CC BY
67
УДК 336.(075.8)
А.С. Яремчук
НАЛОГОВЫЕ ЛЬГОТЫ КАК ИНСТРУМЕНТ СТИМУЛИРОВАНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЙ
Семинар № 9
Сегодня Украина находится на переломном этапе социальноэкономического развития. При переходе к рынку система регулирования внутренних экономических отношений должна включать меры по урегулированию кредитно-банковской, эмиссионно-денежной систем и бюджетной системы в целом. Одним из главных рычагов осуществления государственного регулирования является налоговая система, которая, кроме выполнения задач по пополнению бюджета (фискальная функция), является также важным инструментом, который стимулирует экономический рост.
Решение проблемы выбора оптимальной налоговой системы, включающей определенные алгоритмы предоставления налоговых льгот, предполагает наличие рационально устроенной системы государственного регулирования. Более того, именно в ситуации отсутствия традиций налогового законопослушания и нестабильности самого налогового законодательства, особенно значимо рациональное обоснование налоговых льгот, предоставляемых как юридическим, так и физическим лицам.
Современный этап развития налоговой системы обусловлен необходимостью в стимулировании темпов экономического роста и активизации инвестиционной деятельности предприятий. Главной задачей в решении дан-
ного вопроса является оценка и анализ существующих методов стимулирования деятельности юридических лиц [1].
Основательные исследования функционального значения налогов, проявления их влияния на все сферы экономической и социальной жизни тесно связаны с именами ведущих финансистов прошлых столетий и современности: в первую очередь представителей итальянской (Маффео Пантелони, Уго Мадзоли, Джованни Монтемартини, Энрико Бароне, Франческо Нитти) и шведской школ финансовой науки (Кнут Виксель, Эрик Линдаль), а также известных теоретиков в области налогообложения Адольфа Вагнера (Германия), Джона М. Кейнса (Великобритания), лауреатов нобелевской премии Пола Самуэльсона и Джеймса Бьюкенена, и их соотечественников Ричарда Макгрэйва и Артура Лаффера (США).
Вопросу налогового стимулирования в последнее время уделяется достаточно много внимания. Эту проблематику включают в свои исследования и украинские научные деятели, такие как: Соколовская А. Н., Ефименко Т.И., Юргелевич С.В., Чередниченко Ю.В., Буряковский В.В. и другие.
Традиционный механизм влияния налогов на финансовый результат предприятий оценивается как негативный и замедляющий развитие. Система предоставления налоговых льгот придает гибкость налоговым механизмам.
Она помогает смягчить влияние налогов на размер отчуждения определенного объема доходов предприятий, частично помогает удовлетворить потребности в обновлении производственного аппарата и освоении новых, прогрессивных технологий.
Современная налоговая политика, в целях стимулирования инвестиционной деятельности предприятий, использует такие налоговые льготы: снижение базовой ставки налогообложения; ускоренная амортизация; налоговые каникулы или отсрочка платежа; налоговые скидки на инвестиции; налоговый кредит; налоговые амнистии [2].
Снижение ставки налогообложения прибыли является самым распространенным инструментом налогового стимулирования. Его реализуют путем пересмотра стандартной ставки налога или введением дифференциации ставок в зависимости от вида деятельности и выпуска отдельных товарных единиц, а также по территориальному признаку. Современные экономисты считают использование данного способа наилучшим, так как он ведет к увеличению прибыли инвесторов. Наибольший недостаток указанного стимула - то, что он уменьшает государственный бюджет. И эффективность введения такого стимула, как снижение базовой ставки налогообложения, достигается только в том случае, когда экономика страны находится в условиях динамического экономического развития. В противном случае с применением данного вида льгот государство будет грабить само себя.
Следующий известный метод экономического стимулирования с помощью системы налоговых льгот - ускоренная амортизация основного капитала. Она позволяет уменьшить размер налогооблагаемого дохода за счет быстрого списания стоимости капитальных активов на издержки производства.
Принято различать налоговую амортизацию, учитываемую при расчетах налогов и отражающую скорость возмещения из прибыли инвестиций в основной капитал, а также, экономическую, представляющую реальные затраты на воспроизводство капитала. Стимулирующее воздействие налогового режима в отношении инвестиций в основной капитал существует лишь там, где налоговая амортизация существенно и в большую сторону отличается от износа, экономической амортизации [3].
Общеизвестны следующие методы ускоренной амортизации: метод
"уменьшающегося остатка” и кумулятивный (метод суммы чисел).
По методу "уменьшающегося остатка" отчисления определяются в виде фиксированного процента от остаточной балансовой стоимости основного капитала. При этом норма амортизации устанавливается стабильной в процентах к норме экономической амортизации, исчисленной по равномерному методу.
В соответствии с кумулятивным методом норма амортизации рассчитывается ежегодно как отношение числа лет, оставшихся до истечения срока службы данного вида оборудования, к общей сумме лет его службы [4].
Еще один вид налогового стимулирования инвестиционной активности предприятия - налоговые каникулы. Они предусматривают освобождение предприятий от уплаты налога на прибыль во время четко установленного периода (как правило, на 5 лет, или на период покрытия затрат предприятия на капитальные вложения) с целью привлечения инвестиций. Предоставление налоговых каникул, как правило, используется развивающимися странами. В развитых странах этот стимул используется редко и, чаще всего, на непродолжительное время.
Эффективность вышеназванного стимула в большей степени зависит от
уровня рентабельности предприятия. Для рентабельных предприятий полезность такой льготы очевидна. Она обеспечивает высокую доходность инвестиций, так как освобождает прибыль от налогообложения. На нерентабельных предприятиях данный стимул не работает; из-за того, что они не получают прибыли - не платят налоги. Налоговые каникулы имеют ряд недостатков: если законодательством не предусмотрена возможность перенесения амортизационных отчислений на будущие периоды, то расходы, связанные с невозможностью их вычета могут превысить выгоду от налоговых каникул; могут вызвать собой в исчислении налоговой базы. Если предприятие принадлежит к холдингу, в который входят те компании, которые не были освобождены от уплаты налогов; снижает привлекательность финансирования инвестиций за счет займов, так как проценты по займу прямо вычитают из налогооблагаемой прибыли; поощряют кратковременное инвестирование.
Таким образом, налоговые каникулы пользуются ограниченным спросом в качестве политики привлечения инвестиций. Рассматривая использование данного вида стимулирования странами-членами ЕС, можно сказать, что они используется только во Франции и в Италии. Причем во Франции налоговые каникулы выступают лишь как инструмент создания акционерных обществ. А в Италии - как временный инструмент привлечения инвестиций в депрессивные регионы страны [5].
Налоговая скидка на инвестиции дает предприятиям возможность списывать определенный процент инвестиционных расходов с облагаемого налогом дохода. Если компания осуществила капитальные вложения, ей предоставляют временную налоговую скидку. Данная скидка предусматривает уменьшение налогооблагаемой при-
были на полный, или частичный объем расходов компании на инвестиции и НИОКР. Сумма налоговой скидки рассчитывается двумя способами: объемный метод; метод прироста.
Объемный метод предусматривает льготную скидку, которую устанавливают пропорционально к объему фактических расходов. Льгота состоит из суммы расходов на инвестиции, умноженной на ставку скидки и имеет вид:
Ё = л % • И,
где Ё - сумма налоговой льготы; л % -ставка льготы (чаще всего устанавливается в законодательном порядке); И -сумма инвестиционных расходов.
Метод прироста помогает списать расходы на капитальные вложения и НИОКР в зависимости от их прироста по отношению к базовому году. Таким образом, предприятие получает льготы в случае достижения им прироста отчетных расходов, в сравнении с базовым или предыдущим периодом. Сумму льготы определяют как разницу объема фактических затрат и затрат, достигнутых в базовом периоде, умноженную на утвержденную льготную ставку:
Ё = л% • (Иотч - Иб), где Иотч - Иб - разница инвестиционных расходов отчетного и базового периодов.
Формула начисления суммы налога на прибыль, выплачиваемая с учетом льготы будет иметь вид:
Нп = нп% • (ВД - ВР - АО - Ё), где Нп - сумма налога на прибыль; нп% -базовая ставка налога на прибыль; ВД -валовой доход предприятия; ВР - валовой расход предприятия; АО - амортизационные отчисления; Ё - сумма льготы.
Данный вид льгот часто используется в высокоразвитых странах.
К числу важных налоговых льгот относится инвестиционный налоговый кредит. Его основная задача заключается в стимулировании капитальных вложений в новое оборудование. На-
логовый кредит не уменьшает налогооблагаемый доход, а вычитается непосредственно из суммы начисляемого налога. Он предполагает отсрочку уплаты части налога на прибыль на неопределенное время и разрешение использовать эту часть на расширение собственных финансовых ресурсов и дальнейшего развития деятельности корпорации [6]. Экономический эффект такой льготы предусматривает увеличение в будущем размера налогооблагаемой прибыли за счет активной инвестиционной деятельности. Как правило, эта льгота носит временный характер. Ее применяют для решения конкретных задач экономической политики в определенных отраслях, и применительно к конкретным видам инвестиций. Сумму кредита определяют через использование установленной ставки кредита к сумме внесенных инвестиций в капитальные активы в отчетном периоде. При определении суммы инвестиционного кредита можно использовать объемный метод расчета или метод прироста, которые были описаны выше. Формула расчета нало-
1. Про інвестиційну діяльність: Закон України № 156G-XII [Електронні текстові дані]. - Комп’ютерний довідник “Ліга бізне-сінформ”. - Ліга: закон версія 7.7.1.
2. Вишневский В.П., Пономаренко H.A., Степанчук С. С. Налогообложение прибыли: теоретические основы и опыт применения. -К.: УкрНИИНТИ Госплана УССР, 199G. - ЗБ с.
3. Соколовська А.М. Податкова система України: теорія і практика становлення: Mонографія. - К.: НДФі. - 2GG1. - 24Б с.
га на прибыль с учетом налогового кредита имеет вид:
Нп = нп% • ( ВД - ВР - АО ) - Нк, где Нк - сумма налогового кредита.
Разница между инвестиционной налоговой скидкой и налоговым кредитом состоит в том, что скидка уменьшает базу налогообложения, а кредит - непосредственно влияет на уменьшение самой суммы налога.
В разных странах ситуации с применением инвестиционного стимулирования посредством использования различных типов налоговых льгот существенно отличаются друг от друга. Та льгота, которая работает эффективно в одной стране может принести вред при условии ее использования другой страной.
В завершении хотелось бы отметить, что экономическая эффективность внедрения налоговых льгот зависит не только от экономической среды, в которой работают юридические лица, от степени доступности льгот для различных предприятий, от вмешательства государства в их деятельность, но и от качественного методического и правового обеспечения.
-------------- СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
4. Мельник П. В. Розвиток прдаткової системи в перехідній економіці. -Ірпінь, 2001. - 373 с.
5. Майкл Бурда, Чарльз Виплош Макро-економіка: європейський контекст. -К.: "Основи", 1998. - 680 с.
6. Про оподаткування прибутку підприємств: Закон України № 283 / 97-ВР [Електронні текстові дані]. - Комп’ютерний довідник “Ліга бізнесінформ”. - Ліга: закон версія 7.7.1. піц з
— Коротко об авторах----------------------------------------------------------
Яремчук А. С. - аспирант кафедры экономической теории и основ предпринимательства Национального горного университета, г. Днепропетровск.
Доклад рекомендован к опубликованию семинаром № 9 симпозиума «Неделя горняка-2007» Рецензент д-р техн. наук, проф. М.Х. Пешкова.
