CC BY
66
Говорин A.A.
доктор экономических наук, профессор ФГБОУ ВПО «Российский экономический университет имени Г.В. Плеханова», Россия, г. Москва
Данько Т.П.
доктор экономических наук, профессор, ФГБОУ ВПО «Российский экономический университет имени Г.В. Плеханова», Россия, г. Москва
УДК 338
АРХИТЕКТУРА РИСКОВ РОССИЙСКИХ ИТ-КОМПАНИЙ
Мировой рынок российских ИТ-компаний требует взвешенной системы оценки рисков. Следует определить место и роль информационных технологий в решении задач модернизации страны, решить сложные задачи сбалансированности налогового и таможенного режима для ИТ-компаний.
Ключевые слова: система оценки рисков, государственные инвестиции в ИТ, таможенное регулирование.
ARCHITECTURE RISKS OF RUSSIAN IT-COMPANIES
The world market for Russian IT-companies requires a balanced system of risk assessment. You should determine the place and role of information technology in solving problems of modernization of the country, to solve complex problems of the balance of tax and customs regime for it companies.
Key words: system risk assessment, public investment in IT, customs regulation.
Архитектура рисков российских ИТ-компаний требует рассмотрения прежде всего на наличие рабочей силы и оценки ее дефицита. Изучение этого вопроса показывает, что снижение рентабельности происходит из-за неблагоприятной демографической ситуации в России, а также снижения качества образования. Эти обстоятельства могут привести к падению рентабельности и ухудшению качества проектов ИТ-компаний.
Например, на данный момент IBS Group уже не ограничивается услугами только российских программистов и имеет офисы в странах СНГ, Восточной Европе, Западной Европе, США, Азии.
Следует заметить, что наблюдается стремительное ухудшение финансовых показателей при экономических шоках. Напомним, что изменение монетарной политики в США приводит к падению цен на сырьевые активы, что снижает привлекательность инвестиций в стране, ориентированной на экспорт сырья. Сильнее всего страдают медиа и ИТ-компании, полностью ориентированные на внутренний спрос. В случае резких экономических шоков компании первым делом сокращают расходы на маркетинг и ИТ. Это приво-
дит не только к сокращению выручки ИТ-компаний, но и к резкому снижению рентабельности, так как проектов на рынке становится мало, а конкуренция возрастает в разы. ИТ-отрасль выполняет функции обслуживающего контура по отношению к другим отраслям, и потому она чрезвычайно чувствительна к состоянию экономики в целом. Именно поэтому бумаги медиа и ИТ-компаний обладают высоким коэффициентом «бэта», показывая опережающий рост при увеличении фондовых индексов, и падает значительно сильнее при снижении индексов биржевых торгов.
Сокращение внутренних затрат на ИТ дает дополнительный толчок развитию ИТ-аутсорсинга [1]. Аутсорсинг в сфере ИТ начал повсеместно применяться с 1970-х годов (рис. 1). Экономия финансовых затрат - не самое главное преимущество ИТ-аутсорсинга. Благодаря нему компания также получает быстрый доступ к новейшим ИТ-технологиям, повышает уровень безопасности данных, а также полностью избавляет от проблемы поиска квалифицированного персонала в сфере ИТ [2].
Что ожидает архитектуру российского рынка информационных технологий? Важнейшую роль в дан-
2006 2007 2008 2009 2010 20)1 2012 - Аутсорсинг в цепом ИТ-услуги в целом
Рис. 1. Темпы роста рынка ИТ-услуг и ИТ-аутсорсинга (млрд. дол.)
ной области играют интегрированные маркетинговые информационные системы (МИС) с продвинутыми возможностями аналитики как инструмента цифрового маркетинга. Именно интегрированная маркетинговая информационная система обеспечивает автоматизацию маркетинговых бизнес-процессов на всех уровнях управления. Цифровой маркетинг требует современных методов управления на основе маркетинговой информационной системы (МИС), которая используется, прежде всего, для поддержки принятия решений, обеспечения контроля и координации маркетинговой деятельности, позволяет успешно применять соответствующие методы и инструменты [3].
Исследование данного вопроса заставляет нас обратить внимание на темпы роста данного рынка и его пропорций в валовом внутреннем продукте. Практика показывает, что рынок ИТ имеет более высокие темпы роста, чем номинальный ВВП. Данная динамика была связана с низким уровнем развития российского бизнеса ИТ, а также с ростом аутсорсинга из стран Западной Европы и США российских разработчиков софта [4]. Данная динамика подтверждается результатами 2011-2013 годов (рис. 2). Темпы роста российского рынка ИТ в целом (17,5 %) выше темпов увеличения номинального ВВП (16 %), а сегменты ИТ-услуг и разработки софта росли еще быстрее (19,4 %).
Рис. 2. Темпы роста номинального ВВП, рынка ИТ и ИТ-услуг в России (Источник: IDC, оценки Аналитического департамента Банка Москвы)
Сейчас российский ИТ рынок переживает уверенный подъем после серьезного спада в кризисный 2009 год. По мнению аналитиков, по итогам всего 2011 года он вырос на 22 % по отношению к прошлому году и достигнет 632 млрд. руб.
Значительную поддержку рынку оказала общая нормализация макроэкономической конъюнктуры, а также реализация проектов информатизации государственной сферы. Одним из ключевых факторов, повлиявших на общеэкономическое развитие России в 2010 году, явилось увеличение цены на нефть, а в 2014 году сле-
дует ожидать снижение темпов роста экономики. Это добавило кризисных ситуаций в финансовое состояние нефтегазовых компаний и изменило поступления в федеральный бюджет. Государственные инвестиции в ИТ и закон о защите персональных данных также сыграли роль в увеличении спроса на ИТ-сервисы и продукты. При этом российский рынок остается в большей степени ориентированным на корпоративного заказчика. Большое влияние на рост ИТ-рынка России и сектора ИТ-услуг оказывается со стороны банковских организаций. Объяснением тому служат следующие факты:
Z0Û& ZOtO 2511
Рис. 3. Российский рынок ИТ-услуг 2009-2011 гг. (Источник: Астерос)
В 2009-2011 годы финансовые компании быстрее всего оправились от последствий экономического спада. Соответственно, появились деньги на дальнейшее развитие набора ИТ-услуг (рис. 3).
Рост спроса клиентов на информационные услуги на базе банковского обслуживания, принятие в 2006 году закона о персональных данных привели к тому, что бизнес оценил очевидную мотивацию для развития ИТ, закрепляя свои позиции в конкурентной борьбе.
Рейтинг
Что касается рынка ИТ-услуг, то в 2011 году он вырос на 19 % и составил порядка 4,9 млрд. долларов. Наибольший спрос в данном секторе продемонстрировали компании розничной торговли, а также телекоммуникационные и энергетические компании. Лидерами роста в 2011 году стали сегменты ИТ-аутсорсинга системной интеграции и внедрения бизнес-приложений и другого ПО [5].
C News lOO: Крупнейшие ИТ- компании России 20l3
№ 2Ol3 № 2Ol2 Название организации Город Совокупн ая выручка в 2Ol3 г. (тыс.) Совокупн ая выручка в 2Ol2 г. (тыс.) Рост выручки 2Ol3/2Ol2, % Аудитор
PwC, Грант
1 1 НКК Москва 139 310 121 131 804 883 1,1% Торнтон, СтолыпинЪ, МКПЦН
2 2 ЛАНИТ ** Москва 71 052 452 69 484 152 10,9% Вестаус
3 4 Техносерв Москва 40 161 511 43 111 193 -6,9% Н/д
4 3 ЭнвижнГр уп Москва 39 400 000 59 000 000 -33,2% Делойт и Туш СНГ
5 8 IBS* Москва 32 051 000 29 900 000 1,2% Н/д
В 2013 году Россия поднялась с 64-го на 53-е место в рейтинге глобальной конкурентоспособности, как отмечается в исследовании Всемирного экономического форума (World Economic Forum) 20132014 годов [6]. Среди сильных качеств конкурентоспособности России отмечается хорошо образован-
ное население, довольно высокие уровни использования высоких и информационных технологий (47-е место), солидный потенциал для инновационного развития (65-е место). Среди угроз конкурентоспособности страны - отголоски конфликта на Украине, такие как санкции и потенциальные сбои в поставках [7].
Анализ данной таблицы показывает, что крупнейшие компании России в 2013 году подтверждают рост совокупной выручки по основной группе компаний.
Рассматривая проблемы архитектуры рисков ИТ, следует подчеркнуть возрастание роли этого рынка в решении задач модернизации страны.
В условиях кризиса возросла неопределенность в отношении ключевых параметров ИТ-рынка и государственной политики в сфере высоких технологий в целом. Поэтому представляется важным в диалоге ИТ-бизнеса и государства, прежде всего, сформулировать единую позицию по стратегическим направлениям развития ИТ-индустрии России.
• Необходимо сосредоточить усилия на создании благоприятных условий для организации производства на основе ведущих мировых технологий, перейти к постиндустриальному механизму взаимодействия государства и общества. Предпосылкой «электронного государства» является наличие «электронного гражданина», компетентного пользователя макро- и микроинфраструктурами, в том числе и государственными услугами. Без «электронного государства» и «электронных граждан» на всей территории страны у России мало шансов преуспеть в глобальной конкуренции ведущих держав, но велик шанс безнадежно от них отстать в развитии государственного управления. Важнейшим инструментом государственной ИТ-политики должно быть приоритетное совершенствование системы госзаказа, так как значительную долю оборота российского ИТ-рынка, на данном этапе, обеспечивает госсектор.
Хорошо известны искажения в современной системе государственных закупок. В частности:
- отсутствие равного доступа участников рынка к информации о закупках услуг и товаров;
- длительность сроков оплаты и оформления заказов;
- недоработки в законодательных процедурах проведения конкурсов и тендеров на госзаказы;
- недостаток высококвалифицированных ИТ-специалистов;
- широкая распространенность практики рейдер-ства в области проведения государственных тендеров;
- неориентированность на поставку высокотехнологичной продукции или оказание услуг, требующих учета квалификации исполнителя;
- нерешенность многих проблем, связанных с функционированием системы электронных аукционов и другое.
• Необходимо сбалансировать налоговый и таможенный режим для ИТ-компаний, в особенности радикально сократить экспортные барьеры для разработчиков программного обеспечения и импортные барьеры для ввоза электронных компонентов и устройств, не производимых в России.
Затраты на персонал у разработчиков программ-
ных продуктов достигают 80 % в структуре себестоимости услуг или продукции. Зачастую почти четверть стоимости проектов уходит на оплату налогов. Это колоссальная нагрузка для ИТ-компаний, серьезно дискриминирующая их в сравнении с иными участниками экономики. Результат: российские ИТ-компании все чаще выводят производство за рубеж.
Таможенное регулирование является неоправданно заградительным по своей сути и на практике как для экспорта высокотехнологичных товаров, так и для их импорта. Современные информационные технологии, призванные ускорить таможенные формальности, применяются крайне неэффективно.
Масштабность, логичность, современность, научная обоснованность разработок в области стандартизации ИТ способствовали тому, что система стандартов стала главной научно-методической основой ИТ-области, фундаментом роста мировой информационной индустрии. ИТ-сообщество считает необходимым для России глубже проникать и активнее участвовать в международных процессах формирования стандартов, принимать меры к их внедрению в отечественную бизнес-практику. Например, миссия компании «СИТРОНИКС» - строить эффективную инновационную экономику, повышать качество жизни общества, создавая и продвигая современные технологические решения.
Приведем пример клиентских баз ведущих ИТ-компаний РФ (рис. 4).
О непростых историях рынка ИТ сегодня
В июле 2011 года ОАО «РТИ» приобрело у ОАО АФК «Система» 63,074 % акций ОАО «СИТРОНИКС» и стало контролирующим акционером компании. В 2012 году 100 % «СИТРОНИКСа» консолидировало ОАО «РТИ» - совместное предприятие АФК «Система» и Банка Москвы, доли которых составляют 84,6 % и 15,4 % соответственно. После этого был проведен делистинг ценных бумаг «СИТРОНИКСа» с LSE, компанию покинула значительная часть сотрудников, в том числе занимавший должность президента Сергей Асланян [8]. Moody's понизило рейтинг «СИТРОНИКСа» в начале февраля на одну ступень - до «Caa1» с «В3», присвоив развивающийся прогноз. В настоящее время АФК «Система» разрабатывает стратегию дальнейшего развития высокотехнологичных активов на базе «СИТРОНИКСа».
Венчурные инвестиции в ИТ-отрасль России - серьезный фактор ее активного развития. Однако чтобы он работал в полную силу, необходимо не только смягчить ограничения, действующие в отношении российских государственных фондов для облегчения возможности совместного инвестирования с зарубежными партнерами, но и существенно упростить систему контроля за использованием частных
Государственный сектор
Финансовый сектор
Потребительский сектор
Телекоммуникации
Промышленный сектор
Транспортный сектор и логистика
Рис. 4. Клиентская база компаний СИТРОНИКС, IBS, АРМАДА
и государственных инвестиций. Нужно сформировать комплекс поддержки инновационных проектов и разработок в сфере ИТ от момента вложения средств до выпуска конечного продукта, создать благоприятные налоговые условия и гарантировать неприкосновенность частной собственности, ввести защиту акционерного капитала, значительно доработав российское законодательство в этой области. И, наконец, оказывать помощь в создании площадок для встреч инновационных компаний и заинтересованных инвесторов, в том числе иностранных, проводить их под патронажем государства.
• Только активным участием государства можно повысить инвестиционную и социальную привлекательность ИТ-индустрии.
ИТ-индустрия, несмотря на кризис, остается одной из успешных отраслей российской экономики. Тем не менее уровень привлечения инвестиционного капитала, остается невысоким. И это при том, что в ИТ-отрасли высока концентрация талантливых специалистов, относительно невысок объем входных издержек (по сравнению с био- и на-нотехнологиями, альтернативной энергетикой), высока возможность быстрого достижения прибыльности при удачной бизнес-модели, велик спрос на растущие ИТ-компании со стороны фондов прямых инвестиций. ИТ-отрасль способна постоянно развиваться и привлекать значительные финансовые средства. Приведем пример истории компании IBS (рис. 5). Сегодня компания занимает 4-е место за 2013 год в рейтинге ИТ-компаний). Ее исто-
рия позволяет сказать, какой непростой путь проходят компании в своем развитии.
• Необходимо развивать практику аутсорсинга - от создания ИТ-инфраструктуры до сервисной модели. В развитых странах процесс формирования аутсорсинговых ИТ-предприятий идет уже многие годы. Крупные организации применяют аутсорсинг как корпоративный стандарт, начав с выделения своих ИТ-подразделений во внешние компании или продажи их специализированным ИТ-компаниям. В последнее время эти процессы стартовали в России, но по структуре ИТ-рынка Россия сегодня еще отстает от общемирового уровня, где объем сервисных контрактов уже заметно опережает затраты клиентов на приобретение и создание собственных инфраструктур.
Движение в сторону сервисной модели реализации ИТ-проектов позволит России существенно повысить эффективность затрат на ИТ - как государству, так и бизнесу - за счет снижения разовых капитальных затрат. Появится возможность решить гораздо больший перечень бизнес-задач, создать более зрелый отечественный ИТ-рынок, соответствующий мировому уровню, сделать отечественные ИТ-компании конкурентоспособнее.
• Безусловная сфера государственного патронажа - это кадровое обеспечение модернизации экономики Российской Федерации. Успех модернизации экономики сегодня находится в прямой зависимости от обеспеченности квалифицированными кадрами. При развитии страны по модернизационному сцена-
Рис. 5. История компания IBS (1992-2011)
рию требуемое число ИТ-специалистов может значительно превысить современные параметры выпуска учреждениями высшего и специального образования по соответствующим направлениям подготовки. Недостаточное количество ИТ-специалистов в ИТ-индустрии и других отраслях экономики при реализации модернизационного сценария может стать тормозом формирования информационного общества и становления инновационной экономики России.
Список литературы:
1. ЛаврентьеваН. Аналитики: Российский ИТ-рынок вырастет на 22 % в 2011 г. // Издание о высоких технологиях CNews, 2011.
2. Leahy J. India's IT sector gains lift from outsourcing [Electronic resource] // Financial Times, 2009. - URL: http://www.ft.com/intl/cms/s/2/9d436bca-6ca6-11de-a6e6-00144feabdc0.html#axzz1eFYwxT.
3. Электронный ресурс. - Режим доступа: http://izago.ru.
4. CIS: Expertise could fuel ICT sector growth // Oxford Analytica Daily Brief Service, 2010.
5. The growth in technology takeovers. Moving up the stack [Electronic resource] // The Economist, 2011. -URL: http://www.economist.com/node/21526914.
6. Официальный сайт Международного экономического форума. - Режим доступа: http://www.weforum.org//.
7. The Global Competitiveness Index.
8. Электронный ресурс. - Режим доступа: http://www. sitronics.ru/about/our_clients/.
List of literature:
1. Lavrentiev N. Analysts: Russian IT market will grow by 22 % in 2011 // Publication of high technologies CNews, 2011.
2. Leahy J. India's IT sector gains lift from outsourcing [Electronic resource] // Financial Times, 2009. - URL: http://www.ft.com/intl/cms/s/2/9d436bca-6ca6-11de-a6e6-00144feabdc0.html#axzz1eFYwxT.
3. Electronic resource. - URL: http://izago.ru.
4. CIS: Expertise could fuel ICT sector growth // Oxford Analytica Daily Brief Service, 2010.
5. The growth in technology takeovers. Moving up the stack [Electronic resource] // The Economist, 2011. -URL: http://www.economist.com/node/21526914.
6. The official website of the International Economic Forum. - URL: http://www.weforum.org/.
7. The Global Competitiveness Index.
8. Electronic resource. - URL: http://www.sitronics.ru/ about/our_clients/.
