния выбранных факторов, проведем регрессионный анализ.
Таблица 2
Регрессионный анализ
Регрессионная статистика
Множественный R 0,89945455
R-квадрат 0,809018487
Нормированный R-квадрат 0,779636716
Стандартная ошибка 6,645362153
Наблюдения 16
Дисперсионный анализ
SS MS F Значимость F
Регрессия 2 2431,91156 1215,95578 27,534708 2,12053Е-05
Остаток 13 574,090896 44,16083815
Итого 15 3006,002456
Коэффициенты Стандартная ошибка t-статистика P-Значение
Y-пересечение 122,8060442 11,0622855 11,10132659 5,285E-08
Переменная X 1 -6,45286956 1,309439911 -4,927961572 0,000276
Переменная X 2 6,371274512 1,156186057 5,510596217 0,0001003
По результатам регрессионного анализа (табл. 2) получено следующее уравнение:
у = 122,8 - 6,45х2 + 6,37х3 Данное уравнение позволяет сделать вывод о том, что с увеличением процентной ставки по депозитам на 1% будет наблюдаться уменьшение вкладов физических лиц на 6,5%, а при увеличении уровня безработицы на 1% - увеличение депозитов на 6,4%.
Множественный коэффициент корреляции равен 0,899, что говорит о тесной и прямой связи между признаками. Коэффициент детерминации равен 0,809, следовательно, 80,9% вариации депозитов физических лиц зависит от величины процентной ставки по депозитам и безработицы. На остальные неучтенные в модели факторы приходится 19,1%.
Проверка адекватности модели осуществляется с помощью расчета F- критерия Фишера. Fтабл=3,8, F«,«^^. Следовательно, F,^^ Fтабл, нулевая гипотеза отклоняется и уравнение статистически значимо.
Для оценки значимости параметров уравнения используется t-критерий Стьюдента. Так, ta=11,1, tb1=4,9, tb2=5,5, 1габл=2,14. Таким образом, ta> Ъабл , tb1> Ъабл, tb2> Ъабл, параметры регрессии статистически значимы.
Следовательно, объем вкладов физических лиц в кредитные организации в расчете на ЭАН постоянно увеличивается, однако темпы роста имеют тенденцию к снижению. Согласно использованному методу анализа было определено, что на вклады физических лиц в кредитные организации оказывают влияние процентные ставки по депозитам и уровень безработицы. Так, в определенных экономических условиях при увеличении безработных занятое население начинает сберегать больше денежных средств, ожидая возможность увольнения, а сами безработные уменьшают потребление и стараются сберегать, опасаясь за будущее. Данные события также связаны с влиянием процентной ставки по депозитам, которая уменьшается чаще в ухудшающихся экономических условиях, когда необходимо увеличить оборот денежных средств в экономике. При стабильных же условиях кредитные организации могут увеличивать ставки, а население, в свою очередь, сберегает меньше средств, будучи спокойны за будущее. Список использованной литературы:
1. Снатенков А.А. Сбережения населения и их место в финансово-экономической системе РФ: монография / А.А. Снатенков, Н.С. Приор. - Оренбург: Издательский центр ОГАУ, 2014.
2. Елисеева И. И. Эконометрика: учебник для магистров / И. И. Елисеева; под ред. И. И. Елисеевой. - М. : Издательство Юрайт, 2014.
3. Снатенков А.А., Тимофеева Т.В. Экономико-статистическое исследование состояния сберегательного дела в России // Экономика и предпринимательство. 2015. №6-2. С. 929-933.
4. Российский статистический ежегодник. 2016: Стат.сб./Росстат. -М., 2016 - 725 с.
5. http://www.gks.ru/ сайт Федеральной службы государственной статистики РФ.
© Бардашова Е.В., 2017
УДК 338.1
Белогруд И.Н.
Финуниверситет, Москва
БЕДНОСТЬ ЯВЛЯЕТСЯ СЕРЬЕЗНЫМ ОГРАНИЧЕНИЕМ ЭКОНОМИЧЕСКОМУ РОСТУ
Аннотация
Бизнес ждет определенности экономических перспектив, которая сильно влияет на инвестиционную
