Научная статья на тему 'Современное состояние германского рынка страховых услуг'

Современное состояние германского рынка страховых услуг Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес»

CC BY
1293
216
i Надоели баннеры? Вы всегда можете отключить рекламу.
Ключевые слова
СТРАХОВАНИЕ / ГЕРМАНИЯ / ЛИЧНЫЙ / МЕДИЦИНСКИЙ / УЩЕРБ / НЕСЧАСТНЫЙ СЛУЧАЙ / РЕГУЛИРОВАНИЕ / СТРАХОВОЙ РЫНОК / ЗАКОНОДАТЕЛЬСТВО ФРГ / БИЗНЕС

Аннотация научной статьи по экономике и бизнесу, автор научной работы — Зверев А.В.

Статья посвящена анализу современной ситуации на страховом рынке Германии. Автор остановился на проблемах страхования жизни, недвижимости, медицинского и других видов страхования. Дана оценка ситуации в немецких страховых компаниях в связи с введением новых правил регулирования страхового бизнеса.

i Надоели баннеры? Вы всегда можете отключить рекламу.
iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.
i Надоели баннеры? Вы всегда можете отключить рекламу.

Текст научной работы на тему «Современное состояние германского рынка страховых услуг»

3 (27) - 2010

зарубежный опыт

СОВРЕМЕННОЕ СОСТОЯНИЕ ГЕРМАНСКОГО РЫНКА СТРАХОВЫХ УСЛУГ

А. в. ЭВЕРЕВ,

кандидат экономических наук, торговый представитель РФ в ФРГ zverev@rfhwb. de

Статья посвящена анализу современной ситуации на страховом рынке Германии. Автор остановился на проблемах страхования жизни, недвижимости, медицинского и других видов страхования. Дана оценка ситуации в немецких страховых компаниях в связи с введением новых правил регулирования страхового бизнеса.

Ключевые слова: страхование, Германия, личный, медицинский, ущерб, несчастный случай, регулирование, страховой рынок, законодательство ФРГ, бизнес.

Годовой объем германского рынка страховых услуг в 2009 г. превысил 165 млрд евро. По данным Германского союза страховщиков, в начале 2009 г. в стране насчитывалось 607 предприятий, работающих в сфере страхования. В пенсионном страховании действуют 153 предприятия, в страховании ущерба и несчастных случаев — 222; 51 организация работает в сфере медицинского страхования, 99 компаний предоставляют услуги по страхованию жизни, 41 занимается перестрахованием. Лидеры страхового рынка ФРГ представлены в табл. 1.

Таблица 1

Крупнейшие германские страховые компании

Страховая компания Оборот, млрд евро Балансовая сумма, млрд евро

Allianz SE 92,5 955,6

Mbnchener Riickversicherungs-Gesellschaft 37,9 215,4

Talanx AG 19,0 96,1

ERGO Versicherungsgruppe AG 17,7 6,6

Generali Deutschland Holding AG 14,2 85,0

Источник: die Welt.

Число германских страховых компаний стабильно и на протяжении последних 20 лет имеет тенденцию к сокращению (в 1990 г. их было зарегистрировано 729). Эти учреждения в ФРГ имеют отчетливую тенденцию к укрупнению и монополизации. Наибольший показатель монополизации рынка (67,4 %) наблюдается на рынке услуг по страхованию жизни. На рынке услуг страхования ущерба и несчастных случаев он составляет 62,1 %.

Эффективность работы сотрудников германских страховых компаний продолжает расти. На фоне продолжающегося общего роста числа заклю -чаемых договоров страхования количество занятых в страховых компаниях сотрудников с 2003 г. имеет тенденцию к уменьшению. В 2009 г. численность персонала страховых компаний составила около 212 тыс. чел., уменьшившись на 10,9 % по сравнению с 1998 г.

Более 30 % сотрудников страховых компаний работают в крупных городах Германии: Мюнхене (30 тыс. чел.), Кельне (28 тыс. чел.), Гамбурге (22 тыс. чел.), Дюссельдорфе (11 тыс. чел.), Штутгарте (11 тыс. чел.), Берлине (10 тыс. чел.).

Несмотря на мировой финансовый кризис, германский рынок страховых услуг продолжал в 2009 г. расти (табл. 2). На протяжении года наблюдались стабилизация или рост страховых взносов предприятий и населения по всем видам страхования. Исключением стало страхование транспортных средств, объем взносов по которому, пятый год подряд имея тенденцию к сокращению, уменьшился на 1,5 % по сравнению с 2008 г.

Среди продуктов страховых компаний в 2009 г. рост происходил в основном за счет предложений в

Таблица 2

Основные показатели германского страхового сектора в 2008—2009 гг.

Показатель 2008 2009 2009/2008,%

Сумма страховых взносов, млрд евро 164,5 169,6 3,0

Из них:

— взносы домохозяйств, млрд евро 145,4 150,5 +3,4

— страхование жизни 79,6 83,4 +4,6

— добровольное медицинское страхование 30,3 31,5 +3,8

— страхование транспортных средств 20,4 20,1 —1,5

— страхование ответственности 6,8 6,8 —

— страхование от несчастных случаев 6,4 6,4 —

— страхование зданий 4,4 4,7 +6,4

— страхование правовой защиты 3,2 3,2 —

— страхование жилища 2,6 2,6 —

— страхование кредитов 1,4 1,4 —

Сумма страховых выплат, млрд евро 134,2 136,9 +2,0

Из них:

— страхование жизни 72,1 72,9 + 1,1

— добровольное медицинское страхование 19,6 21,4 +8,4

— страхование транспортных средств 19,6 19,3 —1,6

— страхование кредитов 1,0 1,5 +50,0

Накопленные инвестиционные активы страховых компаний, млрд евро 1 160 1 180 + 1,7

Количество занятых в секторе страхования, чел. 285 300 280 000 —1,9

Из них в страховых компаниях 216 300 212 000 —2,0

Источник: Германское объединение страховщиков (GDV).

секторах страхования жизни и добровольного медицинского страхования, составив соответственно 4,6 % и 3,8 % по итогам года.

Объем страховых выплат клиентам в 2009 г. также увеличился на 2 % по сравнению с 2008 г. Однако в целом темп роста объема страховых выплат в 2009 г. замедлился по сравнению с 2008 г., когда аналогичный объем вырос на 5,4 % по сравнению с предыдущим годом. Количественные показатели того времени по числу договоров страхования приведены в табл. 3.

Страхование кредитов. Влияние финансового кризиса на рынок страхования выразилось в резком увеличении выплат по договорам страхования кредитов на 50 % по сравнению с 2008 г. Основным продуктом кредитных страховщиков в Германии

является страхование делькредере: 60 % рынка страхования кредитов. Данный продукт предлагает предприятиям защиту в случае неоплаты поставленных за рубеж продукции и услуг, неоплаты товарного кредита в виде промышленного оборудования сроком до пяти лет.

К кредитному страхованию также следует отнести экспортные гарантии Федерального правительства Германии, предоставляемые за счет государственного бюджета германским предприятиям на платной основе через уполномоченную страховую компанию «Ойлер Гермес».

Разновидностью кредитного страхования является также страхование залога (Kautionsversicherung), объектом которого являются поручительства, гарантии и облигации, передаваемые по поручению

Таблица 3

Количество действующих договоров страхования в 2007—2008 гг., млн

Вид страхования 2007 2008 2008/2007, %

Страхование жизни 97,2 96,3 —0,9

Добровольное медицинское страхование 60,3 62,0 +2,8

Страхование от ущерба и несчастных случаев, из них 284,0 285,7 +0,6

Страхование автотранспорта 100,9 101,9 + 1,0

Страхование профессиональной ответственности 67,8 67,9 +0,1

Страхование ответственности 42,8 43,5 + 1,6

Страхование от несчастных случаев 28,8 28,4 —1,4

Страхование правовой защиты 20,5 20,6 +0,5

Итого 441,5 444,0 +0,6

Источник: GDV.

страхователя в пользу его кредитора для обеспечения договорных обязательств страхователя.

Негативное для страховщиков влияние на показатели прибыли от операций с продуктами кредитного страхования оказывало в 2009 г. резкое увеличение числа банкротств германских предприятий, увеличившееся на 20 % по сравнению с

2008 г. и достигшее к концу года 35 тыс. случаев объявлений о начале процедуры банкротства. Вследствие мирового финансового кризиса показатель отношения страховых выплат к обороту по договорам кредитного страхования стал равен 106 по результатам 2009 г. Данное значение показывает, что объем страховых выплат превысил объем страховых взносов за период.

Страхование жизни. Рост объема взносов по договорам страхования жизни происходил в 2009 г. вследствие общей неуверенности, исходящей от фондового рынка. Увеличение одноразовых взносов по договорам страхования жизни составило в

2009 г. около 18 млрд евро, что на 45 % больше, чем в предыдущем году.

При этом общий объем текущих взносов по вновь заключенным договорам страхования жизни составил 5,7 млрд евро, что на 17 % меньше, чем в 2008 г. Это является продолжением тенденции снижения числа вновь заключаемых договоров страхования жизни, которая наблюдалась и в 2008 г. (табл. 4).

Число действующих договоров страхования жизни, по данным на конец 2009 г., составляет 96,3 млн и превышает численность населения Германии, которая составляет около 82 млн чел. Выплаты по

действующим договорам страхования жизни имеют тенденцию к росту, который в 2009 г. замедлился и составил 1,1 % по сравнению с предыдущим годом. Аналогичный показатель по итогам 2008 г. составлял 8,6 % по сравнению с 2007 г. (табл. 5).

Добровольное медицинское страхование. Объем выплаченных взносов в соответствии с договорами добровольного медицинского страхования составил в 2009 г. 31,5 млрд евро, что на 4 % больше, чем в 2008 г. Из этой суммы 90 % пришлось на договоры медицинского страхования и 7 % — на договоры страхования по уходу в случае болезни и инвалидности.

В 2009 г. продолжал расти объем страховых выплат по договорам добровольного медицинского страхования, составивший по итогам года 21,4 млрд евро, что на 8,4 % больше, чем в 2008 г. (в

2008 г. увеличение страховых выплат по сравнению с предыдущим годом — 6,7 %).

Услугами добровольного медицинского страхования (ДМС) в Германии по состоянию на 30 июня

2009 г. пользовались 8,74 млн чел., или около 10 % населения страны. В первом полугодии 2009 г. договоры добровольного медицинского страхования заключили 98,8 тыс. чел., что более чем в три раза больше, чем за аналогичный период 2008 г., когда договоры добровольного медицинского страхования заключили более 23 тыс. человек.

Причиной взрывного роста числа договоров ДМС стал вступивший в силу с 1 января 2009 г. в рамках проводимой Федеральным правительством реформы здравоохранения закон «О всеобщем обязательном страховании в Германии». Вследствие

Таблица 4

Структура вновь заключаемых договоров страхования жизни в 2007—2008 гг.

Вид страхования 2007 2008 2008/2007,%

Количество, тыс. Доля, % Количество, тыс. Доля, %

Отдельные договоры страхования

Страхование капиталов 713,1 9,4 563,3 8,4 —21,0

Страхование накопительных фондов 255,7 3,4 229,0 3,4 —10,4

Страхование пенсионных фондов 1 660,3 21,8 1 584,5 23,7 —4,6

Страхование рисков 726,9 9,5 668,3 10,0 —8,1

Пенсионное страхование 1 876,6 24,6 1 355,7 20,3 —27,8

Страхование на случай потери трудоспособности 360,3 4,7 324,0 4,8 —10,1

Страхование по уходу в пожилом возрасте 11,8 0,2 10,7 0,2 —9,3

Другие договоры индивидуального страхования 81,3 1,1 71,0 1,1 —12,7

Коллективные договоры ст1 рахования

Страхование капиталов 276,8 3,6 231,3 3,4 —16,4

Страхование сбережений на строительство 278,8 3,7 302,5 4,5 8,5

Страхование обслуживания долга 954,4 12,5 900,3 13,5 —5,7

Другие договоры коллективного страхования 421,4 5,5 446,4 6,7 5,9

Всего вновь заключенных договоров 7 617,4 100,0 6 686,9 100,0 —12,2

Источник: GDV.

Таблица 5

iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.

Структура и динамика выплат по договорам страхования жизни в 2007—2008 гг.

Вид выплат 2007 2008 2008/2007, %

Млн евро % Млн евро %

Выплаты по страховым случаям, всего 46 060,4 69,6 49 585,5 69,0 7,7

В том числе по основным договорам: 38 955,3 58,9 41 838,7 58,2 7,4

— смерть 3 588,8 5,4 3 728,3 5,2 3,9

— инвалидность, бракосочетание и др. 130,5 0,2 127,5 0,2 —2,3

— истечение срока 35 236,0 53,3 37 982,9 52,8 7,8

— пенсионные суммы по основному договору 4 531,1 6,9 4 769,8 6,6 5,3

— накопления по дополнительным договорам страхования 215,9 0,3 228,6 0,3 5,8

— пенсионные накопления по дополнительным 1 733,3 2,6 1 847,6 2,6 6,6

договорам страхования — другие выплаты 624,8 0,9 900,8 1,3 44,2

Досрочные выплаты 12 223,6 18,5 13 994,6 19,5 14,5

Выплата излишков накоплений 7 877,2 11,9 8 247,4 11,5 4,7

Выплаты в пользу застрахованных, всего 66 161,2 100,0 71 827,6 100,0 8,6

Источник: GDV.

этого тысячи до сих пор нигде не застрахованных лиц, проживающих на территории Германии, обратились за услугами медицинского страхования и страхования по уходу в случае болезни и инвалидности в частные страховые компании. До этого момента динамика выбора клиентов между системами медицинского страхования была иной (табл. 6).

В настоящее время Федеральным правительством Германии проводятся реформы системы социального обеспечения, направленные на большее участие частных страховых компаний и граждан в финансировании расходов на здравоохранение и социальное обеспечение. В частности, продолжается законодательное выравнивание условий обязательного и добровольного медицинского страхования.

С 1 января 2009 г. гражданам предоставлена возможность упрощенного перехода из системы обязательного медицинского страхования (ОМС) к услугам добровольного медицинского страхования и, наоборот, предусмотрен учет взносов по договорам добровольного медицинского страхования при переходе в систему обязательного медицинского страхования.

Кроме того, законом «Об учете расходов граждан на медицинское страхование при налогообложении» от 16 июля 2009 г. внесены поправки

Таблица 6

Динамика выбора клиентов между системами

медицинского страхования, тыс. чел.

Год Количество Количество Сальдо

перешедших к ДМС перешедших к ОМС

2006 285 144 141

2007 234 155 79

2008 245 151 94

Источник: GDV.

к закону «О подоходном налоге», предусматривающие полное исключение сумм, потраченных на медицинское страхование, из расчетной базы подоходного налога.

Следует отметить, что в настоящее время германская система ОМС в целом испытывает недостаток средств для осуществления страховых выплат, что приводит к финансированию учреждений ОМС (больничных касс) из средств государственного бюджета (бюджетный фонд «Здравоохранение»). Согласно данным Германского объединения больничных касс, совокупный дефицит в системе обязательного медицинского страхования по итогам 2009 г. составил около 7,8 млрд евро (в 2003 г. дефицит составлял 2,5 млрд евро).

Страхование ущерба и несчастных случаев. Согласно данным Германского объединения страховщиков, финансовые показатели страховых компаний от реализации продуктов страхования ущерба и несчастных случаев в целом остались на уровне 2008 г. Объем взносов по этому виду страхования в 2009 г. увеличился всего на 0,2 % по сравнению с предшествующим годом.

Коэффициент отношения страховых выплат к обороту по продуктам данного вида страхования составил около 97 %. Соответственно, валовая прибыль страховых компаний при реализации страховых продуктов в данном секторе уменьшилась на 1,2 млрд евро, составив в 2009 г. около 1,6 млрд евро. Прежнее состояние дел в этом сегменте страхования представлено в табл. 7.

Страхование транспорта. В 2009 г., несмотря на меры антикризисного пакета Федерального правительства по стимулированию роста продаж новых автомобилей, продолжалась начавшаяся пять

Таблица 7

Структура страховых случаев по договорам страхования транспорта, ущерба, несчастных случаев, ответственности и правовой защиты в 2007—2008 гг., млн

Вид страхования 2007 2008 2008/2007, %

Транспортное страхование 9,03 9,24 2,3

Страхование ответственности, несчастных случаев, правовой защиты 7,69 7,65 — 0,5

Страхование имущества 7,05 5,42 — 23,1

В том числе договоров, заключенных частными лицами: 5,47 4,03 — 26,3

— предметы из стекла 0,55 0,51 — 7,3

— здания и сооружения 3,59 2,32 — 35,4

— домашнее имущество 1,33 1,20 — 9,8

Договоры, заключенные организациями 1,58 1,39 — 12,0

В том числе:

— страхование оборудования 0,21 0,18 — 14,3

— техническое страхование 0,40 0,40 0,0

— страхование производственных площадей 0,84 0,66 — 21,4

— сельскохозяйственное страхование 0,13 0,15 15,4

Всего... 23,34 22,89 — 1,9

Источник: GDV.

лет назад тенденция снижения объема страховых взносов по договорам страхования транспортных средств (табл. 8).

В результате последствий мирового финансового кризиса по итогам 2008 г. страховые компании списали активы на сумму около 10 млрд евро, что составляет 1 % совокупной суммы активов германских страховщиков. Потери германских страховых компаний вызваны прежде всего обесцениванием инвестиционных финансовых инструментов, находящихся в портфеле страховых компаний. Тем не менее общая стоимость активов на балансах страховых компаний увеличилась в 2009 г. на 1,7 % по сравнению с предыдущим годом.

По оценкам германской Федеральной службы надзора за рынком финансовых услуг (BaFin), страховые компании по сравнению с другими секторами рынка финансовых услуг оказались

наименее затронуты кризисом. При этом сохраняются риски дальнейшего обесценивания активов страховых компаний и роста стоимости заемного финансирования.

В связи с этим Федеральное правительство и органы финансового надзора планируют в 2010 г. изменить требования к структуре капиталовложений германских страховых компаний. Данные изменения преследуют следующие цели:

— расширение возможностей капиталовложений страховых компаний в соответствии с вступившим в силу в 2007 г. законом «Об инвестициях» (Investmentgesetz), в том числе снятие ограничений для участия страховых компаний в фондах недвижимости;

— повышение диверсификационной квоты для долевого участия страховых компаний в капитале предприятий; при этом в составе квоты планируется учитывать участие в капитале банков,

Таблица 8

Страховые взносы и выплаты страховых компаний в секторе страхования автомобильного транспорта в 2007—2008 гг.

Страховой продукт 2007 2008

Млн евро Изменения к предыдущему году, % Млн евро Изменения к предыдущему году, %

Страховые взносы, всего 20 800 —2,0 20 372 —2,1

Страхование автогражданской ответственности 12 805 —2,2 12 495 —2,4

Полное каско 6 303 —1,1 6 260 —0,7

Частичное каско 1 562 —2,6 1 495 —4,2

Автомобильные аварии 131 —9,9 121 —7,7

Страховые выплаты, всего 19 094 1,6 19 561 +2,4

Источник: GDV.

Таблица 9

Структура инвестиционного портфеля германских страховых компаний (на начало 2009 г.)

Виды активов Млрд евро Доля, %

Земельные участки и недвижимость 16,6 1,4

Долевое участие в капитале предприятий 140,6 12,1

Займы аффилированным предприятиям 22,4 1,9

Акции 9,4 0,8

Доли в инвестиционных фондах 260,5 22,5

Другие ценные бумаги без фиксированного дохода 2,6 0,2

Облигации на предъявителя и другие бумаги с фиксированной ставкой 116,2 10,0

Ипотечные, залоговые и рентные обязательства 63,7 5,5

Именные облигации 257,9 22,2

Долговые расписки и займы 231,8 20,0

Займы и предварительные выплаты по договорам страхования 5,5 0,5

Другие долговые инструменты 9,7 0,8

Вклады в кредитных учреждениях 18,4 1,6

Другие инвестиции 4,5 0,4

Всего... 1 159,8 100,0

Источник: GDV.

Таблица 10

Совокупная структура активов германских домохозяйств в 2007—2008 гг., млрд евро

Вид активов 2007 2008 2008/2007,%

Активов всего 4 552 4 413 —3,1

В том числе банковских 1 627 1 743 7,1

продуктов:

— краткосрочных 1 282 1 386 8,1

— долгосрочных 345 358 3,8

Инвестиционные фонды 546 497 —9,0

Страховые продукты: 1 224 1 263 3,2

— краткосрочные 81 81 0,0

iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.

— долгосрочные 1 144 1 182 3,3

В том числе:

— страхование жизни 718 715 —0,4

— медицинское страхование 135 154 14,1

— пенсионные продукты 291 313 7,6

Ценные бумаги: 900 649 —27,9

— процентные бумаги 353 304 —13,9

(облигации)

— акции 375 166 —55,7

— другие формы участия 172 178 3,5

Пенсионные накопления 255 261 2,4

Источник: Bundesbank.

Таблица 11

Структура страховых активов домохозяйств на начало 2009 г.

конвертируемые займы, другие права на участие в прибыли предприятий;

— сокращение диверсификационной квоты на вклады страховых компаний в банках (в настоящее время она составляет до 30 % — например на вклады в земельных банках).

В свою очередь, продукты страховых компаний составляли в начале 2009 г. 28,6 % от совокупных накопленных активов германских домохозяйств (табл. 9). При этом объем их страховых активов вырос по итогам 2008 г. на 3,2 % по сравнению с предыдущим годом и составил 1 263 млрд евро. В 2008 г. рост объема страховых активов, приобретаемых домохозяйствами, происходил в основном за счет добровольного медицинского страхования, накопительная часть взносов по которому составила около 154 млрд евро, увеличившись по сравнению с 2007 г. на 14,1 % (табл. 10).

При этом, по данным на начало 2009 г., более 50 % страховых активов домохозяйств пришлось на договоры по страхованию жизни, накопления по которым составили около 715 млрд евро (табл. 11).

Германские страховые компании принадлежат к числу крупнейших институциональных инвесторов на германском финансовом рынке, вложения которых носят долгосрочный характер. В связи с высокой социальной значимостью страховых услуг для населения деятельность и инвестиционная стратегия страховых компаний является объектом регулирования со стороны органов финансового надзора.

В настоящее время финансовый надзор на германском рынке страхования продолжает осуществляться Федеральной службой надзора за

Вид страхования Доля в общем объеме, %

Страхование жизни 59

Пенсионные продукты 24

Медицинское страхование 11

Краткосрочные продукты 6

Источник: GDV.

финансовым рынком (BaFin). В октябре 2009 г. Федеральное правительство предлагало передать надзор над страховым рынком вслед за банками в Бундесбанк, однако это предложение не нашло отклика как в политических кругах, так и среди участников страхового рынка и было отклонено. Участники страхового рынка едины во мнении, что работоспособность и эффективность действующих структур надзора на рынке страховых услуг в рамках BaFin не должны быть поставлены под вопрос при осуществлении реструктуризации функций финансового надзора как на европейском, так и на национальном уровнях.

По мнению экспертов Германского объединения страховщиков, финансовый кризис не является поводом для интеграции страхового и банковского надзора под эгидой Центрального банка Германии — Бундесбанка. Создание дублирующих структур надзора в сфере страхования может привести к положению, которое в настоящее время предстоит преодолеть в сфере надзора за банковским сектором. Страховое сообщество считает также, что предложенная Бундесбанком модель разделения с BaFin функций надзора за ликвидностью и надзора за рынком ведут к возникновению дублирования функций и увеличивают количество уровней согласования в государственных органах власти при принятии решений в сфере страхования.

В сентябре 2009 г. на уровне Комиссии ЕС принят ряд решений о создании с января 2011 г. единой европейской системы и стандартов надзора за финансовыми институтами, в том числе за компаниями, работающими на рынке страхования. В частности, предполагается создание единого органа макропруденциального надзора — Европейской рабочей группы по системным рискам (ESRB), которая объединит координацию надзора на европейских рынках банковских услуг, ценных бумаг и страхования. Регулятором рынка страховых услуг в рамках вновь создаваемого института станет EIOPA (European Insurance and Occupational Pensions Authority). В настоящее время координацию финансового надзора за страховым рынком на европейском уровне осуществляет Европейский комитет по вопросам страхования и пенсионного обеспечения (CEIOPS).

Кроме того, страховые компании в странах ЕС готовятся к введению (самое позднее — с ноября 2012 г.) новых правил финансового регулирования деятельности страховых компаний (Solvency II), основанных на принципах анализа рисков. При этом размеры собственного капитала страховых

компаний должны будут соответствовать расчетной рыночной капитализации.

Следует отметить, что международные требования для страховых компаний Solvency II имеют достаточно четкое описание. Основной целью документа является изложение допустимых способов для вычисления размера минимально достаточного капитала (минимум, который страховые компании должны держать в качестве резервов для покрытия всех своих рисков в случае необходимости).

Деятельность германских страховых компаний также регулируется положениями международных требований к достаточности собственного капитала финансовых учреждений — Basel II. В одном из приложений к основному документу приводится детализированная классификация страховых потерь. Так, пользуясь единой классификацией, потери в страховом секторе можно регистрировать в соответствии со стандартами, используемыми для операционных рисков.

Наряду с частными страховщиками большую роль на германском страховом рынке играют институты обязательного пенсионного, социального и медицинского страхования. Условия данных видов страхования и деятельность учреждений, предоставляющих услуги по ним, регулируется германским законодательством, в частности положениями Социального кодекса (Sozialgesetzbuch).

Услуги обязательного страхования занимают доминирующее положение на германском рынке услуг пенсионного и медицинского страхования. Например, объем взносов на обязательное государственное социальное и пенсионное страхование стабильно превышает совокупный объем взносов по аналогичным договорам страхования в частном секторе почти в три раза. Объем совместных законодательно установленных взносов работодателей и работников в фонды обязательного страхования составил по итогам 2009 г. около 40 % от совокупного фонда заработной платы (табл. 12).

При этом объем страховых выплат по условиям обязательного страхования составил в 2009 г. около 30 % ВВП Германии, в то время как объем страховых выплат по аналогичным частным договорам страхования составил 6,5 % ВВП.

С момента вступления в действие Федерального закона «О здравоохранении» от 01.07.2009 ставки взносов на обязательное медицинское страхование были снижены и стали едиными во всех федеральных землях Германии. В настоящее время все работники должны платить взнос в размере 14,9 % в месяц, льготные категории населения платят

Таблица 12 Структура обязательных страховых выплат из фонда заработной платы

Вид страхования Доля в совокупном фонде зарплаты, %

Обязательное пенсионное 19,90

страхование

Обязательное медицинское 14,00

страхование

Дополнительный взнос работодателя 0,90

Страхование услуг по уходу в случае болезни и инвалидности 1,95

Страхование на случай безработицы 2,80

Всего 39,55

Источник: GDV.

взнос в размере 14,3 %. Ставка взноса на обязательное медицинское страхование рассчитывается на базе месячного дохода, не превышающего 3 675

евро в месяц. С сумм, превышающих этот доход, отчисления в больничные кассы не удерживаются. Финансирование отчислений осуществляется работниками и работодателями на паритетной основе — 7 % — работодатель и 7,9 % — работник.

Из проведенного исследования можно сделать вывод: кризисные явления не обошли стороной и страховой рынок Германии, однако отработанные механизмы регулирования позволили избежать более серьезных последствий, а также будут способствовать стабилизации рынка страховых услуг и консолидации страхового капитала в целом.

Список литературы

1. Гапеева Т. в. Основные аспекты пенсионного страхования в Германии. В сб.: Роль транснациональных компаний в мировой экономике. МАКС-Пресс, 2004 г. 2. Finanzstandort Deunscyland, bericht Nr. 5, 2009. 3. URL: http://www. nig. ru.

i Надоели баннеры? Вы всегда можете отключить рекламу.