CC BY
9
ФИНАНСОВОЕ, БАНКОВСКОЕ И ТАМОЖЕННОЕ ПРАВО
DOI 10.24412/2227-7315-2022-4-182-187 УДК 347.734.01
Е.Н. Пастушенко, Л.Н. Земцова, К.В. Мацюпа
ФОРМИРОВАНИЕ ДОВЕРИТЕЛЬНОЙ СРЕДЫ КАК ВЕКТОР РАЗВИТИЯ ПУБЛИЧНОГО ПРАВА ФИНАНСОВОГО РЫНКА
Введение: доверие потребителей финансовых услуг к предлагаемым финансовым продуктам на финансовом рынке (как в классическом варианте, так и в современном цифровом дистанционном формате), доверие клиентов к финансовой устойчивости финансовых организаций, эффективность защиты прав потребителей финансовых услуг уполномоченными публично-правовыми субъектами, повышение финансовой грамотности и финансово-правовой культуры участников финансовых правоотношений являются актуальными направлениями финансово-правовой политики российского государства, что свидетельствует о востребованности заявленной темы исследования с научно-теоретических и практических позиций. Цель заключается в разработке концептуальных основ финансово-правового обеспечения формирования доверительной среды на финансовом рынке, клиенториентирован-ности финансовых организаций. Методологическая основа: диалектический, системный методы и методы формальной логики; сравнительно-правовой, формально-юридический методы исследования. Результаты: отмечены перспективы междисциплинарных исследований проблематики формирования доверительной среды на финансовом рынке, комплексного подхода к обеспечению режима законности и поддержания должного уровня правопорядка на финансовом рынке. Выводы:
° © Пастушенко Елена Николаевна, 2022
| Доктор юридических наук, профессор, профессор кафедры финансового, банковского и таможенного
& права имени профессора Нины Ивановны Химичевой (Саратовская государственная юридическая акаде-
ч: мия); e-mail: past_en@mail.ru 8 © Земцова Лариса Николаевна, 2022
>g Кандидат юридических наук, председатель суда общей юрисдикции в отставке, преподаватель кол-
Ъ леджа (Поволжский институт (филиал) ФГБОУ ВО «Всероссийский государственный университет юстиции
° (РПА Минюста России)» в г. Саратове); e-mail: zemcovanzemcovan@mail.ru § © Мацюпа Ксения Владимировна, 2022
^ Кандидат филологических наук, доцент, преподаватель английского языка кафедры иностранных языков
i (Саратовская государственная юридическая академия); e-mail: kvmatsyupa@mail.ru
и CL
© Pastushenko Elena Nikolaevna, 2022
Doctor of Law, Professor, Professor of the Department of Financial, Banking and Customs Law named after Professor Nina Ivanovna Khimicheva (Saratov State Law Academy © Zemtsova Larisa Nikolaevna, 2022
Candidate of Law, retired Chairman of the Court of General Jurisdiction, college lecturer (Volga Institute (branch) of the All-Russian State University of Justice (RPA of the Ministry of Justice of Russia) in Saratov © Matsyupa Ksenia Vladimirovna, 2022
Candidate of Philological Sciences, Associate Professor, Teacher of English at the Department of Foreign 182 Languages (Saratov State Law Academy)
обосновано рассмотрение формирования доверительной среды на финансовом рынке как вектора развития публичного права финансового рынка с позиций подотрасли финансового права, внесены предложения об отражении данной тенденции в программных правовых актах Центрального банка Российской Федерации.
Ключевые слова: Центральный банк Российской Федерации (Банк России), финансовый рынок, доверительная среда, качественная правовая среда.
E.N. Pastushenko, L.N. Zemtsova, K.V. Matsyupa
FORMATION OF A TRUST ENVIRONMENT
AS A VECTOR OF DEVELOPMENT OF PUBLIC LAW
OF THE FINANCIAL MARKET
Background: the trust of consumers of financial services to the financial products offered in the financial market (both in the classical version, and in the modern digital remote format), customer confidence in the financial stability of financial institutions, the effectiveness of protection of financial services of the consumers' rights by authorized public and legal entities, improving financial literacy and financial and legal culture of participants in financial legal relations are relevant areas of financial and legal policy of the Russian state. Objective: to develop conceptual foundations of financial and legal support for the formation of a trusting environment in the financial market, client-oriented financial institutions. Methodology: dialectical, systematic methods and methods of formal logic; comparative-legal, formal-legal methods of research. Results: the prospects of interdisciplinary research into the problems of fiduciary environment formation on the financial market, a comprehensive approach to ensuring the regime of legality and maintaining the proper level of law and order on the financial market were noted. Conclusions: the consideration of fiduciary environment formation on the financial market as a development vector of public law on the financial market from the standpoint of sub-branch of financial law have been grounded, suggestions on reflection of this tendency in program legal acts of the Central Bank of the Russian Federation have been made.
Key-words: Central Bank of the Russian Federation (Bank of Russia), financial market, trust environment, quality legal environment.
Массовый приход на российский финансовый рынок в последние годы неквалифицированных инвесторов требует усиленной защиты прав и законных интересов потребителей финансовых услуг, повышения их финансовой грамотности, исключения недобросовестных практик в деятельности финансовых организаций, развития поведенческого надзора Центрального банка Российской Федерации, что чрезвычайно важно в современный период. В Постановлении Государственной Думы Федерального Собрания Российской Федерации от 21 апреля 2022 г. № 1210-8 ГД «О годовом отчете Центрального банка Российской Федерации за 2021 год» подчеркивается необходимость Центральному банку Российской Федерации «проводить денежно-кредитную политику, направленную на обеспечение ценовой стабильности, защиту об обесценения доходов и сбережений граждан, содействие адаптации российской экономики к резкому усилению санкционного давления на финансовую систему и российскую экономику в целом и возвращению к сбалансированному и устойчивому экономическому росту в среднесрочной перспективе с учетом рисков для финансовой стабильности», а
также «обеспечить уменьшение зависимости национальной денежно-кредитной системы от колебаний конъюнктуры на международных финансовых и товарных рынках...», «продолжить работу по предотвращению продаж гражданам одного финансового продукта под видом другого (мисселинга), а также навязывания дополнительных платных услуг при заключении кредитных договоров, проводить мониторинг соответствующих показателей и осуществлять поведенческий надзор в отношении поднадзорных организаций», «продолжить работу по повышению финансовой грамотности граждан, в том числе лиц старшего возраста, в части разъяснения правил финансовой безопасности и защиты от мошеннических схем рисков, приводящих к чрезмерному росту долговой нагрузки» (п. 2 и 3, 10 и 11 пункта 2 названного постановления Госдумы)1.
Это свидетельствует о востребованности на российском финансовом рынке качественной правовой среды, включая правовое обеспечение доверия инвесторов на финансовом рынке, особенно неквалифицированных инвесторов, и потребителей финансовых услуг к предлагаемым финансовыми организациями финансовым продуктам, в том числе оказываемым в цифровом формате, что объективно диктует внедрение в правоприменительную практику доступных и подробных разъяснений финансовыми организациями потенциальным клиентам и субъектам, вступившим в правоотношения с финансовой организацией, о сути финансового продукта, возможных рисках и последствиях.
Поэтому совершенно обоснованно в теории права уделяется внимание вопросам доверия в праве. Хотелось бы отметить одну из последних работ по данной тематике, опубликованной в Вестнике Саратовской государственной юридической академии в № 2, 2022 год. Речь идет о статье доктора юридических наук А.Г. Репьева «Доверие как основа культуры правовой коммуникации». Как справедливо отмечает автор, «... доверие — необходимый атрибут эффективного функционирования как устоявшихся государственно-правовых институтов, так и новых». По мнению автора, «оно первично в механизме реализации каких-либо правоотношений». Автор не без оснований полагает, «для того, чтобы вновь вводимый институт (норма) мог успешно существовать, необходимо доверие к нему, в противном случае социальное отторжение сделает свое дело.»; профессор А.Г. Репьев подчеркивает, что «в среде ученых-отраслевиков (специалистов в области административного, уголовного, гражданского и иных отраслей права) трактовка термина «доверие» не имеет универсального толкования и, как правило, рознится» [1, с. 20].
Принимая во внимание изложенное, представляется актуальным проанализировать вопросы теории, правового регулирования и правоприменительной практики в отношении доверия на российском финансовом рынке с позиций публичного права финансового рынка как формирующейся подотрасли финансового права.
Злободневным направлением финансово-правовой политики является поддержание режима законности в финансовых правоотношениях, обеспечение правомерного поведения на российском финансовом рынке, что подчеркивается в исследованиях представителей Саратовской школы финансового права имени Н.И. Химичевой [2; 3]. Уделяется внимание проблематике повышения финансовой грамотности как функции Центрального банка Российской Федерации в условиях цифровой экономики и на страницах Вестника Саратовской государственной юридической академии [4].
184
1 См.: Доступ по справ.-правой системы «КонсультантПлюс».
При этом хотелось бы подчеркнуть значение научных исследований по теории права для отраслевых юридических наук, в данной ситуации — для публичного права финансового рынка как формирующейся подотросли финансового права, когда особенно важны вопросы адекватности правового регулирования реалиям развития общественных отношений, а именно законодательного баланса и законодательного дисбаланса. Обращает на себя внимание предложенное С.А. Бело-усовым определение законодательного дисбаланса.
Автор делает убедительный вывод, что «...законодательный дисбаланс — объективно обусловленный, детерминированный уровнем и условиями общественного развития, имманентно присущий законодательству динамичный процесс, выражающийся либо в несогласованности, несоответствии образующих его структуру и содержание элементов (подсистем), либо в неравновесии, неравнозначности используемых им средств, а также в диспропорции между тенденциями законодательства к устойчивости и стремлением к стабильности, специализацией и унификацией нормативно-правовой материи, в каждом из перечисленных случаев создающий препятствия в правовом урегулировании общественных отношений, что в совокупности при достижении им критических значений неравновесия в законодательстве существенно снижает потенциал поступательного развития всей правовой системы» [5, с. 228-229].
На избежание дисбаланса в правовом регулировании российского финансового рынка как на уровне федеральных законов, так и подзаконных нормативных правовых актов, в том числе нормативных актов Банка России, направлены подготовленные Центральным банком Российской Федерации (на основании закона и во исполнение закона) Основные направления развития финансового е рынка Российской Федерации на 2022 г. и период 2023 и 2024 гг. и
Как подчеркивается в данном стратегическом документе, «разработка и реа- а лизация политики по развитию финансового рынка осуществляется совместно о Банком России и Правительством Российской Федерации, которые в первую о очередь создают благоприятную среду — необходимые макроэкономические, о
п
институциональные и правовые условия — для формирования сбережений и | перетока сбережений в кредиты и инвестиции», и «хотя Банк России и Прави- в
е
тельство Российской Федерации занимают активную позицию в развитии фи- о
нансового рынка, результат в значительной мере зависит от стратегий, культуры, р
мотивации его участников, действующих в конкурентной среде по рыночным |
принципам»; «...при этом возможности финансового рынка аккумулировать к
сбережения для трансформации в инвестиции зависят не только от доверия к а
финансовым институтам, их устойчивости, но и во многом от уровня доходов, !
наличия у участников экономических отношений средств для формирования ии
сбережений», но доверие и конкурентное взаимодействие между участниками ¡§
все же являются «важными факторами эффективной работы финансового рын- 1
ка»; «укрепление доверия розничного потребителя и инвестора к финансовому )
рынку через усиление его защищенности, повышение финансовой грамотности 2 и расширение доступности финансовых услуг» названо первой целью из трех среднесрочных целей политики по развитию финансового рынка; «развитие финансового рынка на основе свободной рыночной среды, конкуренции и доверия» обозначено как принцип политики по развитию финансового рынка; «Банк России и Правительство Российской Федерации во взаимодействии с органами
законодательной власти ведут тесную работу по формированию правовой среды 185
для развития финансового рынка, в том числе созданию правовых основ для новых форм и видов деятельности, форматов взаимодействия поставщиков и потребителей финансовых услуг, каналов обслуживания в условиях внедрения передовых технологий»1.
Поддержание должного правопорядка на финансовом рынке исследуется учеными с учетом междисциплинарного характера категории «финансовый рынок» [7; 8; 9; 10; 11; 12], что позволяет применить комплексный подход в теории и практике реализации правоотношений с элементами доверия, обеспечить плодотворное сочетание общих положений методологии теории права и специфики отраслевых юридических наук.
Вопросы доверия на финансовом рынке находят отражение в правоприменительной деятельности Банка России. Как сообщает регулятор, «в январе — марте 2022 года в Банк России поступило 94,9 тыс. жалоб, что на 38,1% больше, чем за такой же период 2021 года»; «одной из причин роста стали, по мнению регулятора, санкции и возникшая повышенная неопределенность. Значительная часть обращений была вызвана, как поясняет регулятор, необходимостью разъяснения мер поддержки населения и бизнеса, временного порядка операций с наличной валютой, приостановки торгов на бирже, работы платежных карт в условиях ограничений и так далее»; «Банк России оперативно не только объяснял суть изменений, используя разные каналы коммуникации, в том числе отвечая на вопросы граждан, но и восстанавливал права заявителей, когда подтверждались нарушения»2.
Принимая во внимание изложенное, представляется возможным выдвинуть гипотезу о том, что формирование доверительной среды на финансовом рынке следует рассматривать как вектор развития публичного права финансового рынка в аспекте подотрасли финансового права, что весьма целесообразно отразить в программных правовых актах Центрального банка Российской Федерации, учитывая значительный опыт правотворческой, правоприменительной и право-интерпретационой деятельности Банка России на финансовом рынке.
Библиографический список
1. Репьев А.Г. Доверие как основа культуры правовой коммуникации // Вестник Саратовской государственной юридической академии. 2022. № 2 (145). С. 15-25.
2. Химичева Н.И., Покачалова Е.В. Принципы российского финансового права как базисные принципы банковской деятельности // Банковское право. 2013. № 6. С. 8-18.
3. Пастушенко Е.Н. Формирование доверительной среды на финансовом рынке как актуальное направление финансово-правовой политики в условиях цифровой экономики // Финансово-правовой форум «Финансовое право и современный миропорядок» 2020.1: материалы Международной научно-практической конференции / отв. ред. Е.Ю. Грачева. М.: РГ-Пресс, 2021. С. 257-263.
4. Пастушенко Е.Н., Малыхина Е.А., Земцова Л.Н. Повышение финансовой грамотности как функция Центрального банка Российской Федерации в условиях цифровой экономики // Вестник Саратовской государственной юридической академии. 2021. № 5 (142). С. 227-233.
1 Основные направления развития финансового рынка Российской Федерации на 2022 год и период 2023 и 2024 годов (одобрены Советом директоров Банка России, размещены на официальном сайте Банка России 24 декабря 2021 г.). М., 2021. С. 5, 7, 9, 11, 14. URL: https://cbr.ru/ Content/Document/File/131935/onrfr_2021-12-24.pdf (дата обращения: 07.05.2022).
2 Число жалоб в Банк России выросло более чем на треть в I квартале 2022 года. URL: https:// 186 cbr.ru/press/event/?id=12860 (дата обращения: 04.05.2022).
5. Белоусов С.А. Законодательный дисбаланс // Актуальные проблемы права: учебник для магистрантов / под ред. В.Л. Кулапова. Саратов: Изд-во Саратовской государственной юридической академии, 2021. С. 222-242.
6. Ручкина Г.Ф. Противоправные практики на рынке ценных бумаг : к вопросу совершенствования правового регулирования // Банковское право. 2022. № 1. С. 22-29.
7. Михеева И.Е. Недобросовестное поведение банков как правонарушение // Банковское право. 2021.№ 6. С. 15-23.
8. Михеева И.Е. Противоправность недобросовестного поведения в банковской деятельности // Банковское право. 2021. № 3. С. 16-24.
9. Напсо М.Д., Напсо М.Б. Тренды цифровой трансформации общества: актуальные проблемы реализации прав индивида в сфере информации // Журнал российского права. 2021. № 25.10. С. 85-97.
10. Сабырбаева А.Б. О мерах по противодействию мошенничеству (на примере фи-шинга) // Государство и право. 2021. № 12. С. 181-185.
11. Bogoviz, A.V., Lobova, S.V., Ragulina, Y.V., Chernitsova, K.A.d, Shkodinsky, S.V. Internet tools for development of knowledge economy: Essence, tendencies, and perspectives. Advances in Intelligent Systems and Computing Volume 726, 2019, Pages 39-45 5th National scientific and practical conference on Perspectives on the use of New Information and Communication Technology (ICT) in the Modern Economy, 2018; Pyatigorsk; Russian Federation; 1 February 2018 до 1 February 2018.
References
1. Repyev A.G. Trust as a Basis of Culture of Legal Communication // Bulletin of Saratov State Law Academy. 2022. No. 2 (145). P. 15-25.
2. Khimicheva N.I., Pokachalova E.V. Principles of Russian Financial law as Basic Principles of Banking Activity // Banking law. 2013. No. 6. P. 8-18.
3. Pastushenko E.N. Formation of Trust Environment in the Financial Market as an с
—I
Actual Direction of Financial and Legal Policy in the Digital economy // Financial and К Legal Forum "Financial Law and Modern World Order" 2020.1: Proceedings of the Inter- р national Scientific and Practical Conference / ed. by E. Yu. Grachev. Moscow: RG-Press, о 2021. P. 257-263. s
о
4. Pastushenko E.N., Malykhina E.A., Zemtsova L.N. Increasing Financial Literacy о as a Function of the Central Bank of the Russian Federation in the Digital Economy // g Bulletin of the Saratov State Law Academy. 2021. No. 5 (142). P. 227-233. f
5. Belousov S.A. Legislative Imbalance // Actual Problems of Law: textbook for under- н graduates / ed. by V.L. Kulapov. Saratov: Izd vo Saratov. gos. jurid. akad. 2021. P. 222-242. I,
6. Ruchkina G.F. Unlawful Practices at the Market of Securities: to a Question of Im- | provement of Legal Regulation // Banking law. 2022. No. 1. P. 22-29. е
7. Mikheeva I.E. Unfair Behavior of Banks as an Offense // Banking law. 2021. No. 6. | P. 15-23.
8. Mikheeva I.E. Contravency of Dishonest Behavior in Banking Activity // Banking | law. 2021. No. 3. P. 16-24. I
s
9. Napso M.D., Napso M.B. Trends of Digital Transformation of Society: Actual № Problems of Realization of Individual Rights in the Sphere of Information // Journal of 1 Russian Law. 2021. No. 25.10. P. 85-97. )
10. Sabyrbayeva A.B. On Measures to Combat Fraud (on the example of phishing) // 0 State and Law. 2021. No. 12. P. 181-185. 2
11. Bogoviz A.V., Lobova S.V., Ragulina Y.V., Chernitsova K.A.d, Shkodinsky S.V. Internet Tools for Development of knowledge economy: Essence, Tendencies, and Perspectives. Advances in Intelligent Systems and Computing Volume 726, 2019, Pages 39-45 5th National scientific and practical conference on Perspectives on the use of New Information and Communication Technology (ICT) in the Modern Economy, 2018; Pyatigorsk; Russian Federation; 1 February 2018 to 1 February 2018. 187
