CC BY
100
Анализ текущего состояния льготного ипотечного кредитования в Российской
Федерации
Analysis of the current situation of preferential mortgage lending in the Russian Federation
Далингер К. Е.
Студент 4 курса Факультет Экономики и управления Омский филиал Финансового университета при Правительстве Российской Федерации
РФ, г. Омск e-mail: dalinger2000@mail.ru
Dalinger K. E.
Student 4 term Faculty of Economics and management Omsk branch of the Financial University under the Government of the Russian Federation
Russia, Omsk e-mail: dalinger2000@mail.ru
Айграшева А. А.
Студент 4 курса Факультет Экономики и управления Омский филиал Финансового университета при Правительстве Российской Федерации
РФ, г. Омск e-mail: ajgrasheva@yandex. ru
Ajgrasheva A. A.
Student 4 term Faculty of Economics and management Omsk branch of the Financial University under the Government of the Russian Federation
Russia, Omsk e-mail: ajgrasheva@yandex.ru
Аннотация.
В данной статье описываются государственные программы льготного ипотечного кредитования и их условия предоставления. Определены основные выгоды данных программ для населения станы. В статье также описаны основные изменения льготной ипотеки с июля 2021 года. Представлен сравнительный анализ условий предоставления льготных ипотек в государственных и частных банках. Приведены примеры возможности получения льготной ипотеки с минимальной стоимостью. В работе проведен анализ основных показателей ипотечного кредитования, цен на жилье и сделаны соответствующие выводы для графиков и таблиц. Рассмотрены положительные и отрицательные стороны данных государственных программ. В конце работы был подведен общий итог, касающийся роли льготной ипотечной программы в настоящее время для рынка жилой недвижимости и банковского сектора.
Annotation.
This article describes the state programs of preferential mortgage lending and their conditions for granting. There are identified the main benefits of these programs for the population of the country. The article also describes the main changes in preferential mortgages from July 2021. Also comparative analysis of the conditions for granting preferential mortgages in public and private banks was conducted. And the article gives examples of the possibility of obtaining a preferential mortgage with a minimum cost. The work analyzed the main indicators of mortgage lending, housing prices and made appropriate conclusions for graphs and tables. There are considered positive and negative aspects of these state programs are considered. At the end of the work, a summary was summarized regarding the role of the preferential mortgage program currently for the residential real estate market and the banking sector.
Ключевые слова: Центральный Банк, ипотека, ключевая ставка, государственная программа, льготная ипотека, кредит.
Key words: Central Bank, mortgage, key rate, state program, preferential mortgage, loan.
Банковские услуги постоянно развиваются и трансформируются под влиянием различных факторов экономической, социальной и политической сфер. Стоит также отметить, что на разные банковские продукты
одни и те же факторы влияют по-разному. Например, понижение ключевой ставки Центрального банка РФ приводит к уменьшению ставок на кредитные услуги, что, несомненно, положительно для тех физических и юридических лиц, кто планирует воспользоваться данными услугами. Однако, понижение ключевой ставки мегарегулятора также приводит к уменьшению ставок на вклады. Следовательно, данные продукты становятся уже не такими привлекательными для вложения временно свободных денежных средств граждан и организаций, так как получаемые в будущем по вкладу проценты будут на порядок ниже, чем могли бы быть раньше.
Вклады и кредиты - одни из основных продуктов банковского сектора, которые обладают особенной заинтересованностью у населения и организаций. С постоянным развитием банковской сферы меняются и условия их предложения. За последнее время, например, за 2016-2021 года, все более и более выгодными условиями начало обладать ипотечное кредитование. Рассмотрим, почему данный вид кредита важен для социальной сферы, и какую роль он играет в экономике.
Ипотечный кредит - это один из видов целевых кредитов на покупку жилья. Как правило, ипотека обладает некой особенностью - долгосрочным характером. В первую очередь, это связано с большой суммой кредита. Залоговым обеспечением по данному виду кредита является приобретаемое в ипотеку жилье, реже -недвижимость, которая имеется в собственности у заемщика. Как и любой другой вид кредита, ипотека имеет необходимые для получения условия: наличие российского гражданства, определенный возраст (в большинстве случаев ипотека выдается при наступлении 21 года и заканчивается наступлением пенсионного возраста), трудовой стаж и платежеспособность клиента, а также его кредитная история. Некоторые банки вправе создавать такое условие, как регистрация в субъекте, где будет приобретаться жилье. Это важно для гарантии выплаты кредита заемщиком и упрощения процесса оформления сделки. Однако, есть и специальные условия, например, особый статус клиента, так как ипотека бывает для военных, для молодых и многодетных семей и других.
Данный вид кредита всегда оставался одним из самых популярных кредитов у населения и значимых для банков, и как уже было сказано раннее - в последнее время условия для получения кредита становятся все более привлекательными. Основной фактор - поддержка населения государством и введение программ льготного ипотечного кредитования. Стоит отметить, что данное введение выгодно не только для населения, но и для банков, а также застройщиков квартир.
Выгода для населения в первую очередь заключается в расширении возможности приобретения квартиры для некоторых лиц, так как для них действуют удобные условия и пониженные проценты. Для банков выгода заключается в том, что посредством выдачи кредитов они увеличивают свои активы. Однако, стоит помнить, что кредиты обладают определенным риском, и каждому клиенту присваивается оценка его кредитоспособности, что является отдельным этапом при решении банка о выдаче кредита. Немаловажное воздействие ипотека оказывает на рынок недвижимости: под влиянием спроса и предложения на квартиры меняется их стоимость. В то же время спрос обусловлен ключевой ставкой Центрального банка. Например, относительно низкая ставка по ипотеке привлекает больше покупателей на рынок, спросом у которых пользуются не самые дорогие объекты на рынке жилья [1, с. 191]. При повышении ставок на ипотеку спрос может существенно уменьшиться, что также влияет и на строительные компании, которые могут брать кредиты в банках, при этом ставки на кредиты также будет увеличиваться на фоне повышения ключевой ставки Банка России.
Как мы отметили выше, льготная ипотека носит в себе социально-ориентированный характер, направленный в первую очередь на поддержку населения, поэтому Правительство РФ разрабатывает различные меры по расширению доступности данного вида кредита. Также стоит отметить, что программа льготной ипотеки была введена в качестве меры поддержки строительной отрасли в условиях пандемии СОУГО-19 и изначально
была рассчитана на период с 17 апреля по 1 ноября 2020 года. Впоследствии Правительство РФ приняло решение продлить действие программы до 1 июля 2021 года, а затем по предложению Президента РФ Владимира Владимировича Путина программа была продлена до 1 июля 2022 года. Рассмотрим, какие программы действуют на сегодняшний день.
Программа льготной ипотеки была введена для всех граждан, а также для отдельных категорий населения. Для всех граждан РФ действовала программа со ставкой 6,5% без требований к возрасту заемщика, его семейному положению и имеющихся детей. Максимальная сумма кредита для Москвы, Московской области, Санкт-Петербурга и Ленинградской области составляла 12 млн рублей, для других регионов — 6 млн рублей. Что изменилось после 2 июля 2021 года? Во-первых, была повышена ставка до 7%, и во-вторых, максимальная сумма кредита для всех регионов начала составлять 3 млн рублей. При этом не изменилась величина первого взноса - 15%. Особое внимание государство уделяет внимание семьям с детьми. Семейная льготная ипотека по ставке 6% со 2 июля 2021 года предоставляется на семьи с одним ребенком, если он родился после 1 января 2018 года. Разница заключается в том, что ранее кредит можно было получить семьям с двумя и более детьми по ставке 5%. В своем действии остались программы по дальневосточной, сельской ипотеке и ипотеке для военнослужащих, а также ипотеки на строительство дома под 6,1% годовых.
Эксперты считают, что продление льготной ипотеки по-разному может влиять на экономику и социальную сферу. В чем достоинство продления льготной ипотеки на данный момент? Во-первых, продолжение поддержки государством населения. Во-вторых, резкое «сворачивание» программы льготной ипотеки, как ожидали многие аналитики, является во многом неблагоприятным исходом. Объяснить это можно существенным понижением спроса в сфере недвижимости, заморозкой строек или отказом инвесторов от новых строительных проектов. В то же время можно отметить, что такие города, как Москва и Санкт-Петербург, однозначно выпадают из программ, так как средняя стоимость квартир в этих городах выше, чем установленный лимит в 3 млн рублей.
Помимо рассматриваемых достоинств, ипотека обладает и недостатками. Например, данный вид кредита занимает определенную долю в долговой нагрузке населения, которая за несколько последних лет постепенно увеличивается. Закредитованность населения является важным показателем, способствующим судить о возможностях граждан обходиться без займов. Ипотека, и не только льготная, несмотря на то, что приобретается под залог, в любом случае несет в себе риск: во-первых, зачастую большой срок кредита становится накладным для клиента, а во-вторых, сама по себе сумма кредита достаточно крупная и в некоторых случаях доходит до десятков миллионов.
Тем не менее, льготная ипотека, какой бы социально-ориентированной она не была, отражает и негативные отпечатки на экономике. Помимо уверенного роста закредитованности населения, она накладывает свое влияние на рынке недвижимости. Еще до поднятия Центральным банком РФ ключевой ставки 19 марта 2021 года, глава Банка России Эльвира Набиуллина высказывалась о постепенном сворачивании данной программы, так как данная мера была введена как «антикризисная» во время пандемии в целях поддержки граждан и бизнеса. Эта мера оказалось эффективной, но чтобы снизить риски и не допустить перегрев на рынке недвижимости -действие данной меры необходимо постепенно ограничивать. В первую очередь, это связано с удорожанием стоимости жилья. Особенно отчетливо это можно наблюдать в Москве, Санкт-Петербурге и в других крупных городах. Цены на недвижимость растут на фоне роста инфляции, подорожании стоимости строительства некоторых объектов, а также из-за повышенного спроса на жилье, который был спровоцирован именно программой льготной ипотеки. В частности, Министерство строительства и жилищно-коммунального хозяйства РФ предлагала сделать данный вид кредита только адресным и оставить ее для многодетных и молодых семей, а также сохранить программы сельской и дальневосточной ипотеки. Косвенным фактором, влияющим на рост цен
на недвижимость, является также и социальный аспект - купить жилье сейчас, пока оно не подорожало по сравнению с нынешней ценой.
Ключевая ставка Центрального банка РФ - один из основных инструментов денежно-кредитной политики государства, и, как уже было упомянуто выше, ставки на кредиты напрямую зависят от нее. Следовательно, ставки на ипотеку, как и на другие кредиты, подчиняются ставке Банка России, которая может меняться несколько раз в год - снижаться и увеличиваться. Рассмотрим динамику ключевой ставки Центрального банка РФ за 2016-2021 года. В таблице 1 приведена наименьшая ключевая ставка за каждый год, однако, стоит отметить, что за 2021 год уже произошло ее увеличение с 4,25 до 5,5%. Данные взяты с официального сайта Центрального Банка РФ [6].
_Таблица 1.Наименьшая ключевая ставка Центрального банка РФ за 2016-2021 года.
2016 2017 2018 2019 2020 2021
10 7,75 7,25 6,25 4,25 4,25
Анализируя приведенные периоды, можно заметить, что ключевая ставка снизилась более чем на 5% за шесть лет. Посредством изменения ключевой ставки Центральный Банк способен напрямую влиять на темпы экономического роста в стране, поэтому причины снижения ставки достаточно просты - ускорение экономики. Если ставка снижена, то банки получают денежные средства под меньший процент, и данные денежные средства они выдают населению и юридическим лицам в качестве кредитов. Ставки на кредиты также падают, вследствие чего они становятся «дешевыми». Это условие необходимо, так как банки конкурируют между собой, а клиенты пойдут за услугами в те кредитные организации, где их условия привлекательнее и выгоднее. Поэтому можно отследить тенденцию, что в период снижения ключевой ставки происходит всплеск выдачи кредитов. Население, получая кредит на что-либо, тем самым делает вклад в экономике - использует полученные денежные средства для покупки товаров, недвижимости и т.п. Во вклады люди наименее размещают свои денежные средства из-за пониженных ставок по ним, то есть не сберегают, а ищут другие источники инвестирования. Можно сказать, что чем больше товаров население покупает, чем больше продают производители. Иными словами, растет спрос на продукцию, организации получают больше денежных средств и платит больше налог, который поступает в бюджет государства или субъекта РФ. Получается, что бизнес в экономике развивается за счет роста спроса на продукцию, так как люди активнее распоряжаются деньгами. Однако, резкое снижение ставки может породить инфляцию, так как предложение, рождающееся спросом, не может во многих случаях также резко увеличиться в силу производственных мощностей предприятий. Увеличение интереса со стороны покупателей на товары является одним из факторов повышения цен производителей. В таком случае, цены начинают расти, что говорит о порождении инфляции [4].
Инфляция в целом является одним из ключевых показателей экономики страны и служит ориентиром государства для составления политики в области экономики. По данным Банка Росси, на июнь 2021 года инфляция в России составляет 6,5%.
Как было отмечено выше, ставки на ипотеку тесно связаны с ключевой ставкой Центрального банка РФ. Рассмотрим средневзвешенные ставки на ипотеку, а также ее срок за 2016-2021 год. Наглядно данные отражены на рисунке 1.
215,3
238
220,4
194,7
177,6
178,8
12,6 12,5 9,52 9,94 • > О-
7,76 —»-
7,25
Средневзвешенная ставка, %
Средневзвешенный срок, в месяцах
2016 2017 2018 2019 2020 2021
Рисунок 1. Средневзвешенные ставки и средневзвешенный срок на ипотеку за 2016-2021 год
Анализируя рисунок 1, можно заметить, что ставки на ипотеку за последние года уверенно падают, что объясняется уменьшением ключевой ставки Банка России. При этом нетрудно отследить тенденцию: по мере снижения ставок - увеличивается средний срок кредита. Например, в апреле 2021 года рекордный средний срок ипотеки дошел почти до 20 лет. Снижение ставок значительно сокращает переплаты процентов по кредитам, что позволяет заемщикам брать ипотеку на более длительный срок. Также одной из причин порождения данной тенденции является подорожание жилища в стране в целом, из-за чего увеличивается срок кредита. Стоит отметить, что на срок во многом влияет и первоначальный взнос. Например, в 2019 году в среднем он составлял 20%, а сейчас требования сократились до 15% [2].
Отсюда следует сделать вывод, что программа льготной ипотеки содействует поддержке населения и делает приобретение жилья в стране для многих лиц и семей более доступной. Нетрудно отметить, что ипотека несет в себе выгоды не только для населения, но и для развития преимущественно строительного бизнеса, а также играет высокую роль для кредитных организаций. Банковский сектор в целом является одной из опорных точек в экономике, связывая в своей деятельности множество необходимых процессов для осуществления экономической политики государства. Тем не менее, все банки выступают конкурентами на рынке, который условно является одним целом - банковский сектор, а по факту состоит из самых разных кредитных организаций. Например, частных банков, банков с государственным участием, банков с иностранным участием и т.п. Рассмотрим, какие актуальные предложения по льготной ипотеке банки могут предоставить своим клиентам, а также какие из них наиболее выгодны.
Для оценки состояния льготного ипотечного кредитования в России стоит рассмотреть условия их представления населению. Стоит заметить, что в России функционируют государственные кредитные организации и частные. Чаще за услугой ипотечного кредитования население страны обращается в государственные банки. Данный факт подтверждается статистикой от РБК, где был представлен рейтинг банков по выдаче льготной ипотеки. В топ рейтинга таких банков попали следующие кредитные организации: Сбербанк, ВТБ, Альфа-Банк, Открытие, Промсвязьбанк [5]. Сбербанк и ВТБ являются государственными банками в России и занимают первое и второе места соответственно в данном рейтинге по объему выдачи льготной ипотеки. Ниже представлена сравнительная таблица основных условий льготного кредитования государственных банков и частных банков.
Ниже представлена сводная таблица основных условий льготных ипотечных кредитов для россиян, которые действуют с июля 2021 года. В таблице наглядно можно определить, какие отличия имеются между государственными и частными банками в их ипотечных программах.
Таблица 2.Условия ипотек с господдержкой с 1 июля 2021 года.
Государственные банки Частные банки
Сбербанк ВТБ Россельхозбанк Альфа-Банк Росбанк Совкомбанк
Ипотека с господдержкой
Срок До 30 лет До 30 лет До 25 лет До 30 лет
Ставка 0,1% -
первый год, далее - 6,05 % От 4,5 % От 6,4 % От 6,04 % От 4,49 % От 6,75 %
Сумма До 3 млн. руб.
Первоначальный взнос От 15 % От 15 % От 15 % От 20 %
Ипотека с государственной поддержкой семей с детьми
Срок До 30 % До 30 лет До 25 лет До 30 лет
Ставка От 0,1 % -
первый год, далее - 5,3 % От 5 % От 4,95 % От 5,29 % От 3,2 % От 5,99 %
Сумма До 12 млн. руб.
Первоначальный взнос От 15 % От 15 % От 15 % От 20 %
Из таблицы 2 следует, что основные условия выдачи ипотечных кредитов населению у государственных и частных банков в большей степени идентичны. В частности, это касается сумм кредитования - максимальные возможные суммы льготных ипотечных кредитов в России. Также можно заметить, что первоначальный взнос для получения льготного ипотечного кредита равен 15% от суммы кредита у 5/6 части исследуемых банков (у Совкомбанка он равен 20 %). Единственное различие в представленных условиях льготного ипотечного кредитования представляет стоимость кредитования.
В каждом банке существуют конкретные факторы, которые влияют на стоимость кредитования. Одним из таких факторов является фактор риска как для самого заемщика, так и для самих банков. Ожидалось, что в начале 2021 года выдача ипотек снова будет расти. В следствии чего, данный фактор стимулировал банки предлагать ипотечные продукты на выгодных условиях для населения. Поэтому каждый банк решает какие риски брать на себя с учетом того, что данный риск может стать оправданным с помощью роста дохода от услуг ипотечных кредитов. Для заемщика же важно выбрать для себя выгодное и менее рискованное условие ипотечного кредитования. Заемщики ориентируются на степень доверия к тому или иному банку, в данном случае объясняется факт того, что Сбербанк и ВТБ будучи государственными банками занимают верхушку рейтинга по объему выданных льготных ипотек. А также большое предпочтение отдается банкам, которые предлагают дополнительные услуги, за счет которых можно понизить стоимость ипотеки.
Например, Сбербанк предлагает льготную ипотеку для семей с детьми с базовой процентной ставкой 5,3 %, но ее можно снизить до 5 % при условии, если клиент использует сервис «Электронная регистрация». У большинства анализируемых банков существует возможность понизить до минимально возможного процентную ставку кредитования. Это может быть наличие сервисов электронной регистрации, дебетовой или кредитной карты банка, страхование жизни, покупка недвижимости у партнеров банка. Совкомбанк готов снизить процентную ставку льготного ипотечного кредита для семьи с детьми до 4,99% при приобретении объекта на первичном рынке при условии, что заёмщик проживает и приобретает объект на территории Дальневосточного федерального округа [7].
С 1 июля 2019 года в России вступили в силу новые правила долевого строительства. Покупка недвижимости на первичном рынке возможно только через счет эскроу - это специальный банковский счет, который используют для снижения рисков при оформлении какой-либо сделки [8]. Одна сторона сделки вносит
на счет эскроу деньги, те депонируются. Вторая сторона сделки получит данные денежные средства только после того, как выполнит свои обязательства, то есть застройщик получит деньги лишь после того, как передаст жилье покупателю. Денежные средства на счете эскроу застрахованы. Также счет эскроу можно использовать и при покупке жилья и на вторичном рынке. Такие сделки снижают риски мошенничества со стороны застройщиков и дает уверенность покупателям жилья. В России не все банки работают со счетами эскроу. В реестр банков, которые имеют право на открытие счетов эскроу для расчетов по договорам участия в долевом строительстве, по состоянию на 1 августа 2021 года входят 91 кредитная организация, в том числе Сбербанк, Россельхозбанк, ВТБ, Альфа-Банк, Росбанк и Совкомбанк. Счета эскроу тоже повлияли на рост ипотечного кредитования и на рост цены на жилье.
В июне 2021 г. задолженность населения России перед банками достигла максимальных значений, а именно общий размер долга физических лиц составил 23,9 трлн. рублей по данным Центрального Банка (далее ЦБ). Сначала года показатель вырос на 2,3 трлн рублей, а с 1 июля 2020 года — на 4,06 трлн рублей [8].
По данным ЦБ ипотечное кредитование россиян выросло с 2,1 % в мае до 3 % в июне 2021 года из-за рекордного объема выданных льготных ипотек. Данное явление имеет некоторые серьезные последствия для рынка недвижимости и населения страны. Как отмечалось выше, с ростом спроса на жилье и ипотечные кредиты растут цены на стройматериалы. В июне годовая инфляция составила 6,5 % - это самый высокий показатель инфляции с 2016 года. Максимальный показатель инфляции также является следствием роста цен на жилье и стройматериалы. Однако рост цен не сопровождается реальным ростом доходов населения, поэтому есть риск роста закредитованности среди населения. А это не выгодно не только банкам, но и экономике в целом. Однако банки могут сохранить темп роста выдачи ипотечных кредитов, если снизят стандарты оценок заемщиков и процент первоначального взноса по ипотеке. В этом случае банки не смогут мобильно отреагировать на резкое падение цен на недвижимость, что является серьезным риском для них.
95 000, 90 000, 85 000, 80 000, 75 000, 70 000, 65 000, 60 000, 55 000,
2019, I 2019, II 2019, III 2019, 2020, I 2020, II 2020, III 2020, 2021, I 2021, II квартал квартал квартал IV квартал квартал квартал IV квартал квартал квартал квартал
Вторичный рынок жилья, Все типы квартир Первичный рынок жилья, Все типы квартир
Рисунок 2. Средняя цена 1 кв. м. общей площади квартир на рынке жилья, рублей
Цены на жилье в России растут на протяжении 2,5 лет (Рисунок 2). По данным аналитики Сбербанка,
цены на жилье в России с начала 2020 года по май 2021 года выросли на 26% на первичном рынке недвижимости и на 17 % на вторичном. Аналитики Сбербанка также считают, что цены на недвижимость в обоих рынках растут независимо друг от друга. Это делает жилье менее доступным. И значимость льготных ипотечных программ может снизиться. Также на снижение спроса на ипотечные кредиты повлияют новые условия субсидированных ипотечных кредитов. Сокращение лимита выдач ипотек с господдержкой с 1 июля 2021 года до 3 млн. рублей, по мнению аналитиков Сбербанка, снизит выдачи по основной программе примерно на 60 %. Компенсировать снижение может рост льготной ипотеки для семей с детьми, то есть льготная семейная ипотека с первым ребенком, который родился после 1 января 2018 года, может увеличить потенциальную базу клиентов примерно
в 2 раза.
Таким образом, продление льготной ипотеки может принести ряд положительных так и отрицательных моментов для банковского сектора и для рынка жилой недвижимости. Ограничительные меры мегарегулятора направлены на сглаживание рисков связанных с резким падением спроса на жилье и закредитованности населения, снижения качества кредитного портфеля. В связи с настоящей ситуацией льготного ипотечного кредитования, можно предположить, что в дальнейшем государственная поддержка ипотечных программ станет менее актуальной. Однако, в данный момент ограничение мегарегулятора связано с медленных «сворачиванием» программы субсидированных ипотек.
Не смотря приведенные выводы, субсидированная ипотечная программа продолжит оставаться основной возможностью для населения с низким доходом улучшить свои жилищные условия. Для среднего класса это также будет возможностью сэкономить на покупке недвижимости. То есть, ипотечная программа продолжит выполнять свои основные функции по поддержанию строительного сектора и банковского сектора.
Список используемой литературы:
1. Корнилов, Н. И. Влияние ипотечных ставок на ценообразование на первичном рынке жилья / Н. И. // Статистика и экономика. - 2015. - № 2. - С. 190-192.
2. В России увеличился средний срок ипотеки [Электронный ресурс] // URL: https://ipoteka.msk.ru/novosti-rinka-ipoteki/v-rossii-uvelichilsya-sredniy-srok-ipoteki/ (дата обращения: 14.07.2021 г.).
3. Долг россиян перед банками побил рекорд и разгоняет инфляцию: как на этом заработать [Электронный ресурс] // URL: https://www.forbes.ru/finansy-i-investicii/437221-dolg-rossiyan-pered-bankami-pobil-rekord-i-razgonyaet-inflyaciyu-kak-na (дата обращения: 20.08.2021 г.).
4. Зачем ЦБ РФ снижает ключевую ставку, и кто от этого страдает? [Электронный ресурс] // URL: https://essencemarkets.com/2019/11/01/zachem-tsb-rf-snizhaet-klyuchevuyu-stavku-i-kto-ot-etogo-stradaet/ (дата обращения: 14.07.2021 г.).
5. Льготную ипотеку продлили. Что будет с ценами и спросом на новостройки [Электронный ресурс] // URL: https://realty.rbc.ru/news/60b883d89a7947f627f27bd2 (дата обращения: 20.07.2021 г.).
6. Официальный сайт Центрального банка РФ [Электронный ресурс] // URL: https://cbr.ru/ (дата обращения: 14.07.2021 г.).
7. Официальный сайт ПАО «Совкомбанк» [Электронный ресурс] // URL: https://sovcombank.ru/ (дата обращения: 20.07.2021 г.).
8. Что такое счет эскроу [Электронный ресурс] // URL: https://journal.tinkoff.ru/guide/escrow/ (дата обращения: 20.08.2021 г.).
