CC BY
49
Ю.З. Драчук, д.е.н.,
H.В. Трушкша,
I.В. Сулацька
П1ДХОДИ ДО ОЦ1НЮВАННЯ Ф1НАНСОВОГО ЗАБЕЗПЕЧЕННЯ 1ННОВАЦ1ЙНОГО РОЗВИТКУ ВУГ1ЛЬНО1 ГАЛУЗ11
Однieю з важливих проблем в умовах ринково! економ> ки е залучення ресурсiв пiд фiнансове забезпечення нових або пiдтримку наявних у промисловост iнвестицiйних проектiв. Сучаснi тенденци господарювання, високий ступiнь зноше-ност устаткування промислових пiдприемств i необхщшсть освоення й упровадження нових технологш визначають акту-альнiсть дано! проблеми в умовах вугшьно! галузi Укра!ни.
На формування i становлення шновацшного розвитку вiтчизняних вугледобувних пiдприемств впливають:
екзогеннi чинники - наявнiсть фшансування науково-технiчних дослiджень, досконала нормативно-правова система, сформований ринок шновацшно! продукцп, готовнiсть апарату управлiння до шновацшного розвитку, наявшсть фахь вщв високого рiвня;
ендогеннi чинники - сприятливi гiрничо-геологiчнi умови, достатнiй термш служби вугiльних шахт, ефективнi технологи та техшчне оснащення очисних вибо!в, вiдсутнiсть високо! аварiйно-сп, обгрунтована розрахунками яюстъ рядового вугiлля, плато-спроможнiсть вугiльних шахт.
1 Досл1дження виконано в рамках науково-досладно!' роботи 1нституту економ1ки промисловост НАН Украши «Розвиток шсти-туцюнального середовища промыслового виробництва з урахуван-ням галузево! специф1ки» (номер держреестраци 0113и004371).
© Ю.З. Драчук,
H.В. Трушкша,
I.В. Сулацька, 2013
Важливою проблемою формування та реашзацп шнова-цшно! моделi розвитку економiки за участ держави е 11 фшан-сове забезпечення.
Проблеми iнновацiйного розвитку промисловост дослщ-жено рядом науковщв, серед яких О. Амоша, I. Булеев, В. Вишневський, В. Геець, Т. Гринько, В. Дементьев, А. Кабанов, Ю. Юндзерський О. Лапко, Л. Рассуждай, Л. Стариченко, Д. Череватський, Л. Федулова, Н. Щепкша.
Розробки провщних учених е науковим пщгрунтям для подальших дослiджень щодо вдосконалення шститущонально-го забезпечення шновацшного розвитку вугшьно! галузi. Тому формування пiдходiв до оцiнювання фiнансового забезпечення шновацшно! дiяльностi вугiльних пiдприемств iз використан-ням економiко-математичного та статистичного шструментарь 1в е актуальним i потребуе практичного розгляду.
Мета статт полягае у визначеннi пiдходiв до ощнюван-ня фiнансового забезпечення шновацшного розвитку вугшьно! промисловостi на основi використання статистичних методiв.
За даними Мшютерства енергетики та вугшьно! промис-ловостi Украши, питома вага державного бюджету в загально-му обсязi iнвестицiй у розвиток iнновацiйноl дiяльностi вугле-добувних пiдприемств зросла за 2001-2012 рр. на 31,4%, а пи-тома вага власних джерел скоротилася на 32,3%. Питома вага шших джерел майже не змшилась i становила 4% загального обсягу швестицшних ресурсiв в iнновацiйну дiяльнiсть тд-приемств вугледобувно! галузi. Таким чином, аналiз швести-цiй в шновацшний розвиток вугiльних пiдприемств Украши свiдчить, що основним iнвестором залишаеться держава.
За перiод 2001-2012 рр. вщзначено тенденцiю скорочен-ня загальних обсягiв iнвестицiй в iнновацiйну дiяльнiсть вуг-ледобувних пiдприемств на 2,4% у результат суттевого змен-шення власних джерел пiдприемств на 54,2%. За цей перюд обсяги державного бюджету в шновацшний розвиток вугледобувно! промисловост зросли на 82,9%. Економiчною основою
у процесах модершзаци й вiдновлення шахтного фонду е влас-нi кошти й фiнансовi можливостi держави.
Структуру витрат на шновацшну дiяльнiсть у вугшьнш сферi за статистичними даними подано нижче (табл. 1).
Таблиця 1
Питома вага витрат на ¡нновацшну дгяльтсть у вугыьтй галуз1 [1, с. 177, 179, 181]
Напрями 1нновац1йно! дшльносп Р1к
2005 2010 2011 2012
Досл1дження 1 розробки1 24,1 3,5 6,7 1,66
Придбання машин, устаткування та програмного забезпечення 74,6 93,9 89,9 98,26
Придбання нових технологш2 - 0,08 0,09 0,07
1нш1 напрями 0,1 2,5 3,3 0,01
1 У 2010-2011 рр. - зовтшт науково-дослщш роботи.
2 У 2010-2011 рр. - придбання шших зовтштх знань.
Основним джерелом фшансування шновацшно! д1яльно-ст1 у сферi видобутку паливно-енергетичних ресурсiв протя-гом 2005-2012 рр., як свщчить аналiз статистичних даних Державно! служби статистики Укра!ни, е власш кошти тдпри-емств, частка яких скоротилась у 2012 р. порiвняно з 2005 р. на 29,7% у загальнш структурi фшансування iнновацiйно! д1яль-ностi.
За цей перюд питома вага обсяг1в фшансування галуз1 з державного бюджету зросла на 9,6%. За 2011-2012 рр. частка кошт1в в1тчизняних 1нвестор1в збшьшилась у загаль-н1й структур! фшансування iнновацiйно! д1яльност1 на 18,2% (табл. 2).
Таблиця 2
Питома вага обсяг1в фшансування тновацтног д\яльност\ при видобутку паливно-енергетичних ресурЫв в Украгт, % [1, с. 188, 190, 192]
Джерела фшансування шновацшно! даяльносп Рк
2005 2011 2012
Власш кошти тдприемств 96,7 94,5 67,0
Кошти державного бюджету 3,3 0,1 12,9
Кошти вичизняних швестор1в - 1,9 20,1
Кредити - 3,5 -
За даними Державно! служби статистики Укра!ни, у 2008-2010 рр. питома вага видобувних тдприемств iз техноло-пчними шноващями становила: полiпшення якостi товарiв або послуг - 38,7% загально! кiлькостi пiдприeмств iз технолопч-ними шноващями; замша застарших продуктiв або процеав -29,5; збiльшення потужност для виробництва товарiв - 24,1; вихщ на новi ринки або збшьшення частки ринку - 24; розши-рення номенклатури товарiв або послуг - 23,6; зменшення ви-трат матерiалiв та енергп на одиницю продукцп - 20,3% [2, с. 273].
Розрахований у робой зв'язок мiж обсягами швестицш i фiнансуванням шновацшно! дiяльностi у вугшьнш галузi за коефiцieнтом рангово! кореляцп Спiрмена [3; 4] дозволяе ви-значити тiсноту (силу) i кореляцшний зв'язок мiж двома озна-ками або двома iерархiями ознак (табл. 3).
Таблиця 3
Дат для розрахунку коефщента ранговог кореляцИ'
Обсяг 1нвестицш у вугшьну галузь (х), млн грн Обсяг фшансування шновацшно! д1яльност1 (у), млн грн Ранг х, dx Ранг y, ^ ^у)2
2525,3 187,2 2 1 1
3423,6 852,2 3 3 0
1759,5 438,4 1 2 1
У статистищ коефщент кореляци рангу Стрмена е не-параметричною м1рою статистично! залежност1 м1ж двома зм1нними. В1н оц1нюе, наск1льки можна описати вщношення м1ж двома зм1нними за допомогою монотонно! функци. Якщо немае повторних значень даних, то коеф1ц1ент Стрмена дор1-внюе 1 або -1, це вщбуваеться, коли кожна змшна е монотонною функц1ею в1д 1ншо! зм1нно!. Коеф1ц1ент кореляци, як 1 будь-яке обчислення кореляци, пщходить для безперервних 1 дискретних змшних, у тому числ1 порядкових змшних.
Коеф1ц1ент рангово! кореляци Сп1рмена розраховуеться за формулою
, 62 а2
г = 1 -
п(п2 -1)'
2 ....
де 2 а - сума квадраив р1зност1 ранпв;
п - к1льк1сть спостережень.
г = 1 --= 1 -12 = 0,5. 3 (32 -1) 24
Розрахунки показують, що за 2010-2012 рр. м1ж обсяга-ми 1нвестиц1й та фшансування 1нновац1йно! д1яльност1 вуг1ль-но! галуз1 в1дзначаеться пом1рна т1снота зв'язку, оскшьки зна-чення коеф1ц1ента кореляци становить 0,5, тобто 0,4 < г < 0,7.
Сила зв'язку м1ж двома ознаками визначаеться на основ1 розрахунку л1н1йного коеф1ц1ента кореляци П1рсона (табл. 4).
Таблиця 4
Дат для розрахунку л1тйного коефщента кореляцИ
Обсяг швестицш у вугшьну галузь (х), млн грн Обсяг фшансування шновацшно! дшльносп (у), млн грн х2 у2
2525,3 187,2 6377140,09 35043,84
3423,6 852,2 11721036,96 726244,84
1759,5 438,4 3095840,25 192194,56
У статистищ кoeфiцieнт кopeляцiï Пipсoна (познача-еться як «r») e показником кopeляцiï (лшшно'1 залeжнoстi) мiж двома змшними x та y, який набувае значeнь вiд -1 до +1 включно. Вш шиpoкo викopистoвyeться у сфepi науки для вимipювання стyпeня лшшно'1 залeжнoстi мiж двома змшними [5; 6].
Знаходяться таю значeння:
показниюв x та y:
x = zxi = 2708.4 = 2569,5;
n3
- Z y, 1477,8
y =-= —-— = 492,6 ;
n3
— Z x,y,
xy = lJl = 1387230,96 ; n
диспepсiï:
Z 2 _
S2(x) = —--(x)2 = 462342,2;
n
S2 (y) = —--(y)2 = 75172,9;
n
сepeдньoквадpатичнoгo вiдхилeння:
S(x) = -¡S2(x) =4462342,2 = 679,9 ; S(y) = S2 (y) =y¡75172,9 = 274,2 .
Визначаеться лiнiйний кoeфiцieнт кopeляцiï Пipсoна:
r = xy - x • y = 1387230,96 -1265735,7 = 0 65 rxy = S(x) • S(y) = 186428,58 = , .
Poзpахyнки свiдчать пpo дoстатнiй кopeляцiйний зв'язок мiж обсягами iнвeстицiй та фшансування шновацш-но'1 дiяльнoстi вугшьно'1 галуз^ oскiльки значeння кoeфiцie-нта кopeляцiï становить 0,65, тобто 0,5 < Txy ¿ 0,7.
За стецифшою сучасного poзвиткy eкoнoмiки, opieнтoванoю на шновацшну мoдeль, пpoпoнyeться до poзглядy один з iннoвацiйних аспeктiв, а самe застосування пopтфeльнoгo пiдхoдy до у^авлшня iннoвацiйними
проектами на п1дприемств1, де за концепщею Г. Марковща [7] увага учасник1в ринку зводиться не т1льки до одержання оч1куваного доходу на сво! 1нвестиц1!, а й на вс1 ц1нн1 папери, як1 обертаються на ринку й мають попит. Тобто швестор визначае св1й виб1р ц1нного паперу не т1льки одержанням оч1куваного доходу, а й можливим ризиком. Основною проблемою, яку мае вир1шувати 1нвестор, е досягнення максимального р1вня оч1кувано! дох1дност1 1нвестиц1й за певного р1вня ризику 1 скорочення можливого ризику за оч1кувано! дох1дност1. Мета кожного швестора - б1льше доходу за меншого ризику.
Саме поеднання теоретичних, статистичних 1 соцюлопчних узагальнень та анал1зу дае можлив1сть зд1йснити комплексну наукову оц1нку проблем 1 можливостей ресурсного забезпечення 1нновац1йного розвитку вугшьно! галуз1.
За умов, у яких сьогодш функц1онуе вуг1льна промислов1сть Укра!ни, шляхами !! ефективного реформування визнано приватизац1ю п1дприемств галуз1, а також залучення достатнього приватного швестора для управлшня державною власшстю об'ект1в паливно-енергетичного комплексу на умовах оренди чи концеси. За оц1нками фах1вц1в проекту Свропейського Союзу «Програма тдтримки вуг1льного сектору в Укра!н1» [8], важливою передумовою для цього мае стати забезпечення ефективносп ф1нансового менеджменту 1нвестиц1йних проект1в як з боку держави, так 1 з боку потенц1йних 1нвестор1в, з метою зниження р1вня 1нвестиц1йних ризик1в. Головш завдання проекту реструктуризацИ вугледобувно! галуз1 - п1дтримка розробки й упровадження реформ у вугшьному сектор1; удосконалення безпеки прац1 й еколопчно! безпеки; допомога у приватизаци та закритт1 шахт 1 пов'язаш 1з цим процесом соц1альн1 проблеми.
Важливе теоретичне та практичне значення для вир1шення сучасних завдань у галуз1 1нвестування,
реконструкцп та модершзаци виробництва мають проблеми стимулювання шновацшнох дiяльностi. За даними опитувань доцшьними методами та шляхами стимулювання шновацшнох дiяльностi на вугшьних пiдприeмствах виокремлено податкове регулювання та змшаш форми заохочення шновацшнох дiяльностi, серед яких до прiоритетних слщ вiднести: диференцiацiю ставок податку та змшу пiльг i знижок; використання разом iз податковими пiльгами ефективно! амортизацшнох полiтики; сполучення у рiзних варiантах фiнансування й оподаткування ризикових проекпв, контрактних дослiджень iз зовшшшми джерелами фiнансування; створення безподаткових зон на обговорений термш.
Основними заходами активiзацii шновацшнох дiяльностi в Укрш'ш на сучасному етапi розвитку в^чизняно! економiки слiд вважати: розробку й запровадження мехашзму надання пiльг промисловим тдприемствам, якi впроваджують i реалiзують iнновацiйну продукцiю; поширення практики надання шновацшним пiдприeмствам середньострокових кредитiв зi знижкою кредитно! ставки; законодавчi змши у сферi шновацшнох дiяльностi щодо пiльг i стимулiв; розширення джерел фшансування; активiзацiю дiяльностi технопаркiв шляхом державно! пiдтримки тощо [9, с. 145].
На основi дослiдження практики дiяльностi провiдних вiтчизняних промислових тдприемств i результатiв експертного опитування визначено ключовi чинники стимулювання шновацшно! активносп пiдприeмств. Серед них: «розробка та послщовна реалiзацiя шновацшно! стратеги тдприемства; забезпечення системного пiдходу до здшснення технiчного переозброення й модершзаци виробництва, створення виняткових технологiй за вама стадiями виготовлення продукци з метою нарощування 11 штелектуально! складово! та конкурентоспроможносп; упровадження в систему внутршнього фiрмового
управл1ння 1нновац1йного менеджменту; забезпечення 1нвестування в 1нновац1йний розвиток виробництва за рахунок власних 1 позикових кошт1в; фшансування розробки 1 реал1заци 1нновац1йних проекпв...» [10, с. 270].
1нвестування в шновацшний розвиток виробництва за рахунок власних 1 позикових кошт1в мае охоплювати так1 заходи: розробка та реал1зац1я стратеги широкомасштабного ре1нжин1рингу виробництва; упровадження у структурн1 п1дрозд1ли п1дприемства нового високотехнолог1чного уста-ткування; розробка й упровадження ексклюзивних техноло-г1й у б1знес-процеси; системний п1дх1д до диверсиф1каци виробництва з урахуванням динам1чних змш кон'юнктури св1тового ринку; створення доступно! системи шформацш-ного забезпечення розвитку 1нновац1йного потенц1алу п1д-приемства, бази даних щодо досягнень науково-техн1чного прогресу, упровадження нов1тн1х технолог1й та технолог1ч-них ноу-хау; застосування сучасних 1нформац1йних техно-лог1й у систем1 виробництва та внутр1шнього ф1рмового управл1ння б1знес-процесами [10, с. 270-271].
Висновки. Отже, головними ц1лями стратеги фшансо-вого забезпечення 1нновац1йного розвитку в1тчизняно! вуг1-льно! галуз1 вважаеться: збшьшення вуглевидобутку, п1д-вищення продуктивност1 та безпеки прац1, пол1пшення яко-ст1 вуг1лля та зменшення його соб1вартост1, що базуються на техн1чному переоснащенн1 вугледобувного комплексу при забезпеченш розвитку технологи тдземного видобутку з переважним використанням в очисних вибоях механ1зова-них комплекс1в нового техн1чного р1вня та промислово! утил1заци шахтного метану; вжиття заход1в п1двищення по-тенц1алу галузево! науки за науково-технолог1чним, проект-но-конструкторським 1 досл1дно-експериментальним на-прямами; в1дновлення матер1ально-техн1чно! бази галузево! науки та тдготовка наукових кадр1в вищо! квал1ф1каци.
Лггература
1. Наукова та шновацшна дiяльнiсть в Укра!ш: стат. зб. - К.: Державна служба статистики Укра!ни, 2013. - 287 с.
2. Наукова та шновацшна дiяльнiсть в Укра!ш: стат. зб. - К.: 1нформ.-видав. центр Держстату Укра!ни, 2012. -305 с.
3. Гмурман В.Е. Теория вероятностей и математическая статистика / В.Е. Гмурман. - 10-е изд., стереотип. - М.: Высш. шк., 2004. - 480 с.
4. Кузнецова Е.И. Статистика / Е.И. Кузнецова, В.М. Гусаров. - М.: Юнити-Дана, 2011. - 480 с.
5. Балдин К.В. Общая теория статистики / К.В. Балдин, А.В. Рукосуев. - М.: Дашков и К, 2010. - 312 с.
6. Эриашвили Н.Д. Статистика / Н.Д. Эриашвили, В.Ф. Воронин, Ю.В. Жильцова. - М.: Юнити-Дана, 2012. - 536 с.
7. Терещенко О.О Фшансова дiяльнiсть суб'екив гос-подарювання: навч. поаб. / О.О. Терещенко. - К.: Ки!в. нац. екон. ун-т, 2003. - 554 с.
8. Проект Tacis «Програма пщтримки вугшьного сектору». Контракт - 2008 / 141-542. - Вересень 2008 р. - червень 2011 р. - Бенефщар: МЫстерство енергетики та вугшьно! промисловост Украши [Електронний ресурс]. - Режим доступу: ua-energy.org/ upload/files/Final_Rep_CompC_ UKR.pdf.
9. Бондарчук Н.В. Аналiз шновацшно! дiяльностi про-мислових пщприемств в Укра!ш / Н.В. Бондарчук // Економша та держава. - 2011. - № 4. - С. 143-145.
10. Активiзацiя шновацшно! дiяльностi: оргашзацшно-правове та соцiально-економiчне забезпечення: моногр. / О.1. Амоша, В.П. Антонюк, А.1. Землянкiн та ш. - Донецьк: 1н-т економжи пром-стi НАН Укра!ни, 2007. - 328 с.
НадШшла до редакцП 18.02.2013 р.
