CC BY
22
УДК 332.14
ИНВЕСТИЦИОННАЯ АКТИВНОСТЬ И СОЦИАЛЬНО-ЭКОНОМИЧЕСКОЕ ПОЛОЖЕНИЕ УЛЬЯНОВСКОЙ ОБЛАСТИ
т. Н. ШУБИНА,
аспирант кафедры экономики и организации производства E-mail: [email protected] Ульяновский государственный технический университет
тиционной активности должна быть приоритетной для каждого региона.
Инвестиционная активность определяется интенсивностью процессов инвестирования, наращиванием объема инвестиций, ускорением их оборота. Инвестиционная активность также обусловлена инвестиционным климатом в регионе.
Основные показатели инвестиционной активности в Ульяновской области представлены в табл. 1.
Как показывают данные, произошло существенное оживление инвестиционной активности за анализируемый период: в несколько раз выросли и инвестиции в основной капитал (в 4,2 раза по сравнению с 2004 г.), и объем строительных работ (в 4,8 раза по сравнению с 2004 г.), и ввод в действие жилых домов (3,3 раза).
Однако в 2009 г. отмечено снижение значений по всем показателям. Так, объем инвестиций в основной капитал упал на 38,3 %. Это связано в первую очередь с кризисными процессами в экономике. При этом, несмотря на мировой финансовый кризис, никто из тех инвесторов, кто уже начал ре-ализовывать свои проекты на территории области, не изъявил желания отказаться от них.
Таблица 1
Основные показатели инвестиционной активности в Ульяновской области в 2004—2009 гг., % к предыдущему году [8]
Показатель 2004 2005 2006 2007 2008 2009
Инвестиции в основной капитал 165,8 128,2 148,7 159,8 138,7 100,4
Объем работ, выполненных по виду экономической деятельности «Строительство» 112,2 129,6 204,6 147,9 150,5 81,3*
Ввод в действие жилых домов, тыс. м2 157,2 292,7 340,0 429,4 508,5 530,6
*Январь — декабрь 2009 г.
Одной из важнейших проблем, с которыми сталкивается Ульяновская область, является создание условий для интенсификации экономического роста и улучшения качества жизни населения. Она может быть решена путем привлечения инвестиций в региональную экономику и усилением инвестиционной активности. В статье анализируются инвестиционная активность и социально-экономическое положение региона. Акцент сделан на инвестиционной привлекательности региона. В заключение обозначены основные направления повышения инвестиционной привлекательности Ульяновской области.
Ключевые слова: активность, инвестиционная привлекательность, инвестиции, потенциал, риск.
Инвестиции — неотъемлемый элемент развития региона в XXI столетии. Они позволяют повышать конкурентоспособность производимых в регионе благ, тем самым способствуя экономическому росту во всех отраслях хозяйства. Следовательно, инвестиционной деятельности необходимо отводить особое место при проведении социально-экономических преобразований, направленных на достижение устойчивого роста экономики. Поэтому проблема повышения инвес-
ФИНАНСОВАЯ АНАЛИТИКА
проблемы и решения
Улучшение финансового состояния ульяновских предприятий проявилось в некотором уменьшении доли убыточных предприятий и росте положительного сальдо прибылей и убытков (табл. 2).
По данным территориального органа федеральной службы государственной статистики по Ульяновской области, 2007 г. выделяется на общем фоне как наименьшей долей убыточных предприятий (27,4 %), так и наибольшей суммой прибыли (11 640,5 млн руб.) по сравнению с другими годами анализируемого периода. В 2009 г. наибольшая доля убыточных предприятий в их общем числе отмечена в секторе транспорта и связи — 41,7 % и в государственном управлении — 40,0 %. В 2009 г. хозяйствующие субъекты имели положительное сальдо прибылей и убытков, за исключением предприятий сельского хозяйства, промышленности и государственного управления. Количество убы-
точных предприятий в 2009 г. составило 166, прибыльных — 318.
На оживление инвестиционной активности предприятий области повлияло и существенное увеличение финансирования инвестиционных программ региональными органами власти. Существенное значение имеет усиление государственной поддержки инвестиционной активности, о чем свидетельствуют данные табл. 3.
Анализ данных табл. 3 показывает, что в 2008— 2009 гг. привлеченные средства превалируют над собственными. Основными источниками инвестиций в регионе являются средства федерального бюджета (причем финансирование из центра увеличилось на 4 %). Доля инвестиций из регионального бюджета невысока — 14,6 % в 2009 г. от общего объема бюджетных средств. Бюджетная обеспеченность региона в 2009 г., т. е. доля собственных
Таблица 2
Удельный вес убыточных предприятий и организаций и сальдо прибылей и убытков хозяйствующих субъектов Ульяновской области по видам экономической деятельности в 2004—2009 гг. [8]
Показатель, сфера 2004 2005 2006 2007 2008 2009
Удельный вес, всего, % 49,5 47,5 40,6 27,4 31,7 35,9
В том числе по видам экономической деятельности:
— сельское хозяйство 43,9 60,0 48,1 26,8 24,3 27,0
— обрабатывающие производства 48,8 43,4 37,6 28,1 35,7 34,3
— строительство 46,2 37,1 30,4 17,9 26,0 16,3
— оптовая и розничная торговля 41,6 35,4 35,7 23,2 28,5 24,7
— транспорт и связь 70,0 48,4 24,4 27,1 27,9 41,7
— финансовая деятельность 50,0 - - - - -
— операции с недвижимым имуществом, аренда и 49,3 43,5 43,8 28,1 33,7 36,5
предоставление услуг
— государственное управление, обеспечение 50,0 66,7 33,3 - - 40,0
военной безопасности, обязательное социальное
обеспечение
— образование 47,4 27,3 28,6 26,7 28,6 26,7
— здравоохранение и предоставление социальных 40,0 - 28,6 37,5 50,0 -
услуг
Сальдированный финансовый результат -105,9 +585,4 +4 091,4 + 10 323,6 +2 142,0 +2 780,8
деятельности, млн руб.
В том числе по видам экономической деятельности:
— сельское хозяйство + 141,9 -312,0 +98,4 +656,5 +362,5 -51,1
— обрабатывающие производства +712,0 + 1 062,3 +2 704,0 +4 799,0 -1 912,3 -2 429,6
— строительство -4,6 +68,2 +304,7 +434,5 +863,2 +702,0
— оптовая и розничная торговля +235,5 +50,3 +347,0 +623,7 +499,6 +241,2
— транспорт и связь -97,5 -173,9 +457,2 +1 989,6 + 1 306,5 +6 638,2
— финансовая деятельность 0,0 +0,3 +0,6 +0,5 +22,0 -
— операции с недвижимым имуществом, аренда и -375,9 +193,6 +71,7 +484,5 +314,1 +215,9
предоставление услуг
— государственное управление, обеспечение -93,2 -109,3 -110,1 +1,5 +1,5 -120,2
военной безопасности, обязательное социальное
обеспечение
— образование -3,8 +3,8 +6,4 + 1,1 +3,0 +5,8
— здравоохранение и предоставление социальных +21,5 +33,4 +42,4 +75,8 + 118,0 +95,9
услуг
ФИНАНСОВАЯ АНАЛИТИКА
проблемы и решения
Таблица 3
Источники финансирования инвестиций
в основной капитал в 2008—2009 гг., % [6]
Показатель 2008 2009
Собственные средства 35,3 42,4
Привлеченные средства 64,7 57,6
Из них бюджетные средства 29,5 28,1
В том числе:
— федерального бюджета 22,3 23,2
— бюджета субъекта РФ 5,7 4,1
доходов в расходах консолидированного бюджета составила 94,1 % (в 2007 г. - 65,5 %, в 2008 г. -89,3 %).
За 2008 г. на реализацию федеральных программ поступило 6 111,8 млн руб., что на 41,1 % выше уровня 2007 г. (4 331,1 млн руб.).
Можно ли утверждать, что в Ульяновской области значительно улучшился инвестиционный климат? Думается, что для утвердительного ответа на этот вопрос пока нет убедительных оснований, что подтверждается результатом анализа социально-экономических показателей развития региона, приведенного ниже.
Изучаемый регион является крупным экономическим субъектом РФ и обладает рядом конкурентных преимуществ:
выгодное географическое положение; благоприятный климат; развитая транспортная инфраструктура; хорошо поставленная система образования; высококвалифицированная рабочая сила; инновационный потенциал; стабильная социально-политическая обстановка и др.
Ульяновская область расположена в среднем течении Волги. Площадь региона — 37,2 тыс. км2. По состоянию на 01.01.2010 в регионе было 167 муниципальных образований, из них 21 муниципальный район, 3 городских округа и 143 городских и сельских поселения. Наиболее крупные города — Ульяновск, Димитровград, Инза и Барыш. Насе-
ление области на 01.01.2010 составляло 1 298,6 тыс. чел. (шестое место среди регионов Поволжья): городское — 947,9 тыс. чел. (73 %), сельское — 350,7 тыс. чел. (27 %). Плотность населения — 34,9 чел. /км2 (третье место среди регионов Поволжья после Самарской области и Республики Татарстан). Обеспеченность жильем составляет 22,9 м2/чел.
Ведущие отрасли промышленности в Ульяновской области: машиностроение и металлообработка, пищевая промышленность, электроэнергетика, промышленность строительных материалов. Важнейшими промышленными центрами региона являются Ульяновск (производство автомобилей, станков, продукции легкой и пищевой индустрии; крупнейший в России авиастроительный комплекс ЗАО «Авиастар-СП», продукция которого имеет мировую известность); Димитровград (автоагрегаты, химоборудование, крупный льнокомбинат, коврово-суконный комбинат, НИИ атомных реакторов на базе Димитровградской АЭС); Инза (крупнейший в стране комбинат термоизоляционных материалов).
Рассмотрим динамику основных экономических факторов промышленного производства (табл. 4).
Как показывает анализ данных табл. 4, численность занятых в обрабатывающих производствах сократилась на десятки тысяч работников (на 9,9 %), особенно в отраслях машиностроительных производств, где была самая высокая заработная плата. При этом объем инвестиций в основной капитал вырос в пять раз по сравнению с 2004 г.
В последние годы в промышленности удерживается высокий уровень затрат, что объясняется недостаточно активным внедрением ресурсосберегающих технологий, хронической недозагрузкой производственных мощностей и постоянным дефицитом высококвалифицированных рабочих и инженерных кадров. Как представляется, России в целом и Ульяновской области в частности предстоит довести уровень обрабатывающих про-
Таблица 4
Динамика основных экономических показателей обрабатывающих производств и основных производственных факторов в Ульяновской области (вся промышленность — 100 %)
Показатель Год
2004 2005 2006 2007 2008 2009
Обрабатывающие производства, % 79,9 78,8 81,0 85,2 83,9 77,5
Число занятых в обрабатывающих производствах, тыс. чел. 161,0 155,2 152,1 155,3 150,5 145,1
Инвестиции в основной капитал в обрабатывающих производствах, млн руб. 1 968,0 1 511,1 1 800,1 3 417,0 6 997,2 9 891,5
Доля инвестиций в основной капитал в обрабатывающие производства, % 22,0 14,4 11,8 14,5 21,6 34,5
Источник: составлено автором на основании статистических данных.
ФИНАНСОВАЯ АНАЛИТИКА
проблемы и решения ' 55
изводств до уровня, обеспечивающего население достаточным объемом заработной платы и доходов для удовлетворения своих потребностей за счет товарной массы и других услуг как собственного производства, так и ввозимых из других регионов страны и по импорту.
Ульяновская область - один из важных аграрных регионов России. Тут разводят крупный рогатый скот мясомолочного направления, птиц, свиней, овец, кроликов. Ведущее место в растениеводстве принадлежит производству сахарной свеклы и картофеля, зерновых (пшеница, ячмень, рожь, овес), технических и кормовых (кукуруза, люцерна, подсолнечник) культур. В области активно занимаются садоводством. Из общего объема валовой продукции сельского хозяйства в 2009 г. (18 880,3 млн руб.) на долю растениеводства приходилось 9 582,1 млн руб. (50,8 %), животноводства - 9 298,2 млн руб. (49,2 %).
Если говорить о транспортной инфраструктуре, то следует отметить, что Ульяновск - крупный транспортный узел. Через город проходят авиационные, железнодорожные и автомобильные коммуникации всех направлений, а также воздушные международные линии, соединяющие Поволжье с Европой, Средней Азией, Ближним Востоком и Китаем. Имеются два аэропорта с современным радиоэлектронным и навигационным оборудованием, позволяющим принимать воздушные суда всех типов без ограничений по метеоминимуму - «Ульяновск-Центральный» и «Ульяновск-Восточный», (последний имеет международный статус). Авиаперевозки осуществляет в основном авиакомпания «Волга-Днепр».
Город является крупным речным портом. Водные перевозки осуществляют ОАО «Ульяновский речной порт» и ЗАО «Ульяновская судоходная компания».
Железнодорожными перевозками занимается Ульяновское отделение Куйбышевской железной дороги - филиала ОАО «Российские железные дороги».
В 2010 г. завершено строительство мостового перехода через Волгу, что расширило возможности Ульяновска как важного узла на транспортных коридорах север - юг и запад - восток.
Протяженность железных дорог на территории области - 716 км, автодорог - 7 058,5 км.
Внешнеторговый оборот региона в 2009 г. составил 495,1 млн долл., в том числе экспорт -323,6 млн долл.
Общее количество предприятий области в 2009 г. составило 29,9 тыс. Развитие рыночных отно-
шений характеризуется ростом числа предприятий, находящихся в частной собственности, - 76,4 %; в государственной и муниципальной - 15,8 %; в смешанной - 1,9 %.
На территории региона работают 11 вузов, включая филиалы (53 118 студентов) и 36 средних специальных учебных заведения (23 605 учащихся).
Денежные доходы на душу населения составили в 2009 г. 10 459,3 руб. (107,5 % к 2008 г.). Реальные располагаемые денежные доходы населения уменьшились на 2,1 % по сравнению с 2008 г.
Удельный вес оплаты труда в структуре доходов населения равен 40,4 %, доходов от предпринимательской деятельности - 10,3 %, социальных трансфертов - 20,1 %.
В структуре расходов населения покупка товаров и оплата услуг составила 75,5 %, обязательные платежи и добровольные взносы - 9,1 %, сбережения во вкладах и государственных займах (включая покупку недвижимости) - 12,8 %.
Среднемесячная заработная плата в 2009 г. выросла на 7,6 % и составила в номинальном выражении 11 717,8 руб. Реальный размер зарплаты, исчисленный с учетом индекса потребительских цен, равен 100 % к уровню 2008 г. [1].
Учитывая изложенное, говорить об инвестиционном буме в Ульяновской области не приходится.
В 2007 г. была разработана и принята Стратегия привлечения инвестиций в Ульяновскую область, где были выделены основные цели динамичного развития экономики региона:
• рост реальных денежных доходов населения;
• повышение конкурентоспособности выпускаемой продукции;
• развитие экспортно ориентированных и наукоемких производств.
В стратегии указывается, что конкурентные преимущества Ульяновской области создают сравнительно низкие эксплуатационные издержки и высокий инновационный потенциал, доступность научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ. Сдерживающими факторами, ограничивающими привлечение инвесторов в область, являются:
• отсутствие системной информации и действующей инфраструктуры поддержки потенциальных инвесторов;
• ограничения по рабочей силе;
• неразвитость сектора деловой инфраструктуры;
• ограничения по сетевому газу для промышленных потребителей;
• энергодефицитность региона;
ФИНАНСОвАя АНАлИтИкА
проблемы и решения
• недостаток стратегической информации для принятия инвестиционных решений:
— схемы территориального планирования;
— схемы размещения объектов естественных монополий и планируемых производств;
— планов развития существующих предприятий.
В качестве основных направлений повышения инвестиционной привлекательности Ульяновской области в стратегии определены:
• совершенствование системы управления инвестиционным процессом в регионе;
• создание Инвестиционного фонда развития;
• развитие институциональной среды;
• создание индустриальных парков (промышленных зон);
• кадровое обеспечение реализации стратегии;
• повышение эффективности государственного управления в области;
• рост результативности использования механизмов государственно-частного партнерства
[7].
Реализация стратегии направлена на привлечение прямых инвестиций для создания современных производств и увеличения количества эффективных рабочих мест, что положительно скажется на денежных доходах населения и его платежеспособном спросе.
По инвестиционному потенциалу, по оценкам рейтингового агентства «Эксперт РА», Ульяновская область в 2009-2010 гг. заняла 49-е место (в 2008-2009 гг. - 49-е), по инвестиционному риску -4-е (11-е).
Снижают рейтинг региона по инвестиционному потенциалу трудовой, инфраструктурный и инновационный виды последнего. Наоборот, как высокие характеризуются производственный, при-родно-ресурсный и туристический его виды.
Инвестиционные риски региона в основном предопределены финансовым, экономическим и управленческим видами, низкие - криминальным,
экологическим и законодательным. В 2009-2010 гг. области в очередной раз присвоили рейтинг инвестиционной привлекательности 3В1 - «пониженный потенциал - умеренный риск» [5].
Повышение инвестиционной привлекательности Ульяновской области названо правительством региона одной из главных задач еще в 2005 г. Для инвесторов ввели режим максимального административного благоприятствования и налоговых льгот. Статус приоритетного инвестиционного проекта в области введен в 2006 г. Согласно областному закону о развитии инвестиционной деятельности приоритетным проектам полагаются льготы по налогам: транспортному, на прибыль, на имущество организаций. По данным правительства области, к началу 2010 г. этим правом воспользовались семь проектов.
Однако налоговые льготы инвесторам предлагают и другие регионы страны. Новым инструментом привлечения инвестиций стало создание промышленных зон - готовых площадок с юридически оформленными земельными участками и всей необходимой инфраструктурой, от дорог до инженерных сетей. Формируются подобные площадки на условиях софинансирования: средства федерального, областного и муниципальных бюджетов плюс частные инвестиции [3].
Инвестиционная активность - реальное развитие инвестиционной деятельности в регионе в виде капиталовложений в основной капитал. Покажем основную тенденцию динамики объема инвестиций в Ульяновскую область за 2003-2009 гг. на основе данных табл. 5.
Используем уравнение Yt = а0 + а^, определив вначале значения слагаемых:
п
I у* I *2
ап =-
184 038 7
222 223 28
1а = 26 291,1
а = 7 936,5
Таблица 5
Исходные и расчетные данные [3]
а1 =
а1 =
Год Инвестиции в основной капитал, млн руб., у Условное обозначение времени, г г2 уг Выровненные уровни, у
2003 6 917 -3 9 -20751 2 481,6
2004 11 274 -2 4 -22 548 10 418,1
2005 12 955 -1 1 -12 955 18 354,6
2006 21 766 0 0 0 26 291,1
2007 32 505 1 1 32 505 34 227,6
2008 49 891 2 4 99 782 42 164,1
2009 48 730 3 9 146 190 50 100,6
Итого... 184 038 0 28 222 223 184 037,7
ФИНАНСОвАя АНАлИтИкА
проблемы и решения ^ 57
60 ООО
50 ООО
40 ООО
30 ООО
20 ООО
10 000
■ Инвестиции в основной капитал, млн руб. у
■Выровненные уровни, у
2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011
Рис. 1. Динамика инвестиций в основной капитал в Ульяновской области за 2003—2009 гг., млн руб.
и расчетные данные, показатели инвестиционной активности Ульяновской области можно назвать обнадеживающими. Имеет место ежегодный рост объема инвестиций в основной капитал. Думается, и в будущем будет наблюдаться положительная динамика привлечения инвестиций, что в итоге приведет к экономическому росту региона и улучшению уровня жизни населения.
Уравнение будет иметь вид: У = 26 291,1 + + 7 936,5/. Оно показывает, что сумма инвестиций в Ульяновскую область растет в среднем на 7 936,5 млн руб. в год.
Найдем выровненные уровни:
У0 = 26 291,1 + 7 936,5 х (—3) = 2 481,6;
7 = 26 291,1 + 7 936,5 х (—2) = 10 418,1;
У2 = 26 291,1 + 7 936,5 х (—1) = 18 354,6;
У3 = 26 291,1 + 7 936,5 х 0 = 26 291,1;
74 = 26 291,1 + 7 936,5 х 1 = 34 227,6;
У5 = 26 291,1 + 7 936,5 х 2 = 42 164,1;
76 = 26 291,1 + 7 936,5 х 3 = 50 100,6.
Используя полученное уравнение, можно вычислить, каков будет объем инвестиций в область, к примеру в 2011 г.: 72011 = 26 291,1 + 7 936,5 х 5 = = 65 973,6 млн руб.
Результаты произведенного аналитического выравнивания ряда динамики отражены на рис. 1.
Таким образом, по прогнозным расчетам, объем инвестиций в основной капитал в 2011 г. составит 65 973,6 млн руб. Как показывают исходные
Список литературы
1. Итоги 2009 года: экономика, социальная сфера // Деловое обозрение. 2010. № 2. URL: http://uldelo. ru/?section=2&id=703.
2. Корчагин Ю. А. Современная экономика России. 2-е изд., доп. и перераб. Ростов н/Д: Феникс, 2008. 670 с.
3. Кто «взрастит» инвестиционное поле // Деловое обозрение. 2010. № 12. URL: http://uldelo.ru/ ?section=2&id=817.
4. Регионы России. Социально-экономические показатели. 2009: стат. сб. / Росстат. М., 2009. 990 с. URL: http://www. gks. ru.
5. Рейтинговое агентство «Эксперт РА». URL: http:// www.raexpert.ru/ratings/regions/2010/part1.
6. Социально-экономические показатели муниципальных районов и городских округов Ульяновской области в 2009 году: стат. сб. Ульяновск, 2010. 266 с.
7. Стратегия привлечения инвестиций в Ульяновскую область. URL: http://www.napi.ru/ruproject.
8. Территориальный орган Федеральной службы государственной статистики по Ульяновской области. URL: http://uln.gks.ru/default.aspx.
УВАЖАЕМЫЕ ЧИТАТЕЛИ !
Журналы Издательского дома «ФИНАНСЫ и КРЕДИТ» стали доступны в электронном виде в Научной Электронной Библиотеке (eLIBRARY.RU).
На сайте eLIBRARY.RU можно оформить годовую подписку на текущие и архивные выпуски журналов, приобрести отдельные номера изданий или статьи.
ФИНАНСОВАЯ АНАЛИТИКА
проблемы и решения
