CC BY
53УДК 334.735(571.16):005
анализ оборотных активов
в организациях
потребительской кооперации
Е. В. ХОДЖИЧ,
аспирант кафедры аудита E-mail: hodzicev@ngs. ru Сибирский университет потребительской кооперации
В статье представлены результаты анализа использования оборотных активов на примере организаций потребительской кооперации Томской области за 15 лет. Автором предложены рекомендации, направленные на повышение эффективности управления оборотными активами как одним из элементов задействования внутреннего резерва кооперативной организации для укрепления конкурентоспособности.
Ключевые слова: оборотные активы, анализ, управление, потребительская кооперация, Томская область.
Потребительская кооперации России осуществляет свою деятельность в непростых экономических условиях. Последствия мирового финансово-экономического кризиса 2008 г. оказали отрицательное влияние на экономическую деятельность организаций кооперации: произошли сокращение хозяйственной деятельности, снижение доходов и прибыли от основных видов деятельности, сокращение расходов на реализацию социальной миссии потребительской кооперации.
В рамках присоединения России к ВТО организациям потребительской кооперации предстоит столкнуться с новыми трудностями в связи с существенным повышением конкуренции на отечественном рынке, с появлением транснациональных компаний, использующих высокотехнологичное производство продуктов питания [2].
В связи с этим кооперативным организациям необходимо принимать меры по повышению конкурентоспособности для развития своей деятельности.
Ведь помимо экономической деятельности организации потребительской кооперации осуществляют важную социальную работу в сельской местности.
Для укрепления конкурентных позиций потребительских кооперативов необходимо максимально задействовать внутренний потенциал и резервы каждой кооперативной организации. Одним из таких внутренних резервов кооперативных организаций является повышение эффективности управления оборотными активами.
Эффективным может считаться такое управление оборотными активами, при котором использование различных элементов оборотных активов приносит максимальную прибыль кооперативным организациям, достигается ускорение оборачиваемости всех элементов (особенно запасов и дебиторской задолженности), повышается удельный вес наиболее ликвидных активов в балансе потребительской организации, повышается сумма собственных оборотных средств, находящихся в распоряжении кооперативной организации.
Важной функцией управления оборотными активами является аналитическая работа. Организациям потребительской кооперации для получения положительного эффекта от использования оборотных активов, необходимо использовать методы экономического анализа на разных этапах:
- на этапе планирования необходимой суммы оборотных активов для осуществления нового либо развития существующего вида деятельности;
- на этапе определения источников финансирования оборотных активов;
- на этапе анализа использования оборотных активов за прошедший период, подведения итогов и формулировки выводов о степени эффективности их использования.
Таким образом, анализ оборотных активов должен носить комплексный, системный и своевременный характер, обеспечивать руководителей потребительских союзов и обществ, пайщиков достоверной информацией о результатах использования оборотных средств.
Применение новых методов работы при осуществлении экономического анализа, а также использование инструментов финансового менеджмента в деятельности являются одним из приоритетных направлений экономического развития потребительской кооперации РФ [1].
Объектом авторского исследования явились организации потребительской кооперации Томского областного потребительского союза (ОПС). Томская потребительская кооперация осуществляет деятельность с 1911 г., отметив в 2011 г. два исторических юбилея: 100 лет своей деятельности и 180 лет потребительской кооперации России.
В составе Томского областного потребительского союза действуют 35 потребительских обществ, 5 обществ с ограниченной ответственностью, 292 розничных торговых предприятия, 2 рынка, 57 предприятий общественного питания, 25 производственных предприятий [3]. Потребительская кооперация обслуживает 154 сельских населенных пункта Томской области (что составляет около трети всех населенных пунктов области).
Социальная миссия организаций потребительской кооперации Томской области заключается прежде всего в борьбе с бедностью в сельской местности. Это достигается следующими мерами:
- предоставлением рабочих мест и стабильной заработной платы селянам. Так, по данным на 01.01.2012, в системе Томского ОПС работает 1 951 чел., среднемесячная заработная плата по системе составляет 12 303 руб.;
- закупками у владельцев личных подсобных хозяйств излишков продукции, что способствует росту их доходов. Например, за 2011 г. Томским ОПС было закуплено у владельцев личных подсобных хозяйств продукции на сумму 302,6 млн руб., что на 14,4 % (264,4 млн руб.) больше, чем в 2010 г.;
- привлечением заемных средств у сельского населения с выплатой процентов по займам.
Так, Томский ОПС в соответствии с рекомендациями Концепции развития потребительской кооперации Российской Федерации до 2015 г. [1] в 2010 г. привлек займов у населения на сумму более 12 млн руб., а выплатил займов с процентами на 13 млн руб. Кроме того, социальная миссия потребительской кооперации Томского ОПС перед пайщиками проявляется:
- в предоставлении льгот по социальной поддержке пайщиков и населения: скидки на товары для пайщиков, содержание убыточных магазинов. Так, по итогам 2011 г. убыток после уплаты налогов имеют 13 организаций;
- в бесплатных услугах населению (доставка медикаментов, дров, угля, содержание чайных столов, детских площадок при магазине, вспашка огорода, транспортные услуги и пр.);
- в благотворительности (оплата за обучение детей пайщиков, питание школьников из многодетных семей, выписка газет пайщикам, помощь школам, религиозным организациям, проведение праздников и пр.). Рассмотрим результаты использования оборотных активов на примере двух организаций потребительской кооперации Томской области за период, охватывающий два экономических кризиса -1998 и 2008 гг.
Парабельский райпотребсоюз (РПС) и Первомайское районное потребительское общество (рай-по) являются одними из экономически развитых и финансово крепких организаций Томского ОПС. Численность работающих в Парабельском РПС составляет 187 чел., в Первомайском райпо - 137 чел. В составе Парабельского РПС действуют 27 розничных торговых предприятий, 3 предприятия общественного питания, 14 цехов по производству товаров, переработке сельскохозяйственной и дикорастущей продукции. В состав Первомайского райпо входят 16 розничных торговых предприятий, 2 предприятия общепита, 9 производственных цехов.
Выручка Парабельского РПС в 2011 г. составила 147,8 млн руб., Первомайского райпо - 117,6 млн руб., чистая прибыль соответственно - 184 тыс. руб. и 4,28 млн руб.
Сумма активов Парабельского РПС на начало 2012 г. составляла 37, 6 млн руб., доля оборотных активов - 56 %. В составе оборотных активов около 90 % занимают запасы (30 % - доля сырья и 60 % -готовой продукции и товаров для перепродажи).
Сумма активов Первомайского райпо на начало собственные оборотные средства всегда были в
2012 г. составляла 24,9 млн руб., доля оборотных распоряжении Парабельского РПС и Первомайского
активов - 42 %. В составе оборотных активов около райпо. Динамика изменения собственных оборот-
80 % занимают запасы (16 % - доля сырья и 83 % - ных средств представлена на рис. 1.
готовой продукции и товаров для перепродажи).
Важным показателем при анализе оборотных
Анализ оборотных активов двух организаций активов является доля собственных оборотных показал, что на протяжении последних 16 лет средств в объеме оборотных активов (рис. 2).
8 000 7 000 6 000 5 000 4 000 3 000 2 000 1 000
7 154
380
54 22
1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Парабельский РПС ■ Первомайское райпо
Рис. 1. Собственные оборотные средства Парабельского РПС и Первомайского райпо за 1996-2012 гг., тыс. руб.
80 70 60 50 40 30 20 10 0
1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2000 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Парабельский РПС
Первомайское райпо
Рис. 2. Доля собственных оборотных средств в сумме оборотных активов Парабельского РПС и Первомайского райпо с 1996-2012 гг., %
Максимальный уровень собственных оборотных средств в общей сумме оборотных активов по двум анализируемым организациям был в период с начала 2000 г. до начала 2004 г. С начала 2006 г. и по результатам на 01.01.2012 в Парабельском РПС доля собственных оборотных средств увеличивалась небольшими темпами и возросла с 23,7 до 33,7 %. За этот период доля собственных оборотных средств в оборотных активах Первомайского райпо менялась существенно (изменения - более 10 % в 2007 и 2008 гг.). Значительное снижение доли собственных оборотных средств наблюдалось к началу 2012 г. - до 18,4 %.
Анализ коэффициента текущей ликвидности оборотных активов показал, что на протяжении всего анализируемого периода обе организации были платежеспособными. Нормативное значение коэффициента текущей ликвидности составляет от 1 до 2 (рис. 3).
Следует отметить, что за последние три года в Первомайском райпо существует тенденция снижения показателя текущей ликвидности с 1,7 на начало 2010 г. до 1,23 на начало 2012 г. Значение коэффициента не является критическим, но следует обратить внимание на тенденцию и не допустить состояния, при котором организация может стать неплатежеспособной.
80 70 60
Данные анализа оборотных активов по трем рассмотренным коэффициентам позволяют сделать вывод об эффективном управлении оборотными средствами в обеих организациях. Но для получения полной и достоверной информации об эффективности управления оборотными активами необходимо проанализировать еще два важных показателя: рентабельности оборотных активов и их оборачиваемости. Данные расчетов представлены на рис. 4 и 5.
На полученные значения показателей рентабельности оборотных активов оказало непосредственное влияние изменение чистой прибыли организаций. Так, в Первомайском райпо по итогам 2011 г. чистая прибыль составила более 4,2 млн руб. против 1,2 млн руб. за 2010 г., что нашло отражение в повышении уровня рентабельности с 10 до 38 %. Период с 1999 по 2001 г. также охарактеризовался высокими значениями рентабельности оборотных активов. С 2002 по 2008 г. рентабельность оборотных активов Первомайского райпо составляла от 7 до 11 % (исключением был 2003 г., когда организация не получила чистой прибыли).
Рентабельность оборотных активов Парабель-ского РПС достигла максимального значения в 2009 г. - 13 %. Однако в 2010 и 2011 гг. рентабельность оборотных активов снижалась, составив в 2011 г. лишь 1 %.
50 40 30 20 10 0
75, 4 73,6 70,6 70,9
69, 59,7
48,3 46,9 46,4
40,8 47,8 53,2 46,3 42,8 41,1 я
41 ,6 41,9 41,9 30,3 32,9 л 34,3 33,7
27,7 29,3 33,8 31,4 ....... 57
1 2,2 23,7 18,4
9,2 3 ,6
1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2000 2007 2008 2009 2010 2011 2012
♦ Парабельский РПС Я , Первомайское райпо
Рис. 3. Коэффициент текущей ликвидности оборотных активов Парабельского РПС и Первомайского райпо за 1996-2012 гг.
50 40 30 20 10 0 -10 -20 -30 -440 -50 -60
38
22 22 24
20 11 11
7 3 9 8 10 10
5 -3 12 11 13
10 3 4 3 8 6 6 1
-1 0
13 -18
47
1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011
+ Парабельский РПС ^^^ Первомайское райпо Рис. 4. Рентабельность оборотных активов Парабельского РПС и Первомайского райпо за 1996-2011 гг, %
14 12 10 8 6 4 2 0
1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011
Парабельский РПС Первомайское райпо
Рис. 5. Оборачиваемость оборотных активов Парабельского РПС и Первомайского райпо за 1996-2011 гг, оборотов в год
С 1998 г. оборачиваемость оборотных активов Парабельского РПС имела тенденцию к ускорению и достигла максимального значения 11,5 оборота в год в 2008 г. С 2009 по 2011 г. оборотные активы значительно медленнее оборачивались: 9,7 оборота в 2009 г. и 7,5 оборота в 2011 г. Период оборота мобильных активов в 2011 г. в сравнении с 2008 г. увеличился на 17 дней, что является негативной тенденцией.
Значение показателей оборачиваемости оборотных активов Первомайского райпо ниже значений Парабельского РПС. Лишь по итогам 2011 г. оборачиваемость составила 10,5 оборота в год, достигнув максимального количества оборотов с 1996 г.
Проведенный анализ оборотных активов двух организаций Томского ОПС выявил определенные
проблемы в использовании оборотных средств. В Первомайском райпо наметилась тенденция к снижению суммы собственных оборотных средств с 4,7 млн руб. на начало 2010 г. до 1,9 млн руб. к началу 2012 г. При этом доля собственных оборотных средств в общей сумме оборотных активов в начале 2012 г. составила 18,4 %, что выше минимально необходимого нормативного значения в 10 %. В Парабельском РПС с 2009 г. существует негативная тенденция снижения уровня рентабельности оборотных активов (с 13 до 1 %) и сокращения количества их оборотов в течение года (с 11,5 до 7,5).
Основными причинами, оказавшими влияние на снижение эффективности использования оборотных активов Парабельского РПС и Первомайского райпо в 2009-2011 гг. стали:
- снижение потребительского спроса на товары и услуги вследствие мирового финансово-экономического кризиса 2008 г. Снижение спроса привело к снижению темпов роста выручки и снижению суммы чистой прибыли;
- повышение ставки единого социального налога с 26 до 34 %, что привело к значительному росту статьи «Страховые взносы» во всех организациях Томского ОПС;
- появление сильных конкурентов в Томске и Томской области (торговые сети «Мария-Ра» и «Компания Холидей») [3]. Появление сильных конкурентов поставило потребительскую кооперацию в сложное экономическое положение. По состоянию на 01.01.2012 сеть «Мария-Ра» имела 19 магазинов в Томске и 5 магазинов в области, где кооперативные организации осуществляют торговлю. Сеть «Компания Холидей» планировала к концу 2012 г. открыть 30 своих магазинов шаговой доступности формата «дискаунтер», 15 из которых - в областных центрах.
Для преодоления негативного влияния перечисленных факторов на эффективность управления оборотными активами и повышения конкурентоспособности кооперативных организаций Томского ОПС рекомендуется принять ряд мер по ускорению оборачиваемости оборотных активов, повышению показателей рентабельности. Для этого предприятиям потребительской кооперации необходимо:
- производить и продавать качественную продукцию, расширять ее ассортимент, опираясь на спрос и предпочтения своих потребителей (тут важная роль отводится продавцу кооперативного магазина). Необходимо отметить, что высокое качество продукции собственного производства и понимание потребностей покупателей всегда были конкурентным преимуществом организаций потребительской кооперации. Выпуск качественной продукции и расширение ассортимента требуют обновления и модернизации основных фондов. В организациях Томского ОПС активная работа по обновлению производственных фондов ведется с 2003 г.;
- расширять рынок сбыта продукции в соседние регионы, малонаселенные районы;
- осуществлять продажу товаров со скидками отдельным категориям населения (пайщикам своего потребительского общества, ветеранам войны, многодетным семьям);
- повышать качество обслуживания населения в кооперативных магазинах, внедряя систему самообслуживания, устанавливая современное оборудование, осуществлять круглосуточный режим работы и т. д.;
- привлекать новых покупателей путем проведения маркетинговой работы: активно использовать кооперативный бренд, проводить ярмарки, выставки, дегустации продукции собственного производства, развивать рекламную деятельность;
- увеличивать долю производства и продаж наиболее рентабельной продукции, а также увеличивать долю продаж непродовольственной продукции.
Кроме того, учитывая неустойчивое, кризисное состояние экономики и сильное влияние внешних факторов на результаты деятельности, потребительским обществам для получения конкурентных преимуществ необходимо внедрять процесс бюджетирования. При этом недостаточно ограничиваться лишь построением бюджетов по каждому виду деятельности, необходимы постоянный контроль за выполнением бюджетов, анализ результатов исполнения и своевременная корректировка бюджетов.
Список литературы
1. Концепция развития потребительской кооперации Российской Федерации до 2015 года // Центральный союз потребительских обществ Российской Федерации. URL: http://www.rus.coop/union/ 91610/91611.
2. Об итогах работы организаций потребительской кооперации системы Центросоюза Российской Федерации в 2011 году и основных направлениях развития в 2012 году в условиях вступления России в ВТО // Российская кооперация. 2012. 19 апреля.
3. Социально-экономическое положение организаций системы Томского областного потребительского союза за 2011 год. Томск, 2012.
