CC BY
2
УДК 338.1
Ушкова Ю.А. студент магистрант гр. ММО 21 кафедра «Экономика и менеджмент»
ДГТУ
Россия, г. Ростов-на-Дону ФОРМИРОВАНИЕ ПРОГНОЗНОГО БАЛАНСА СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННОГО ПРЕДПРИЯТИЯ АО «КАГАЛЬНИЦКАЯ»
В данной статье рассмотрен способ формирования прогнозного баланса сельскохозяйственного предприятия на основе моделирования оптимальной структуры его бухгалтерского баланса. На основе аналитических расчетов финансовых показателей, выполненных по данным бухгалтерской отчетности предприятия, были установлены причины их негативного изменения. В качестве меры по улучшению структурной ситуации баланса на перспективу предложено применение графической модели Вишневской. Суть данного моделирования состоит в определении подходов к оптимизации соотношений элементов актива и пассива бухгалтерского баланса предприятия. На основе расчета удельных соотношений структуры имущества предприятия, его источников и прогнозируемых положительных изменений показателей бухгалтерского баланса была доказана практическая значимость результатов исследования.
Ключевые слова: прогнозный баланс, текущая ликвидность, финансовая устойчивость, графическая модель поиска структурных соотношений показателей баланса О.В. Вишневской.
Ushkova Y.A.
Student magistracy gr. MMO 21 Cafe. «Economics and Management» DSTU, Rostov-on-Don THE FORMATION OF THE FORECAST BALANCE OF THE AGRICULTURAL ENTERPRISE JSC "KAGAL'NITSKAYA»
This article describes the method of formation of the forecast balance of the agricultural enterprise on the basis of modeling the optimal structure of its balance sheet. Based on the analytical calculation of financial indicators based on the data of the accounting reporting of the enterprise, establish the causes of their negative changes. As a measure to improve the structural situation of the balance in the future, the use of the Vishnevskaya graphical model is proposed. The essence of this modeling is to determine approaches to optimizing the ratio of elements of the asset and liability of the balance sheet. Based on the calculation of the specific ratios of the structure of the enterprise property, its sources and the projected positive changes in the balance sheet was proved the practical
significance of the research results.
Keywords: forecast balance sheet, current liquidity, financial stability, graphical model of search of structural ratios of balance indicators O. V. Vishnevskaya.
Финансовое состояние субъектов хозяйствования, его устойчивость во многом зависит от оптимальности структуры источников капитала (соотношения собственных и заемных средств) и от оптимальности структуры активов предприятия и в первую очередь от соотношения основного и оборотного капитала.
Цель исследования заключается в формировании прогнозного баланса сельскохозяйственного предприятия на основе моделирования оптимальной структуры его бухгалтерского баланса.
В качестве объекта настоящего исследования выбрано сельскохозяйственное предприятие Кагальницкого района Ростовской области - АО «Кагальницкая». Основной культурой, которую возделывает агрофирма является: озимая пшеница, подсолнечник, сахарная свекла, горох, озимый ячмень.
В соответствии с заявленной целью исследования, на основании форм бухгалтерской отчетности для данного хозяйствующего субъекта были выполнены аналитические расчеты, связанные с его текущим финансовым состоянием. Они показали, что предприятие развивается по стратегии стабильности с оптимальной антикризисной структурной ситуацией баланса, с уровнем финансового состояния, расположенном между уровнями «нормальное» и «предкризисное», и очень низкой вероятность банкротства.
Вместе с тем проведенный анализ выявил недостатки, которые рекомендуется исправить при разработке прогнозного баланса на следующий период планирования. Разработанные рекомендации по улучшению финансового состояния предприятия, которые нужно учесть в планируемом периоде, сведены в таблицу 1.
Таблица 1 - Рекомендации по улучшению отчетного финансового состояния АО «Кагальницкая»
Отмеченные недостатки деятельности по результатам финансового анализа Рекомендации по улучшению финансового состояния
1 2
Структурная ситуация баланса - № 1 -оптимальная, антикризисная, но индикаторы безопасности финансовой устойчивости Дсос = 4,0 > 1,0 и текущей ликвидности Ктл = 13,6 > 2,0 имеют чрезмерное значение, что свидетельствует об ошибках управления Изменить в прогнозном балансе показатели таким образом, чтобы приблизить числовые значения индикаторов безопасности к нормативным значениям
Имеет место снижение объема выручки В (6,0%) при снижении затрат на Увеличить объем выручки и повысить качество продукции
"Экономика и социум" №6(49) 2018 www.iupr.ru | 1220
внеоборотные активы ВНА (-4,8%) и на запасы и затраты ЗиЗ (-7,7%). Это свидетельствует о недостаточном внимании к оснащению прогрессивным более производительном оборудовании, к вкладыванию средств в вопросы урожайности зерна (приобретение удобрений, мелиорация) путем использования новой урожайной техники и новых технологий (увеличить внеоборотные активы ВНА), а также больше применять удобрения и орошения (увеличить объем запасов и затрат ЗиЗ)
Объем статьи «Капитал и резервы» -собственный капитал СК - вырос на 20,3%, а его удельный вес в валюте баланса -76,7%. Это свидетельствует о неоптимальности управления собственным капиталом Возможно снижение удельного веса собственного капитала СК/Б в структуре баланса и увеличение удельного веса заемных средств ЗК/Б
Разработанные рекомендации по таблице 1 должны быть учтены при формировании прогнозного баланса на планируемый период.
В качестве меры, способной стабилизировать финансовое состояние объекта исследования, предлагается использование модели графического поиска антикризисных соотношений баланса О.В. Вишневской.
Виду того, что отчетная структурная ситуация баланса предприятия является оптимальной № 1, но имеет чрезмерно большие «запасы прочности» по текущей ликвидности (Ктл = 13,6 > 2) и по финансовой устойчивости (Дсос = 4,0 > 1,0), то представляется необходимым изменить показатели баланса так, чтобы их числовое сокращение проходило бы в рамках «структурной ситуации № 1 — оптимальной».
Чтобы уменьшить «запас прочности» финансовой устойчивости необходимо приблизить точку У2 прогнозной финансовой устойчивости к пороговой прямой 1 — абсолютной финансовой устойчивости, но так, чтобы точка У2 оставалась в области абсолютной финансовой устойчивости (В+С).
Пусть выбранная точка У2 прогнозной финансовой устойчивости будет иметь близкие к пороговой прямой 1 координаты, показанные на рисунке 2.6.
У2 {(^ + =48%; (СК2) = 53%} (1)
Б2 Б2 Б2
Рисунок 1 Графическая модель поиска структурных соотношений элементов структуры баланса предприятия (точка У2 — выбранная точка координат финансовой устойчивости, точка Л2 — выбранная точка текущей ликвидности, Л1 — отчетная координата текущей ликвидности, У1 — отчетная точка координат финансовой устойчивости
По координатам (1) можно рассчитать прогнозные показатели, руководствуясь следующим порядком расчета:
1. Принимается новое желаемое значение прогнозной валюты баланса Б2 (это может быть выполнено в рамках сохранения отчетного значения Б1).
Б2 = Б1 = 977 083 тыс. руб. (2)
Сохранение значения валюты баланса Б2 на уровне Б1 показывает, что может сохраниться направленность развития предприятия на -стабильность.
2. Находится новое значение суммы (ВНА2 + ЗиЗ2) по ординате (1)
ВНА2 ЗиЗ2 _ (ВНА2+ЗиЗ2) _
Б,
+
977083
= 48,0% = 0,48, тогда
ВНА2 + ЗиЗ2 = 0,48 * 977 083 = 46 900 тыс. руб. (3)
3. Принимается новое значение прогнозных внеоборотных активов ВНА2, больше отчетного ВНА1 = 161 485 для переоснащения парка обрабатывающих машин и для улучшения хранилищ и складов.
ВНА2 = 260 000 тыс. руб. > 161 485 тыс. руб. (4)
4. Рассчитывается новое значение запасов и затрат, необходимые для лучшей подготовки пашни, для бесперебойного снабжения топливом. По (3)
и (4).
ЗиЗ2 = (ВНА2 + ЗиЗ2) - ВНА 2 = 469 000-260 000=209 000 тыс. руб (5)
5. Определяется новое значение оборотных активов ОА2.
Б
2
ОА2 = Б2-ВНА2 = 977 083-260 000=717 083 тыс. руб. (6)
6. Определяется новое значение статей «капитал и резервы» СК по значению абциссы координат точки У2 по (1).
(СК2) =53,0% = 0,53, откуда Б2
СК2 = 0,53 * 977 083 = 517 854 тыс. руб. (7)
7. Устанавливаются новые прогнозные координаты точки Л2 текущей ликвидности на графической модели по рисунку 1, исходя из общей формулы координаты точки Л2 (8).
Л2 = {ВНА2; (СК2 + ДО2) (8)
Б2 Б2 Б2
и новых значений: Б2 (2), ВНА2 (3), СК2 (7).
Л2 = {(ВНА2= 27= = 26,6%);(|2 + ДО2) = (53%+ (9)
По определенной ординате ——2 = 26,6% на графической модели 1
Б2
выбираем расположение точки Л2 текущей ликвидности ближе к пороговой прямой 2, но в области С — достаточной текущей ликвидности, например, выбираем точку Л2 с абциссой:
(СК2 + До,) = 80% = 0,8 (10)
Б2 Б2
Л2 = {(—НА2 = 26,6%); (СК2 + ДО2) = 80%} (11)
Б2 Б2 Б2
8. Определение нового значения долгосрочных обязательств ДО. По
абциссе (11) определяем значение и ДО2.
Б2
(—+ Д°2) = (53,0%+Д°2) = 80%, откуда = 0,27 (12)
4 Б2 Б2 ' К ' Б2 977083 ' 4 '
ДО2 = 0,27 * 977 083 = 263 812 тыс. руб. (13)
9. Определяется новое значение краткосрочных обязательств из условия баланса:
Б2 = СК2+ДО2+КО2, откуда
КО2 = Б2-СК2-ДО2 = 977 083-517 854-263 812= 195 417 тыс. руб. (14)
На графическую модель по рисунку 1 наносятся выбранные прогнозные точки У2 финансовой устойчивости и Л2 текущей ликвидности в соответствии с новыми координатами по (1) и (11).
Анализ результатов выбора прогнозного варианта и изменения итоговых показателей прогнозного баланса показывает, что структурная ситуация баланса соответствует ситуации № 1 - «оптимальной» с числовыми параметрами, сильно не отличающимися от нормативных (Ктл = 3,7 > 2,0 и Дсос = 1,23 > 1,0).
При сохранении направленности развития предприятия по «стабильности» (валюта баланса сохраняется на одном уровне Б1 = Б2 = 977 083 тыс.руб.), проведено увеличение доли внеоборотных активов —НА с 16,53% до 26,61% и уменьшение доли оборотных активов ОА с 83,47 % до 73,39%. При этом принималась доля капитала и резервов СК с 76,65% до
53%, доля заемных обязательств возросла с 23,35% до 47,0%.
Эти изменения дают возможность обновить парк (оборудование) обрабатывающих машин, использовать более эффективно удобрение, повысить урожайность и качество производимой продукции. В целом, представляется, что проведенные изменения улучшат финансовые результаты предприятия при сохранении оптимальности структуры баланса и улучшение соотношений его элементов.
С помощью графической модели были спрогнозированы оптимальные точки, в которых существует возможность достижения оптимальной структуры баланса и стабилизации финансовой ситуации АО «Кагальницкая». На рис. 1 представлено текущее и перспективное положение финансовых показателей.
Таким образом, с помощью модели О.В. Вишневской можно наметить основные направления стабилизации финансовых показателей деятельности сельскохозяйственного предприятия. Преобразовав величины показателей на основе грамотных стратегических действий, адаптированных к потребностям рынка, вероятно получение оптимальных коэффициентов ликвидности, оборачиваемости и финансовой устойчивости.
Модель поиска антикризисных структурных соотношений баланса (графическая модель О.В. Вишневской) обеспечивает выполнение рекомендаций по улучшению финансового состояния предприятия (таблица 1), но требует разработки и реализации новой финансовой политики, соответствующей произведенному выбору варианта оптимальности баланса и имеет горизонт прогнозирования, который может быть больше одного года. Структура процессов модели усложнена графической частью.
Выполненное сравнительное формирование прогнозного баланса дает возможность предприятию самому определить применяемый вариант.
Использованные источники:
1. Вишневская О.В. Антикризисное управление предприятием/ О.В. Вишневская. - Ростов н/Д: Феникс, 2008 — 313 с.
2. Курганская, Н.И., Волкова, Н.В., Вишневская, О.В. Планирование и анализ производственной деятельности предприятия: учебник / Н.И. Курганская, Н.В. Волкова, О.В Вишневская. - Ростов н/Д, - Феникс, 2008. -311 с.
3. Орлова, П.И. Бизнес-планирование: Учебник для бакалавров, 2-е изд., перераб. и доп.(изд:2) / П.И. Орлова. — М.: ИТК Дашков и К, 2016. — 288 с.
4. Парушина Н.В., Микитухо А.А. Анализ и контроль допустимых значений развития организации на основе сценарного метода прогнозирования. - М.: орелГИЭТ, 2015.
5. Фатеева (Вишневская) О.В. Модель формирования показателей баланса и финансового результата предприятия в антикризисных сценариях // «Экономика и предпринимательство» № 3 (ч.2)/80-2), 2017, с. 274-281.
6. Фатеева (Вишневская) О.В. Финансовый кризис предприятия: диагностика
и направление преодоления // Экономика и предпринимательство, № 3, 2016, с. 1102-1110.
УДК 330.83
Фатеев П.В. студент 4 курса факультет «Экономика» Институт менеджмента и экономики Югорский государственный университет Россия, г. Ханты-Мансийск ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ВЗГЛЯДЫ Д.И.МЕНДЕЛЕЕВА Аннотация: В данной статье рассматривается вклад Д.И.Менделеева в экономическую науку и значение его для России в различные периоды развития нашей страны
Ключевые слова: Д.И.Менделеев, Россия, национальные приоритеты развития, промышленность, сельское хозяйство, протекционизм.
Fateev P.V.
Student
4, Faculty Economic Security Institute of Management and Economics
Ugra State University Russia, Khanty-Mansiysk ECONOMIC VIEWS OF D.I.MENDELEEV Annotation: This article examines the contribution of DI Mendeleyev to economic science and its significance for Russia in various periods of development of our country
Keywords: D.I.Mendeleev, Russia, national development priorities, industry, agriculture, protectionism.
Каждый человек в нашей стране знает, что Дмитрий Иванович Менделеев (1834-1907 гг.) является выдающимся химиком, открывшим периодический закон химических элементов - один из основных законов естествознания. Но этим не исчерпывается значение его деятельности для мировой науки, недаром более 50 академий наук за рубежом избрали его своим почетным членом. Им создано более 500 печатных трудов по химии, химической технологии, физике, сельскому хозяйству, воздухоплаванию, сельскому хозяйству и другим наукам.
Из 26 томов сочинений Д.И.Менделеева, периодическому закону посвящен один том, э экономическим работам - 4. [1,2]
Существует легенда о то, что однажды полушутя, полусерьезно профессор Менделеев так сказал студентам о двух своих фундаментальных трудах: "Какой я химик, я политэконом". Что там "Основы химии", вот
