CC BY
99
УДК 330
Ахмадеева А.А. студент магистратуры КузГТУ Россия, г. Кемерово ОПТИМИЗАЦИЯ КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ
Аннотация: В статье приведено определение кредиторской задолженности, классификация входящих в нее обязательств и причины появления. Приведен процесс анализа кредиторской задолженности с помощью формул. Рассмотрен подход к оптимизации кредиторской задолженности с рядом мероприятий.
Ключевые слова: кредиторская задолженность, коэффициенты оборачиваемости, управление, оптимизация, дебиторская задолженность
Akhmadeeva A.А. graduate student KuzSTU Russia, Kemerovo OPTIMIZATION OF CREDITING ARREARS
Annotation: The article provides a definition of payables, the classification of its liabilities and the reasons for its occurrence. The process of analysis of payables using formulas is given. The approach to the optimization of accounts payable with a number of activities is considered.
Key words: accounts payable, turnover ratios, control, optimization, accounts receivable.
Одним из важных факторов для осуществления эффективной деятельности предприятия является управление кредиторской задолженностью. Финансовое состояние предприятия зависит от правильного анализа кредиторской задолженности, который позволяет своевременно выявить проблемы, найти пути их решения предотвратив неблагоприятные последствия.
В экономической литературе нет четкого определения кредиторской задолженности и в полной мере отражающего ее суть. Чаще всего под кредиторской задолженностью понимают долги, которые необходимо оплатить. С точки зрения отражения в балансе такой статьи как кредиторская задолженность это долги предприятия, но не все. Наиболее распространенными примерами кредиторской задолженности являются ситуации, когда от покупателей получен аванс, а товары, работы, услуги еще не оказаны, или наоборот, если от поставщика получены товары, работы, услуги, а расчет с ними еще не произведен.
Кредиторская задолженность представляет собой обязательства предприятия перед другими юридическими и физическими лицами. Выделяют 4 группы таких обязательств:
- Перед государственным бюджетом. Отсутствие или несвоевременная уплата налогов, штрафов, пеней и прочее;
- Перед сотрудниками и внебюджетными фондами. Долги по заработной плате и прочим обязательным компенсациям работникам компании;
- Перед поставщиками. Расчеты организации по оплате поставленной продукции, выполненным работам и оказанным услугам.
Данный порядок групп приведен не случайно. Именно налоги и заработная плата являются неотложными обязательствами предприятия.
Итак, приведенные выше обязательства отражает кредиторская задолженность, в результате использования которой в качестве источника финансирования повышается риск ликвидности, так как это наиболее срочные обязательства предприятия.
Большинство авторов рассматривают обязательства по кредитам и займам перед банковскими учреждениями и другими кредитными организациями как часть кредиторской задолженности, однако, с точки зрения бухгалтерского учета к ней не относятся.
Положительной стороной кредиторской задолженности является нахождение этих средств в обороте, без необходимости выплаты процентов.
Но вместе с тем, вовремя не оплаченная кредиторская задолженность может привести к необходимости уплаты штрафных санкций, предъявлению судебных исков, а в худшем случае - признанию предприятия банкротом.
По срокам погашения кредиторская задолженность делится на просроченную и текущую кредиторскую задолженность. Задолженность становится просроченной, когда она не погашена в оговоренные договором сроки. В свою очередь текущей задолженностью считается та, по которой период исполнения обязательств еще не завершился.
В современных условиях осуществлять деятельность организации только за счет собственных средств, практически не представляется возможным. Это связано с тем, что сроки погашения обязательств зачастую не совпадают с поступлением платежей за товары и услуги, тем самым вызывая задержки платежей. Потребность в дополнительных ресурсах может возникнуть из-за инфляции, когда денежные средства обесцениваются и поступающих на предприятие в виде выручки от реализации средств недостаточно для покупки сырья и материалов в связи с повышением цен на них. Кроме того, расширение деятельности предприятия требует вовлечения дополнительных ресурсов. Таким образом, появляются заемные источники финансирования, позволяющие увеличить объемы производства и ускорить процессы совершаемых операций.
Они могут быть получены в форме долгосрочного и краткосрочного кредита банка, а также выпуска облигаций. Помимо этого, источником финансирования деятельности предприятия являются средства других предприятий, которые временно используются в хозяйственном обороте
предприятия-должника.
Таким образом, кредиторская задолженность может выступать как дешевый источник привлечения заемных средств.
Рассмотрим причины появления кредиторской задолженности:
1. Собственных средств недостаточно для того, чтобы произвести расчет по всем обязательствам;
2. Дебиторская задолженность растет и не погашается;
3. Привлечение заемных средств позволяет погасить кредиторскую задолженность, но тем самым появляется задолженность по заемным средствам. Кредит банка для расчета с поставщиками самый быстрый способ погасить кредиторскую задолженность, но при этом не увеличивающий стоимость предприятия и к тому же приводящий к дополнительным расходам, таким как уплата процентов.
Для того чтобы кредиторская задолженность оказывала только положительное влияние на финансовое состояние предприятия необходимо анализировать и управлять ею. Алгоритм управления кредиторской задолженностью должен начинаться с определения оптимальной структуры кредиторских обязательств и разработать эффективную систему показателей. Вторым шагом провести анализ показателей, с учетом специфики деятельности организации. Затем разработать соответствующие мероприятия для оптимизации кредиторской задолженности, тем самым устранив выявленные недостатки при анализе.
Процесс анализа предполагает расчет коэффициента оборачиваемости, который показывает количество оборотов задолженности в течение определенного периода. Скорость оборачиваемости (длительность оборота) это показатель отражающий время, в течение которого предприятие погашает задолженность.
Рассчитывается по формуле:
К __Выручка
окз Среднегодовая кредиторская задолженность'
Высокий показатель позволяет говорить о платежеспособности организации. Однако если в динамике показатель снижается, это не всегда свидетельствует о проблемах, наоборот, возможно организация использует кредиторскую задолженность в качестве источника финансирования, при этом выбрав оптимальный график платежей с поставщиками и др.
При оценке оборачиваемости кредиторской задолженности одновременно необходимо анализировать оборачиваемость дебиторской задолженности.
Кроме расчета коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности также рассчитывается длительность оборота в днях по следующей формуле:
Длительность оборота _
Кокз
В результате расчета получается количество дней, за которые
кредиторская задолженность погашается.
Таким образом, для эффективной деятельности каждого предприятия важно обращать внимание на показатели кредиторской задолженности, так как она оказывает влияние на такие показатели как ликвидность, деловая активность, рентабельность и имеет, как правило, довольно большую долю в пассиве.
Управление кредиторской задолженностью может осуществляться при помощи оптимизации кредиторской задолженности.
Под оптимизацией понимают выбор из всех возможных решений то, с помощью которого кредиторская задолженность и ее изменение смогут дать предприятию наилучший результат.
Чаще всего подходом по оптимизации является сравнение кредиторской и дебиторской задолженностей в совокупности с целью максимизации прибыли. Такой поход эффективнее применять на промышленных предприятиях.
Необходимо учитывать два разных момента: когда готовая продукция реализуется с отсрочкой оплаты и когда продукция реализуется по предварительной оплате.
При таком подходе между исходящим материальным потом и входящим финансовым потоком необходимо найти так называемую золотую середину. Это позволит определить варианты действий при росте дебиторской задолженности или наоборот. Какие расходы понесет предприятие и как это отразится на его финансовом состоянии. Кроме того, это даст возможность организовать взаимоотношения с контрагентами.
Наглядно, какая сумма дебиторской задолженности приходится на один рубль кредиторской задолженности, показывает коэффициент их соотношения. Рассчитывается как отношение дебиторской задолженности к кредиторской задолженности за анализируемый период.
Возможными мероприятиями по оптимизации кредиторской задолженности при данном подходе могут быть:
- Смена кредитной политики;
- Продажа просроченной дебиторской задолженности коллекторским агентствам;
- Внедрение системы контроля за дебиторской и кредиторской задолженностями;
- Премирование персонала за достижение соответствующих результатов.
Использованные источники:
1. Мельников М.А. Основные вопросы управления дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия // Вестник Самарского университета. Экономика и управление. - 2017. Том 8 № 1. С. 13-16;
2. Куприянова, Л. М. Финансовый анализ: учебное пособие / Л. М. Куприянова. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 157 с.
