CC BY
94
НЕКОТОРЫЕ АСПЕКТЫ ПОВЫШЕНИЯ ЭФФЕКТИВНОСТИ УПРАВЛЕНИЯ СТРАХОВЫМИ РЕЗЕРВАМИ
УДК 368
Ирина Петровна Курочкина,
Д.э.н., доц., зав. кафедрой бухгалтерского учета и аудита,
Ярославский государственный университет
им. П.Г. Демидова,
Тел.: 8-903-646-96-23,
Эл. почта: ipk@econom.uniyar.ac.ru
Олег Сергеевич Бобков,
Аспирант, Ярославский государственный университет им. П.Г. Демидова, Тел.: 8-915-985-30-99, Эл. почта: Olegtvel@yandex.ru
В данной статье дается определение сущности страховых резервов, раскрывается их роль в деятельности страховых компаний, дополнена существующая классификация резервов и приведены пути совершенствования методов их расчета с целью повышения эффективности управления организацией. В ходе исследования проанализированы методы расчета основных страховых резервов в российских страховых компаниях, предложены и аргументированы способы их совершенствования с целью выявления потенциала улучшения финансового состояния страховой компании.
Ключевые слова: управление страховыми резервами, этапы развития страховых резервов, функции страховых резервов, сущность страховых резервов, классификация страховых резервов, методы расчета страховых резервов.
Irina P. Kurochkina
Doctor of Economics, Professor, the Head of the Department of Accounting and Audit, Demidov Yaroslavl state University, Tel.: 8-903-646-96-23, E-mail: ipk@econom.uniyar.ac.ru
Oleg S. Bobkov,
Post-graduate student, Demidov Yaroslavl state University,
Tel.: 8-915-985-30-99, E-mail: Olegtvel@yandex.ru
SOME ASPECTS OF INCREASING THE MANAGEMENT EFFICIENCY OF INSURANCE RESERVES
In the article the authors give the definition of the concept of insurance reserves, reveal their role in the activities of insurance companies, supplement already existing classification of reserves and summarize the ways of improvement of methods for their calculation with the purpose of increasing management efficiency of an organization. As part of the study the methods of calculation of the basic insurance reserves in Russian insurance companies are analyzed, the ways of their improvement with the aim to identify the potential of improvement of the financial situation of an insurance company are proposed and validated.
Keywords: management of insurance reserves, stages of development of insurance reserve, functions of insurance reserves, essence of insurance provisions, classification of insurance reserves, methods of calculation of insurance reserves.
1. Введение
Исследование способов управления страховыми резервами является одним из направлений решения проблемы повышения инвестиционного и финансового потенциала отечественных страховых компаний. Это в первую очередь связано с необходимостью увеличения притока инвестиций в отечественную экономику, которому может способствовать более рациональное формирование и использование страховыми организациями своих резервов.
Изучение экономической литературы по тематике исследования показало, что на сегодняшний день в них отсутствует единый теоретико-методологический подход и унифицированная терминология страховых резервов и способов управления ими. В работах авторов отсутствует единое мнение относительно экономической сущности страховых резервов и их классификации, а рассматриваемые методы расчета страховых резервов, на наш взгляд, не всегда достаточно аргументированы.
Для повышения эффективности управления страховыми резервами необходимо:
1.Уточнить экономическую сущность понятия «страховые резервы», которая выступит основой для дальнейшего исследования резервов;
2. Дополнить существующую классификационную систему;
3.Определить направления совершенствования применяемых методов расчета основных страховых резервов.
2. Определение сущности страховых резервов
Совершенствование методов управления страховыми резервами во многом зависит от разработки единого терминологического подхода к определению их сущности и роли в деятельности российских страховых организаций. Этому может способствовать изучение истории возникновения и развития страховых резервов в мировой и отечественной экономике. В связи с этим были проанализированы работы ведущих специалистов в России и зарубежных странах по истории развития страхования И.С.Енюкова, М.Р.Ефимовой, Е.В.Заровой, В.С.Мхитарян, Ю.П.Лукашина, А.И.Орлова, Б.Т.Рябушкина, М.М. Юзбашева, Т.Андерсона, Ч.Болча, Р. Блэшфилда. Проведенный анализ позволил выявить основные этапы развития понятия «страховые резервы» в мировой экономике, представленные в таблице 1. Они выделены по критерию постепенного изменения функций страховых резервов. Представленная таблица позволяет понять, что с развитием рыночной экономики параллельно происходило изменение подхода к определению сущности страховых резервов, их роли в деятельности организаций. Кроме того, такой историо-генез позволяет, на наш взгляд, несколько иначе взглянуть и увидеть содержание, вкладываемое в понятие «страховые резервы» на современном этапе развития экономики.
Экономическая система каждой страны имеет свою специфику функционирования. В связи с этим для понимания специфики функционирования страховых резервов в России также необходим исторический анализ. При этом если в основу периодизации развития страховых резервов также положить признак эволюции их функций, то и здесь можно выделить ряд последовательных этапов становления данного понятия. Такой подход позволяет представить процесс исторического развития страховых резервов в России в виде таблицы 2.
Проведенный анализ историогенеза возникновения и развития понятия «страховые резервы», представленный в таблицах 1 и 2, дает возможность уточнить сущность страховых резервов на современном этапе развития экономики. Она заключается в аккумулировании в руках страховых компаний денежных средств путем получения взносов от клиентов (за принятие на себя рисков по компенсации возможного ущерба страхователей) и использование этих средств для осуществления страховых выплат и инвестирования в экономику с целью получения дохода. Если с этих позиций взглянуть на основ-
Таблица 1. Эволюция функций страховых резервов в мировой истории
№ п/п Функции Форма Управляющий субъект Этап развития
1. Использование в период нехватки продовольствия Общие фонды населения в натуральном виде Местные городские власти Появление натурального хозяйства
2. Компенсация потерь при несчастных случаях силами предпринимательского сообщества Денежные фонды Предпринимательские сообщества Торговая революция
3. - Компенсация потерь при несчастных случаях за счет страховых компаний; - Инвестирование резервов с целью получения дополнительного дохода Денежные фонды, формируемые из взносов предпринимателей Страховые компании Появление страховщиков
4. - Компенсация ущерба; - Инвестирование; - Превентивные меры по предотвращению несчастных случаев Денежные фонды, формируемые из взносов страхователей (обычного населения и предпринимателей) Страховые компании Появление научных методик расчета страховых тарифов и резервов
Таблица 2. Эволюция функций резервов в России
№ п/п Функции Форма Управляющий субъект Этап развития
1. Выкуп пленных Взносы населения после наступления страхового случая Казна местной власти Создание первого государственного закона на Руси «Русская правда» (10-11 вв. н.э.)
2. Выкуп пленных Регулярные платежи населения (до наступления страхового случая) Посольский приказ - государствен-ный страховой орган Разработка «Соборного уложения» (1649г.)
3. - Компенсация ущерба; - Превентивные меры - формирование противопожарных бригад Уплата страховых взносов на добровольной основе Различные страховые компании Появление противопожар-ного страхования, выявление индивидуального страхования (конец 19-начало 20вв.)
4. Отмена страхования Отмена страхования Начало Октябрьской революции (1917г.)
Компенсация ущерба от пожаров, града, падежа скота, транспортных аварий Уплата страховых взносов в обязательном порядке. Резервы не формируются, выплаты производятся непосредственно из поступающих страховых взносов Единая государственная страховая компания - монополист «Госстрах» Разработка Декрета СНК «О государственном имущественном страховании» (1921г.)
6. Компенсация потерь при несчастных случаях; Инвестирование с целью получения дополнительного дохода Уплата страховых взносов на добровольной основе Частные страховые компании Распад СССР (1991г.)
ные определения сущности страховых резервов, которые приведены в экономической литературе по рассматриваемой проблематике (такими авторами, как Романова М.В., Ежова А.Ю., Бургонова Г.Н., Васина И.Г., Климова М.А., Максимова Г.П., Паркшеян Х.Р., Алтынникова И., Бойко Е.Ю.), то становится очевидной их недостаточная полнота. Приведем некоторые из рассмотренных определений, отвечающие, на наш взгляд требованиям повышения эффективности управления страховыми резервами:
• Страховые резервы отражают величину не исполненных на данный момент времени обязательств страховщика по заключенным им со страхователями договорам страхования [9, с.50].
• Страховые резервы - фонды денежных средств, образуемые страховыми организациями, для обеспечения гарантий выплат страхового возмещения и страховых сумм [3, с.18].
• Страховое обязательство (резерв) -существующее на отчетную дату обязательство страховщика по выплате денежного возмещения страхователю (держателю полиса или выгодоприобретателю), возникшее в результате подписания страхового договора или наступления страхового события, при этом сумма выплаты и срок погашения могут быть известны на отчетную дату или не известны, но надежно оценены [6, с.69].
• С точки зрения бухгалтерского учета страховые резервы представляют собой пассивы (они отражаются в соответствующем разделе бухгалтерского баланса), то есть обязательства страховщика перед страхователями [11, с.54].
• Для обеспечения выполнения принятых страховых обязательств страховщики в порядке и на условиях, установленных законодательством Российской Федерации, образуют из полученных страховых взносов необходимые для предстоящих страховых выплат страховые резервы по личному страхованию, имущественному страхованию и страхованию ответственности [4].
Заметим, что многие авторы ограничиваются определением, приведенным в Законе Российской Федерации от 27.11.1992 № 4015-1 «Об организации страхового дела в Российской Федерации». Данное определение содержит в себе информацию об одной из целей страховых резервов (обеспечение обязательств) и источнике фор-
мирования резервов (взносы страхователей), однако не содержит данных о форме страховых резервов, порядке
их формирования и других целей применения (инвестирование в экономику для получения дохода).
Первое определение делает акцент на том, что резервы представляют собой обязательства перед страхователями, но не указывает форму этих обязательств и порядок их исполнения. Научная значимость второй дефиниции заключается в определении формы резервов, которая представляет собой некий денежный фонд. Третье определение дополняет предыдущие такой характеристикой резервов, как вероятностный характер их использования на выплаты, что является одной из наиважнейших специфических черт деятельности страховых организаций. Четвертое определение фокусирует внимание на месте резервов в учете страховых компаний, что важно для выявления уровня финансовой устойчивости и инвестиционной активности страховых компаний.
Проведенный анализ свидетельствует о неполноте многих дефиниций страховых резервов и предполагает необходимость уточнения их сущности. Нам представляется более корректным понимание страховых резервов как основной части обязательств страховой компании в виде потенциальной величины обязательств перед своими клиентами (страхователями), имеющей вероятностный характер, согласно действующим на дату составления отчетности договорам страхования, определяемой как часть суммарных страховых взносов клиентов, скорректированных на оставшиеся сроки действия всех договоров страхования, на которые еще существует риск наступления страховых событий.
Уточненное понятие страховых резервов может быть положено в основу их классификации, что дает возможность дополнить ее новыми признаками.
3. Уточнение и дополнение классификации страховых резервов
Анализ экономической литературы по страхованию как российских, так и зарубежных авторов (Кутуко -ва В.Б., Орланюк-Малицкой Л. А., Ер-масовой Н.Б., Сплетухова Ю.А., Дю-жикова Е.Ф., Шахова В.В., A.M. Дуброва, И.И.Елисеевой, И.Дрейпера, М.Кендала, Г.Смита, А.Стьюарта), а также законодательных актов РФ показал, что нет единой, полной классификации страховых резервов, особенно если мы исходим из цели управления ими. Существующие в экономической литературе классификации опираются главным образом на следующие
признаки [5, с.69]:
• По видам страхования;
• По обязательности создания;
• По способу расчета;
• По сроку формирования.
Данную классификацию можно,
на наш взгляд, дополнить некоторыми важными в контексте обсуждаемой темы признаками, представленными в таблице 3.
Выделение признака «По целям использования» необходимо, на наш взгляд, для более глубокого понимания функций страховых резервов, которые заключаются не только в компенсации ущерба, но и его предотвращении, что более важно для устойчивого развития экономики.
В связи с необходимостью идентификации основного различия в страховании жизни и страховании ином, чем страховании жизни нами выделен признак «По принимаемому риску». Несмотря на то, что в экономической литературе страхование жизни называют накопительным страхованием, а прочее - рисковым, изучение теоретических основ страхования жизни показало, что риск присутствует и в данном виде страхования. На этом можно предложить акцентировать внимание при разработке методов управления страховыми резервами.
Целесообразность разделения страховых резервов по признаку «По отношению к расходам» связана с тем, что такое разделение позволяет определить, какие из резервов влияют на финансовую устойчивость страховых компаний (связанные с фактическими расходами), а какие могут быть использованы в инвестиционной деятельности (связанные с потенциальными расходами). Такая аналитика может быть полезна для руководства страховых организаций при принятии управленческих решений.
Приведенная классификация страховых резервов важна для выявления экономической сути любого конкретного вида страхового резерва. Это дает возможность уточнить методы расчета страховых резервов. Из вышесказанного можно сделать вывод о возможности перехода к решению третьей задачи исследования - определения направлений совершенствования существующих методов расчета основных страховых резервов в целях более эффективного управления ими.
4. Совершенствование методов расчета страховых резервов
Повышение эффективности управления отечественными страховыми компаниями во многом связано с совершенствованием методов расчета страховых резервов. Наиболее важными из них являются резерв незаработанной премии, резерв заявленных, но неурегулированных убытков, резерв произошедших, но незаявленных убытков, резерв катастроф [7, с.43]. Однако при внимательном анализе существующих методов их расчета становится очевидным, что в некоторых методах расчет производится не всегда по принципам обоснованности и достоверности величины формируемого резерва.
Резерв незаработанной премии (РНП). На наш взгляд, РНП является не резервом, а статьей, разграничивающей учет поступлений страховых взносов между смежными отчетными периодами. Таким образом, именно РНП является основной частью временно свободных средств страховщика, которые могут быть инвестированы, в отличие от других резервов, существование которых носит более краткосрочный характер, определяемый сроком рассмотрения выплатного дела по уже произошедшему страховому случаю или направленные на конкретные преду-
Таблица 3. Дополнительные признаки классификации страховых резервов
№ п/п Признак Виды резервов Подвиды резервов
1. По целям использования Для компенсации ущерба после наступления страхового случая Резервы убытков
Стабилизационные резервы
Для предотвращения наступления страхового случая Резервы предупредительных мероприятий
2. По принимаемому риску Наступление несчастного случая
Наступление несчастного случая + дожитие
3. По степени вероятности понесения расходов Связанные с фактическими расходами
Связанные с потенциальными расходами
предительные мероприятия. Методы формирования данного резерва сильнее всего влияют на создание источников инвестирования в российскую экономику.
Как известно, одним из методов расчета РНП по первой группе страховых договоров (страхование имущества, ответственности, жизни) является метод «36 процентов», который, по нашему мнению, нуждается в корректировке. Согласно общепринятой методике расчет резерва производится от взносов-брутто. Тариф-брутто делится на две части: 72% - нетто-ставка; 28% - нагрузка. Таким образом, половина нетто-ставки равна 36% брутто-ставки. Анализ структуры тарифов отечественных страховых компаний по различным страховым продуктам показал, что на практике размер нагрузки не всегда равен 28% и может составлять от 23% до 50% от вида страхования. Исходя из этого величина резерва в виде 36% от брутто-ставки может составлять от 47% до 58% от нетто-ставки. Такой разброс значений, на наш взгляд, снижает достоверность результатов анализа резервов, в связи с чем предлагается делать данный расчет от нетто-премии, умножая ее на 50%. При современных методах учета резерва с использованием компьютерных технологах отделение нетто-премии от нагрузки автоматизировано, в связи с чем предложенный нами метод расчета РНП обеспечивает формирование страховых резервов в размерах, позволяющих поддержать финансовую устойчивость страховой компании без излишнего резервирования.
Проанализированная методика формирования резерва заявленных, но неурегулированных убытков (РЗУ) показала, что он определяется по каждой неурегулированной претензии в соответствии с размером ущерба, вызванного наступлением страхового случая и подлежащего компенсации, согласно условиям договора страхования [8, с.35].
В качестве базы расчета РЗУ согласно действующему законодательству РФ принимается размер не урегулированных на отчетную дату обязательств страховщика, подлежащих оплате в связи:
1. со страховыми случаями, о факте наступления которых в установленном законом или договором порядке заявлено страховщику;
2. с досрочным прекращением (из-
менением условий) договоров.
Согласно сделанному ранее выводу основными современными функциями резервов являются компенсация ущерба и инвестирование. Поэтому целесообразно, по нашему мнению, отделить убытки, связанные с расторжением договоров страхования от убытков по страховым случаям, так как это повлияет на объективность статистики по убыточности страховых продуктов при отражении этих данных в отчете о прибылях и убытках страховых организаций. Предлагается вынести возврат неиспользованной части премии при расторжении договора в отдельную статью отчета о прибылях и убытках, так данная величина не должна относиться к категории страховых резервов исходя из их функций. Помимо этого, в случае возврата премии величина расхода страховой компании может быть определена точно, в силу чего нецелесообразно включать ее в резерв, который носит изначально прогнозный, ориентировочный характер. Разделение двух данных статей позволит точно рассчитать размер убытков по страховым случаям, что сделает страховую статистику более достоверной.
Немаловажным представляется изучение методики формирования резерва произошедших, но незаявленных убытков (РПНУ). Согласно действующим нормам российских страховых компаний РПНУ рассчитывается в размере 10% от суммы базовой страховой премии, поступившей в отчетном периоде [2, с.42-46]:
РПНУ = 0,1. Тб (1)
где РПНУ - резерв произошедших, но незаявленных убытков,
Тб - базовая страховая премия. Применение единого поправочного коэффициента к базовой премии в размере 0.1, на наш взгляд, не является экономически обоснованным. Доля произошедших, но не заявленных в отчетном периоде зависит от множестав факторов: времени года, региона расположения страховой компании, вида страхования, особенностей работы отдела урегулирования убытков страховой компании и других. Исходя из этого предлагается рассчитывать РПНУ на основании данных прошлых периодов по следующей методике:
1. В качестве базы для расчета коэффициента, применяемого к базовой страховой премии, возможно использовать данные бухгалтерской отчетности. Основываясь на ней, необ-
ходимо за четыре идущих до отчетного периода (квартала) вычислить количество претензий, произошедших в одном периоде, а заявленных в следующем (ППУТ).
2. Расчет коэффициента соотношения с базовой страховой премией предлагается производить методом геометрической средней.
Формульное изображение приведенного расчета выглдит следующим образом:
РПНУ =
ППУТ1-4 ППУТи ППУТи ППУТ,
4-3
1-2
4-1
Тби Тби Тби %_
Тб, (2)
"1-4 1 1-3 1-2 1-1
где РПНУ - резерв произошедших, но незаявленных убытков,
ППУТ - претензии, возникшие в предыдущем периоде, но заявленные в текущем.
I - номер отчетного периода. Соответственно «1-1» - период, предшествующий отчетному и т.д.
Такой подход повысит, на наш взгляд, точность расчета РПНУ, что тем самым повлияет на эффективность управления страховыми резервами.
Еще одним неоднозначным вопросом является методика расчета резерва катастроф (РК). Как известно, РК предназначен для покрытия чрезвычайного ущерба, явившегося следствием непреодолимой силы или крупномасштабной аварии, повлекших за собой необходимость осуществления страховых выплат по большому количеству договоров страхования [10, с.45].
Данный резерв создается для особо крупных объектов, авария на которых может повлечь большое количество выплат. Риск наступления страхового события особо крупного масштаба от аварии на крупном объекте распространяется на территорию, находящуюся в непосредственной близости от страхуемого объекта. По этой причине мы полагаем, что при расчете данного резерва рекомендуется учитывать его территориальный характер. По нашему мнению, следует отчислять в резерв большую сумму от тех договоров страхования, по которым может произойти страховой случай от данной аварии, по сравнению с договорами, заключенными на других территориях.
Это значит, что если страховая компания имеет филиальную сеть, и в одном из ее филиалов застрахован особо опасный объект, то участие данного филиала в формировании резерва катастроф по данному объекту долж-
но быть в большей степени, чем участие других филиалов страховой компании. Расчет резерва предлагаем производить следующим образом. Согласно расчетам актуариев размер резерва катастроф должен составлять около 50% величины возможного ущерба (страховой суммы). Чтобы сформировать резерв в данном размере, предлагается умножить сбор страховой компании за 4 предшествующих периода, т.е. квартала (если срок страхования год), на коэффициент распределения ущерба. Является очевидным, что весь убыток в результате страхового случае ляжет полностью на филиал, в котором данный объект застрахован. Из этого следует, что отчисления в резерв катастроф от общей страховой премии филиала должны быть в большей доле, чем у других филиалов. Определить, какая часть распределяемого ущерба должна быть отнесена на расходы филиала, где застрахован опасный объект, а какая на другие филиалы, предлагается следующим образом. Чтобы не завышать финансовую нагрузку по формированию резерва катастроф на филиал, застраховавший особо опасный объект, является целесообразным долю распределяемого ущерба для данного филиала установить в размере не более 10% сборов страховой премии данного филиала. Остальную часть резерва предлагается распределить по другим филиалам пропорционально величине их сборов страховой премии. При этом в качестве базы расчета необходимо брать нетто премию филиалов, то есть освобожденную от нагрузки.
Данная методика позволит обоснованно формировать резерв катастроф, что даст возможность страховой компании сохранить свою финансовую устойчивость при наступлении особо крупных страховых случаев.
5. Заключение
По результатам проведенного исследования можно сделать следующие выводы:
1. В настоящее время отсутствует в достаточной степени емкое определение понятию страховых резервов, отвечающее требованиям эффективного управления ими. В связи с этим была изучена и структурирована история зарождения и эволюции сущности страховых резервов с точки зрения изменения их функций, дан анализ определений страховых . На основе этого уточнено определение страховых резервов, отвечающее основной постав-
ленной задаче исследования.
2. Исходя из систематизированных современных функций страховых резервов и необходимости решения задачи эффективного управления ими дополнена существующая классификация страховых резервов новыми признаками:
• по принимаемому риску;
• по целям использования;
• по степени вероятности понесения расходов.
3. В разрезе решения третьей поставленной во введении задачи нами были рассмотрены методы формирования основных страховых резервов и обоснованы пути их совершенствования с целью улучшения качества управления ими, направленного на повышение финансовой устойчивости и инвестиционной деятельности страховых организаций.
Литература
1. Долгачева, И. А. Инвестиции страховых компаний: современное состояние и проблемы / И.А. Долгачева. - // Экономика образования. - 2008.
- №1. - с. 132-139.
2. Дядьков, В.Н. Анализ финансовой деятельности предприятия в разрезе страховой организации / В.Н. Дядь-ков, Ж.Ю. Симоненко. - // Страховое дело. - 2008. - Октябрь. - С.40-57.
3. Ежова, А.Ю. Страховые резервы. Практика расчета, размещение и учет. Методическое пособие в двух томах. Том 1./ А.Ю. Ежова.- М.: Издательский дом «Регламент».- 2008. 303 с.
4. Закон Российской Федерации от 27.11.1992 N 4015-1 «Об организации страхового дела в Российской Федерации» (в ред. с изм. от 21.06.2004).
5. Красова, О.С. Бухгалтерский учет в страховании: практ. пособие./ О С. Красова. - М.: Омега-Л.-2007. 263 с.
6. Манько, С.В. Понятие страхового резерва в российской и международной учетной практике / С.В. Манько.
- // Бухгалтерский учет. - 2009. - №5. С. 67-69.
7. Пласкова, Н. С. Анализ деятельности страховой организации. / Н.С. Пласкова. - // Финансы. - 2007. - №12. С. 41-45.
8. Прокопьева, Е.Л. Реализация принципов инвестирования в страховой деятельности / Е. Л. Прокопьева. - // Финансы и кредит. - 2010. - №18(402). с. 34-37.
9. Романова, Н.В. Некоторые про-
блемы развития страхования / Н.В. Романова. - // Финансы. - 2011. - №1.
- с.50-53.
10. Сплетухов, Ю.А. Анализ инвестиционной деятельности страховщиков / Ю.А. Сплетухов. - // Финансы. - 2006. - №1. - c.43-46.
11. Туманов И.Г. О содержании понятия «страховые резервы» / И.Г. Туманов. - // Финансы и кредит. - 2006.
- №30(234). - с. 53-57.
References
1. Dolgacheva, I.A. The investments of insurance companies: the current state and problems / I.A. Dolgacheva. - //Economics of education. - 2008. - №1. - p. 132-139.
2. Dyadkov, VN. Analysis of financial activity of the enterprise in the context of an insurance organization / VN. Dyadkov, Zh.Yu. Symonenko. - //Insurance. - 2008.
- October. - p. 40-57.
3. Ezhova, A.YU. Insurance reserves. Practice of calculation, accommodation and registration. The methodical manual in two volumes. Vol. 1/ A.YU. Yezhov.
- M.: Publishing house «Rules». - 2008. 303 p.
4. The law of the Russian Federation of 27.11.1992 No. 4015-1 «On organization of insurance business in the Russian Federation» (as amended with changes from 21.06.2004).
5. Krasova, O.S. Accounting in insurance: a practical guide./O.S.. Krasova.
- M.: Omega-L. -2007. 263 p.
6. Manko, D.C. The concept of insurance reserve in the Russian and international accounting practice / S.V Manko.
- //Accounting. - 2009. - №5. p. 67-69.
7. Plaskova, N.S. The analysis of activity of the insurance organizations. / N.S. Plaskova. - //Finance. - 2007. - №12. p. 41-45.
8. Prokopieva, E.L. Implementation of the principles of investing in insurance activities / EL. Prokopieva. - // The Finance and the credit. - 2010. - №18 (402). p. 34-37.
9. Romanova, N.V Some problems of development of the insurance / RENTER. Romanova. - //Finance. - 2011. - №1. -p.50-53.
10. Spletukhov, YU.A. Analysis of the investment activity of insurers / YU.A. Spletukhov. - //Finance. - 2006. no. 1. - P.43
11. Tumanov, I.G. Concerning the concept of «insurance reserves» / IG. Tumanov. - //The Finance and the credit.
- 2006. - №30 (234). - p. 53-57.
