CC BY
566
КРИПТОВАЛЮТЫ В РОССИИ: АНАЛИЗ ПРАВОВОГО СТАТУСА, ПРОБЛЕМЫ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ
В.А. Кожедубова, студент Т.В. Ковалева, канд. экон. наук, доцент Тихоокеанский государственный университет (Россия, г. Хабаровск)
DOI:10.24412/2411-0450-2022-4-1-217-223
Аннотация. В статье проведен комплексный анализ одного из популярных современных цифровых активов - криптовалют, исследована история развития криптовалют в мире, изучено современное состояние их использования, различия в страновом регулировании, рассмотрен правовой статус криптовалют в российском законодательстве. На основе анализа преимуществ и недостатков криптовалюты изучены тенденции и выявлены перспективы развития криптовалют и крипторынка, особое внимание уделено рискам использования криптовалют в нелегальной деятельности.
Ключевые слова: цифровая валюта, криптовалюта, криптовалютный рынок, правовой статус, волатильность, нелегальная деятельность.
В современных условиях вопросы использования криптовалюты являются спорными, сообщество пользователей полностью поддерживает эти цифровые финансовые активы, но главные государственные регуляторы часто выступают против полной легализации этой валюты на финансовых рынках своих стран.
Криптовалюта - это цифровые, нефиат-ные, виртуальные деньги, которые не имеют физического выражения. Основной особенностью криптовалюты является отсутствие внутреннего или внешнего администратора, регулирующего эмиссию этих средств и систему платежей.
Цель исследования - изучить происхождение криптовалюты, особенности ее применения, правовой статус, выявить преимущества, недостатки использования и перспективы, а также изучить особенности использования в России.
В нашем исследовании мы будем применять следующие два определения крип-товалюты:
1) Криптовалюты - это виртуальные деньги, представляют собой децентрали-
зованные, конвертируемые, распределенные, основанные на математических принципах пиринговые виртуальные валюты с открытым исходным кодом, у которых нет центрального администратора и отсутствует централизованный контроль или надзор (Группа финансовых мер по борьбе с отмыванием денег (ФАТФ)) [3].
2) Криптовалюта - вид цифрового финансового актива, создаваемый и учитываемый в распределенном реестре цифровых транзакций участниками этого реестра в соответствии с правилами ведения реестра цифровых транзакций (Федеральный закон «О цифровых финансовых активах, цифровой валюте и изменениях отдельных законов Российской Федерации» от 31.07.2020 № 259-ФЗ) и учитываемый в распределенном реестре цифровых транзакций [1].
История криптовалюты достаточно интересна, она возникла в 1982 году, но криптовалюта начала развиваться не более десяти лет назад. На рисунке 1 представлена составленная авторами схема истории развития криптовалют.
Рис. 1. История развития криптовалют
В основном главным двигателем создания и продвижения виртуальной цифровой валюты было недовольство пользователей в государственном регулировании системы платежей, существующие государственные платежные системы не только контролируются различными регуляторами, но и являются медленными и малоизменчивыми, потребовался аналог - независимая анонимная платежная система прямых и быстрых расчетов, с новой системой хранения данных и транзакций, такой технологией стала технология децентрализованного реестра или блокчейна.
В 2011 году биткоин сравнялся в цене с долларом, с евро и фунтом стерлингов. В мае 2013 года в Сан Диего, штат Калифорния, открылся первый биткоин-банкомат.
В 2016 году было добавлена возможность выпускать и развивать собственные активы у компаний через выпуск стейбл-койнов и токенизированных активов - как аналогов акций и других ценных бумаг. Стали появляться более совершенные приложения и программное обеспечение.
2017 год заслуживает названия «крип-товалютная золотая лихорадка». Сверхприбыли и появление первых биткоино-вых миллиардеров создали ажиотаж во-
круг этих криптовалют. Появился целый сектор экономики, в рамках которого функционирует большое количество крип-товалютных бирж, пунктов обмена криптовалют [5, 6].
В конце июля 2021 года исследователи института Гэллапа представили результаты анализа крипторынка, согласно которым с 2018 года число инвесторов самой капитализированной криптовалюты - бит-коина выросло в 3 раза. Исследователи пришли к выводу о том, что росту числа инвесторов биткоина и улучшению отношения потенциальных инвесторов к активу способствовал интерес к валюте со стороны таких компаний, как Tesla, Square и Morgan Stanley. Больше всего инвесторов интересует биткоин (47%). На 2 месте по популярности среди криптоинвесторов оказалась вторая по капитализации крип-товалюта - Ethereum (18%). На 3 месте по уровню интереса инвесторов расположился стейблкоин Tether. На категорию «другие монеты» пришлось 17% [4].
По независимым исследованиям объем рынка криптовалюты в России на январь 2022 оценивается в 16,5 трлн рублей или 214 млрд долларов США, что эквивалент-
no примерно 12% от общей мировой стоимости криптоактивов.
По данным сингапурского платежного шлюза Тпр1еА более 17 млн россиян, или около 12% всего населения, владеют той или иной криптовалютой. По словам источников агентства возраст около 60% криптоинвесторов составляет от 25 до 44 лет. Банк России приводит данные, согласно которым объем операций с крипто-
валютами в РФ по итогам прошлого года составил 5 млрд. долларов США. По данным CoinMarketCap, капитализация мирового рынка криптовалют составляет около 1,75 трлн. долларов США. [2, 7, 9].
В таблице 1 представлен рейтинг стран по числу пользователей на криптобиржах. В настоящее время Россия является одним из ключевых игроков на рынке криптовалют [2].
аблица 1. Рейтинг стран по числу пользователей на криптобиржах
№ Binance Huobi Coinbase Kraken Exchange FTX Bithumb Bitfinex
1 Турция Китай США США Турция Республика Корея Россия
2 Россия Украина Великобритания Германия Республика Корея Россия Тайвань
3 Великобритания Вьетнам Испания Франция Китай Турция Германия
4 Бразилия США Германия Великобритания Тайвань США Украина
5 Аргентина Россия Франция Нидерланды Гонконг Польша Бразилия
Согласно данным МВФ в 2021 году Россия наряду с несколькими другими находилась в числе лидеров по количеству посещений сайтов таких криптобирж, как Binance (2-е место), Huobi (5-е место), Bithumb (2-е место), Bitfinex (1-е место). Российские граждане являются активными пользователями интернет-платформ, осуществляющих торговлю криптовалютами. Кроме того, Россия находится в числе лидеров по объему мировых майнинговых мощностей. Согласно данным, позволяющим оценить объем трафика с территории Российской Федерации, доля российских пользователей на различных криптобиржах варьируется в пределах от 7 до 14,5%. Помимо иностранных криптовалютных бирж, в России распространена покупка криптовалют через криптообменники (в т.ч. telegram-боты, терминалы) в Интернете. В августе 2021 года Россия вышла на 3-е место по объему майнинга биткойна - на ее долюприходится 11,23% вычислительных мощностей, используемых для май-нинга биткойна (в начале 2021 года доля России составляла 6,9%) [2, 7, 9]
Далее мы изучили правовой статус криптовалют в РФ и существующие стра-новые различия.
В России правовое регулирование данной сферы началось в 2021 г., с момент вступления в силу федерального закона от 31.07.2020 № 259-ФЗ «О цифровых финансовых активах, цифровой валюте и о внесении изменений в отдельные законодательные акты РФ» [1].
Цифровая валюта отнесена к средствам платежа (п. 3 ст. 1 Закона № 259-ФЗ), ст. 14 ФЗ запрещено принимать криптова-люту в оплату товаров, работ, услуг. В соответствии с действующим законодательством, криптовалюта на территории Российской Федерации считается цифровым кодом. При этом существующие цифровые валюты в РФ не признаются национальной валютой, иностранной валютой; международной валютой
Поскольку криптовалюта в России приравнена к имуществу, делать с ней можно все то, что прямо не запрещено законом № 259-ФЗ, то есть в РФ можно выпускать, покупать и продавать криптовалюту, при этом криптовалюта как имущество облагается налогом. Действующие российские положения о бухгалтерском учете пока не освещают вопрос отражения операций с криптовалютами в бухгалтерском балансе.
Bo многих странах официально разрешены операции с криптовалютами. Обычно они рассматриваются как товар или инвестиционный актив, а для целей налогообложения подчинены соответствующему законодательству.
В Германии биткойны признают в качестве расчётной денежной единицы, в Японии являются законным платёжным средством с налогом на покупку. В Китае операции с биткойнами запрещены для банков, но разрешены для физических лиц. В Швейцарии на криптовалюты распространяются такие же правила, как и на иностранные валюты. Ряд стран уже ввел запрет на использование криптовалют или планирует ввести такой запрет (Индия), некоторые страны (Китай, Иран) установили также запрет на осуществление май-нинга [5, 6].
Далее нами были проанализированы различные источники и составлены главные преимущества криптовалют:
- удобство и простота использования;
- быстрый срок выполнения платежей;
- безопасность и прозрачность системы для пользователей;
- низкие комиссии или отсутствие комиссий за переводы;
- децентрализация;
- анонимность сети, платежей.
По мнению многих авторов, децентрализация и конфиденциальность являются главным преимуществом криптовалют, которое позволяет бороться с несовершенствами современной банковской системы.
Но вместе тем, авторы и пользователи выделяют и существенные недостатки криптовалют [2, 3, 5, 6, 9]:
1. Высокая волатильность курса крип-товалют, значительная распространенность мошенничества в торговле крипто-валютами создают для граждан высокие риски хищения средств.
2. Массовое использование криптовалют в теневой сфере экономики и нелегальном обороте.
3. Требуется постоянное совершенствование технических средств, что влечет за собой дополнительные финансовые расходы, в т.ч. за счет увеличения потребления
электроэнергии для майнинговых мощностей.
4. Невозможность воспользоваться криптовалютой в случае утери пароля от кошелька или повреждения жесткого диска с имеющейся на нем информацией. Эмиссия и оборот валюты не контролируется, отмена транзакций монет невозможна.
5. Отсутствие понятного правового регулирования рынка криптовалют, способов, форм и вариантов их использования, могут быть как запреты, так и полная свобода, отсюда большие риски в их применении.
6. Высокие риски инвестирования в криптовалюты, так как нет никаких гарантий и страхования от банкротства эмитента или закрытия биржи.
7. Объемы эмиссии крипотовалют не имеют понятного экономического обоснования, все решается самостоятельно эмитентом криптовалюты.
8. Распространение криптовалют приводит к выводу сбережений граждан из банковского сектора и, как следствие, сокращению возможностей по финансированию реального сектора экономики, снижению кредитного и денежного мультипликаторов в стране, что отражается на развитии национальной экономики.
Одним из главных отрицательных моментов является высокая волатильность курсов криптовалют, мы видим как их стремительный рост, так и резкие падения в течение одного года. По данным сайта РБК в феврале 2021 г. курс биткоина вырос на 57000% за 8 лет и составил 54 тыс. долларов США. В ноябре 2021 г. крипто-валюта установила исторический максимум на отметке в 69 тыс. долларов США. 13 апреля 2022 г. произошло резкое падение курса биткоина до 41 тыс. долларов США (на 40%) [9].
С одной стороны, это влияние спроса и предложения крупных игроков рынка. С другой стороны, это спекулятивные факторы, связанные с высокой волатильно-стью криптовалют, ажиотажем вокруг них и стремлением участников рынка к получению быстрого дохода.
Также опасные угрозы связаны с поддержкой нелегальной деятельности. Крип-товалюты активно используются в отмывание доходов, наркоторговле, финансировании терроризма, а также в мошеннических схемах по сценарию финансовых пирамид. Обеспечить необходимую прозрачность обращения криптовалют невозможно. Еще ни одно государство не придумала действенный механизм борьбы с этим, хотя многие страны совершенствуют системы хотя бы отслеживания таких опасных операций и переводов.
В 2021 году мошенники заработали на всех видах преступлениях, связанных с криптовалютой около 14 млрд долларов США, что на 79% больше показателя 2020 г. По подсчетам Европола, в Европе ежегодно отмываются около 5,5 млрд долларов США нелегальных и преступных средств в криптовалютах.
11 января 2021 года компания Group-IB сообщила, что обнаружила более 50 различных схем фейковых инвестпроектов и более 8 000 доменов, связанных с мошеннической инфраструктурой, что оборачивается хищением денег инвесторов со счетов или данных их банковских карт.
14 февраля 2022 года международный разработчик решений цифровой безопасности ESET представил отчет о ландшафте киберугроз в 2021 году. Наибольшая активность вирусов для кражи и нелегального майнинга криптовалют в период с сентября по декабрь была зафиксирована в России: 12,3% от всех обнаружений в мире. В целом, за 2021 год больше всего пользователей пострадало от криптова-лютных угроз также в России - 11,2% атак, в США - 5,8%. [8].
Россия лидирует в мире по доле теневых криптовалютных операций с долей в размере 41,1% по итогам 2020 года по данным Clain Technologies. Второе место на глобальном рынке теневых криптоопераций занимает Украина (доля - 6,54%), третье - Великобритания (2,8%) и Германия (1,87%). Доля «неизвестных стран» составила 24,6%, «других» - 23,1%. Они объясняют это популярностью в России
запрещенных сервисов, таких как Hydra, а также простотой проводимых операций, легкостью регистрации доменов, слабостью регулирования и отслеживания [8].
В завершении своего исследования на основании всех плюсов и минус криптова-лют, угроз и рисков мы выявили следующие тенденции и перспективы использования криптовалют в России и мире:
1) Долгосрочный потенциал применения криптовалют для расчетов представляется ограниченным. Стремительный рост их рыночной стоимости определяется в первую очередь спекулятивным спросом в расчете на дальнейший рост курса, что приводит к формированию финансовых пузырей.
2) Криптовалюты в большинстве своем имеют характеристики финансовой пирамиды.
3) Глобальный подход к регулированию криптовалют пока окончательно не сформирован, во многих странах деятельность по обращению криптовалют находится в «серой» зоне, но в целом можно отметить тренд на ужесточение регулирования.
4) С целью возврата клиентов в банковскую систему Центральные банки многих стран активно внедряют системы быстрых платежей и национальные цифровые валюты как конкурентный аналог криптова-лют, но с гарантией защиты государством.
В настоящее время в РФ обсуждаются две концепции дальнейшего развития законодательного регулирования криптова-лют: предложения Банка России более жесткие и запрещающие, Правительства РФ более лояльные и разрешительные. 07.04.2022 Председатель Правительства РФ М. Мишустин отметил, что в утвержденной концепции о криптовалютах Правительство РФ предусматривает обеспечение прослеживаемости денежных потоков и транзакций, идентификацию пользователей и единый вход через банки или биржи, при этом выступил против признания криптовалюты в качестве платежного средства. В таблице 2 представлено сравнение двух концепций [2, 9].
Таблица 1. Сравнение концепций развития законодательного регулирования криптова-лют в РФ
Банк России Правительство РФ
- Установить ответственность за нарушение законодательного запрета на использование криптовалют в качестве средства платежа за товары, работы и услуги, продаваемые и покупаемые юридическими и физическими лицами - резидентами Российской Федерации. - Ввести запрет на организацию выпуска и (или) выпуск, организацию обращения криптовалюты (в т.ч. криптобиржами, криптооб-менниками, Р2Р-платформами) на территории РФ и установить ответственность за нарушение данного запрета. - Ввести запрет на вложения финансовых организаций в криптовалюты и связанные с ними финансовые инструменты, а также на использование российских финансовых посредников и российской финансовой инфраструктуры для осуществления операций с криптовалютами и установить ответственность за нарушение данного запрета - Против запрета криптовалют в России, но поддерживает идею регулирования рынка - Проводить операции с криптовалютой в периметре банковской инфраструктуры - это поможет контролировать операции и идентифицировать всех участников; - Сделать организаторами системы обмена цифровых валют банки с универсальными лицензиями, которые будут контролировать операции, выявлять незаконные, идентифицировать клиентов и т.д.; - Использовать сервис «Прозрачный блок-чейн» для отслеживания операций в криптовалютой и выявления незаконных транзакций; - Создать операторов обмена цифровых валют по модели p2p-oбменника (между физлицами) или по модели биржи; - Разделить функции надзора между ЦБ, Минфином, Росфинмониторингом, ФНС, Мин-цифры и Генпрокуратурой. - Определить ключевые параметры майнинга криптовалют
На сегодняшний день криптовалюты инвестирование в этот актив очень риско-занимают особое место в каждом государ- ванное. Но регулировать рынок криптова-стве. Они продолжают свое развитие, бла- лют необходимо как для поддержания годаря чему число пользователей цифро- устойчивости и стабильности националь-вых валют неуклонно растет. Но с учетом ной экономики, так и для противодействия выявленных недостатков и проблемных отмыванию денег и финансированию тер-зон в регулировании этих криптовалют, роризма. В дальнейшем мы планируем мы все же поддерживаем авторов, которые рассмотреть более подробно эту сферу и считают, что пока криптовалюта не явля- варианты регулирования именно теневого ется полноценной денежной единицей и рынка криптовалют.
Библиографический список
1. Федеральный закон «О цифровых финансовых активах, цифровой валюте и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации» от 31.07.2020 № 259-ФЗ (последняя редакция). - [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_358753/ (дата обращения 22.04.2022)
2. Криптовалюты: тренды, риски, меры. Доклад ЦБ РФ для общественных консультаций. - [Электронный ресурс]. - Режим доступа: https://www.cbr.ru/Content/Document/File/132241/Consultation_Paper_20012022.pdf (дата обращения 22.04.2022)
3. Виртуальные валюты. Ключевые определения и потенциальные риски в сфере ПОД/ФТ. Отчет ФАТФ, июнь 2014. - [Электронный ресурс]. - Режим доступа: https://eurasiangroup.org/files/FATF_docs/Virtualnye_valyuty_FATF_2014.pdf (дата обращения 22.04.2022)
4. Кто чаще всего покупает криптовалюту: портрет типичного инвестора (исследование Института Гэллапа). - [Электронный ресурс]. - Режим доступа: https://www.business.ru/article/3615-kto-chashche-vsego-pokupaet-kriptovalyutu-portret-tipichnogo-investora (дата обращения 22.04.2022)
5. Криптовалюта в России: особенности, закон, налоги и перспективы развития цифровых валют. - [Электронный ресурс]. - Режим доступа: https://b-mag.ru/kriptovaljuta-v-rossii-osobennosti-zakon-nalogi-i-perspektivy-razvitija/
6. Преимущества криптовалюты: чем цифровые активы лучше фиата. - [Электронный ресурс]. - Режим доступа: https://blockchain24.pro/preimushchestva-kriptovalyuty-chem-tsifrovyye-aktivy-luchshe-fiata (дата обращения 22.04.2022)
7. Bloomberg: объем рынка криптовалюты в России оценивается в 16,5 трлн рублей. -[Электронный ресурс]. - Режим доступа: https://www.vedomosti.ru/finance/news/2022/02/01/907343-obem-rinka-kriptovalyuti-165-trln-rublei (дата обращения 22.04.2022)
8. Мошенничество с криптовалютой. Обзор новостей. - [Электронный ресурс]. - Режим доступа: https://www.tadviser.ru/index.php (дата обращения 22.04.2022)
9. Новостной портал РБК «Крипто». - [Электронный ресурс]. - Режим доступа: https://www.rbc.ru/crypto/ (дата обращения 22.04.2022)
CRYPTOCURRENCIES IN RUSSIA: ANALYSIS OF THE LEGAL STATUS, PROBLEMS OF USE AND PROSPECTS FOR DEVELOPMENT
V.A. Kozhedubova, Student
T.V. Kovaleva, Candidate of Economic Sciences, Associate Professor Pacific State University (Russia, Khabarovsk)
Abstracts. The article provides a comprehensive analysis of one of the popular modern digital assets - cryptocurrencies, examines the history of the development of cryptocurrencies in the world, examines the current state of their use, differences in country regulation, and examines the legal status of cryptocurrencies in Russian legislation. Based on the analysis of the advantages and disadvantages of cryptocurrencies, trends have been studied and prospects for the development of cryptocurrencies and the crypto market have been identified, special attention is paid to the risks of using cryptocurrencies in illegal activities.
Keywords: digital currency, cryptocurrency, cryptocurrency market, legal status, volatility, illegal activity.
