CC BY
170
13.14. ПРОГНОЗИРОВАНИЕ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ
Самылин А.И., к.т.н., профессор
Институт международных экономических отношений
Перейти на Главное МЕНЮ Вернуться к СОДЕРЖАНИЮ
Создание предприятия является многогранным процессом, в котором решаются задачи определения основных видов деятельности, состава учредителей, их долей в уставном капитале и согласованной оценки вносимого имущества, разработки маркетинговой стратегии и рекламной кампании, подбора персонала и оценки эффективности проекта. Одной из основных задач является прогнозирование финансовых результатов деятельности предприятия формирование прогнозных бюджетов, инвестиционных вложений и текущих расходов, оценка эффективности проекта. В работах ряда авторов, например, А.Н. Гавриловой, Е.Ф. Сысоевой, А.И. Барабанова, Б.Т. Кузнецова предлагаются концепции бюджетирования и расчета финансовых показателей. Вместе с тем существующие методики прогнозирования от этапа определения инвестиционных и текущих затрат при создании предприятия до составления прогнозного Отчета о прибылях и убытках и Бухгалтерского баланса за первый год деятельности предприятия являются неполными.
Целью работы является уточнение и развитие существующих методик прогнозирования финансовых результатов при создании предприятия в условиях комплексной оценки расходов и дисконтирования денежных потоков, изменения курса валюты, в которой оценивается имущество и денежные потоки. В процессе прогнозирования составляются бюджеты доходов и расходов, бюджеты ожидаемых поступлений денежных средств и ожидаемых выплат по расчетам с поставщиками, бюджеты подготовки услуг и прямых переменных затрат на расходные материалы, бюджеты переменных и постоянных расходов. Предлагаемая методика составления прогнозных форм отчетности учитывает начисление и оплату налогов за анализируемый период в условиях изменения курса валюты и перехода предприятия с упрощенной системы налогообложения (УСН) на общий порядок налогообложения, предусмотренный Налоговым кодексом (НК РФ). Методика расчетов применена при составлении прогнозных форм отчетности для предприятий, занимающихся разными видами деятельности. Рассмотрим разработанную методику на примере прогнозирования финансовых результатов салона красоты. Бюджет доходов предприятия по видам услуг с учетом загрузки работников представлен в табл. 1.
Наименование услуги Кли- ентов в день Пл ано вая на- гру зка в ден ь, % Цена услу- ги Вы- ру- чка в день Выру- чка за месяц (30 дн.) Выру-чка в квар-тал Выручка за год
Йога
1. Занятия йогой (клубная карта на месяц) 220 50 6200 682000 2046000 8184000
2. Занятия йогой (пробные) 22 - 2100 46200 1386000 4158000 1663200 0
3.Занятия йогой (индивидуальные) 11 50 1400 7700 231000 693000 2772000
Всего: 2299000 6897000 2758800 0
8РА
1. Массаж 14 60 1500 12600 378000 1134000 4536000
2. Терапия аппаратная 8 60 5200 24960 748800 2246400 8985600
3. Косметология лица 8 60 3500 16800 504000 1512000 6048000
4. Маникюр / педикюр 8 60 1200 5760 172800 518400 2073600
5. Хамам 8 60 1600 7680 230400 691200 2764800
Всего: 2034000 6102000 2440800 0
Бар
Средний чек 250 50 150 18750 562500 1687500 6750000
Магазин
Средний чек 250 10 150 3750 112500 337500 1350000
Итого: 5008000 15024000 6009600 0
Таблица 1. Бюджет доходов (руб.)
При курсе 25,95 руб. / $ США доход за год равен 60096000 руб. : 25,95 руб. / $ = 2315838$. В первый год работы доход запланирован в сумме 1500000$. Количество услуг, оказываемых клиентам, во второй и третий год работы соответствует значениям, представленным в табл. 2. Количество услуг для первого года определяется, как произведение коэффициента, равного отношению дохода первого года деятельности к сумме дохода за второй (третий) год деятельности 1500000$ : 2315838$ = 0,6477 на значения показателей по конкретной услуге, представленные в табл. 1.
Разбивка по кварталам количества услуг на первый год деятельности принимаем равным: 1 кв. - 5%; 2 кв.
- 15%, 3 кв. - 30%, 4 кв. - 50% соответственно от общего количества услуг за год. Например, ожидаемые продажи за год по услуге «Занятия йогой (клубная карта)» рассчитываются следующим образом: 220 чел. / дн. х 50% х 3 мес. х 4 кв. х 0,6477 = 855 ед. услуг. С разбивкой по кварталам получим: 1 кв. - 855 ед. услуг х 5% = 42 ед. услуг; 2 кв. - 855 ед. услуг х 15% = 128 ед. услуг; 3 кв. - 855 ед. услуг х 30% = 256 ед. услуг; 4 кв. - 855 ед. услуг х 50% = 429 ед. услуг. Аналогично по другим видам услуг и торговым операциям. Полученные значения с разбивкой по кварталам первого года деятельности в единицах услуг, це-
ны продажи единицы услуги и общего объема продаж представлены в табл. 2.
Показатели Квартал Итого
1 2 3 4
Ожидаемые продажи в единицах услуг
Йога
1.Занятия йогой (клубная карта на месяц) 42 128 256 429 855
2. Занятия йогой (пробные) 256 769 1539 2565 5129
3. Занятия йогой (индивидуальные) 64 192 384 642 1282
Всего: 362 1089 2179 3636 7266
8РА
1. Массаж 98 294 588 979 1959
2. Терапия аппаратная 56 168 336 559 1119
3. Косметология лица 56 168 336 559 1119
4. Маникюр / педикюр 56 168 336 559 1119
5. Хамам 56 168 336 559 1119
Всего: 322 966 1932 3215 6435
БАР
Средний чек 1457 4372 8744 14573 29146
МАГАЗИН
Средний чек 291 874 1749 2915 5829
Итого: 2432 7301 14604 24339 48676
Цена продажи единицы услуги, руб.
Йога
Занятия йогой (клубная карта на месяц) 6200 6200 6200 6200 6200
2. Занятия йогой (пробные) 2100 2100 2100 2100 2100
3. Занятия йогой (индивидуальные) 1400 1400 1400 1400 1400
8РА
1. Массаж 1500 1500 1500 1500 1500
2. Терапия аппаратная 5200 5200 5200 5200 5200
3. Косметология лица 3500 3500 3500 3500 3500
4. Маникюр / педикюр 1200 1200 1200 1200 1200
5. Хамам 1600 1600 1600 1600 1600
БАР
Средний чек 150 150 150 150 150
МАГАЗИН
Средний чек 150 150 150 150 150
Общий объем продаж, руб.
Йога
Занятия йогой (клубная карта) 260400 79360 0 1587200 2659800 53010 00
Занятия йогой (пробные) 537600 16149 00 3231900 5386500 10770 900
Занятия йогой (индивидуальные) 89600 26880 0 537600 898800 17948 00
Всего: 887600 26773 00 5356700 8945100 17866 700
8РА
1. Массаж 147000 44100 0 882000 1468500 29385 00
2. Терапия аппаратная 291200 87360 0 1747200 2906800 58188 00
3. Косметология лица 196000 58800 0 1176000 1956500 39165 00
4. Маникюр / педикюр 67200 20160 0 403200 670800 13428 00
5. Хамам 89600 26880 0 537600 894400 17904 00
Всего: 791000 23730 00 4746000 7897000 15807 000
БАР
Средний чек 218550 65580 0 1311600 2185950 43719 00
МАГАЗИН
Средний чек 43650 13110 0 262350 437250 87435 0
Итого: 1940800 58372 00 11676650 19465300 38919 950
Доход за год при изменении курса доллара США на конец года составит: 38919950 руб. : 25,9 руб. / $ = 1 502 700$. Полученное значение будет соответствовать запланированной величине дохода в сумме 1500000$ если принять, что курс доллара на конец года не изменился и равен 25, 95 руб./долл. США (38919950 руб. : 25,95 руб./долл. США =
1499805,39$). Отклонение определяется погрешностями округления полученных значений.
Рассчитаем бюджет ожидаемых поступлений денежных средств принимая, что 90% квартальных продаж оплачиваются в квартале продажи, а 10% квартальных продаж оплачиваются в следующем квартале, что относится к оказанию услуг корпоративным клиентам при безналичных расчетах и 0% безнадежных к взысканию долгов. Исходные данные взяты из табл. 2, а результаты расчета представлены в табл. 3.
Показатели Квартал Итого
1кв. 2кв. 3кв. 4 кв.
Дебиторская задолжен- ность на начало периода
Продажи 1 квартала 1940800 х 90% =174672 0 1940800 х х 10% = 194080 1940800
Продажи 2 квартала 5837200 х 90% = 5253480 5837200 х 10% = 583720 5837200
Продажи 3 квартала 1167665 0 х 90% 1050898 5 11676650 х 10% = 1167665 11676650
Продажи 4 квартала 19465300 х 90% = 17518977 17518977
Общее поступление денежных средств 1746720 5447560 1109270 5 18686642 36973627
Таблица 3. Бюджет ожидаемых поступлений денежных средств
Поступление денежных средств за год при изменении курса доллара составляет 36973627 руб. : 25,9 руб. / $ = 1 427 553$.
Рассчитаем бюджет ожидаемых выплат денежных средств по закупкам расходных материалов и товаров, исходя из условия, что 30% стоимости квартальных закупок оплачивается организацией поставщикам в порядке предоплаты, а остальные 70% в квартале закупки. Из бюджета прямых переменных затрат на расходные материалы и товары принимаем, что стоимость закупок составляет: в 1 кв. - 7929,4$, во 2 кв. -21703,4$, в 3 кв. - 41962,8$, в 4 кв. - 79161$. Результаты расчета представлены в табл. 4.
Таблица 2. Бюджет продаж
Показа- тели Квартал Итого
1 2 3 4
Счета к оплате на начало периода
Закупки 1 квартала 7929.4 + 30% х 21703.4 14440.4 14440,4
Закупки 2 квартала 21703,4 х 70% + 41962,8 х 30% = 27781,2 27781,2
Закупки 3 квартала 41962,8 х 70% + 79161 х 30% = 53122,3 53122,3
Закупки 4 квартала 79161 х 70% + 58189,2* х 30% = 72869,5 72869,5
Итого выплат: 14440,4 27781,2 53122,3 72869,5 168213,4
Таблица 4. Бюджет ожидаемых выплат денежных средств по закупкам расходных материалов и товаров (долл. США)
При расчете суммы оплаты поставщикам в 4 квартале необходимо учитывать сумму закупок, которую предполагается сделать в 1 квартале следующего года. Условно принимаем ее из расчета 150756,6$ : 0,6477 : 4 кв. = 58189,2$. Таким образом, всего выплат по первому году работы организации предстоит сделать в сумме 168213,4$.
Составим бюджет денежных потоков предприятия по итогам первого года деятельности, представленный в табл. 5. С целью определения финансового результата принимаем, что суммы начисленных налогов (налог УСН, НДС, налог на прибыль организаций, налог на имущество организаций) оплачиваются в следующем квартале, а ЕСН, взнос на обязательное страхование от несчастных случаев и профессиональных заболеваний (НС и ПЗ), НДФЛ в месяце, следующем за месяцем начисления.
Показатели Квартал Итого
1 2 3 4
Кассовый остаток на Начало периода 386 1 39364,6 105118,4 61209,1 386
Ожидаемые поступления Денежных средств от Покупателей 2 67440 210331 428290 721492 1427553
Итого денежных средств 67826 249695,6 533408,4 782701,1 1427939
Ожидаемые выплаты: - расходные материалы - бюджет переменных 3 расходов - бюджет постоянных 4 расходов (1444 0,4) (1770 2) (7906 2) (4618 (27781,2 ) (21378) (67473) (53122,3 ) (21378) (69209) (72869,5 ) (20878) (69289) (168213, 4) (81336) (285033) (461840)
- закупка оборудования (аренда помещения) 40)
Налог 15%, УСН 5 Налог на прибыль 24% 6 НДС 18% 7 Налог на имущество 2,2% 8 ЕСН + НС и ПЗ 9 ЕСН+ НС и ПЗ 10 Доначисление ЕСН НДФЛ, 13% 12 НДФЛ, 13% 13 (1363) (900) (1248) (824) (2045) (1538) (1872) (1408) (2045) (1823) (1872) (1668) (42251,8 ) (47612,6 ) (2127) (2045) (1917) (3348) (1872) (1755) (42251,8 ) (47612,6 ) (2127) (7498) (6178) (3348) (6864) (5655)
Итого выплат (5773 79,4) (123495, 2) (151117, 3) (265964, 9) (111795 6,8)
Излишки (дефицит) денежных средств (5095 53,4) 126200,4 382291,1 516736,2 309982,2
Привлечение заемных средств: - кредитование - погашение долга - проценты 14 57000 0 (2108 2) (21082) (300000) (21082) (270000) (21082) 570000 (570000) (84328)
Итого финансирование 54891 8 (21082) (321082) (291082) (84328)
Кассовый остаток на конец периода 39364 ,6 105118,4 61209,1 225654,2 225654,2
Таблица 5. Бюджет денежных потоков (долл.
США)
1 На р асчет но м счете сумма уставного капитала, внесенная учредителями составляет 10000 руб. : 25, 9 руб. / $ = 386$; 2 Сумма ожидаемых поступлений от покупателей в пересчете по курсу 25,9 руб./ $ равна: за 1 квартал - 67440$ (1746720 руб. : 25,9 руб./$); за 2 квартал - 210331$ (5447560$ : 25,9 руб. / $); за 3 квартал - 428290$ (11092705$ : 29,5 руб. / $); за 4 квартал
- 721492$ (18686642$ : 25,9 руб. / $); 3 Данные согласно бюджету переменных расходов; 4 Данные согласно бюджету постоянных расходов; 5 Налог с разницы доходов, уменьшенных на сумму расходов, согласно статье 34620 НК РФ равен: за 1 квартал: (67440$ -577379,4$ - 21082$) х 15% < 0 и налог за отчетный период не уплачивается, а за 2 квартал: (67440$ +210330$ - 577379,4$ - 21082$ - 1123495,2$ - 21082$) х 15% < 0 и налог за отчетный период не уплачивается; 6 Сумма доходов за 9 месяцев превысила 20 млн. руб. и налогоплательщик потерял право на применение УСН, согласно статье 34613 НК РФ, и рассчитывает налог на прибыль организаций по ставке 24%, НДС
- по ставке 18%, ЕСН - по ставке 26% плюс 0 ,2% в части обязательного страхования от НС и ПЗ, налог на имущество - по ставке 2,2%. Налог на прибыль Н за 9 месяцев равен произведению разницы между суммой выручки за отчетный период без НДС, за вычетом расходов по закупкам расходных материалов без НДС, переменных и постоянных расходов без НДС, суммы уплаченных процентов, суммы АО, налога на имущество, умноженных на ставку налога: Н = {(67440$ + 210331$ + 428290$ - 65332,4$) -[(577379,4$ - 461840$) + 123495,2$ + (151117,3$ -8103,4$ - 1083$ - 8533,2$) + 2127$ + 3 х 30040$]} х 24% = 42251,8$. Сумма налога уплачивается в 4 квартале; 7 НДС к уплате = НДС с выручки - НДС с расходных материалов - НДС с бюджета постоянных
расходов - НДС с бюджета переменных расходов. В бюджете переменных расходов принимаем расходы, облагаемые НДС по статьям: крем и другие препараты, транспортные расходы, расходы на электроэнергию и воду для работы 8РЛ-оборудования. Указанные расходы составили сумму 7100$. Сумма НДС равна 1083$ (7100$ : 118 х 18).
В бюджете постоянных расходов принимаем в 3 квартале постоянные расходы, облагаемые НДС в сумме 55940$, учитывая, что канцелярские товары и хозяйственный инвентарь организация приобретает в магазине розничной торговли за наличный расчет. Сумма НДС равна 8533,2$ (55940$ : 118 х 18). Тогда сумма НДС к уплате равна: (428290$ : 118 х 18) -(53122,3$ : 118 х 18) - (7100$ : 118 х18) - (55940$ : 118 х 18) = 47612,6$; 8 Сумма АО в расчете за квартал составляет 30040$. Тогда остаточная стоимость внеоборотных активов по состоянию на начало месяца будет равна разнице первоначальной стоимости 461840$ за вычетом начисленной ежемесячно суммы АО 10013,3$ (30040$ : 3 мес.). Тогда остаточная стоимость равна: на 01.07 - 401760$ (461840$ - 2 х 30040$), на 01.08 - 391747$, на 01.09 - 381734$ , на 01.10 - 371720$. Сумма налога за 9 месяцев равна: (401760$ + 391747$ + 381734$ + 371720$): 4 х 0,25 х 2,2% = 2127$; 9 Суммы начисленного ЕСН и взноса в части страхования от НС и ПЗ согласно бюджету переменных расходов; 10 Суммы начисленного ЕСН и взноса в части страхования от НС и ПЗ согласно бюджету постоянных расходов;11 Организация, начиная с 3 квартала должна начислять ЕСН по ставке 26% и взносы в части обязательного страхования от НС и ПЗ по ставке 0,2%. В бюджет постоянных и переменных расходов в 3 квартале вошли суммы, начисленные по ставке 14% в пенсионный фонд и по ставке 0,2% в части страхования от НС и ПЗ. В 3 квартале проводим доначисление ЕСН в размере 12% (26,2% - 14,2%) от суммы заработной платы за 3 квартал. Сумма доначисления, оплаченная в 4 квартале
составит (14400$ + 13500$) х 12% = 3348$; 12 Сумма НДФЛ с заработной платы работников по бюджету переменных расходов; 13 Сумма НДФЛ с заработной платы работников по бюджету постоянных расходов; 14 Проценты по кредиту начисляются по ставке 15% годовых и составляют 560000$ х 0,15 х 90 дн. : 365 дн. = 21082$.
Результаты, представленные в табл. 5 показывают, что предприятие имеет в 1 квартале дефицит денежных средств в сумме 509553,4$. Оно должно взять на пополнение оборотных средств кредит в сумме 570000$, уплачивая ежеквартально проценты в сумме 21082$. Кредит погашается частями: в 3 кв. - в сумме 300000$ и в 4 кв. - в сумме 270000$. Принимая, что учредители внесли в кассу денежные средства, в счет вклада в УК 10000 тыс. руб. (386$), получим на конец года кассовый остаток в сумме 225654,2$.
На основе выполненных расчетов составлен прогнозный Отчет о прибылях и убытках, представленный в табл. 6.
Показатели Долл. США Долл. США
Продажи (по курсу 25,9 руб./ $) 1 1427553
Переменные расходы: - расходные материалы - бюджет переменных расходов - ЕСН + НС и ПЗ (150756,6) (81336) (6178+5655) (243925,6)
Маржинальная прибыль 1183627,4
Постоянные расходы: - бюджет постоянных расходов - ЕСН + НС и ПЗ - АО (285033) (6178+5655) (120160) (417026)
Прибыль от продаж 766601,4
Расходы на выплату процентов (84328) (86820,9)
Курсовая разница 2 (2492,9)
Прибыль до налогообложения 679780,5
Налоги и обязательные платежи в бюджет 3 (183540,7)
Чистая прибыль 496239,8
Таблица 6. Прогнозный Отчет о прибылях и
убытках1
1 Выручку и расходы за год учитываем в полной сумме без выделения НДС за 3 и 4 квартал; 2 За счет изменения в расчетах курса доллара США с 25,95 до 25,9 руб. / $ в течение первого года деятельности и округления результатов; 3 Налоги и обязательные платежи по итогам года рассчитываем по среднему проценту равному 27%, поскольку эта ставка позволяет получить сумму налогов и обязательных платежей в бюджет, необходимую для оплаты налога на прибыль, налога на имущество и НДФЛ по итогам года, ЕСН и страхования от НС и ПЗ за декабрь месяц.
С учетом выплаченных расходов и налогов чистая прибыль организации составит 496239,8$. Составленный прогнозный баланс организации на основании полученных результатов представлен в табл. 7.
Актив Пассив
Внеоборотные активы Сумма Собственный капитал Сумма
ОС + НМА 461840 (табл. 5) Уставный капитал 386 (табл. 5)
АО1 (120160) Нераспределенная прибыль 496239,8 (табл. 6)
Оборотные активы Кредиторская задолженность
Денежные средства 225654,2 (табл. 5) Налоги и обязательные платежи в бюджет 183540,7 (табл. 6)
Дебиторская задолженность 1502700,7 2 -1427553 3 = 75147,7
Запасы: 4 - материалы - товары 20227.8 15277.8 4950
Авансы выданные -150756,6 5 + 168213,4 6 = 17456,8
Баланс 680166,5 Баланс 680166,5
Таблица 7. Прогнозный бухгалтерский баланс
(долл. США)
1 Сумма амортизации, начисленная по основным средствам (ОС) и нематериальным активам (НМА); 2 Данные согласно бюджету продаж; 3 Данные согласно бюджету ожидаемых поступлений денежных средств с учетом оплаты 90% квартальных продаж в квартале продажи,10% квартальных продаж оплачиваются в следующем квартале, а безнадежных к взысканию долгов нет; 4 Сумма запасов равна произведению запаса услуг (товаров) на конец периода согласно бюджету подготовки услуг и стоимости расходных материалов (товаров), приходящихся на единицу услуг согласно бюджету прямых переменных затрат на расходные материалы; 5 Данные согласно бюджету прямых переменных затрат на расходные материалы; 6 Данные согласно бюджету ожидаемых выплат денежных средств по закупкам расходных материалов с учетом условия, что 30% стоимости квартальных закупок оплачивается поставщикам в порядке предоплаты, а остальные 70% в квартале закупки. Таким образом, методика позволила рассчитать величину нераспределенной прибыли, и сумму налогов и обязательных платежей в бюджет, которые соответственно составляют 496239,8$ и 183540,7$.
Расчет рентабельности по группам услуг представлен в табл. 9. Для выполнения расчета необходимо распределить расходы бюджета переменных затрат между видами услуг, что представлено в табл. 8.
На- име- нова- ние услу- ги Вид расхода Ито го
З/пл Вне- бюдж. фонды Крем и др. преп. Хоз. инв. Э/э н. и во- да Тра нсп. Обу ч. пер с.
Йога 16000 2272,2 6666,7 1111,1 333, 3 888, 9 833, 3 281 05,5
Мас- саж 8000 1136,1 3333,3 555,5 166, 7 444, 4 416, 7 140 52,7
Тера- пия аппа- ратная 8000 1136,1 3333,4 555,6 166, 7 444, 5 416, 7 140 53
Кос- мето- логия лица 8000 1136,1 3333,3 555,6 166, 7 444, 4 416, 7 140 52,8
Маникюр / педикюр 5600 795,3 2333,3 388,9 116, 6 311, 1 291, 7 983 6,9
Хамам 5600 795,3 2333,3 388,9 116, 7 311, 1 291, 7 983 7
Тор- говля 6400 908,9 2666,7 444,4 133, 3 355, 6 333, 2 112 42,1
Всего: 57600 8180 24000 4000 120 0 320 0 300 0 101 180
Таблица 8. Распределение бюджета переменных
расходов (долл. США)
Распределение проводится пропорционально сумме заработной платы на услугу. Для расчета объединяем услуги «Йога», а также объединяем в одну услу-
гу «Бар» и «Магазин», присвоив название «Торговля». Для расчета принимаем следующую формулу распределения: Зшер = За : 57600$ х ЗП1, где: Зшер - затраты переменные по 1-ой услуге; За -суммарные затраты по 1-ой услуге; 57600$ - сумма заработной платы в бюджете для всех видов услуг; ЗП1 - величина заработной платы для 1-ой услуги. Например, затраты в части хозяйственного инвентаря, приходящиеся на услугу «Йога» будут равны: З = 4000$ : 57600$ х 16000$ = 1111,1$.
Ни- мено- вие услу- ги Показатели
Выручка от продажи, Ві, Расх. матер., Бюдж. перем. расх., Бюдж. пост. расх., При- быль Кол. площ. Поі + Ппі, м2 Прибыль на м2 Рен- таб.= Приб. : Выр. от продажи, %
1 2 3 4 5 6= 2 - 3 -4 - 5 7 8= 6:7 9 = 6:2
Йога 689833,9 28105, 5 211077 450651,4 90 + 51 3196,1 65,3
Мас- саж 113455,5 17145, 6 14052, 7 27544, 8 54712,4 10 + 8,4 2973,5 48,2
Тера- пия аппа- ратная 224664,1 45150 14053 42664, 5 122796,6 12 + 16,5 44308, 7 54,6
Кос- мето- ло-гия лица 151216,2 25800 14052, 8 34730, 4 76633 12 + 11,2 3303,1 50,6
Маникюр / педикюр 51845,6 12900 9836,9 16167, 6 12941,1 7 + 3,8 1198,2 24,9
Хамам 69127,4 12900 9837 22604, 7 23785,7 10 + 5,1 1575,2 34,4
Тор- говля 202558 36861 11242, 1 67365 87089,9 30 + 15 1935,3 42,9
Ито- го: 1502700,7 150756 ,6 101180 422154 828610,1 171 + 111 2938,3 55,1
Таблица 9. Рентабельность услуги (долл. США)
В табл. 9 количество площади, приходящейся на каждую услугу ni, состоит из основной По1 и подсобной площади nni: ni = №i + Пш. Суммарная площадь офиса составляет 282 кв. м. Суммарный размер подсобной площади Пп в размере 111 кв. м. распределяется пропорционально выручке от продажи по каждой услуге в общем объеме дохода за год по формуле: Пт = 111 : 1502700,7 х Bi.
Распределение постоянных расходов осуществляется пропорционально площади, приходящейся на услугу с учетом основной и подсобной площади:
3i пост = 422154$ : 282 м2 х ni, $. Величину пороговой выручки определяем по расчету: Сумма покрытия:
1502700,7$ - (150756,6$ + 101180$) = 1250764,1$. Коэффициент покрытия: 1250764,1$ :1502700,7$ = 0,8323. Пороговая выручка: 422154$ : 0,8323 = 507213,7$. Тогда запас финансовой прочности равен: (1502700,7$ - 507213,7$) :
1502700,7$ х 100% = 66,2%.
Полученные результаты свидетельствуют, что при данной структуре доходов и расходов среднее значение рентабельности по всем услугам равно 55,1%, а запас финансовой прочности - 66,2%. Наибольшую рентабельность 65,3% имеет услуга «Йога», а наименьшую 24,9% - услуга «Маникюр / педикюр, а предложенная методика позволяет прогнозировать финансовые результаты.
Перейти на Главное МЕНЮ Вернуться к СОДЕРЖАНИЮ
