Повышение прозрачности резервирования по кредитным активам коммерческих банков России Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес»

УДК 336018

повышение прозрачности резервирования по кредитным активам коммерческих банков России

К. Г. ШУМКОВА, кандидат экономических наук, доцент кафедры финансов, бухгалтерского учета и аудита E-mail: shu-ksenia@maiL ru Институт экономики и антикризисного управления

В статье отмечается, что повышение прозрачности кредитного портфеля коммерческих банков является одним из критериев дальнейшего развития коммерческих банков России. Существующая методика оценки кредитного портфеля не дает полного раскрытия информации о качестве кредитного портфеля и такого фактора в нем, как обеспечение, поэтому весьма актуально могло бы быть обращение к зарубежному опыту учета стоимости обеспечения.

Ключевые слова: стратегия развития банковского сектора, анализ тенденций развития банковского сектора, качество кредитного портфеля, механизм формирования резервов, рекомендации Базельского комитета.

В соответствии с заявленной стратегией развития банковского сектора предполагается, что к 01.01.2016 банковским сектором должны быть достигнуты следующие совокупные показатели [4]:

- активы/ВВП - более 90 % (на 01.01.2011 -76 %);

- капитал/ВВП - 14-15 % (на 01.01.2011 -10,6 %);

- кредиты нефинансовым организациям и физическим лицам/ВВП - 55-60 % (на 01.01.2011 -40,8 %).

Развитие банковского сектора в России за последние три года происходит достаточно агрессивными темпами, приближающимися к намеченным в стратегии развития банковского сектора России.

В то же время масштабы банковского бизнеса в экономике страны еще не такие значительные, как в странах ЕС и Юго-Восточной Азии, удельный вес активов всех коммерческих банков по отношению к ВВП государства в 5 раз меньше, чем в странах ЕС.

Анализ изменений отдельных макроэкономических показателей свидетельствует о том, что:

— в 2008-2009 гг. коммерческие банки значительно наращивали собственный капитал (этот показатель оказался выше, чем у активов, кредитного портфеля и ВВП);

— в 2010-2011 гг. темпы роста кредитного портфеля значительно превысили темпы роста собственного капитала, активов и ВВП (рис. 3).

В то же время, несмотря на увеличение кредитного портфеля на 28,3 %, увеличение резервов на возможные потери по ссудам (РВПС) произошло только на 4,4 % (рис. 4).

Данная тенденция свидетельствует об улучшении качества кредитных активов. Более детальное рассмотрение структуры кредитных активов также свидетельствует об улучшении качества кредитных активов.

Таким образом, качество кредитного портфеля улучшается: стандартные ссуды увеличиваются с 37,5 до 43,5 %; нестандартные — уменьшаются с 44,5 до 41,6 %; сомнительные - уменьшаются с 9,8 до 8,7 %; проблемные — уменьшаются с 2,6 до 2,3 %; безнадежные — уменьшаются с 5,7 до 4,3 % (рис. 5 и 6).

01.01.2009

01.01.2010

01.01.2011

01.01.2012

Источник: [2].

рис. 1. Изменение доли банковских активов в ВВП, %

300

250

200

150

100

50

УуЦл

_u о

160

190

300

Россия

ЮАР

Индия Бразилия Китай

ЕС

01

01

01

01

1.2012

1.2011

Величина расчетного резерва по классифицированным ссудам

категория качества наименование размер резерва, %

I категория Стандартные 0

качества ссуды

II категория Нестандартные 1-20

качества ссуды

III категория Сомнительные 21-50

качества ссуды

IV категория Проблемные 51-100

качества ссуды

V категория Безнадежные 100

качества ссуды

7

Источник: [2].

рис. 2. Соотношение активов банковского сектора и ВВП в 2011 г, %

1.2009

42.66

рис. 3. Изменение ВВП, активов, собственного капитала и кредитного портфеля коммерческих банков за период с 01.01.2008 по 01.01.2011, %

В то же время за гранью раскрытия остается методология резервирования кредитных активов. В стра-

- тегии развития банковского

сектора также отмечается, что «важным инструментом достижения системной стабильности банковского

_ сектора являются повышение

прозрачности деятельности российских кредитных организаций и укрепление рыночной дисциплины. Это является одним из существенных условий роста доверия к банковскому сектору и повышения его инвестиционной привлекательности» [4].

В соответствии с положением Банка России [3] формирование резервов подразделяется на пять групп в зависимости от категории качества (см. таблицу).

В основе формирования резервов находятся три критерия: финансовое положение, качество обслуживания долга заемщиков и обеспечение [3]. Если такие параметры, как финансовое положение и качество обслуживания долга подвержены

□ Кредитный портфель банков

□ Собственный капитал банков

□ Активы банков

И ВВП

0

01.01. 01.10. 01.07. 01.04. 01.01

2012 2011 2011 2011 2011

^ 1 98

1

L 919,2

904,2

349

>1,8

-А

,9 2 000,2

/-£

1840 1860 1880 1900 1920 1940 1960 1980 2 000 2 020

рис. 4. Формирование РВПС коммерческими банками России, млрд руб.

2,6 .5,7

□ Стандартные ссуды

□ Нестандартные ссуды

□ Сомнительные ссуды

■ Проблемные ссуды

■ Безнадежные ссуды

Рис. 5. Качество кредитного портфеля на 01.01.2011, %

2,3

4,3

Рис. 6. Качество кредитного портфеля на 01.01.2012, %

большей волатильности, то обеспечение выполняет роль своеобразного «якоря» для возврата взятых кредитных средств, особенно в условиях общей финансовой нестабильности. В то же время наличие обеспечения снижает размер формируемого банками резерва под возможные потери по ссудам. Минимальный размер резерва определяется по формуле

X кг • о,

Р = РР (1 —-),

С

1)

2) 3)

где Р — минимальный размер резерва (резерв, формируемый кредитной организацией);

РР — размер расчетного резерва;

k — коэффициент (индекс) категории качества обеспечения. Для обеспечения I категории /-го качества k_i (k_1) принимается равным единице (1, 0). Для обеспечения II категории качества k_i (k_2) принимается равным 0,5;

О - стоимость обеспечения соответствующей категории качества i (за вычетом предполагаемых расходов кредитной организации, связанных с реализацией обеспечения), тыс. руб.;

С — величина основного долга по. ссуде.

В целях снижения кредитных рисков Банк России устанавливает определенные виды обеспечения [3] (табл. 2).

Так, к обеспечению I категории относится залог, если в качестве предмета залога выступают: котируемые ценные бумаги государств, имеющих инвестиционный рейтинг не ниже ВВВ по классификации рейтингового агентства S&P (Standard & Poor's) или рейтинг не ниже аналогичного по классификациям Fitch Ratings, Moody's, а также ценные бумаги центральных банков этих государств; облигации Банка России; ценные бумаги, эмитированные Министерством финансов Российской Федерации;

□ Стандартные ссуды

□ Нестандартные ссуды

□ Сомнительные ссуды ■Проблемные ссуды ■ Безнадежные ссуды

4) векселя Министерства финансов Российской Федерации;

5) котируемые ценные бумаги, эмитированные юридическими лицами, имеющими инвестиционный рейтинг не ниже ВВВ по классификации рейтингового агентства S&P (Standard & Poor's) или рейтинг не ниже аналогичного по классификациям Fitch Ratings, Moody's;

6) собственные долговые ценные бумаги кредитной организации, срок предъявления которых к платежу превышает срок погашения обязательств заемщика по ссуде, и (или) собственные долговые ценные бумаги кредитной организации, независимо от срока предъявления их к платежу, если указанные ценные бумаги находятся в закладе в кредитной организации;

7) векселя, авалированные и (или) акцептованные указанными субъектами, в части суммы, обеспеченной авалем (акцептом);

8) аффинированные драгоценные металлы в слитках (золото, серебро, платина и палладий);

9) ценные бумаги, эмитированные субъектами Российской Федерации, имеющими инвестиционный рейтинг не ниже ВВВ по классификации рейтингового агентства S&P (Standard & Poor's) или рейтинг не ниже аналогичного по классификациям Fitch Ratings, Moody's;

10) гарантийный депозит (вклад);

11) размещенный в кредитной организации — кредиторе депозит (вклад) юридического лица, которое имеет перед кредитной организацией неисполненные денежные обязательства либо обязательства, возникшие (которые могут возникнуть) в результате исполнения кредитной организацией принятого на себя условного обязательства кредитного характера (далее -основные обязательства), а также размещенный в кредитной организации - кредиторе депозит (вклад) юридического лица, которое имеет перед кредитной организацией по договору поручительства либо в силу банковской гарантии обязательства по обеспечению надлежащего исполнения основных обязательств, если одновременно выполняются следующие условия: - отсутствуют препятствия для прекращения

обязательств путем зачета требований по гарантийному депозиту (вкладу), включая отсутствие в договоре депозита (вклада) условия о возможности досрочного возврата (востребования) депозита (вклада);

- срок возврата депозита (вклада) юридического лица - заемщика (контрагента по условному обязательству кредитного характера, а также юридического лица, которое имеет перед кредитной организацией по договору поручительства либо в силу банковской гарантии обязательства по обеспечению ненадлежащего исполнения основных обязательств) наступает не ранее наступления срока исполнения его обязательства перед кредитной организацией и не позднее 30 календарных дней после наступления указанного срока;

12) гарантия Российской Федерации, банковская гарантия Банка России, поручительства (гарантии) правительств и банковские гарантии центральных банков стран, входящих в группу развитых стран;

13) поручительства (гарантии) юридических лиц, если указанные юридические лица имеют инвестиционный рейтинг не ниже ВВВ по классификации рейтингового агентства S&P (Standard & Poor's) или рейтинг не ниже аналогичного по классификациям Fitch Ratings, Moody's;

14) поручительства (гарантии) субъектов Российской Федерации, имеющих инвестиционный рейтинг не ниже ВВВ по классификации рейтингового агентства S&P (Standard & Poor's) или рейтинг не ниже аналогичного по классификациям Fitch Ratings, Moody's.

К обеспечению II категории принадлежит не

относящийся к обеспечению I категории качества

ликвидный залог, к которому может быть отнесен:

1) залог ценных бумаг эмитентов ценных бумаг, прошедших процедуру листинга и допущенных к обращению организатором торговли на рынке ценных бумаг Российской Федерации или стран, входящих в группу развитых стран;

2) залог паев паевых инвестиционных фондов, прошедших процедуру листинга и допущенных к обращению организатором торговли на рынке ценных бумаг Российской Федерации или стран, входящих в группу развитых стран;

3) залог ценных бумаг, эмитированных субъектами Российской Федерации, имеющими рейтинг не ниже ССС по классификации рейтингового агентства S&P (Standard & Poor's) или рейтинг не ниже аналогичного по классификациям Fitch Ratings, Moody's;

4) залог ценных бумаг, эмитированных (выпущенных) юридическими лицами, имеющими

рейтинг не ниже ССС по классификации рейтингового агентства S&P (Standard & Poor's) или рейтинг не ниже аналогичного по классификациям Fitch Ratings, Moody's;

5) залог ценных бумаг, эмитированных (выпущенных) кредитными организациями Российской Федерации и банками стран, входящих в группу развитых стран;

6) залог векселей, авалированных и (или) акцептованных субъектами в части суммы, обеспеченной авалем (акцептом);

7) залог ценных бумаг, эмитированных юридическими лицами, если рентабельность капитала указанных юридических лиц за последний год составляет не менее 5 % — в пределах 50 % подтвержденной аудиторской проверкой величины капитала (чистых активов) этих юридических лиц;

8) залог вещей при наличии устойчивого рынка указанных предметов залога и (или) иных достаточных оснований считать, что соответствующий предмет залога может быть реализован в срок, не превышающий 180 календарных дней со дня возникновения основания для обращения взыскания на залог, при условии, что юридическая документация в отношении залоговых прав кредитной организации оформлена таким образом, что в ней не содержится условий, препятствующих реализации залоговых прав и (или) предмета залога. Наличие (отсутствие) договора страхования предмета залога, принятого в качестве обеспечения ссуды, может рассматриваться как дополнительный фактор при оценке качества обеспечения по ссуде;

9) залог имущественных прав (требований) на недвижимое имущество при наличии достаточных оснований считать, что соответствующие права могут быть реализованы в срок, не превышающий 180 календарных дней со дня возникновения основания для обращения взыскания на предмет залога, при условии, что юридическая документация в отношении залоговых прав кредитной организации оформлена таким образом, что в ней не содержится условий, препятствующих реализации залоговых прав;

10) гарантии (банковские гарантии) и поручительства (применительно к векселям — авали и (или) акцепты) лиц в пределах 50 % от чистых акти-

вов (собственных средств (капитала) гаранта (поручителя), подтвержденных аудиторской проверкой за последний отчетный год, при условии, что финансовое положение гаранта (поручителя) оценивается как хорошее;

11) поручительства (гарантии) субъектов Российской Федерации, имеющих рейтинг не ниже ССС по классификации рейтингового агентства S&P (Standard & Poor's) или рейтинг не ниже аналогичного по классификациям Fitch Ratings, Moody's;

12) поручительства образованных субъектами Российской Федерации фондов поддержки предпринимательства и фондов содействия кредитованию субъектов малого и среднего предпринимательства.

Банк России предлагает коммерческим банкам самостоятельно определять стоимость обеспечения. В положении Банка России от 26.03.2004 № 254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности» (далее - Положение № 254-П) указывается, что «справедливая стоимость залога, относящегося к I и II категориям качества обеспечения, определяется кредитной организацией на постоянной основе, но не реже одного раза в квартал» [3].

Одной из основных проблем при оценке качества кредитного портфеля и формировании резервов по потерям по ссудам является отсутствие необходимого финансового контроля со стороны Банка России за стоимостью обеспечения. Пунктом 6.5 Положения № 254-П устанавливаются определенные ограничения к принимаемому предмету залога, но они более отражают юридические требования, чем финансовые.

Так, обеспечение не может приниматься в залог, если:

1) со дня возникновения необходимости реализации прав, вытекающих из наличия обеспечения по ссуде, у кредитной организации отсутствует юридическая возможность их реализации и (или) кредитная организация не предпринимает фактических действий по их реализации (юридическое требование);

2) возникают основания для признания невозможности реализовать права, вытекающие из наличия обеспечения по ссуде, без существенных потерь суммы (стоимости) обеспечения (юридическое требование);

3) финансовое положение залогодателя, одновременно являющегося заемщиком, оценивается как плохое в течение более 180 календарных дней (финансовое требование);

4) финансовое положение залогодателя - третьего лица не может быть оценено как хорошее (финансовое требование), за исключением случая, когда ценные бумаги, являющиеся предметом залога и относящиеся к обеспечению I или II категорий качества, находятся в закладе у кредитной организации - кредитора и нет достаточных оснований считать залогодателя несостоятельным (банкротом) в течение ближайших 180 календарных дней (финансовое требование);

5) финансовое положение лица, эмитировавшего (выпустившего) ценные бумаги, принятые в залог, не может быть оценено как хорошее (финансовое требование);

6) эмитентом (векселедателем) предоставленных в залог ценных бумаг является заемщик или лицо, которое может оказывать прямо или косвенно (через третьих лиц) существенное влияние на решения, принимаемые органами управления заемщика (юридическое требование);

7) предмет залога обременен обязательствами по иным договорам залогодателя, в том числе договорам залога с третьими лицами (юридическое требование);

8) финансовое положение третьего лица, предоставившего обеспечение, существенно ухудшится в случае реализации прав кредитора, вытекающих из предоставленного обеспечения по ссуде (финансовое требование);

9) о заемщике в течение периода, превышающего один квартал, отсутствует информация (юриди-

10)

2008

2006

2004

2002

2000

h— 1

М J J J J J J

2

4

6

8

Рис. 7. Процентное изменение отдельных экономических показателей банковской системы Китая с 2000 по 2008 г

ческое требование);

имеются иные обстоятельства, которые могут существенно препятствовать реализации кредитной организацией прав, вытекающих из наличия обеспечения по ссуде. Степень существенности обстоятельств, препятствующих реализации прав, вытекающих из наличия обеспечения по ссуде, определяется на основании профессионального суждения (юридическое требование).

Таким образом, за гранью требований к резервированию Банка России остаются микро- и макрофинансовые показатели развития деятельности коммерческих банков. К этим показателям относятся:

LLP - отношение обеспечения под потери по кредитам к совокупным активам;

LLR - отношение резервов под потери по кредитам к совокупным активам;

NPL - доля неработающих кредитов в совокупных активах;

GP-growth-рост ВВП.

Исследование экономик 12 стран Азиатско-Тихоокеанского региона (Австралии, Китая, Гонконга, Индии, Индонезии, Японии, Кореи, Малайзии, Новой Зеландии, Филиппин, Сингапура, Тайланда) свидетельствует о некоторых показателях процентного изменения отдельных экономических показателей в сравнении с процентным изменением банковского обеспечения [5].

Процентное изменение отдельных показателей экономического развития в Китае, Индии, Японии, Юго-Восточной Азии представлено на рис. 7-10.

Темпы роста резервов под потери по ссудам в Китае превышают темпы роста обеспечения и неработающих активов. Темпы роста резервов под потери по ссудам в Индии происходят наравне с

темпом роста неработающих активов. В японской банковской системе темпы роста неработающих активов намного превышают темпы роста резервов под потери по ссудам и обеспечения под потери по ссудам. В банковской системе

■ GDP growth

□ NPL

□ LLP

□ LLR

10

12

0

2008

2006

2004

2002

2000

-5%

-4

-3

-2

-1

Рис. 8. Процентное изменение отдельных экономических показателей банковской ■ GDP growth системы Индии с 2000 по 2008 г

10

1

и

и

1-(1

1-1

—

□ GDP growth

□ NPL ■ LLP

□ LLR

Рис. 9. Процентное изменение отдельных экономических показателей банковской системы Японии с 2000 по 2008 г

3%

-2%

0

4

6

стран Юго-Восточной Азии темпы роста неработающих активов намного превышают темпы роста резервов под потери по ссудам и обеспечения под потери по ссудам.

Базельская модель предполагает зависимость изменения обеспечения по кредитам в зависимости от CAR, NPL, DLOAN, LOANASSET, EBTPTA [5]: LLPl t =P1 • LLPht-1 +P2 • NPL,,t + +P3 • LOANASSETit + P4 • CARi t + P5 • DLOAN,,t + +P6 • EBTPTAi t + p7 • DGDPU +5 • COUNTRY, + +Y • YEAR, + s it,

Рис. 10. Процентное изменение отдельных экономических показателей банковской

□ GDp growth системы Юго-

□ NPL Восточной Азии

с 2000 по 2008 г

■ LLP

■ LLR

8 10%%

где LLP - отношение обеспечения под потери по кредитам к совокупным активам; CAR - отношение общего капитала к активам, взвешенным с учетом риска; NPL - доля неработающих кредитов в совокупных активах;

DLOAN - рост процентных ставок по кредитам;

LOANASSET - отношение выданных кредитов к активам;

EBTPTA - отношение прибыли до выплаты налогов и обеспечения по кредитам к активам;

0

2

4

8

0

1

2

DGDP -рост валового внутреннего продукта;

- коэффициент корреляции, позитивное значение данного коэффициента свидетельствует о том, что банки формируют повышенное обеспечение, когда резервы растут; Р2 - коэффициент корреляции, позитивное значение данного коэффициента свидетельствует о том, что банки формируют повышенное обеспечение, когда резервы растут; Р3 - коэффициент корреляции, позитивное значение данного коэффициента свидетельствует о том, что банки формируют повышенное обеспечение, когда кредитные портфели растут; Р4 — коэффициент корреляции, позитивное значение данного коэффициента свидетельствует о том, что банки формируют повышенное обеспечение, когда капитал кредитных организаций растет;

Р5 - коэффициент корреляции, позитивное значение данного коэффициента свидетельствует о том, что банки формируют повышенное обеспечение, когда капитал кредитных организаций растет;

Р6 - коэффициент корреляции, позитивное значение данного коэффициента свидетельствует о том, что банки формируют повышенное обеспечение, когда процентные ставки растут; Р7 - коэффициент корреляции, позитивное значение данного коэффициента свидетельствует о том, что банки формируют повышенное обеспечение, когда происходит рост экономики, отражающийся на росте ВВП; 5 - коэффициент корреляции в зависимости от экономического развития страны; у - коэффициент корреляции в зависимости от года;

в - коэффициент корреляции в зависимости от

страны и от года;

i - страна;

t - период.

Увеличивающиеся масштабы банковского бизнеса свидетельствуют о том, что необходимо вносить изменения также и в методологию оценки кредитных портфелей для повышения их качества. Существующая методология создания резервов под возможные потери по ссудам не раскрывает реальной стоимости такого фактора, как обеспечение, более ограничиваясь юридическими показателями. Опыт зарубежных стран в учете стоимости обеспечения позволит Банку России обратить внимание на направления совершенствования методологии в целях обеспечения транспарентности кредитных активов в соответствии с заявленной стратегией развития банковского сектора.

Список литературы

1. Бюллетень банковской статистики №2 7 (230). Банк России, 2012.

2. Отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2011 г Банк России, 2012 г

3. О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности: положение Банка России от 26.03.2004 № 254-П.

4. Стратегия развития банковского сектора Российской Федерации на период до 2015 г: приложение к Заявлению Правительства Российской Федерации и Банка России от 05.04.2011.

5. Loan loss provisioning practices of Asian banks. Monetary and Economic Department, April 2012.

издательские услуги

Издательский дом «ФИНАНСЫ и КРЕДИТ» выпускает специализированные финансово-экономические и бухгалтерские журналы, а также оказывает услуги по изданию монографий, деловой и учебной литературы.

Тел./факс (495) 721-8575 e-mail: post@fin-izdat.ru