CC BY
117
ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ
ДИНАМИКА ИНОСТРАННЫХ ИНВЕСТИЦИЙ В ЭКОНОМИКУ ПРИМОРСКОГО КРАЯ Котляр Е.Э.1, Салтыков М.А.2 Email: [email protected]
'Котляр Евгений Эдуардович — студент;
2Салтыков Максим Александрович — кандидат экономических наук, доцент, кафедра «Финансы и кредит», Дальневосточный федеральный университет, г. Владивосток
Аннотация: предметом статьи являются иностранные инвестиции в Приморском крае. Цель работы: проанализировать иностранные инвестиции в экономику Приморского края, а также их динамику в период с 2008 по 2015 гг. В ходе исследования были использованы такие методы, как научные методы анализа, горизонтальный и вертикальный анализ, синтез, а также сравнение и обобщение. Выявлены основные страны-инвесторы, проанализировано распределение иностранных инвестиций по видам экономической деятельности. Изучены иностранные инвестиции по городам и регионам Приморского края. Результаты исследования могут быть применены для усовершенствования инвестиционного климата Приморского края, улучшения факторов, влияющих на объем иностранных инвестиций в экономику, а также использованы для дальнейших научных разработок по данной и смежным темам. В ходе исследования было выявлено, что Приморский край не лишен потенциала в привлечении внимания участников инвестиционного процесса к расширению инвестирования в основные фонды. Приморье является привлекательным регионом для иностранных инвесторов, так как Приморский край расположен близко к японскому, корейским и китайскому рынкам. Также привлекательность края объясняется такими факторами, как наличие железных дорог и незамерзающих портов; выход транспортной инфраструктуры на Транссибирскую магистраль; высокий образовательный уровень населения и специальной подготовки рабочих и инженерно-технического персонала; большие возможности рыбодобывающей и рыбообрабатывающей индустрии; большие запасы деловой древесины; значительные запасы полезных ископаемых; наличие современной энергетической, коммунальной инфраструктуры. Развитие Приморского края, благодаря созданию ТОСЭР является перспективным механизмом привлечения инвестиций в регион.
Ключевые слова: иностранные инвестиции, инвестиции Приморского края, страны-инвесторы Приморского края, приток иностранного капитала, инвестиционный потенциал Приморского края, иностранные инвестиции во Владивостоке, динамика иностранных инвестиций, экономика Приморского края.
DYNAMICS OF FOREIGN INVESTMENTS IN THE ECONOMY OF PRIMORSKY KRAI Kotlyar E.E.1, Saltykov M.A.2
'Kotlyar Evgeny Eduadovich - Student;
2Saltykov Maksim Aleksandrovich — PhD in Economic, Associate Professor, DEPARTMENT OF FINANCE AND CREDIT, FAR EASTERN FEDERAL UNIVERSITY, VLADIVOSTOK
Abstract: the subject of the article are foreign investments in Primorsky Krai. Objective: to analyze foreign investments in the economy of Primorsky Krai, as well as their dynamics in the period from 2008 to 20'5.During the research, methods such as scientific methods of analysis, horizontal and vertical analysis, synthesis, as well as comparison and generalization were used. The main investor countries have been identified, the distribution offoreign investments by types of economic activity has been analyzed. Foreign investments in cities and regions of Primorsky Krai have been studied. The results of the research can be applied to improve the investment climate of Primorsky Krai, improve the factors affecting the volume of foreign investment in the economy, and also used for further scientific developments on this and related topics.In the course of the study, it was revealed
that the Primorsky Krai is not deprived of the potential to attract the attention of the participants in the investment process to the expansion of investment in fixed assets. Primorye is an attractive region for foreign investors, as Primorsky Krai is located close to the Japanese, Korean and Chinese markets. Also, the attractiveness of the region is due to factors such as the presence of railways and ice-free ports; The access of transport infrastructure to the Trans-Siberian Railway; High educational level of the population and special training of workers and engineering staff; Great opportunities for the fishing and fish processing industry; Large stocks of commercial timber; Significant reserves of minerals; Availability of modern energy, municipal infrastructure. The development of Primorsky Krai, thanks to the establishment of TACER , is a promising mechanism for attracting investments to the region.
Keywords: foreign investments, Primorsky Krai investments, Primorsky region investors, foreign capital inflow, investment potential of Primorsky Krai, foreign investments in Vladivostok, dynamics of foreign investments, economy of Primorsky Krai.
УДК 330.357
Развитие Дальневосточного федерального округа и Приморского края в частности является одним из основных направлений в экономике Российской Федерации. Рассматривая Дальний Восток России с экономической точки зрения можно сделать вывод о том, что регион является достаточно привлекательным. Здесь собраны одни из самых крупных месторождений полезных ископаемых в стране. Край обладает довольно обширной морской и сухопутной границей с иностранными государствами. Благодаря этому фактору появляется много преимуществ как для инвестиционной деятельности, так и для торговли. Несмотря на это, на сегодняшний день регион является сырьевым придатком для таких граничащих с Российской Федерацией стран как Китайская Народная Республика, Япония и Республика Корея. Актуальность исследования не вызывает сомнений, ведь вопрос инвестирования региона стоит остро. Помимо внутренних инвестиции, представляющих собой инвестиции хозяйствующих субъектов в собственные или иные отечественные проекты, так же важны и внешние инвестиции, которые с позиции государства являются иностранными инвестициями в его экономику.
Касаемо предмета исследования, то им являются иностранные инвестиции в Приморском крае. Информационной базой послужили научные статьи отечественных авторов, а также официальные Интернет-источники, такие как сайт Федеральной службы государственной статистики и официальный сайт Центрального банка Российской Федерации.
Методологической основой для исследования послужили научные методы анализа, горизонтальный и вертикальный анализ, синтез, а также сравнение и обобщение.
Иностранное инвестирование Приморского края необходимо для того, чтобы простимулировать развитие региона. Также акцент на иностранное инвестирование делается потому, что вместе с инвестициями они призваны принести свой успешный организационный и технологический опыт. Совокупный внутренний региональный продукт ДФО составляет всего 0,2 % от всего ВВП региона АТР [1].
Наличие благоприятных условий для иностранных инвесторов в стране зависит не только от законов, регулирующих эту сферу, но и от способов их применения. Изучив работы ряда отечественных ученых, был сделан вывод, что под инвестиционной привлекательностью необходимо понимать оценку инвесторами инвестиционного климата страны или региона.
Наибольший интерес у иностранных инвесторов вызывают регионы с высоким потенциалом роста, который отражается в инвестиционном климате, перспективах развития и ресурсном потенциале.
Чтобы понять, насколько иностранные инвесторы заинтересованы в Приморском крае, нужно проанализировать поступающие инвестиций. Рассмотрим динамику поступления иностранных инвестиций в экономику Приморского края с 2008 по 2015 года, представленную в таблице 1.
2008 г. 2010 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г.
млн. $ США в % к итогу млн. $ США в % к итогу млн. $ США в % к итогу млн. $ США в % к итогу млн. $ США в % к итогу
Инвестиции - всего 804,1 100 114,3 100 1712,7 100 1901,3 100 1899,4 100
из них: 1. прямые инвестиции 624,6 66,6 51,5 96 1104,9 64,5 1423,8 74,9 1421,1 74,8
в том числе: взносы в капитал 30,8 38,1 55 13,2 38 2,2 47 2,5 39 2,1
кредиты, полученные от зарубежных совладельцев организации 12,9 16 339,6 81,4 1062,2 62 1139,5 59,9 1125,3 59,3
прочие прямые инвестиции 10,1 12,5 6,2 1,5 4,6 0,3 4,4 0,2 4,1 0,2
2. портфельные инвестиции 11,1 1 45,2 0 0,3 0 0,4 0,1 0,2 0,1
в том числе: акции и паи 0,8 1 0 0 0,3 0 0,2 0, 1 0, 1 0, 1
3. прочие инвестиции 168,6 32,4 17,6 4 607,6 35,5 477,1 25,1 478,1 25,2
в том числе: торговые кредиты 14,1 17,5 9 2,2 595,8 34,8 450,7 23,7 450,4 23,7
Источник: составлено автором с помощью [8].
Проанализировав данные таблицы можно сделать вывод о том, что в составе зарубежных инвестиций наибольший вес занимают кредиты, которые были получены от иностранных совладельцев организаций, а также торговые кредиты.
Одной из приоритетных целей для развития экономики любого государства является привлечение зарубежных инвестиций, наиболее масштабное значение в которых представляют прямые иностранные инвестиции, характеризующие заинтересованность международных инвесторов в долгосрочной перспективе в развитии экономической деятельности в определенном государстве [2].
Динамика иностранных инвестиций в экономику Приморского края в период с 2008 по 2015 гг. представлена на рисунке 1.
2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 год
Источник: составлено автором с помощью [8].
Рис. 1. Поступление иностранных инвестиций в Приморском крае в динамике с 2008 по 2015 гг.,
млн долларов США
Значительный рост иностранных инвестиций с 2010 г. по 2013 г. обусловлен развитием региона к Саммиту АТЭС 2012 года. Затем после 2013 года прослеживается менее интенсивный рост, a затем с 2014 г. по 2015 г. наблюдается снижение.
Иностранные инвестиции возросли с 1104,9 млн долларов в 2013 г. до 1421,1 млн долларов в 2015 г. Также и возросли портфельные инвестиции с 1712,7 млн долларов до 1901,3 млн долларов в 2014 г., a затем последовал незначительный спад, который достиг 1899,4 млн долларов США в 2015 г. Рост вызван влиянием различных факторов, как социально-политических, так и макроэкономических, обуславливающие уменьшение интереса для иностранных инвесторов.
Рассматривая долю статьи «прочие инвестиции» во всем зарубежном капитале, который поступил в экономику Приморского края, можно сделать выводы, о том, что изменения достаточно велики. С 168,6 до 478,1 млн. долларов в 2008 и 2015 гг. соответственно. По своей сути, прочими инвестициями называются внешние коммерческие, a также банковские кредиты или займы, выдаваемые российским заемщикам, согласно методологии платежного баланса Центрального Банка, а также открытие счетов в национальной валюте в национальных банках иностранными физическими и юридическими лицами, покупка национальной валюты нерезидентами [4].
Необходимо выделить, что реальные объемы зарубежных кредитов и займов превышают данные, которые имеются в Росстате, потому что статья «прямые инвестиции» содержит в своей структуре подстатью «кредиты, которые были получены от иностранных совладельцев предприятий», то есть статья «прочие инвестиции» не учитывает операции международного внутриучрежденческого кредитования организациями-нерезидентами компаний, являющимися им дочерними, которые находятся на территории как Российской Федерации, так и Приморского края в частности. Исходя из всего вышесказанного, можно сделать вывод, что объективно судить об объемах иностранных кредитов и займов, которые поступают в нашу страну сложно.
Таблица 2. Распределение иностранных инвестиций по видам экономической деятельности в экономику
Приморского края в 2015 г.
Вид экономической деятельности Сумма инвестиций, млн $
Сельское хозяйство, охота и лесное дело 54,1
Рыболовство, рыбоводство 4,2
Добыча полезных ископаемых 14,9
Обрабатывающее производство 1272,8
Строительство 2,9
Оптовая и розничная торговля, ремонт автотранспорта, мотоциклов, бытовых изделий и предметов личного пользования 18,3
Гостиницы и рестораны 0,9
Транспорт и связь 7,4
Финансовая деятельность 442,1
Операции с недвижимым имуществом, аренда и предоставление услуг 7,1
Образование 0,9
Здравоохранение и предоставление социальных услуг 2,8
Всего 1828,4
Источник: составлено автором с помощью [8].
В 2015 году определенные виды экономической деятельности показали лидирующие позиции по привлечению иностранных инвестиций: обрабатывающее производство; финансовая деятельность; сельское хозяйство, охота и лесное дело; оптовая и розничная торговля, ремонт автотранспорта, мотоциклов, бытовых изделий и предметов личного пользования; добыча полезных ископаемых.
Вызванное столь сильное увеличение притока иностранного капитала в обрабатывающие производства можно объяснить тем, что обрабатывающие производства особо перспективные и развивающееся виды деятельности в современных условиях российской экономики. Именно в этих отраслях реализуются наибольшее число инвестиционных проектов, которые и привлекают иностранных инвесторов, что, соответственно, повлекло отток инвестирования из других сфер экономической деятельности.
Таблица 3. Объем иностранных инвестиций в экономике Приморского края по основным
странам-инвесторам
Основные страны- 2008 г., 2010 г., 2013 г., 2014 г., 2015 г.,
инвесторы млн $ млн $ млн $ млн $ млн $
Япония 325,7 11,9 1171,7 1254,2 1318,9
Республика Корея 313,5 44,9 24,2 254,9 544,7
Германия 95,1 20,3 439,9 313,3 369,1
Китай 33,7 16,9 31,4 14,8 25,9
Кипр 24,5 5,9 12,8 14,9 20,7
Виргинские острова (Брит) 10,7 6,3 12,5 16,3 18,6
Нидерланды 0 7,4 3,4 7,4 6,5
КНДР 0,2 0,1 5 0,1 0,2
Норвегия 0,7 0,4 0,1 0,4 0,2
Другие страны 4,7 0,2 11,7 10,2 13,4
Всего инвестиций 804,1 114,3 1712,7 1901,3 1899,4
Источник: составлено автором с помощью [8].
Рассматривая разрез с 2008 по 2015 года, основными странами-инвесторами в экономику края, доля которых в совокупном объеме накопленных иностранных инвестиций составляет 80%, являются Япония, Германия, Республика Корея и Китай.
По таблице 3 можно говорить о том, что ведущими странами-инвесторами в 2008 г. стала Япония и Корея с инвестициями в экономику Приморского края в размере 325,7 и 313,5 млн долларов США соответственно, в 2013 г. была Япония, которая инвестировала 1171,7 млн долларов США и Германия - 439,9 млн долларов, в 2015 году картина несколько другая, лидером осталась также Япония с инвестициями в размере 1318,9 млн. долларов США, затем идет Республика Корея, которая инвестировала в экономику Приморского края 544,7 млн долларов США.
Источник: составлено автором с помощью [8].
Рис. 2. Объем иностранных инвестиций в экономике Приморского края по основным странам-инвесторам
в 2015 г., %
Также стоить выделить, что Нидерланды довольно часто используются в бизнес-схемах предприятий России, несмотря на то, что они и не входят в оффшорные зоны. Эти страны эксплуатируют для того, чтобы зарегистрировать компаний особого назначения, а также для создания материнских компаний, чтобы осуществлять финансирование проектов. Этот выбор продиктован прозрачностью законодательства и удобством правопорядком каждой страны. Кроме того, Нидерланды используют как переходный элемент между российской компанией и компанией, находящейся в оффшорной зоне — Антильские острова, которые входят в состав Нидерландов [5].
Таблица 4. Иностранные инвестиции по городам и районам Приморского края
Города и районы 2008 г. млн $ 2010 г. млн $ 2013 г. млн $ 2014 г. млн $ 2015 г. млн $ 2015 г. в % к 2013 г.
Владивосток 746,1 67,8 1631 1815,3 1797,9 110,2
Уссурийск 20,1 4,4 20,5 24,4 28,9 117,6
Находка 6,8 7,5 13,7 27,5 24,1 210,9
Дальнегорск 5,0 3,4 13,3 12,4 22,1 166,2
Тернейский 12,3 12,4 17,8 12,4 10,5 59
Михайловский 5,2 9,2 7,3 6,2 4,3 58,9
Хорольский 3,3 6,9 3,5 2,9 2,5 71,4
Остальные города и районы 5,3 2,7 5,6 12,6 9,1 162,5
Всего инвестиций 804,1 114,3 1712,7 1901,3 1899,4 110,9
Источник: составлено автором с помощью [8].
Владивосток и Уссурийск (1797,9 и 28,9 млн. долларов США соответственно (около 96,2%)) заняли лидирующую позицию в 2015 году в структуре иностранных инвестиций.
Иностранные инвестиций по г. Владивостоку возросли на 10,2% в 2015 г. против 2013 г., а по г. Уссурийску рост составил - 17,6 раза.
■ Владивосток 95% » Уссурийск 2% н Находка 1%
■ Дальнегорск 1%
■ Тернейский 1%
■ Михайловский 0%
■ Хорольский 0%
■ Остальные города и районы 0%
Источник: составлено автором с помощью [8].
Рис. 3. Иностранные инвестиции по городам Приморского края в 2015 году, %
Наибольшая доля иностранных инвестиций по городам Приморья у Владивостока, а именно 95%. Уссурийск имеет 2% иностранных инвестиций Приморского края, остальные 3% распределились между такими городами и районами, как Находка, Дальнегорск, Тернейский, Михайловский, Хорольский и остальные города и районы.
Заключение
Таким образом, около 50-60% всех инвестиций, которые поступают из-за рубежа в экономику Приморского края и России, по своему происхождению являются российскими, хотя официально считаются иностранными. Около 90% всех зарубежных инвестиций, при наиболее детальном рассмотрении, оказались иностранными кредитами и займами и не направляются на усовершенствование экономики Российской Федерации и основные отечественные фонды. Приморский край по-прежнему является для иностранных инвесторов одним из самых привлекательных районов Дальнего Востока, это объясняется несколькими причинами: близость к японскому, корейским и китайскому рынкам, наличие железных дорог и незамерзающих портов; выход транспортной инфраструктуры на Транссибирскую магистраль; высокий образовательный уровень населения и специальной подготовки рабочих и инженерно-технического персонала (Дальневосточного отделения Российской академии наук, развитый научно-образовательный комплекс, мощный инновационный ресурс - Дальневосточный федеральный университет (ДВФУ), Владивостокский государственный университет экономики и сервиса (ВГУЭС)); развитая судо- и авиастроительная, а также другая оборонная промышленность; большие возможности рыбодобывающей и рыбообрабатывающей индустрии; большие запасы деловой древесины; значительные запасы полезных ископаемых; наличие современной энергетической, коммунальной инфраструктуры. Помимо этого, меньшая часть зарубежных инвестиций направляется в основной капитал, при этом основная часть распределяется на следующее: реализацию финансовых спекуляций, реинвестирование предыдущих кредитов и займов, увеличение оборотного капитала, расширение материально-технических запасов [6].
Федеральный закон № 473-Ф3 «О территориях опережающего социально-экономического развития в Российской Федерации», принятый в 2014 году, говорит о том, что территория опережающего социально-экономического развития (ТОСЭР) является частью территории субъекта РФ, где установлен особый правовой режим не только предпринимательской, но и другой деятельности для обеспечения наиболее благоприятных условий для привлечения инвестиций и для ускоренного социально-экономического развития. Согласно закону, для резидентов ТОСЭР будут упрощены административные и таможенные процедуры, предусмотрены налоговые льготы. Размещение объектов инфраструктуры ТОСЭР
предполагается финансировать из средств федерального бюджета, бюджета субъекта Российской Федерации, местных бюджетов, а также из внебюджетных источников [7].
Данная инициатива не является уникальной: за последние 30 лет наметилась тенденция создания так называемых «точек роста» как катализатора развития экономик различных стран мира. Россия не стала исключением: идет активная работа по изучению теории и практики использования принципов создания зон с особым правовым режимом, внедрения практических навыков в российские реалии [3]. Только в 2015 г. в Российской Федерации создано 9 ТОСЭР, которые призваны стать ускорителем совершенствования всего Дальнего Востока: «Комсомольск», «Надеждинская», «Хабаровск», «Белогорск», «Камчатка», «Приамурская», «Индустриальный парк "Кангалассы", «Михайловская», «Беринговский». В Приморском крае общий объём бюджетного и частного финансирования ТОСЭР «Михайловская», «Надеждинская», «Большой Камень» составил 197 млрд руб. [7]. Развитие Дальнего Востока, и Приморского края в частности, благодаря созданию ТОСЭР являются перспективными механизмами привлечения инвестиций в регион.
Выгодное территориальное положение Приморского края и быстрое развитие крупных инфраструктурных промышленных проектов выводят усовершенствование дорожно-логистической системы Приморья на первое место в ряд приоритетных задач. Прогресс транспортных коридоров в крае имеет немалое значение не только для местного бизнеса, но и для крупных инвесторов из стран АТР. Благодаря этому в 2014 году оживилась работа по модернизации двух транспортных коридоров «Приморье-1» и «Приморье-2», которые признаны международным сообществом как многообещающие и подающие надежды.
Усовершенствованная логистика является одним из приоритетных направлений развития экономики края. Эти коридоры намного увеличивают не только территорию, но и грузовую базу, которую могут обслуживать порты Приморского края.
Итак, Приморский край не лишен потенциала в привлечении внимания участников инвестиционного процесса к расширению инвестирования в основные фонды.
Список литературы / References
1. Долженков А., ОбуховаЕ., Свой Восток, 2016. [Электронный ресурс]: www.pressreader.com. Режим доступа: http://www.pressreader.com/russia/ekspert/20160905/281496455724543/ (дата обращения: 08.04.2017).
2. Ковальчук Г.В. Инвестиционная активность Приморского края. Проблемы и перспективы инновационного развития экономики региона: материалы всероссийской научно-практической конференции. 29-30 ноября 2012 // ФГБОУ ВПО ПГСХА. Уссурийск, 2012.
3. Круглова И.А. Формирование и функционирование в мировой экономике особых экономических зон: варианты национального развития. Ученые записки Международного банковского института, 2015. № 14. С. 24-33.
4. Официальный сайт Центрального банка Российской Федерации. [Электронный ресурс]: Банк России. Москва, 2017. Режим доступа: http://cbr.ru/ (дата обращения: 30.03.2017).
5. Пономарева И. В. Иностранные инвестиции в экономике России: динамика, анализ, проблемы // Молодой ученый, 2014. № 12. С. 169-174. [Электронный ресурс]. Режим доступа: https://moluch.ru/archive/71/12270/ (дата обращения: 30.03.2017).
6. Салтыков М.А., Панищенко М.И. Современное состояние поступлений иностранных инвестиций в экономику Приморского края // Экономика и менеджмент инновационных технологий, 2016. № 1. [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://ekonomika.snauka.ru/2016/01/10608/ (дата обращения: 08.04.2017).
7. Салтыков М.А., Сипачева В.Ю. Дальневосточные промышленные территории с особым правовым режимом: проблемы привлечения инвестиций // Известия ДВФУ. Экономика и управление, 2016. № 2. С. 25-36.
8. Территориальный орган Федеральной службы государственной статистики по Приморскому краю. [Электронный ресурс]: Федеральная служба государственной статистики. Владивосток, 2017. Режим доступа: http://www.primstat.gks.ru/ (дата обращения: 30.03.2017).
