CC BY
31Развитие инструментов стимулирования внедрения принципов БЭО в менеджмент российских компаний
Моисеев Виталий Константинович,
аспирант, Финансовый университет при правительстве Российской Федерации, E-mail: [email protected]
В свете сложившейся геополитической ситуации вокруг государства, российские организации в определенной степени оказались отделены от значительной части внешнего мира. Это обстоятельство способствовало переключению отечественных предприятий на внутреннее окружение и его улучшение, на разработку новых прочных и высококачественных взаимосвязей. Следовательно, в настоящее время в России менеджмент приобретает совершенно новые компоненты управления и пути их развития, что подтверждает актуальность темы ESG-повестки и вопроса о внедрении ее принципов в управление компаниями страны.
Целью данного исследования является обоснование важности разработки механизмов поощрения ESG-практик в России. Методической основой исследования являются труды отечественных и зарубежных ученых, занимающиеся вопросам ESG-повестки. Использованы методы системного и ситуационного анализа.
Результат исследования. В статье рассмотрен такой фактор развития системы менеджмента российских компаний, как ESG-повестка. Описаны особенности понятия ESG, его компонентов, а также раскрыто значение внедрения и использования ESG принципов для российского бизнеса. проводится анализ влияний ESG - факторов на деятельность компаний нефтегазового сектора РФ, рассматриваются ключевые факторы оценки при присвоении рейтинга ESG, а также ТОП-10 ESG-Рейтинга крупнейших нефтегазовых компаний России. Сделаны выводы относительно роли ESG-принципов в устойчивом развитии системы менеджмента в России. Автор статьи предлагает активно внедрять различные ESG-рейтинги, которые будут является подтверждением деятельности компании в ESG-повестке. Также согласно автору, важно уделить особое внимание операционному и стратегическому управлению при внедрении ESG-принципов. Кроме того, необходимо поддержать инициативы по созданию, расширению и улучшению имеющихся систем оценки ESG-стратегий в Российской Федерации.
Ключевые слова: ESG-принципы, устойчивое развитие, ESG-практики, «зеленая» энергетика, углеродная нейтральность, отечественные компании.
LQ S Ое
со см о см со
Введение
Современное положение глобальной экономики характеризуется значительной нестабильностью. Вытекающие из сложной геополитической обстановки угрозы вызвали и продолжают вызывать ущерб на мировом энергетическом рынке. В текущих условиях можно утверждать, что экономический кризис налагает необходимость в корректировке действий по различным аспектам глобализации и, разумеется, в области инструментов осуществления концепции устойчивого развития. Одним из таких инструментов является ESG-повестка, которая становится все более популярной в мире и является одним из главных трендов в сферах финансов и инвестиций в течение последних семи лет.
Принимая во внимание глубокие изменения в глобальной политике, стандартах и экономике, подход к этой повестке также должен эволюционировать. Поэтому тема ESG подвергается реформированию в масштабах всего мирового сообщества [6].
Современные компании в России уже продолжительное время в рамках своих бизнес-целей рассматривают не только достижение экономических показателей и удовлетворение потребителей, но и уделяют внимание вопросам соблюдения принципов устойчивого развития. Эти принципы включают в себя заботу о окружающей среде, соблюдение экологических стандартов, обеспечение благоприятных социальных условий для персонала и реализацию эффективной корпоративной управленческой деятельности [1].
Результаты исследования
ESG представляет собой стратегию развития компании, которая способствует формированию ответственного подхода к окружающей среде, экологии и социальной ответственности, а также обеспечению эффективного корпоративного управления. ББв также охватывает набор стандартов для оценки деятельности организации, используемых инвесторами при анализе потенциальных инвестиций [12].
Организации, нацеленные на достижение высокой результативности в рамках ESG, должны разрабатывать все компоненты этой стратегии, хотя вероятно, у них будет выделен какой-то основной (доминирующий) компонент. Например, для компаний нефтяной отрасли на первом плане стоит необходимость уменьшения негативных выбросов в окружающую среду (Е-аспекты), в то время как в финансовом секторе наиболее приоритетным будет компонент Б, связанный с созданием ком-
фортных условий труда для персонала. Компонент G имеет важное значение для всех организаций, но особенно актуален для компаний, связанных с инвестиционной деятельностью [1].
В России ESG-повестка начала формироваться через внедрение государственных мотивацион-ных мер для ее продвижения, аналогично зарубежным практикам и механизмам, связанным с изменением климата. Однако сейчас в России созданы условия для более эффективной реализации ESG-принципов. Бизнес-владельцы, управленцы и ученые имеют возможность проанализировать плюсы и минусы, выявить риски и выгоды от внедрения ESG. Поэтому важно оценить имеющиеся инструменты, технологии и механизмы регулирования ESG в российской экономике. Особенно учитывая, что исследования для Россельхозбанка показали, что в Европе, Северной Америке и Азии бизнес активно вовлечен в ESG-повестку по различным критериям: личные убеждения, коммерческие перспективы, внешние факторы. В то время как в России вовлеченность бизнеса пока слаба, и управленцы мотивируются главным образом экологическим и социальным давлением и страхом потери репутации. Таким образом, большинство российских компаний, особенно не имеющих внешние рынки сбыта, не готовы к осознанной реализации ESG-принципов. Следовательно, внедрение этих идей будет сложным процессом для большинства российских компаний.
Другой негативный аспект, мешающий продвижению этой повестки в России, - отсутствие единой научно обоснованной методологии для оценки степени воплощения ESG-принципов. Это делает невозможным адекватную оценку и сравнение позиций компаний, участвующих в разных ESG-рейтингах. В связи с этим, в России предстоит разработать национальную систему ESG-рейтинга, которая в будущем может быть согласована на международном уровне с организациями и альянсами, поддерживающими такие инициативы (например, в рамках стран БРИКС и других).
Для российских компаний, которые экспортируют углеводородное сырье и низкотехнологичную продукцию с высоким углеродным следом, уже сейчас возникают проблемы с традиционными рынками сбыта или ограничениями доступа к ним. Поиск новых рынков и партнеров должен учитывать понимание управленцами в российских компаниях значения ESG-принципов для достижения корпоративной устойчивости и конкурентоспособности на международной арене. Это потребует разработки национальных систем регулирования углерода и создания отечественной системы «зеленой» таксономии. Национальная таксономия «зеленых» и адаптационных проектов была утверждена Правительством РФ в сентябре 2021 года [5]. Предложен метод таксономии «зеленых» проектов, который позволяет классифицировать определенные проекты как соответствующие экологическим требованиям с учетом мировой практики. Тем не менее, определенная группа проектов, на-
правленных на экологизацию «загрязненных» производств и пока не удовлетворяющих «зеленым» критериям, подпадает под таксономию адаптационных (переходных) проектов.
В начале 2022 года была создана научная лаборатория «Управление устойчивым развитием и ESG-трансформация», объединяющая усилия Экономического факультета МГУ и Национального рейтингового агентства в России. Главные цели этой лаборатории включают усиление взаимодействия и сотрудничества между государством и бизнес-сообществом в области устойчивого развития, проведение исследований по ESG-трансформации и другие аспекты. Одним из первых значимых результатов деятельности этой лаборатории стало создание ESG-рейтинга и рэнкинга российских регионов в конце 2022 года [9]. Такое мероприятие позволит измерить, насколько активно регионы Российской Федерации развивают климатически ориентированные проекты и сокращают выбросы парниковых газов. Планируется, что высокий рейтинг региона привлечет финансирование как от государственных источников, так и от частных инвесторов, включая «зеленое» финансирование. Это, безусловно, будет способствовать поддержке ESG-трансформации.
Кроме того, примером успешного развития ESG-практик в России можно упомянуть инициативу ПАО «Сбербанк» о создании интегрированной платформы под названием «Устойчивая Евразия». Внутри этой платформы предполагается разработать общий стандарт таксономии, единую систему учета углеродных единиц, а также систему оценки проектов в области лесоуправления и климата, совместными усилиями [11].
В во второй половине 2020 года на Камчатке был запущен уникальный проект «Ойкумена», который функционирует в качестве центра «зеленых» технологий. Этот новаторский проект отвечает требованиям текущего периода и направлен на реализацию задач, связанных с глобальными изменениями в экономике. Проект ставит перед собой амбициозные цели, такие как: формирование и распространение экологического мышления в обществе; поиск методов адаптации региона к климатическим изменениям; активное развитие образования и инновационного «зеленого» предпринимательства [2].
Значимое событие в области внедрения инструментов устойчивого развития имело место в России 26 сентября 2022 года. Впервые на Московской бирже состоялись торги углеродными квотами [3]. Российские организации с возможностью достижения определенных показателей в сфере выбросов парниковых газов теперь могут приобретать или продавать углеродные квоты с использованием этой торговой системы. В рамках торгов будут представлены углеродные квоты, выпущенные по добровольной инициативе. Единственное исключение, которое нарушает добровольный характер, - это осуществление первого в стране пилотного проекта в Сахалинской области в рамках
сз о
со £
т Р сг
СТ1 А ш
климатического эксперимента, нацеленного на достижение полной углеродной нейтральности к концу 2028 года.
Крупные предприятия в важных секторах российской экономики осознают все риски и угрозы, исходящие от внешних участников рынка, и активно предпринимают эффективные шаги в направлении ESG-трансформации [1], что включает обязательное представление нефинансовой отчетности [8].
В данной ситуации Россия вынуждена ориентироваться на развитие программ декарбонизации углеродоемких секторов экономики и формирование своей национальной системы регулирования в данной области.
Переход к низкоуглеродной экономике, также известный как декарбонизация, в первую очередь требует внедрения технологических решений, направленных на минимизацию выбросов парниковых газов или даже их полное исключение [10]. В ноябре 2021 года Правительство РФ утвердило стратегию низкоуглеродного развития до 2050 года, в которой выдвинута цель достижения углеродной нейтральности к 2060 году [4].
Рассмотрим рейтинг крупнейших нефтегазовых компаний России, которые внедряют ESG-практики. В таблице 1 приведен Т0П-10 ESG-Рейтинга этих компаний. Согласно этому рейтингу, российским нефтегазовым компаниям присваиваются места с учетом ключевых ESG-факторов, описанных ранее.
Таблица 1. ТОП-10 ESG-Рейтинга крупнейших нефтегазовых компаний России [14]
Компания ESG E S G
ПАО «ЛУКОЙЛ» 1 1 2 1
Сахалин Энерджи 2 4 1 7
ПАО «Газпром» 3 2 3 6
ПАО НК «Роснефть» 4 3 4 3
НОВАТЭК 5 5 5 5
ПАО «Транснефть» 6 7 8 2
ПАО «Газпром нефть» 7 8 6 8
ПАО «Татнефть» 8 9 7 4
ПАО «Сургутнефтегаз» 9 6 9 9
ЯМАЛ СПГ 10 10 12 10
На сегодняшний момент, согласно, первому ESG-рэнкингу компаний нефтегазового комплекса РФ, опубликованному Rating-Agentur Expert RA GmbH видно, что лидирующие позиции в сфере качества управления, социальной и экологической ответственности занимают компании, деятельность которых интегрирована в крупные международные „ проекты. Так, ПАО НК «Роснефть» одной из пер-= вых нефтегазовых компаний запустила в странах ® Европейского Союза производство топлива ново-g го поколения «Евро 6», в котором снижено содер-~ жание токсичных соединений таких как: угарного z газа, углеводородных соединений, оксидов азота
и т.д. Что касается ПАО «Газпром», то компания успешно реализовала проект по сбору, подготовке и закачке углекислого газа в пласт на месторождениях компании в Сербии, где велико содержание С02 в добываемом природном газе.
Одним из ключевых триггеров для формирования ESG политики для компаний нефтегазового комплекса РФ являются иностранные инвестиции. Лидирующие позиции в данном рейтинге заняла нефтяная компания ПАО «ЛУКОЙЛ» [7]. Абсолютное лидерство в сфере корпоративного управления и экологической составляющей, а также 2-е место по социальным рискам. Данный факт подтверждается утвержденной политикой в сфере декарбонизации бизнеса как внутри страны, так и за ее пределами. Менеджмент ПАО «ЛУКОЙЛ» отмечает, что к 2050 году компания планирует достичь полной углеродной нейтральности на всех этапах деятельности компании. Инвестиции в реализации данной стратегии составят около 15 млрд долл.
Одну из лидирующих позиций в рейтинге ESG компаний нефтегазового комплекса занимает нефтяная компания с превалирующей позицией государственного участия в капитале ПАО НК «Роснефть». Нефтяной гигант представил пятилетний план трансформации производственных мощностей с целью снижения выбросов парниковых газов. Основными направлениями, которые позволят компании достичь поставленных целей в отношении климатической нейтральности, являются:
1. Сокращение выбросов эквивалента диоксида углерода С02 на 8 млн т. до 2022 года.
2. Увеличение утилизации попутного нефтяного газа до 95% до 2022 года.
3. Завершено внедрение 19 объектов, ориентированных на использование попутного нефтяного газа.
До настоящего момента, ПАО НК «Роснефть» вложило около 240 миллиардов рублей в «зеленые инвестиции», что подтверждает выполнение ранее озвученной стратегии на пути к климатической нейтральности.
Выводы и рекомендации
Проведенный анализ внедрения ESG стратегий на российском рынке указывает на актуальность их применения. В России ESG-принципы только начинают набирать популярность, в отличие от западных стран. Однако отечественные компании уже активно интегрируют некоторые принципы ESG в свои стратегии, учитывая особенности своей деятельности и бизнес-цели.
Этот процесс отражается в различных ESG-рейтингах, которые подтверждают, что компании следуют ESG-повестке. Этот рейтинг служит индикатором, который может увеличить возможности компании для привлечения финансирования от инвесторов в области ESG. Успешное развитие в ESG сфере повышает рейтинг компании и делает её более привлекательной для партнеров.
Тем не менее, отсутствие единой системы ESG-рейтинга в России ведет к тому, что разные рейтинги могут давать разные оценки одной и той же компании. Оценки в рейтингах условны, и компании стараются улучшать свои показатели ESG в соответствии с системой, где их рейтинг выше. На российском рынке наиболее распространены рейтинги от «Эксперт РА», АКРА и НРА.
При внедрении ESG-принципов ключевое значение имеет операционный и стратегический менеджмент, включая прозрачный и регулярный диалог с сотрудниками для установления общих целей ESG развития.
Создание, дополнение и совершенствование существующих систем оценок ESG стратегий также является важной задачей. Компании должны иметь четкие критерии оценки, чтобы продемонстрировать свое ответственное отношение к ESG целям. Государственная поддержка и льготные программы для компаний, развивающихся в ESG аспекте, также являются важными мерами на государственном уровне.
Заключение
Следовательно, можно сделать вывод о том, что в России происходит трансформация ESG-повестки, обусловленная сложной геополитической обстановкой. В этом контексте ряд показателей может потерять актуальность, новые области для реализации ESG-принципов могут появиться, а также национальное законодательство может измениться. Такие изменения обязательно повлияют на методологии ESG-рейтингов и верификации устойчивых финансовых инструментов.
Для российских компаний важно следить за динамикой изменений в ESG-повестке, особенно в странах АТР, и предпринимать усилия по адаптации и гармонизации отечественных практик и методик в этой области. Это необходимо для того, чтобы предотвратить возможное использование ESG-принципов как инструмента «давления» или «подавления» на международных рынках в отношении отечественных производителей.
С учетом этих факторов, российским компаниям рекомендуется активно адаптироваться к изменениям в ESG-повестке, разрабатывать гибкие стратегии, которые учитывают сложившуюся ситуацию, и продолжать продвигать ESG-принципы внутри компании, соблюдая высокие стандарты устойчивости и ответственности.
Литература
1. Бубнов, А.Л., Андрущенко А.Л. Перспективы применения esg-принципов в системе российского менеджмента // Стратегии бизнеса. 2022. № 5. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/ perspektivyprimeneniya-esg-printsipov-v-sisteme-rossiyskogo-menedzhmenta (дата обращения: 23.05.2023).
2. Камчатка должна стать центром компетенций в области зеленых технологий для всего мира. URL: https:// news.myseldon.com/ru/news/index /263127037(дата обращения: 23.05.2023).
3. На Мосбирже начали продавать углеродные единицы. URL: https://rg.ru/2022/10/12/torg-zde-sumesten.html(дата обращения: 23.05.2023).
4. Об утверждении стратегии социально-экономического развития Российской Федерации с низким уровнем выбросов парниковых газов до 2050 года: распоряжение Правительства РФ от 29 окт. 2021 г. № 3052-р. // СПС «КонсультантПлюс».
5. Правительство России утвердило национальную таксономию зеленых и адаптационных проектов. URL: https://infragreen.ru/ news/135366(дата обращения: 23.05.2023).
6. Принципы ESG: корпоративное управление. Как построить здоровую менеджмент-среду в компании? // Softline: официальный сайт. - 2022. - URL: https://slddigital.com/ar-ticle/principy-esg-korporativnoe-upravlenie-kak-postroitzdorovuyu-menedzhment-sredu-v-kompanii/ (дата обращения: 23.05.2023).
7. ПАО «Лукойл» [Электронный ресурс]. -URL: http://www.lukoil.ru/. (дата обращения: 23.05.2023).
8. Рынок ESG-инвестирования в России: настоящее и будущее. Подготовлено для Россельхоз-банка // Frank RG. 2021. 58 с. URL: https://www. rshb.ru/download-file/472115(дата обращения: 23.05.2023).
9. Рэнкинг устойчивости развития российской федерации и интеграции ESG-критериев в деятельность субъектов Российской Федерации URL: https://www. ra-national.ru/wp-content/up-loads/2022/12/ranking_ esg_regions.pdf (дата обращения: 23.05.2023).
10. Риски реализации Парижского климатического соглашения для экономики и национальной безопасности России // Ac.gov.ru/files. URL: https:// ac.gov. ru/files/content/9605/ipem-pa-re-port-pdf.pdf (дата обращения: 23.05.2023).
11. Сбер предложил программу «Устойчивая Евразия». URL: https://press.sber.ru/publications/ sberpredlozhil-programmu-ustoichivaia-evraziia (дата обращения: 23.05.2023).
12. Что такое принципы ESG, в чём они полезны бизнесу и как внедрить их в компании. // Skillbox: официальный сайт. - 2022. - URL: https://skillbox.ru/media/management/chto-takoe-printsipy-esg-v-chyem-onipolezny-biznesu-i-kak-vnedrit-ikh-v-kompanii/ (дата обращения: 23.05.2023).
13. ESG в России: четыре основных изменения за год. // РБК. Тренды: официальный сайт. -2022. - URL: https://trends.rbc.ru/trends/social/ 634c73099a 79477f6bc60ce7 (дата обращения: 23.05.2023).
14. ESG Corporate Ranking // официальный сайт. -2022. - URL: https://raexpert.eu/esg_corporate_ ranking (дата обращения: 23.05.2023)
сз о
со £
m Р сг
СТ1 А
=Е
DEVELOPMENT OF TOOLS TO STIMULATE THE INTRODUCTION OF ESG PRINCIPLES IN THE MANAGEMENT OF RUSSIAN COMPANIES
Moiseev V.K.
Financial University under the Government of the Russian Federation
Due to the current geopolitical situation around the country, Russian companies to a certain extent were cut off from a significant part of the outside world, which contributed to the fact that domestic enterprises were able to shift the entire focus to the internal environment and its development, to build new strong and high-quality relationships. Therefore, today management in Russia finds fundamentally new management elements and ways for their development, which proves the relevance of the topic of the ESG agenda and the issue of implementing its principles in the management of companies in the country.
The purpose of the study is to substantiate the need to develop tools to stimulate ESG practices in Russia.
The methodological basis of the research is the works of domestic and foreign scientists dealing with issues of the ESG agenda. Methods of system and situational analysis were used. Result of investigation. The article considers such a factor in the development of the management system of Russian companies as the ESG agenda. The features of the ESG concept and its components are described, as well as the significance of the introduction and use of ESG principles for Russian business is revealed. The analysis of the influence of ESG factors on the activities of companies in the oil and gas sector of the Russian Federation is carried out, the key evaluation factors are considered when assigning the ESG rating, as well as the TOP 10 ESG Rating of the largest oil and gas companies in Russia. Conclusions are drawn regarding the role of ESG principles in the sustainable development of the management system in Russia. The author of the article suggests actively implementing various ESG ratings, which will be a confirmation of the company's activities in the ESG agenda. Also, according to the author, it is necessary to pay great attention to operational and strategic management when introducing ESG principles. In addition to the above, according to the author, it is necessary to support the creation, addition and improvement of existing ESG strategy assessment systems in the Russian Federation.
Keywords: ESG principles, sustainable development, ESG practices, green energy, carbon neutrality, domestic companies.
References
1. Bubnov, A.L., Andrushchenko A.L. Prospects for the application of esg-principles in the system of Russian management //
Business strategies. 2022. No. 5. URL: https://cyberleninka. ru/article/n/perspektivyprimeneniya-esg-printsipov-v-sisteme-rossiyskogo-managementa (date of access: 05/23/2023).
2. Kamchatka should become a center of competence in the field of green technologies for the whole world. URL: https://news.my-seldon.com/ru/news/index/263127037 (accessed 05/23/2023).
3. Mosbirzhe started selling carbon units. URL: https://rg. ru/2022/10/12/torg-zdesumesten.html (date of access: 05/23/2023).
4. On approval of the strategy for the socio-economic development of the Russian Federation with a low level of greenhouse gas emissions until 2050: Decree of the Government of the Russian Federation of 29 October. 2021 No. 3052-r. // SPS "Consultant-Plus".
5. The Russian government approved the national taxonomy of green and adaptation projects. URL: https://infragreen.ru/ news/135366 (date of access: 05/23/2023).
6. ESG principles: corporate governance. How to build a healthy management environment in a company? // Softline: official site. - 2022. - URL: https://slddigital.com/article/principy-esg-korporativnoe-upravlenie-kak-postroitzdorovuyu-management-sredu-v-kompanii/ (date of access: 05/23/2023).
7. PJSC "Lukoil" [Electronic resource]. - URL: http://www.lukoil. ru/. (date of access: 05/23/2023).
8. ESG investment market in Russia: present and future. Prepared for Rosselkhozbank // Frank RG. 2021. 58 p. URL: https://www. rshb.ru/download-file/472115 (date of access: 05/23/2023).
9. Ranking of the sustainable development of the Russian Federation and the integration of ESG criteria into the activities of the constituent entities of the Russian Federation URL: https:// www.ra-national.ru/wp-content/uploads/2022/12/ranking_esg_ regions.pdf (accessed 05/23/2023).
10. Risks of the implementation of the Paris climate agreement for the economy and national security of Russia // Ac.gov.ru/files. URL: https://ac.gov. ru/files/content/9605/ipem-pa-report-pdf. pdf (date of access: 05/23/2023).
11. Sber proposed the program "Sustainable Eurasia". URL: https://press.sber.ru/publications/sberpredlozhil-programmu-ustoichivaia-evraziia (date of access: 05/23/2023).
12. What are ESG principles, how they are useful for business and how to implement them in a company. // Skillbox: official site. -2022. - URL: https://skillbox.ru/media/management/chto-takoe-printsipy-esg-v-chyem-onipolezny-biznesu-i-kak-vnedrit-ikh-v-kompanii/ (date of access: May 23, 2023).
13. ESG in Russia: four major changes in a year. // RBC. Trends: official site. - 2022. - URL: https://trends.rbc.ru/trends/social/ 634c73099a 79477f6bc60ce7 (date of access: 05/23/2023).
14. ESG Corporate Ranking // official site. - 2022. - URL: https://ra-expert.eu/esg_corporate_ranking (date of access: 05/23/2023)
a.
e
CM
oo
