CC BY
151ДЕНЬГИ, КРЕДИТ, БАНКИ
УДК 336.7
Бекирова Севиль Эскендеровна,
кандидат экономических наук, доцент кафедры финансов и кредита,
ФГАОУ ВО «Крымский федеральный университет имени В.И. Вернадского», г. Симферополь, Российская Федерация. Абдулхаирова Эльзара Мусаевна,
кандидат экономических наук,
доцент кафедры менеджмента и государственного управления,
ГБОУ ВО РК «Крымский инженерно-педагогический университет имени Февзи Якубова», г. Симферополь, Российская Федерация.
Bekirova Sevil Eskenderovna,
Ph.D. in Economics,
Associate Professor of the Department of Finances and Credit,
Institute of Economics and Management (structural subdivision),
V.I. Vernadsky Crimean Federal University,
Simferopol, Russian Federation.
Abdulkhairova Elzara Musaevna,
Ph.D. in Economics,
Associate Professor of the Department of Management and Public Administration, Fevzi Yakubov Crimean Engineering and Pedagogical University, Simferopol, Russian Federation.
ОСОБЕННОСТИ ИПОТЕЧНОГО КРЕДИТОВАНИЯ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
В РЕГИОНАЛЬНОМ РАЗРЕЗЕ
FEATURES OF MORTGAGE LOANS OF THE RUSSIAN FEDERATION IN THE
REGIONAL SECTION
В статье рассматриваются теоретические основы функционирования ипотечного кредитования и выделены присущие ему особенности. Обозначена роль и значение ипотечного кредитования для социально-экономического развития государства и населения. Авторами в работе раскрываются особенности функционирования и специфика ипотечного кредитования в Российской Федерации в региональном разрезе. Проанализированы объемы и структура выданных, а также рефинансированных ипотечных жилищных кредитов в зависимости от региональной составляющей. В статье проанализированы количество кредитных организаций, предоставляющих ипотечные жилищные кредиты, рассмотрены объемы и структура задолженности по федеральным округам. В статье обозначены основные причины выявленных тенденций. Также авторами выделены основополагающие причины снижения объемов ипотечного кредитования и обозначены способы минимизации указанных явлений. Выделены определенные стратегии развития ипотечного жилищного кредитования в РФ, реализация которых, будет способствовать обеспечению баланса интересов кредиторов и заемщиков. На основании проведенного исследования были выделены основные мероприятия, направленные на стимулирование развития ипотечного кредитования.
Ключевые слова: ипотечное кредитование, ипотечный кредит, ипотечный жилищный кредит, ипотека, система ипотечного кредитования.
The article examines the theoretical foundations of the functioning of mortgage lending and highlights its inherent features. The role and importance of mortgage lending for the socio-economic development of the state and the population are outlined. The authors in the work reveal the features of the functioning and the specifics of mortgage lending in the Russian Federation in the regional context. The volume and structure of issued and refinanced mortgage loans were analyzed depending on the regional component. The article analyzes the number of credit institutions providing mortgage loans, examines the volume and structure of debt in federal districts. The article identifies the main reasons for the identified trends. The authors also highlighted the fundamental reasons for the decrease in the volume of mortgage lending and indicated ways to minimize these phenomena. There are identified certain strategies for the development of housing mortgage lending in the Russian Federation, the implementation
56
of which will help to ensure the balance of interests of lenders and borrowers. Based on the study, the main activities aimed at stimulating the development of mortgage lending were identified.
Keywords mortgage lending, mortgage loan, home mortgage loan, mortgage, mortgage lending system.
ВВЕДЕНИЕ
Система ипотечного кредитования играет значимое воздействие в решении многих социально-экономических проблем государства и общества. На сегодняшний день ипотечное кредитование в преимущественном большинстве развитых стран представляет собой не только основную форму повышения качества жизни населения, но и оказывает значительное воздействие на экономическое состояние государства в целом. Система ипотечного кредитования представляет собой сложный механизм, который состоит из многочисленных взаимосвязанных и взаимозависимых подсистем. За счет ипотеки осуществляется инвестирование в реальном секторе экономики и увеличение его капитализации, что приводит к увеличению уровня доходности разных сфер экономики. Ипотечное кредитование имеет возможность стать одним из значимых механизмов создания национальной системы накоплений. При более активном введении ипотечного кредитования в хозяйственную деятельность увеличиться объем бюджетных поступлений, более эффективно будут решаться жилищные проблемы, увеличиться воспроизводство рабочей силы и ее мобильность.
Обеспечение доступности жилья является главной проблемой при разработке и реализации жилищной политики государства. Ипотечное жилищное кредитование стало основным механизмом, позволяющим решить эту трудную задачу. В развитых странах ипотека представляет собой основной рычаг эффективной жилищной политики. Фактором социальной стабильности становится широкое развитие и доступность ипотечного кредитования, что создает предпосылки для развития строительства жилья и смежных с ним отраслей.
Хорошие жилищные и бытовые условия способствуют повышению качества жизни, и как следствие, укреплению состояния здоровья населения и увеличению продолжительности жизни, что собственно повышает трудоспособность населения, смягчает проблему безработицы и увеличивает мобильность трудовых ресурсов. Ипотечное кредитование является важным двигателем экономического роста страны и регионов, путем оказания влияния не только на финансово-кредитную сферу, строительную и страховую, но и в целом на социальную составляющую государства.
В последние годы несколько возросло количество и качество ипотечных сделок, однако, в целом система ипотечного кредитования в Российской Федерации является недостаточно эффективной, и наблюдается значительный разрыв в развитии отрасли по регионам. Все это требует доработки и корректировки.
Процесс становления механизма ипотечного кредитования происходит в России в сложных экономических реалиях, уровень развития ипотечного кредитования в государстве ещё не достиг оптимального уровня, это обуславливает необходимость изучения причин неудовлетворительного прогресса отрасли, определение сфер (социальной, экономической, правовой), к которым относятся факторы и причины, которые препятствуют развитию ипотечного кредитования. Важным этапом в этом процессе является поиск возможных способов и перспективных технологий, с помощью которых можно привлечь в отрасль частные инвестиции.
Устранение проблем, возникших в экономике государства невозможно без углубленного изучения и совершенствования системы ипотечного кредитования. Процесс развития ипотечного кредитования необходимо рассматривать в комплексе с направлениями совершенствования экономики государства. Поэтому государству необходимо использовать перспективные механизмы регулирования ипотечного рынка и создавать условия для более эффективного проведения ипотечного кредитования, которое во многих странах мира зарекомендовало себя с положительной стороны.
Все это обуславливает актуальность темы исследования. ПОСТАНОВКА ЗАДАЧИ
Целью работы является анализ особенностей ипотечного кредитования в Российской Федерации в региональном разрезе с целью выявления направлений совершенствования системы ипотечного кредитования.
57
РЕЗУЛЬТАТЫ
В настоящее время российская экономика все больше интегрируется в мировую, и это требует освоения и использования новых финансовых инструментов, которые применяются в ведущих промышленных странах.
Как правило, переход рыночной экономики из фазы кризиса в фазу подъема начинается с активизации жилищного строительства. Жилищный же сектор требует долгосрочных инвестиций, а те, в свою очередь, отражают уверенность населения и компаний в стабильности доходов в долгосрочном плане. «Однако жилье - дорогостоящий товар длительного пользования, а значит, его приобретение не может производиться за счет текущих доходов потребителей. Поэтому в большинстве стран основной формой решения жилищной проблемы для населения и базовой сферой экономической деятельности стало приобретение жилья с помощью ипотечного кредита» [1].
Анализ уровня ипотечного кредитования обусловлен стремительным развитием рынка жилья, а также необходимостью оценки качества исполнения направлений государственной политики в области улучшения жилищных условий.
Ипотечный кредит — как форма долгосрочной ссуды, которая предоставляется банковской организацией под залог недвижимого имущества. Таким образом, ипотечное жилищное кредитование дает возможность заемщику, получить жилье для личных целей, при этом внеся относительно небольшой первоначальный взнос, по сравнению с полной стоимостью данного жилья.
Стоит отметить, что в данном случае, собственник жилья не вправе полностью распоряжаться жильем на свое усмотрение, до момента полного возврата кредита, так как данное жилье является объектом залога.
«На данный момент ипотечный кредит представляет собой: обязательство, которое обеспечивается залогом недвижимого имущества (объекта, непосредственно связанного с землей);
долгосрочный кредит, предоставляемый на приобретение строительство недвижимости, приобретение земли под строительство под залог этой недвижимости» [5, С. 92].
Ипотечное кредитование включает в себя не только основы кредитных отношений, но и как специфическая форма кредита, имеет свои собственные черты. «Можно выделить следующие основные особенности ипотеки: залогом по договору ипотеки может быть только недвижимое имущество в отличие от классического банковского кредита; ипотечные кредиты предоставляются на длительный срок (до 50 лет); обязательными участниками ипотечного кредитования являются страховые и оценочные компании, которые обеспечивают безопасность сделки; погашение ипотечного кредита осуществляется, как правило, равными ежемесячными платежами» [6, С. 132].
«Необходимость выделения ипотечных рынков в составе рынка капитала связана с рядом обстоятельств. Во-первых, ипотечные кредиты всегда обеспечиваются реальным залогом в виде земельных участков или зданий. Во-вторых, ипотечные кредиты не имеют стандартных параметров и соответственно трудно реализуются на вторичном рынке» [7]. Актуальным на сегодняшний день выступает один из инструментов ускорения темпов роста экономики - инфраструктурная ипотека [8].
То есть «в условиях рыночной экономики жилье объективно приобретает черты товара, необходимого, достаточно дорогого и недоступного для большинства населения» [2].
Основным отличием ипотечного заимствования от других видов кредита является его строго целевая направленность, он предназначен исключительно для покупки недвижимости, а также гарантирована возвратность суммы, взятой в банке, посредством залога. Также процентная ставка по целевому займу на жилье гораздо меньше, нежели по займу на покрытие потребительских нужд. Это объясняется наличием залога. Не единственным механизмом, удорожающим ипотеку, является получение страхового полиса на недвижимость, на случай утери способности к трудовой деятельности заемщиком, а также оплата услуг оценщика при выборе варианта недвижимости [3].
Для более глубокого понимания особенностей ипотечного кредитования в РФ целесообразно рассмотреть объемы ипотечных жилищных кредитов, предоставленных физическим лицам-резидентам. Статистические данные представлены в таблице 1.
Исходные данные об объеме ипотечного жилищного кредитования представлены по округам РФ за период с 2017-2019 гг. Так за период с 2017-2019 гг. в Центральном федеральном округе
58
Таблица!. Объем ипотечных жилищных кредитов в млн. руб., предоставленных физическим лицам-резидентам за период с 2017-2019 гг. *
Регион 2017 2018 2019 Абсолютное изменение Темп прироста, %
2018 -2017 20192018 (2018 -2017)/2017 (2019 -2018)/2018
Российская Федерация 2021402 3012702 2847518 -991300 165184 -32,904 5,801
Центральный федеральный округ 627051 955425 929147 -328374 26278 -34,369 2,828
Северо -Западный федеральный о круг 257421 387745 366877 -130324 20868 -33,611 5,688
Южный федеральный округ 138770 208393 206023 -69623 2370 -33,409 1,150
Северо -Кавказский федеральный округ 40284 60721 62400 -20437 -1679 -33,657 -2,691
Приволжский федеральный округ 403282 584852 528093 -181570 56759 -31,045 10,748
Уральский федеральный округ 217832 3 12739 287145 -94907 25594 -30,347 8,913
Сибирский федеральный округ 236798 326334 303515 -89536 22819 -27,437 7,518
Дальневосточный федеральный о круг 99964 176493 164318 -76529 12175 -43,361 7,409
* Составлено на основе [4]
было зафиксировано уменьшение объема выданных ипотечных жилищных кредитов. В 2018 года по сравнению с 2017 годом объем увеличился на 328374 млн руб. (или на 52,368 %), а в 2019 году по сравнению с 2018 годом было зафиксировано уменьшение объема на 26278 млн руб. (или на 2,750 %).
В Южном федеральном округе наблюдается такая же тенденция, как и в Центральном. За период с 2017-2019 гг. объем ипотечных кредитов имел различную динамику. Так, в 2018 года по сравнению с 2017 годом объем увеличился на 130324 млн руб. (или на 50,627 %), а в 2019 году по сравнению с 2018 годом было зафиксировано уменьшение объема на 20868 млн руб. (или на 5,382%).
Также стоит рассмотреть функционирование вторичного рынка ипотечного кредитования, которое представлено рефинансированием ипотечных жилищных кредитов. Так, объем рефинансированных кредитов представлен в таблице 2.
Наибольший объем рефинансируемых кредитов приходится на Центральный федеральный округ, однако динамика не устойчивая и в 2019 году произошло сокращение рефинансирования на 153944 млн руб. (или на 73,401 %) по сравнению с аналогичным периодом 2018 года. Устойчивая тенденция к росту наблюдается в Северо-Западном округе. В 2018 году по сравнению с 2017 годом увеличился на 7368 млн руб. (или 2447,841 % прироста), а в 2019 году по сравнению с аналогичным периодом увеличение составило 93149 млн руб. (или 1214,617 %). В Северо-Кавказском федеральном округе отсутствует рефинансирование во всех отчетных периодах, то есть Южный федеральный округ имеет самые низкие показатели — это 92 млн руб. в 2019 году.
В целом на всей территории Российской Федерации в сфере жилищного ипотечного кредитования наблюдаются схожие тенденции.
Для полноты исследования сферы ипотечного кредитования РФ необходимо также проанализировать объем задолженности по ипотечным жилищным кредитам. Данные представлены в таблице 3.
Исходя из данных, представленных в таблице 3 можно сделать следующие выводы об объеме задолженности по ипотечным жилищным кредитам.
59
Таблица 2. Объем рефинансированных ипотечных жилищных кредитов (прав требования по ипотечным жилищным кредитам), млн руб. *
Регион 2017 2018 2019 Абсолютное изменение Темп прироста, %
2018 -2017 2019 -2018 (2018 -2017) / 2017 (20192018) /2018
Российская Федерация 153953 222167 158607 68 214 -63 560 44,308 -28,609
Центральный федеральный округ 145924 209731 55787 63807 -153944 43,726 -73,401
Северо-Западный федеральный округ 301 7669 100818 7368 93149 2447,841 1214,617
Южный федеральный округ 520 46 92 -474 46 -91,154 100,000
Северо -Кавказский федеральный округ 0 0 0 0 0 — —
Приволжский федеральный округ 938 411 167 -527 -244 -56,183 -59,367
Уральский федеральный округ 32 1618 59 1586 -1559 4956,250 -96,354
Сибирский федеральный округ 1566 683 340 -883 -343 -56,386 -50,220
Дальневосточный федеральный округ 4672 2009 1344 -2663 -665 -56,999 -33,101
* Составлено на основе [4]
Таблица 3. Объем задолженности по ипотечным жилищным кредитам, предоставленным физическим лицам-резидентам, млн руб.
Абсолютное изменение Темп прироста, %
Регион 2017 2018 2019 2018 -2017 2019 -2018 (2018 -2017)/ 2017 (2019 -2018) / 2018
Российская Федерация 5144934 6376845 7470185 1231911 1093340 23,944 17,145
Центральный федеральный округ 1488287 1890783 2308833 402496 418050 27,044 22,110
Северо -Западный федеральный округ 623499 783438 937085 159939 153647 25,652 19,612
Южный федеральный округ 362547 463322 550237 100775 86915 27,796 18,759
Северо -Кавказский федеральный округ 115807 145332 170130 29525 24798 25,495 17,063
Приволжский федеральный округ 993964 1224733 1392500 230769 167767 23,217 13,698
Уральский федеральный округ 637646 7516 65 831691 114019 80026 17,881 10,646
Сибирский федеральный округ 659046 727954 826849 68908 98895 10,456 13,585
Дальневосточный федеральный округ 264138 389618 452860 125480 63242 47,505 16,232
* Составлено на основе [4] 60
Объем задолженности по выданным ипотечным кредитам в Центральном федеральном округе за период с 2017-2019 гг. имел тенденцию к увеличению.
Так, в 2018 года по сравнению с 2017 годом объем задолженности вырос на 402496 млн руб. (или на 27,044 %), а в 2019 году по сравнению с 2018 годом на 418050 млн руб. (или на 22,110 %).
В Южном федеральном округе наблюдается аналогичная динамика — за период 2017-2019 гг. объем задолженности увеличился. Так, в 2018 году по сравнению с 2017 годом объем задолженности вырос на 100775 млн руб. (или на 27,796 %), а в 2019 году по сравнению с 2018 годом на 86915 млн руб. (или на 18,759 %).
Исходя из данных объема выданных ипотечных жилищных кредитов в 2015-2019 гг. и объема задолженности по ним, можно сделать следующие выводы:
1. Общий объем предоставленных кредитов за период с 2015-2019 гг. увеличивался за исключением 2019 года. За данный период по всем федеральным округам наблюдается уменьшение данного показателя по сравнению с предыдущим 2018 годом. Это в первую очередь обусловлено увеличением кредитной ставки в начале 2019 года.
2. Также немаловажную роль сыграл переход на систему эскроу-счетов. Данная система представляет собой заключение трехстороннего договора, между банком (эскроу-агентом), покупателем недвижимости (депонентом) и продавцом (бенефициаром). Депонент кладет на эскроу-счет необходимую сумму, при этом четко прописываются условия, при которых право пользования переходит к продавцу. Банк сохраняет сумму на эскроу-счете до завершения сделки и следит за соблюдением всех условий.
3. Поскольку, с одной стороны, недопонимание сущности данной системы привело к тому, что некоторые заемщики отложили покупку жилья, с другой стороны, часть заемщиков, которая была ознакомлена с данной системой, предпочла отложить покупку до введения системы, которая предполагает страхование в случае недобросовестности застройщика.
4. Исходя данных в представленных на графике (рис. 1) можно сделать следующие выводы о структуре выданных ипотечных кредитов.
5,021%
20,190%
2,249%
12,200%
11,822%
4,887%
2,116%
6,723%
12,644%
29,150%
4,945%
11,773%
10,551%
20,231%
12,842%
30,894%
1,993%
6,705%
5,858%
11,715%
10,776%
19,951%
2,015%
6,865%
12,735%
31,021%
5,771%
10,832%
I
10,381%
19,413%
2,191%
6,917%
12,870%
31,713%
10,659%
10,084%
18,546%
7,235%
12,884%
32,630%
2015 г. 2016 г. 2017 г. 2018 г. 2019 г.
□ ЦФО ПСЗФО ПЮФО ПСКФО ППФО ПУФО ПСФО ПДФО
Рис. 1. Структура выданных ипотечных жилищных кредитов за 2015-2019 гг. (Составлено на основе [4])
61
Наибольшая доля выданных кредитов приходится на Центральный федеральный округ. В среднем данный показатель составляет 31 % от общего объема выданных ипотечных кредитов в Российской Федерации. В первую очередь это обусловлено неравномерным распределением внутри страны центров ипотечного кредитования.
Данные о количестве кредитных организаций, предоставляющих ипотечные жилищные кредиты представлены в таблице 4.
Таблица4. Количество кредитных организаций, предоставляющих ипотечные жилищные кредиты *
Название 2015 2016 2017 2018 2019 Темп прироста, %
2019/2015
Российская Федерация 559 484 410 358 318 -43,113
Центральный федеральный округ 305 254 209 179 160 -47,541
Северо-Западный федеральный округ 49 41 36 33 30 -38,776
Южный федеральный округ 34 36 29 21 20 -41,176
Северо-Кавказский федеральный округ 8 4 4 3 3 -62,500
Приволжский федеральный округ 78 75 66 64 52 -33,333
Уральский федеральный округ 31 28 26 23 22 -29,032
Сибирский федеральный округ 35 31 25 23 18 -48,571
Дальневосточный федеральный округ 15 15 15 12 13 -13,333
* Составлено на основе [4]
На основании данных таблицы можно сделать заключение о том, что неравномерное распределение объема выданных кредитов произошло постольку поскольку, больше всего банков, выдающих ипотечные кредиты находятся в ЦФО (на конец 2019 года — 160 банковских организаций), а меньше всего банков находится в СКФО (на конец 2019 года — 3 организации), соответственно наименьшая доля выданных кредитов приходится на Северо-Кавказский федеральный округ, в среднем — это 2,2 % от общего объема выданных кредитов в РФ [18]. Наибольшее сокращение в 2018 году по сравнению с 2015 годом наблюдается в СКФО — на 62,5 %, а наименьшее в ДФО — на 13,333 %.
Структура задолженности по ипотечным жилищным кредитам представлена на графике (рис. 2).
Также исходя из данных в представленных на графике можно сделать следующие выводы о структуре задолженности по ипотечным жилищным кредитам. Так наибольшая доля задолженности за период с 2015-2019 гг. зафиксирована в Центральном федеральном округе, в среднем значение колеблется от 28-30 %, а наименьшее значение в Северо-Кавказском федеральном округе порядка 2,2 %. Таким образом, можно сделать вывод о том, что зависимость между объемом выданных ипотечных кредитов и объемом задолженности по кредитам прямо пропорциональная.
Ипотечное кредитование представляет собой основной рычаг для роста и развития рынка недвижимости. Сущность ипотечного кредитования заключается в том, что предметом по договору является недвижимость, то есть в случае невыполнения или ненадлежащего должником (заем-
62
5,254%
2,164%
5,210%
13,994%
13,056%
18,750%
2,243%
6,900%
11,732%
28,149%
13,432%
12,879%
19,111%
5,134%
2,251%
6,819%
11,857%
28,449%
6,110%
12,810%
12,394%
19,319%
2,279%
7,047%
12,119%
28,927%
11,416%
11,787%
19,206%
6,062%
2,277%
7,266%
12,286%
29,651%
11,069%
11,133%
18,641%
7,366%
12,544%
30,907%
2015 г. 2016 г. 2017 г. 2018 г. 2019 г.
□ ЦФО ПСЗФО ПЮФО ПСКФО ППФО ПУФО ПСФО ПДФО
Рис. 2. Структура задолженности по ипотечным жилищным кредитам (Составлено на основе [4])
щиков) выполнения своих обязательств по договору, кредитов (он же залогодержатель) вправе обратит взыскание на предмет ипотеки и погасить сумму долга за счет реализации заложенного имущества.
Недвижимость является одним из наиболее удачных и рентабельных вложений капитала, поскольку обладает высокой стоимость, а также не подвержена значительным колебаниям экономики.
Проблему доступности ипотеки в России пытаются решать на различных уровнях: начиная от банковских структур и заканчивая Правительством. Несмотря на многоаспектность рассматриваемой проблемы, и её взаимосвязь с другими социально-экономическими факторами, как правило, доступность ипотеки сводится к трём ключевым моментам: величине процентной ставки, сроку выдачи кредита и размеру первоначального взноса.
Если несколько лет назад условия по ипотечным кредитам России, на самом деле, были очень жёсткими и не позволяли большей части населения воспользоваться кредитами, то в настоящее время картина существенно изменилась.
К основным причинам снижения объемов ипотечного кредитования можно отнести:
1) более высокий уровень ставок, который наблюдался в течение большей части прошлого года;
2) рост цен на недвижимость и сокращение объема выдач кредитов с низким первоначальным взносом;
3) отсутствие стабильных и долгосрочных ресурсов финансирования ипотечного кредитования;
4) высокие риски ипотечного кредитования, связанные с большим сроком кредитования;
5) слабая процедура обращения взыскания, процедура оценки предмета ипотечного жилищного кредитования, отсутствие реального индекса и методики определения плавающей процентной ставки при ипотечном жилищном кредитовании.
Несмотря на обеспеченность и долгосрочность, ипотечное кредитование несет в себе большое число разнообразных рисков, которые взаимосвязаны между собой. Поскольку наличие рисков и возможность их возникновения заставляет банки не только повышать плату за кредит, но и приводит к другим негативным последствиям, банки стараются их минимизировать, используя для этого большой инструментарий предупреждения негативных последствий и борьбы с ними.
63
Так, основные особенности ипотечного кредитования заключаются в ежегодном увеличении объемов кредитования, вместе с увеличением задолженности, различные льготные государственные программы и возможность досрочного погашения кредита. Также наблюдается тенденция к ежегодному снижению количества банковских организаций, в области ипотечного кредитования.
Следует понимать, что будущее ипотечного рынка в первую очередь зависит от стабильности в экономике и решений, которые принимает ЦБ РФ.
Снижение процентов по кредиту обусловлено снижением ключевой ставки ЦБ РФ, а также падением уровня жизни, а впоследствии, и цен на квартиры. Однако снижение цены ведет к росту спроса, что в дальнейшем развитии событий провоцирует повышение цены. В соответствие с колебаниями экономики, следует выделить определенные стратегии развития ипотечного жилищного кредитования в РФ, реализация которых, по нашему мнению, обеспечит баланс интересов кредиторов и заемщиков:
1) в первую очередь, необходимо достичь такого положения, когда объем выдачи ипотечных жилищных кредитов должны превышать объемы погашения, что будет способствовать росту портфеля ипотечных жилищных кредитов;
2) также немаловажным условием является возможность оплаты первоначального взноса заемщика, путем реализации уже имеющегося жилья, обеспечить возможность участия в накопительно-сберегательных системах в целях снижения размера первоначального взноса;
3) более гибкая корректировка процентных ставок, в соответствие с экономической ситуацией, возможностями граждан и ключевой ставкой ЦБ РФ;
4) увеличение количества кредитных организаций в отдельных субъектах РФ.
На основе проведенного исследования следует выделить основные мероприятия, направленные на стимулирование развития ипотечного кредитования (рис. 3).
При осуществлении государственной поддержку незащищенным слоям населения, необходимо делать упор на внедрение зарубежного опыта в области корпоративного субсидирования со-
Мероприятия, направленные на стимулирование развития ипотечного кредитования V /
дальнейшее совершенствование и развитие законодательного базиса
развитие системы страхования ипотечных кредитов
осуществление мероприятий по стимулированию деятельности фондового рынка
мобилизация финансовых ресурсов с помощью государственных гарантий
осуществлять государственную поддержку незащищенным слоям населения
закрепление на законодательном уровне рабочих мест за сотрудниками, имеющих кредиты
ч_/
снизить размер страховых отчислений по ипотечному кредиту и увеличить период предоставления ипотеки
Рис. 3. Основные мероприятия, направленные на стимулирование развития ипотечного кредитования в Российской Федерации (Составлено авторами)
64
трудников субъектами хозяйствования, которое, в первую очередь заключается в выплате компенсации от суммы первоначального взноса или процентной ставки по кредиту.
Формирование полноценно функционирующей ипотечной системы в Российской Федерации откроет новые финансовые возможности для национальной экономики: обеспечит повышение уровня капитализации инвестиционных ресурсов, повысит эффективность распределения капитала между сферами и отраслями экономики, возникнет новый стимул для существенного расширения фондового рынка на основе внедрения новых ипотечных ценных бумаг. ВЫВОДЫ
В ходе проведенного анализа уровня развития ипотечного жилищного кредитования в РФ, следует сделать выводы о том, что:
1) объем действующих кредитных организаций ежегодно уменьшается, однако это не нашло свое отражение в уменьшении объема выданных ипотечных кредитов;
2) количество предоставленных кредитов прямо пропорционально объемам их выдачи;
3) увеличение и уменьшение объема выданных кредитов во многом зависит от средневзвешенной процентной ставки по ипотечным кредитам;
4) объем досрочного погашенных ипотечных жилищных кредитов ежегодно увеличивается, в основном за счет погашения средствами заемщика.
Так, основные особенности ипотечного кредитования заключаются в ежегодном увеличении объемов кредитования, вместе с увеличением задолженности, различные льготные государственные программы и возможность досрочного погашения кредита. Также наблюдается тенденция к ежегодному снижению количества банковских организаций, в области ипотечного кредитования.
Механизм реализации процесса ипотечного кредитования в Российской Федерации на современном этапе находится в сложных экономических реалиях, уровень развития отрасли ещё не достиг оптимального уровня. В последние годы несколько возросло количество ипотечных сделок, однако, их качество и в целом система ипотечного кредитования является недостаточно эффективной и требует доработки и корректировки. Характер основных препятствий реализации социальных функций ипотечного кредитования не позволяет в ближайшие годы ожидать улучшения ситуации в рамках банковского типа финансового посредничества. Важным этапом в этом процессе является поиск альтернативных механизмов решения жилищных проблем, а также возможных способов и перспективных технологий, с помощью которых можно привлечь в отрасль частные инвестиции.
Итак, перспективы развития рынка ипотеки в России существенно зависят от экономического роста, стабильности ценовой политики и курса обмена валют, совершенствования кредитно-финансовой системы и рынка недвижимости. Ипотечное кредитование это надежный и проверенный способ привлечения частных инвестиций иностранных и отечественных инвесторов. Только надежные гарантии, позволят мобилизовать в крупных объемах сбережения населения и направлять их в качестве инвестиций перспективных секторов экономики.
Таким образом, грамотное нормативно-правовое, финансовое, социальное регулирование, а также поддержание устойчивой экономической ситуации в стране, приведет к устойчивому развитию ипотечного кредитования в Российской Федерации.
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
1. Смолина Е.С. Особенности формирования института коммерческого ипотечного кредитования в России [Текст] / Е.С. Смолина, А.В. Шепелев, Ю. Вдовина // Экономика и предпринимательство. — 2017. — № 6. — С. 1020-1024.
2. Савинова В.А. Теоретические основы ипотечного жилищного кредитования и современная практика его развития в России / В.А. Савинова, А.Ю. Самсуни [Электронный ресурс] // Экономические науки : науч. -информ. журнал. — 2017. — №2 4. — С. 81-86. — Режим доступа: ecsn.ru/ (дата обращения: 04.03.2021).
3. Зубайдуллина, Д.В. Особенности ипотечного кредитования в РФ / Д.В. Зубайдуллина, Т.В. Малахова, Е.П. Герасимова [Электронный ресурс] // СОЬЬОриШМ-ГОитАЬ. — 2018. — № 11-9 (22). - Режим доступа: www.elibrary.ru/item.asp?id=36461004&. (дата обращения: 21.02.2020).
4. Показатели рынка жилищного (ипотечного жилищного) кредитования [Электронный ресурс]. — Режим доступа: cbr.ru/statistics/bank_sector/mortgage/ (дата обращения: 11.03-20.03.2020).
5. Данилов, А.И. Инвестиционный менеджмент : учебное пособие / А.И. Данилов. — 2-е изд., перераб. и доп. — М.: Дашков и К, 2019. — 140 с.
65
6. Наточеева, Н.Н. Банковское дело : учебник / Н.Н. Наточеева. — 2-е изд., перераб. и доп. — М. : Дашков и К, 2019. — 270 с.
7. Савинова, В.А. Теоретические основы ипотечного жилищного кредитования и современная практика его развития в России / В.А. Савинова, А.Ю. Самсуни [Электронный ресурс] // Экономические науки: науч.-информ. журнал. — 2017. — N 4. — С. 81-86. — Режим доступа: ecsn.ru/ (дата обращения: 04.03.2021).
8. Дремова УВ. Банковский механизм кредитования в процессе реализации инфраструктурной ипотеки / УВ. Дремова // Научный вестник: финансы, банки, инвестиции. — 2019. — .№ 1 (46). — С. 78-85.
SPISOKLITERATURY
1. Smolina Ye.S. Osobennosti formirovaniya instituía kommercheskogo ipotechnogo kreditovaniya v Rossii [Tekst] / Ye.S. Smolina, A.V Shepelev, Yu. Vdovina // Ekonomika i predprinimatel'stvo. — 2017. — №> 6. — S. 1020-1024.
2. Savinova VA. Teoreticheskiye osnovy ipotechnogo zhilishchnogo kreditovaniya i sovremennaya praktika yego razvitiya v Rossii / VA. Savinova, A.Yu. Samsuni [Elektronnyy resurs] // Ekonomicheskiye nauki : nauch.-inform. zhurnal. — 2017. — N° 4. — S. 81-86. — Rezhim dostupa: ecsn.ru/ (data obrashcheniya: 04.03.2021).
3. Zubaydullina, D.V Osobennosti ipotechnogo kreditovaniya v RF / D.V. Zubaydullina, T.V. Malakhova, Ye.P. Gerasimova [Elektronnyy resurs] // COLLOQUIUM-JOURNAL. — 2018. — № 11-9 (22). — Rezhim dostupa: www.elibrary.ru/item.asp?id=36461004&. (data obrashcheniya: 21.02.2020).
4. Pokazateli rynka zhilishchnogo (ipotechnogo zhilishchnogo) kreditovaniya [Elektronnyy resurs]. — Rezhim dostupa: cbr.ru/statistics/bank_sector/mortgage/ (data obrashcheniya: 11.03-20.03.2020).
5. Danilov, A.I. Investitsionnyy menedzhment : uchebnoye posobiye / A.I. Danilov. — 2-ye izd., pererab. i dop. — M.: Dashkov i K, 2019. — 140 s.
6. Natocheyeva, N.N. Bankovskoye delo : uchebnik / N.N. Natocheyeva. — 2-ye izd., pererab. i dop. — M. : Dashkov i K, 2019. — 270 s.
7. Savinova, V.A. Teoreticheskiye osnovy ipotechnogo zhilishchnogo kreditovaniya i sovremennaya praktika yego razvitiya v Rossii / VA. Savinova, A.Yu. Samsuni [Elektronnyy resurs] // Ekonomicheskiye nauki: nauch.-inform. zhurnal. — 2017. — N 4. — S. 81-86. — Rezhim dostupa: ecsn.ru/ (data obrashcheniya: 04.03.2021).
8. Dremova U.V. Bankovskiy mekhanizm kreditovaniya v protsesse realizatsii infrastrukturnoy ipoteki / U.V Dremova // Nauchnyy vestnik: finansy, banki, investitsii. — 2019. — № 1 (46). — S. 78-85.
Статья поступила в редакцию 24 марта 2021 года Статья одобрена к печати 29 марта 2021 года
66
