CC BY
80
Сравнительная балльная оценка финансового состояния сельскохозяйственных предприятий МО г.
Киров Смоленцева Е.В.
Смоленцева Елена Викторовна / Smolentceva Elena Victorovna - старший преподаватель, кафедра экономики и организации производства, ФГБОУВПО Вятская государственная сельскохозяйственная академия, г. Киров
Аннотация: рассмотрены основные показатели финансовой устойчивости, платежеспособности, ликвидности и рентабельности сельскохозяйственных предприятий МО г. Киров. Проведена сравнительная балльная оценка финансового состояния сельскохозяйственных предприятий МО г. Киров.
Abstract: the main indicators offinancial stability, solvency, liquidity and profitability of agricultural enterprises MO Kirov. The comparative score financial condition of agricultural enterprises MO Kirov.
Ключевые слова: балльная оценка, финансовое состояние, платежеспособность, ликвидность, деловая активность, сельскохозяйственные предприятия.
Keywords: score, financial condition, solvency, liquidity, business activity, agricultural enterprises.
Оценка финансового состояния предприятий определяется по нескольким группам показателей. В частности, оцениваются показатели ликвидности, платежеспособности, деловой активности и рентабельности. Поскольку между этими показателями и типом финансовой устойчивости существует прямая связь, можно провести сравнительную балльную оценку финансового состояния сельскохозяйственных предприятий МО г. Киров.
Чтобы сделать общий вывод о финансовом состоянии предприятий проведем балльную оценку предприятий по основным показателям платежеспособности, финансовой устойчивости, деловой активности и рентабельности.
Таблица 1. Показатели финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности сельскохозяйственных предприятий МО г. Киров в
2013 г.
Показатели ЗАО АК ПЗ «Красногорский» ЗАО «Агрофирма «Дороничи» ЗАО «Заречье» ЗАО «Ягодное»
Коэффициент автономии 0,27 0,32 0,64 0,96
Коэффициент финансовой зависимости 0,73 0,68 0,36 0,04
Коэффициент финансового левериджа 2,76 2,08 0,57 0,04
Коэффициент маневренности капитала - 1,55 - 1,39 0,02 0,40
Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами - 1,28 - 2,02 0,04 0,91
Коэффициент иммобилизации собственного капитала 2,55 2,39 0,98 0,60
Коэффициент общей оборачиваемости 0,47 0,37 0,47 0,75
Коэффициент оборачиваемости внеоборотных средств 0,69 0,47 0,76 1,29
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала 1,77 1,13 0,74 0,78
Коэффициент оборачиваемости запасов 2,71 3,17 1,78 2,50
Коэффициент оборачиваемости денежных средств 347,1 26,5 227,92 13,84
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности 3,30 3,95 5,16 10,86
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности 3,08 16,00 10,36 20,43
Коэффициент абсолютной ликвидности 0,003 0,001 0,030 1,48
Коэффициент промежуточной ликвидности 0,355 0,256 1,351 3,36
Коэффициент текущей ликвидности 0,794 0,613 5,478 11,52
Рентабельность активов, % 0,85 6,23 7,65 3,99
Рентабельность собственного капитала, % 3,21 19,18 12,01 4,14
Рентабельность основных средств, % 0,79 9,40 10,01 6,89
Рентабельность затрат, % 1,85 20,40 19,38 5,54
Рентабельность продаж, % 1,82 16,94 16,23 5,25
Показатели финансовой устойчивости близки к оптимальным у ЗАО «Ягодное» и ЗАО «Заречье», а ЗАО АК ПЗ «Красногорский» и ЗАО «Дороничи» являются финансово неустойчивыми. Крупные предприятия, такие как ЗАО АК ПЗ «Красногорский» и ЗАО «Дороничи» имеют достаточно высокие показатели деловой активности. А вот ЗАО «Ягодное», имея 1 тип финансовой устойчивости - абсолютная устойчивость, не пользуясь заемными средствами, характеризуется снижением выручки от реализации продукции и прибыли, и в целом низкой деловой активностью. Наивысшие показатели рентабельности можно отметить у ЗАО «Агрофирма «Дороничи» и ЗАО «Заречье», а самые низкие - в ЗАО АК ПЗ «Красногорский». Объясняется такое положение невысокой прибылью от продаж при значительных затратах на производство.
Коэффициент текущей ликвидности характеризует, что в ЗАО АК ПЗ «Красногорский» и ЗАО «Агрофирма «Дороничи» недостаточно текущих активов, чтобы погасить краткосрочные обязательства. А в ЗАО «Ягодное» и ЗАО «Заречье» этот показатель значительно больше оптимального значения. Это позволяет сделать вывод о том, что общей суммы оборотных средств у данных предприятий достаточно для покрытия краткосрочных обязательств.
Критерием выставления баллов будет либо оптимальное значение - для тех показателей, у которых есть нормативные значения, либо максимальные или минимальные значения - в зависимости от направленности динамики показателей.
Балльная оценка позволила определить, что наилучшее финансовое состояние имеют ЗАО «Ягодное» и ЗАО «Заречье», но объясняется это разными причинами. ЗАО «Ягодное» - практически не пользуется заемными средствами, поэтому у него высокие показатели финансовой устойчивости.
Таблица 2. Группировка показателей финансового состояния сельскохозяйственных предприятий МО г. Киров
Показатели ЗАО АК ПЗ ЗАО ЗАО ЗАО
«Красногорский» «Агрофирма «Заречье» «Ягодное»
«Дороничи»
Коэффициент автономии 1 2 4 3
Коэффициент финансовой 1 2 3 4
зависимости
Коэффициент финансового 1 2 3 4
левериджа
Коэффициент маневренности 1 2 3 4
капитала
Коэффициент обеспеченности 2 1 3 4
запасов собственными
оборотными средствами
Коэффициент иммобилизации 1 2 3 4
собственного капитала
Коэффициент общей 3 2 3 4
оборачиваемости
Коэффициент оборачиваемости 2 1 3 4
внеоборотных средств
Коэффициент оборачиваемости 4 3 1 2
собственного капитала
Коэффициент оборачиваемости 3 4 1 2
запасов
Коэффициент оборачиваемости 4 2 3 1
денежных средств
Коэффициент оборачиваемости 1 2 3 4
дебиторской задолженности
Коэффициент оборачиваемости 1 3 2 4
кредиторской задолженности
Коэффициент абсолютной 2 1 3 4
ликвидности
Коэффициент промежуточной 2 1 3 4
ликвидности
Коэффициент текущей 2 1 4 3
ликвидности
Рентабельность активов 1 3 4 2
Рентабельность собственного 1 4 3 2
капитала
Рентабельность основных 1 3 4 2
средств
Рентабельность затрат 1 4 3 2
Рентабельность продаж 1 4 3 2
Итого баллов 36 49 62 65
У ЗАО «Заречье практически нет максимальных показателей, но почти по всем показателям оно занимает второе место. Это характеризует предприятие как достаточно динамично развивающееся и имеющее устойчивое финансовое состояние. ЗАО «Агрофирма «Дороничи» занимает третье место и характеризуется неравномерными величинами показателей. Оно имеет низкие показатели финансовой устойчивости и деловой активности, но при этом наибольшие показатели рентабельности. Это связано, с одной стороны, с высокой закредитованностью предприятия, а с другой - значительной величиной прибыли.
Наихудшее финансовое положение у ЗАО АК ПЗ «Красногорский». Практически все показатели занимают в балльной оценке последние места. Это говорит о том, что в настоящее время предприятие неплатежеспособно, находится на грани банкротства и характеризуется низкими показателями рентабельности.
Литература
1. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник. - М.: Финансы и статистика, 2008. - 386 с.
2. СавицкаяГ.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия [Текст]: 5-е изд., перераб. и доп. - М.: Инфра-М, 2009. -536 с.
