CC BY
91
ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ / ECONOMICS
DOI: https://doi.org/10.23670/IRJ.2017.61.034 Васильева А.С.1, Высоцкая Т.Р.2
1ORCID: 0000-0002-5986-8061, Кандидат экономических наук, Гуманитарный институт, Северный (Арктический) федеральный университет имени М.В. Ломоносова в г. Северодвинске
2ORCID: 0000-0002-7201-1097, Кандидат экономических наук, Гуманитарный институт, Северный (Арктический) федеральный университет имени М.В. Ломоносова в г. Северодвинске СОВРЕМЕННОЕ СОСТОЯНИЕ РЫНКА ДЕПОЗИТОВ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ
Аннотация
Статья посвящена исследованию состояния рынка депозитов коммерческих банков в современных экономических условиях.
В статье рассмотрены сущность и направления депозитной политики, принципы ее формирования. Проведено исследование объемов и структуры вкладов физических лиц и депозитов организаций в разрезе сроков, видов валют, банков. На основе общей динамики депозитов за последние 6 лет выполнен прогноз на ближайшие 2 года путем построения линии тренда и расчета коэффициента аппроксимации. Определены тенденции дальнейшего развития данного сегмента банковского рынка.
Ключевые слова: банк, вклад, депозит.
Vasilieva A.S.1, Vysotskaya T.R.2
1ORCID: 0000-0002-5986-8061, PhD in Economy, Humanitarian Institute, Northern (Arctic) Federal University named after M.V. Lomonosov in Severodvinsk 2ORCID: 0000-0002-7201-1097, PhD in Economy, Humanitarian Institute, Northern (Arctic) Federal University named after M.V. Lomonosov in Severodvinsk PRESENT STATE OF DEPOSITS MARKET OF COMMERCIAL BANKS
Abstract
The article is devoted to the study of the state of the deposit market of commercial banks under current economic conditions.
The article considers the basics and main directions of the deposit policy and principles of its formation. The paper studies the amount and structure of deposits of individuals and organizations with regard to terms, types of currencies and banks. Based on general dynamics of deposits over the past 6 years, we created a forecast for the next 2 years by means of constructing a trend line and calculating the approximation coefficient. Trends of further development of this segment of the banking market are determined
Keywords: bank, contribution, deposit.
Одним из основных источников финансовых ресурсов для коммерческого банка являются депозиты. Это группа пассивных операций используемых на цели кредитования физических и юридических лиц. Широкий ассортимент депозитов, предлагаемых потенциальным вкладчикам, позволяет банку проводить гибкую политику в области активных операций, повышая уровень конкурентоспособности.
В современных условиях депозитная политика банка базируется на следующих принципах: соблюдение законодательства; обеспечение рентабельности и ликвидности банка; дифференциация банковских депозитов; обеспечение взаимосвязи и взаимосогласованности активных и пассивных операций; рост конкурентоспособности банка; повышение качества обслуживания.
Эффективная депозитная политика банка должна не только учитывать категорию вкладчиков (физических и юридических лиц), но и быть дифференцированной внутри групп. Так для физических лиц сегодня банки предлагают вклады, ориентированные на студентов, пенсионеров, индивидуальных предпринимателей. А для юридических лиц выбор предлагается от услуг для малых предприятий до крупных корпораций.
Кроме того, политика вкладов должна быть разнообразной по срокам и суммам, условиям погашения и выплаты процентов. При этом большое значение имеют скорость и простота оформления, индивидуальный подход к особо значимой для банка категории клиентов.
Сегодня наряду с открытием депозита банки очень часто предлагают оформление сопутствующих операций (например, эмиссия карты, ускоренный денежный перевод средств клиента и т.д.) с целью повышения привлекательности кредитной организации для потенциальных вкладчиков.
Возможности банков в привлечении средств строго регламентированы со стороны Центрального банка РФ. Право привлечения денежных средств во вклады имеют только кредитные организации, получившие лицензию Банка России. В связи с ужесточением банковского надзора количество таких банков за последнее время снижается. Так, на начало 2003 года число кредитных организаций, имеющих лицензию на привлечение вкладов населения, составляло 1201, а уже на начало 2010 года - 819 единиц. К 1 января 2017 года этот показатель составил менее половины от показателя 2003 года - 525 единиц [1], [2].
По данным Центрального банка РФ (табл. 1) [2] развитие депозитного рынка за последние 5 лет происходит стабильно. Прирост вкладов населения каждые 2 года составляет чуть более 30%. При этом важным фактором развития стало повышение в конце 2014 года максимального размера страхового возмещения с 700 тыс.руб. до 1400 тыс. руб. Резкое увеличение с 2012 года по 2014 год объема иностранных депозитов было вызвано ростом курса доллара и евро на фоне событий в Украине и введением экономических санкций. В результате этого также наблюдается и рост доли вкладов в иностранной валюте за последние 5 лет до 25,7% в общем объеме депозитов физических лиц.
Таблица 1 - Объем привлеченных кредитными организациями вкладов физических лиц и средств организаций
в 2012-2016 гг. (на 31.12)
Показатель 2012 г. 2014 г. 2016 г. Темпы роста, %
Сумма, млрд. руб. Уд.вес, % Сумма, млрд. руб. Уд.вес, % Сумма, млрд. руб. Уд.вес, % 20122014 гг 20142016 гг
Всего вкладов населения 13434,2 100 18087,1 100 23674,3 100 1,35 1,31
в рублях 10956,2 81,6 13784 76,2 17587,6 74,3 1,26 1,28
в иностр. валюте 2478 18,4 4303 23,8 6086,7 25,7 1,74 1,41
Всего вкладов организаци й 9210,1 100 15488,6 100 17288,3 100 1,68 1,12
в рублях 5680,1 61,7 7797,2 50,3 9249,4 53,5 1,37 1,19
в иностр. валюте 3530 38,3 7691,4 49,7 8038,9 46,5 2,18 1,05
Превышение вкладов населения над вкладами организаций, раз 1,46 - 1,17 - 1,37 - - -
Что касается структуры депозитов организаций, то в них также лидирующее положение принадлежит вкладам в рублях (на конец 2016 г их доля в депозитном портфеле составила 53,5%). То есть здесь соотношение между отечественной и иностранной валютой составляет практически 50*50. Кроме того, за последние 2 года наблюдается резкое замедление темпов роста объема вложений, вызванное инфляционными процессами и стремлением бизнеса «не сохранять», а инвестировать денежные средства.
В целом объем вкладов населения превышает объем вкладов организаций в среднем в 1,3 раза. Т.е. основным источником депозитов банков остаются средства физических лиц в отечественной валюте. Однако, следует отметить, что если до 2014 года (табл. 2) преобладали вклады сроком от 1 года до 3 лет (их доля к концу 2014 г - 53,7%), то к концу 2016 года доля долгосрочных депозитов снизилась и в 2 раза возросла доля вкладов до 1 года (с 20,0% до 41,8%), что связано с последствиями экономического кризиса - население, опасаясь обесценивания денежных средств, предпочло их тратить, а не сберегать. Кроме того, повлияло снижение ставок по вкладам. Так в конце 2014 года, по данным ЦБ РФ, когда банки опасались снижения ликвидности, ставки на срок до и более 1 года колебались на уровне 12,3% и 13,1% в рублях. А к концу 2016 года их уровень уже упал до 8,7% и 9,1% соответственно [3].
Таблица 2 - Структура вкладов физических лиц в рублях в зависимости от сроков размещения (на 31.12), %.
Показатель 2012 г. 2014 г. 2016 г. Темпы роста, %
Сумма, млрд. руб. Уд.вес, % Сумма, млрд. руб. Уд.вес, % Сумма, млрд. руб. Уд.вес, % 20122014 гг 20142016 гг
Всего вкладов 10956,2 100 13784 100 17587,6 100 1,26 1,28
до востребовани я 2019,4 18,4 2544,1 18,5 2989,5 17,0 1,26 1,18
на срок до 1 года 2615,3 23,9 2751,3 20,0 7354,1 41,8 1,05 2,67
на срок от 1 года до 3 лет 5409,1 49,4 7399,9 53,7 6498,1 36,9 1,37 0,88
на срок свыше 3 лет 912,4 8,3 1088,7 7,9 745,9 4,2 1,19 0,69
Анализ рынка в разрезе кредитных организаций показал, что первое место на протяжении многих лет в семёрке крупнейших банков, привлекающих депозиты, стабильно занимает «Сбербанк». Его доля рынка в данной сфере на сегодняшний достигает 46,83% (табл. 3) [4] и превышает объем средств ближайшего конкурента (ВТБ 24) в 5,5 раз (9388,0 млрд.руб. против 1671,6 млрд.руб.).
Таблица 3 - Рейтинг банков на 01.05.2017 (места с 1 по 7) по показателю «Объем средств на депозитах _физических лиц»_
Место в рейтинге Наименование банка Доля рынка, % Сумма, млрд.руб.
1 Сбербанк 46,83 9388,0
2 ВТБ24 8,34 1671,6
3 Россельхозбанк 3,07 616,2
4 Газпромбанк 2,91 582,6
5 БИНБАНК 2,5 501,6
6 Банк «ФК Открытие» 2,4 488,9
7 ВТБ 2,3 462,4
Наибольший прирост за последние годы, по оценкам специалистов, показывают средние и крупные вклады (от 700 тыс. до 1000 тыс. руб. и свыше 1 млн руб.). Так за 2015 год - на 34% и 53% по сумме соответственно и на 30% и 79% по количеству счетов [5].
Таким образом, общая динамика вкладов населения и организаций за последние годы представлена на рис. 1, на основе которой построена трендовая модель прогноза вкладов населения и организаций на 2018-2020 гг.
Сумма, млрд.руб. вклады населения — — вклады организаций
Год
Рис. 1 - Динамика вкладов населения и организаций за 2012-2020 гг (прогноз на 2018-2020 гг) (прогноз выполнен авторами статьи)
Как видно депозитный рынок за весь рассматриваемый период активно развивается и, при сохранении данных тенденций, в дальнейшем также прогнозируется прирост, как вкладов населения, так и вкладов организаций.
Основными направлениями дальнейшего развития могут стать повышение привлекательности вкладов путем повышения действующих ставок; изучение мнения клиентов; рекламирование услуг банка; удобство обслуживания; повышение качества оказания услуг; формирование комплексных услуг.
Список литературы / References
1. Обзор рынка вкладов физических лиц за 2010 год - URL: http://www.banki.ru/news/research (дата обращения 11.06.2017).
2. Центральный банк Российской Федерации - URL: http://www.cbr.ru/statistics (дата обращения 11.06.2017).
3. Информационное агентство России - URL: http://tass.ru/info (дата обращения 12.06.2017).
4. Рейтинг банков на 01.05.2017 (места с 1 по 50) по показателю «Объем средств на депозитах физических лиц» -URL: http://mir-procentov.ru/banks/ratings/deposits-il.html (дата обращения 12.06.2017).
5. Влияние ССВ на рынок банковских вкладов - URL: http://www.asv.org.ru/agency/annual/2015/ru (дата обращения 12.06.2017).
Список литературы на английском языке / References in English
1. Obzor rynka vkladov fizicheskih lic za 2010 god [Overview of the retail deposits market for 2010] - URL: http://www.banki.ru/news/research (accessed: 11.06.2017). [in Russian]
2. Central'nyj bank Rossijskoj Federacii [The Central Bank of the Russian Federation] - URL: http://www.cbr.ru/statistics (accessed: 11.06.2017). [in Russian]
3. Informacionnoe agentstvo Rossii [Russian News Agency] - URL: http://tass.ru/info (accessed: 12.06.2017). [in Russian]
4. Rejting bankov na 01.05.2017 (mesta s 1 po 50) po pokazatelju «Ob#em sredstv na depozitah fizicheskih lic» [Rating of banks as of 01.05.2017 (places 1 to 50) by the indicator «Amount of funds on deposits of individuals»] - URL: http://mir-procentov.ru/banks/ratings/deposits-fl.html (accessed: 12.06.2017). [in Russian]
5. Vlijanie SSV na rynok bankovskih vkladov [The impact of CERs on the market of bank deposits] - URL: http://www.asv.org.ru/agency/annual/2015/ru (accessed: 12.06.2017). [in Russian]
DOI: https://doi.org/10.23670/IRJ.2017.61.035 Жукова Ю.С.
Доцент, кандидат экономических наук, Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение высшего образования «Вятская государственная сельскохозяйственная академия» ФОРМИРОВАНИЕ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ПОЛИТИКИ НА ОСНОВЕ ОЦЕНКИ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ПРИВЛЕКАТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ (НА ПРИМЕРЕ СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ)
Аннотация
Приведено обоснование необходимости оценки инвестиционной привлекательности предприятия для формирования эффективной инвестиционной политики. Данная проблема рассмотрена на примере сельскохозяйственных предприятий с учетом особенностей их инвестиционной деятельности. Приведена схема взаимосвязи оценки инвестиционной привлекательности и формирования инвестиционной политики предприятия, основные этапы формирования инвестиционной политики, табличная форма для оценки инвестиционной привлекательности
Ключевые слова: сельское хозяйство, инвестиционная политика, инвестиционная привлекательность.
Zhukova Yu.S.
Associate Professor, PhD in Economy, Federal State Budget Educational Institution of Higher Education "Vyatka State Agricultural Academy" FORMATION OF INVESTMENT POLICY ON THE BASIS OF ESTIMATION OF INVESTMENT ATTRACTIVENESS OF AN ENTERPRISE (ON THE EXAMPLE OF AGRICULTURAL ENTERPRISES)
Abstract
The article substantiates the necessity of evaluating investment attractiveness of an enterprise for further formation of an effective investment policy. The given problem is considered on an example of agricultural enterprises with regard to the main features of their investment activity. The paper provides the scheme of interrelation of investment attractiveness estimation and formation of the investment policy of an enterprise. It discusses basic stages of investment policy formation and contains a tabular form for an estimation of investment attractiveness.
Keywords: agriculture, investment policy, investment attractiveness.
Определяющим фактором инвестиционной деятельности предприятия выступает формирование и реализация е го инвестиционной политики. Существует множество определений понятия «инвестиционная политика предприятия». Такое разнообразие подходов к данному понятию обусловлено тем, что существуют разные уровни субъектов инвестиционной деятельности, разные стратегические цели и задачи, а также особенности того, как реализуется данный процесс на предприятии.
Если обобщить все имеющиеся подходы, то можно прийти к выводу, что инвестиционная политика предприятия должна быть созвучна целям инвестора, определять способы достижения максимального инвестиционного результата, отражать предпочтения в соотношении доходности и риска.
При этом, большинство авторов не отражает основные предпосылки, способствующие формированию эффективной инвестиционной политики предприятия, то есть что может способствовать разработке наилучшего варианта инвестиционной политики предприятия с максимальным использованием ретроспективного анализа деятельности предприятия. Поэтому, для эффективного формирования и использования инвестиционная политика предприятия, по мнению автора, должна быть увязана с уровнем инвестиционной привлекательности предприятия.
Следовательно, одним из этапов подготовки к формированию инвестиционной политики должно быть исследование и оценка инвестиционной привлекательности предприятия, которая поможет определить основные факторы формирования инвестиционной политики предприятия.
Таким образом, под инвестиционной политикой предприятия следует понимать комплексную систему управления инвестиционной деятельностью предприятия, которая в первую очередь направлена на повышение экономической эффективности деятельности предприятия в процессе реализации сформированной инвестиционной стратегии.
Взаимосвязь оценки инвестиционной привлекательности предприятия с формированием инвестиционной политики представлена на рисунке 1.
В качестве основных особенностей сельского хозяйства как отрасли с точки зрения особенностей формирования инвестиционной политики можно отнести:
- долгосрочный характер большинства инвестиционных вложений и проектов. Как правило, инвестиционные проекты в отрасли животноводства требуют длительного периода для внедрения в производство. Так, например, для строительства крупных животноводческих комплексов требуется от 1 до 3 лет при нормальных условиях функционирования проекта;
