Анализ механизма налоговых преференций, влияющих на эффективность деятельности предприятий резидентов территорий опережающего развития в Дальневосточном федеральном округе Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес»

Анализ механизма налоговых преференций, влияющих на эффективность деятельности предприятий резидентов территорий опережающего развития в Дальневосточном федеральном округе

о

CS

о

CS

со

о ш m

X

<

m о х

X

Барышев Иван Валерьевич

магистрант кафедры математической экономики и прикладной информатики Института математики и информатики ФГАОУ ВО «Северо-Восточный федеральный университет имени М.К. Аммосова», Iv_Baryshev@mail.ru

Кайгородов Степан Петрович

кандидат физико-математических наук, доцент, заведующий кафедрой Математической экономики и прикладной информатики Института математики и информатики ФГАОУ ВО «Северо-Восточный федеральный университет имени М.К. Аммосова», spkay@mail.ru

Территории опережающего развития создаются в целях формирования благоприятных условий для привлечения инвестиций, обеспечения ускоренного социально-экономического развития и создания комфортных условий для обеспечения жизнедеятельности населения. В совокупности, предоставленные налоговые и административные преференции резидентам территорий опережающего развития в условиях рыночных отношений повышают финансово - экономическая деятельность предприятия и эффективность производства, в том числе объём инвестиций. В статье рассмотрены вопросы деятельности территорий опережающего развития в Дальневосточном федеральном округе, анализ показателей экономической эффективности от налоговых преференций резидента территории опережающего развития «Кангалассы» ООО «Саюри», сравнение показателей с предприятием нерезидентом территории опережающего развития, и создание программного продукта в операционной среде Microsoft Office Excel для автоматизированного расчета показателей. Ключевые слова. Дальний восток, территория опережающего развития, налоги, эффективность деятельности, налоговые преференции, программный продукт.

Территории опережающего социально-экономического развития создаются в целях формирования благоприятных условий для привлечения отечественных и иностранных инвестиций, обеспечения ускоренного социально-экономического развития субъектов РФ. В совокупности, предоставленные налоговые и административные преференции резидентам территорий опережающего развития в условиях рыночных отношений повышают финансово - экономическая деятельность предприятия и эффективность производства.

Актуальность статьи обусловлена тем, что с одной стороны успешностью данного инструмента развития территории, которая подтверждается стремительной динамикой увеличения как количества ТОР и их резидентов, так и объемами вложений резидентов и количеством созданных ими рабочих мест, а с другой стороны в условиях рыночных отношений финансово-экономическая деятельность организаций - резидентов ТОР наталкивается на многочисленные проблемы и для того, чтобы производственно-хозяйственные результаты его деятельности были положительными, необходимо оценить финансовое положение предприятия от получения налоговых преференций.

Новизна статьи состоит в том, что территории опережающего развития сравнительно новое явление в отечественной практике, рассчитанное на долгосрочную перспективу, эффективность которых сложно оценить за столь короткое время. Только сейчас наступает момент делать какие-либо выводы об их функционировании и эффективности. В связи с этим, работ посвященным анализу эффективности немного и данная работа обладает определенной новизной.

Налоговые преференции территорий опережающего развития

В соответствии со статьей 284.4 Налогового кодекса Российской Федерации налогоплательщик-резидент территории опережающего развития вправе применять к налоговой базе пониженные налоговые ставки. [1]

Сравним налоговый режим на территории опережающего социально-экономического развития с общим налоговым режимом.

Данные таблицы наглядно свидетельствуют о том, что налоговая нагрузка на резидентов территорий опережающего развития значительно ниже, чем на налогоплательщиков, применяющих общий режим налогообложения. Стоит отметить также, что согласно законодательству ТОР, создаются на семьдесят лет и может быть продлен по решению Правительства РФ.

Также на территории Дальневосточного федер аль-ного округа, кроме налоговых преференций, резиденты получают дополнительные административные неналоговые льготы.

Таблица 1

№ вид налога, страхового взноса Общий режим налогообложения Резидент ТОР

Налог на прибыль 20 0

в федеральный бюджет 3 0

1 в региональный бюджет 17 0

2 Налог на имущество 2,2 0

3 Земельный налог 1,5 0

Страховые взносы 30 7,6

ПФР 22 6

ФСС 2,9 1,5

4 ФОМС 5,1 0,1

Источник: составлено автором на основе Налогового Кодекса РФ и нормативно-правовых актов органов местного самоуправления [1]

Среди таких неналоговых льгот: финансирование строительства объектов всей инфраструктуры территорий опережающего развития за счет бюджетных средств, и режим свободной таможенной зоны для резидентов. Хочется отметить, что резидентам не требуется получение разрешений на привлечение иностранных работников (квотирование отсутствует). Кроме того, управляющая компания территории опережающего развития может предоставлять государственные услуги резидентам.

В совокупности, предоставленные налоговые и административные преференции резидентам территорий опережающего развития в условиях рыночных отношений повышают финансово - экономическая деятельность предприятия и эффективность производства.

Методика анализа экономической эффективности от налоговых преференций

В мировой экономике на наш взгляд важнейшим показателем для оценки эффективности деятельности организации выступают показатели Рентабельности. Показатели характеризует отношение прибыли к авансированному капиталу или его элементам; источникам средств или их элементам; общей величине текущих расходов или их элементам. [2, с. 10-28]

Коэффициенты рентабельности.

1. Рентабельность продаж получают делением прибыли от реализации продукции на сумму полученной выручки. Формула расчета коэффициента:

К рп = — * 100 %

рп В

(1.1)

где П - прибыль от продаж;

В - выручка.

2. Рентабельность собственного капитала - показатель равный отношению чистой прибыли от реализации к среднегодовой стоимости собственного капитала. Показатель отражает величину прибыли, которую получит предприятие на единицу стоимости собственного капитала. Формула расчета коэффициента:

ЧП

К = — * 100%

рск СК

(1.2)

где ЧП - чистая прибыль;

СК - средняя величина собственного капитала.

3. Рентабельность активов - коэффициент равный отношению чистой прибыли к сумме активов. Данный показатель называют нормой прибыли. Формула расчета коэффициента:

Кра = ЧП

Т А

где ЧП - чистая прибыль; £А - сумма активов.

4. Рентабельность оборотного капитала ■ эффективность использования оборотного организации. Формула расчета коэффициента: ЧП

Крок =

(1.3)

отражает капитала

отч .периода

ОК

(14)

где ЧПо

чистая прибыль отчетного перио-

да;

ОК - средняя стоимость оборотных активов.

5. Рентабельность заемного капитала показатель характеризующий эффективность использования организацией ее заемного капитала. Формула для расчета коэффициента:

ЧП

тг отч .периода

Крзк =--- (1.5)

р ДЗС + КЗС

где ЧПотч .периода - чистая прибыль отчетного периода;

ДЗС - средняя стоимость долгосрочных заемных средств;

КЗС - средняя стоимость краткосрочных заемных средств.

6. Общая рентабельность продаж - коэффициент равный отношению балансовой прибыли к сумме полученной выручки. Общая формула расчета коэффициента:

Корп = *100% (1.6)

Вр

орп

Где Пд.н. - прибыль до налогообложения;

Вр - выручка от реализации.

7. Чистая рентабельность - коэффициент равный отношению чистой прибыли или убытка к полученной выручке. это финансовый показатель, используемый для расчета доли чистой, прибыли в общем доходе, получаемом компанией. Общая формула расчета коэффициента:

ЧП

Кр =-* 100%

чр В

(17)

где ЧП - чистая прибыль;

В - выручка от продаж.

Общая характеристика территорий опережающего развития в ДВФО на примере РС (Я).

На наш взгляд стоит сразу отметить, что функционируют в ТОР дифференцированные проекты: в первую очередь нефтехимия, газохимия и переработка природных ресурсов, инвестиции в сельское хозяйство, транспортные узлы, присутствуют проекты по судостроению и логистики. Основным эффектом является диверсификация структуры экономики Дальнего Востока.

Остановимся непосредственно на территории опережающего развития «Кангалассы», территория создана на базе технопарка «Якутия», расположенном на территории микрорайона Кангалассы Республики Саха (Якутия). Данная территория специализируется в ос-

X X

о

го А с.

X

го т

о

ю

2 О

м о

новном на нефтехимии, металлургии и сельском хозяйстве, также выступает как основной транспортный коридор крайнего севера.

о см о см

со

О!

о ш т

X

<

т О X X

Рисунок 1 - Перечень ТОСЭР в Дальневосточном федеральном округе [3]

Хотим отметить, что 15 февраля 2020 года Правительства РФ расширило границы территории опережающего развития «Кангалассы» и сменило ее название -на ТОР «Якутия». Режим ТОР теперь распространен на отдельные участки поселков Жатай (отдельный городской округ, находится примерно в 20 км от города Якутска) и Нижний Бестях в Мегино-Кангаласском районе РС (Я). Председателем правительства Михаилом Ми-шустиным подписано постановление от 15.02.2020 № 149 о расширении границ ТОР и переименовании ТОР «Индустриальный парк «Кангалассы» на ТОР «Якутия».

Расширение границ ТОР позволит создать более 780 рабочих мест, привлечет порядка 8,6 млрд рублей частных инвестиций. Бюджетный эффект оценивается в 2,8 млрд рублей. [4]

Дальневосточный Федеральный округ и Республика Саха (Якутия) продолжают оставаться наиболее проблемными регионами России с точки зрения обеспечения свежими огурцами и томатами. Основной объем обеспечивается за счет поставок импортной продукции, которая за счет сложной логистики поставляется невысокого качества.

Обеспечение продовольственной безопасности и импортозамещение является основной из самых актуальных задач, поставленных Президентом РФ.

Одним из «якорных» резидентов территории опережающего развития является ООО «Саюри» - уникальный проект по круглогодичному выращиванию овощей, огурцов, помидоров и зелени, в условиях северного климата. Тепличный комплекс «Саюри» является уникальным проектом по круглогодичному выращиванию овощей, огурцов, помидоров и зелени, в условиях северного климата.

Проект ООО «Саюри» «Круглогодичный тепличный комплекс в с. Сырдах ГО город Якутск 3,3 Га» включен в перечень ключевых Российско-Японских проектов.

Проект предполагает три этапа создания новых современных теплиц в течение 2016-2020 годов. Общая сметная стоимость — более 1,4 млрд. рублей. К 2021 году предприятие выйдет на полную производственную мощность — до 1,9 тысячи тонн сельхозпродукции в год. Это

позволит закрыть около 40% потребности населения города Якутска в свежих овощах и зелени. [5]

Таблица 2

Основные экономические характеристики показатели организации

Наименование показателя Код 2018 2017 2016

Выручка 211 0 7 493 35 764 79 246

Себестоимость продаж 212 0 (8 350) (32 756) (70 928)

Валовая прибыль (убыток) 210 0 (857) 3 008 8 318

Прибыль (убыток) от продаж 220 0 (857) 3 008 8 318

Прочие расходы 235 0 (58) (225) (197)

Прибыль (убыток) до налогообложения 230 0 (915) 2 783 8 121

Текущий налог на прибыль 241 0 (7) (38) (21)

Чистая прибыль (убыток) 240 0 (922) 2 745 8 100

Источник: бухгалтерская отчётность ООО «Саюри»

Показатель рентабельности собственного капитала, по сути, главный показатель для стратегических инвесторов. По состоянию на 2018 год показатель составляет -8,36 %, что означает на данный момент, прибыль от инвестиций в компанию не окупается. Такая тенденция на наш взгляд имеет временный характер, предприятие работает не в полной мере, ввод необходимых мощностей запланирован на 2020 год.

Таблица 3

Анализ показателей рентабельности ООО «Саюри» за 2016-2018 гг., %.

Показатели Данные

2016 г. 2017 г. 2018 г.

Рентабельность продаж (оборота) -6254,90 -223,07 -255,21

Рентабельность собствен-

ного капитала -12,17 -9,79 -8,36

Рентабельность активов -0,11 -0,07 -0,02

Рентабельность оборотных активов -0,62 -0,57 -0,04

Рентабельность заемного капитала 0,00 -2,19 -0,02

Рентабельность общая -46,80 -2,59 -2,28

Чистая рентабельность -3749 -207,2 -190,5

Источник: составлено автором на основе данных бухгалтерской отчетности Общества

Рентабельность активов в 2018 году относительно 2016 года увеличилась на 0,10 % и составляет -0,02 %, в основном это связано с ростом тарифов на товары и уменьшением расходов на производство. Резидент активно применяет автоматизацию производства выращивания овощей.

Увеличение рентабельности оборотных активов предприятия-резидента демонстрирует возможности предприятия в обеспечении достаточного объема прибыли. Относительное изменение на 0,58 % означает, что компания полнее используются оборотные средства.

Рентабельность заемного капитала на 2018 показало несущественное уменьшение на 0.02 % пункта (с 2016 г. - 0.00 % по 2018 г. - 0,02%). Напомним, что коэффициент показывает, сколько прибыли приходится на заемный капитал, эффективность ее использования организацией.

Рентабельность общая по состоянию на 2018 год составляет - 2,28%, относительно 2016 года увеличилась на 44,52%. Коэффициент выявляет влияние на рентабельность продаж внереализационных доходов и расходов, например, безвозмездно полученному имуществу (работ, услуг), в том числе полученных преференций как резиденту ТОСЭР.

Чистая рентабельность в 2018 году относительно 2016 года увеличилась на 35,58 % и составляет - 1,90 %, при отрицательных значениях показателя предприятие работает в убыток. Как правило, этот показатель должен быть больше нуля. Чем выше этот показатель, тем успешнее функционирует предприятие и тем больше доход может принести своим владельцам.

Таким образом, анализируя состояние предприятия по динамике прибыли и показателям рентабельности, можно сказать, что, за анализируемые три года наблюдается положительная динамика данных показателей. По нашему мнению, в 2018 году предприятие смогло повысить экономические показатели относительно 2016 года. Благодаря стимулированию деятельности в виде преференций по уплате налогов и сборов, предприятие-резидент уже в 2019 году выйдет на безубыточность, что было бы невозможно, если предприятие осуществляло свою деятельность вне территории опережающего социально-экономического развития.

Сравнение показателей экономической эффективности с предприятием-нерезидентом.

Для сравнения показателей нами было выбрано Крестьянское хозяйство «КИМ» зарегистрировано 31.03.1994 по юридическому адресу 677001, республика Саха (Якутия), город Якутск, улица Кальвица, 13-1, 64. Посевные поля находятся в микрорайоне Марха города Якутска.

Таблица 4

Анализ показателей рентабельности Крестьянского хозяйства «Ким» за 2016-2018 гг., %.

Показатели 2016 2017 2018

Рентабельность продаж (оборота) 0,20 -0,47 -11,46

Рентабельность собственного капитала 17,89 -10,49 1,91

Рентабельность активов (всего капитала предприятия) 0,12 -0,07 0,01

Рентабельность оборотных активов 0,45 -0,31 0,04

Рентабельность заемного (инвестиционного) капитала 0.00 0.00 0.00

Рентабельность общая 0,37 0,18 0,04

Чистая рентабельность 26,22 -14,64 3,44

капитала, инвестированного собственниками предприятия.

Рентабельность активов в 2018 году относительно 2016 года уменьшилась на 0,11 % и составляет 0,01 %, в основном это связано с уменьшением чистой прибыли крестьянского хозяйства, и с ростом стоимости основных средств.

Уменьшение рентабельности оборотных активов предприятия-резидента демонстрирует изменение на -0,41 % (в 2018 году значение показателя - 0,04 %) означает, что крестьянское хозяйство в полной мере не использует оборотные средства. В частности, не происходит закупка необходимых для сельского хозяйства инструментов, техники, семян, удобрения, химикатов для обработки культур и т.д.

Рентабельность общая по состоянию на 2018 год составляет 0,04 %, относительно 2016 года уменьшилась на 0,33 %. Коэффициент рентабельности продаж показывает, долю прибыли в каждом заработанном рубле.

Чистая рентабельность в 2018 году относительно 2016 года уменьшилась на 22,78 % и составляет 3,44 %, при отрицательных значениях показателя предприятие работает в убыток, в 2017 году значение показателя крестьянского хозяйства уменьшилось до - 14,64 %. Чем выше этот показатель, тем успешнее функционирует предприятие и тем больше доход может принести своим владельцам.

Таким образом, анализируя состояние предприятия-нерезидента по показателям рентабельности, можно сказать, что, за анализируемые три года наблюдается отрицательная динамика всех показателей рентабельности крестьянского хозяйства. По нашему мнению, основными факторами ухудшения показателей являлись: наличие конкурентов в отрасли (преобладающий импорт продукции), уровень цен на местные сельскохозяйственные товары, что в целом сказалось на ухудшении плановых показателей деятельности крестьянского хозяйства. В дальнейшем ухудшение данных показателей рентабельности может привести к банкротству крестьянского хозяйства.

Далее если сравнить показатели рентабельности продаж и чистой рентабельности с предприятием резидентом ТОР ООО «Саюри» мы наблюдаем следующую ситуацию.

X X

о

го А с.

X

го т

о

Источник: составлено автором на основе данных бухгалтерской отчетности Общества

Рисунок 2 даж

Динамика коэффициентов рентабельности про-

Рентабельность собственного капитала в 2018 году также в динамике показывает снижение на 15,98 %. Показатель определяет эффективность использования

ю

2 О

м о

о

CS

0

CS

со

01

о ш m

X

<

m о x

X

Рисунок 3 сти

Динамика коэффициентов чистой рентабельно

Исходя из этого можем сделать вывод, что у обеих предприятий можно характеризовать в данное время как неустойчивые. Анализируя состояние предприятия-резидента по динамике прибыли и показателям рентабельности, можно сказать, что, за анализируемые три года наблюдается положительная динамика данных показателей. Благодаря стимулированию деятельности в виде преференций по уплате налогов и сборов, предприятие-резидент уже в 2019 году выйдет на безубыточность, что было бы невозможно, если предприятие осуществляло свою деятельность вне территории опережающего социально-экономического развития.

В рамках нашей статьи необходимо отметить, что в настоящее время просто отсутствует законодательно утвержденная комплексная методика эффективности деятельности отдельно взятого предприятия-резидента ТОР с целью определения финансового состояния резидента. Следует законодательно закрепить комплексную методику эффективности деятельности и информацию о фактических вложениях каждого резидента конкретной территории опережающего развития.

Программа для автоматизации вычислений в среде Visual Basic for Microsoft Office Excel

В целях автоматизации расчета эффективности налоговых преференций резидента ООО «Саюри» создана пользовательская форма в среде Visual Basic for Microsoft Office Excel и программный код к ней (далее-программа) в которой реализуется расчет основных показателей эффективности деятельности предприятия, форма представлена на рисунке 3.1. Для перехода в программу следует из оглавления выбрать необходимый бухгалтерский баланс (Форма № l) ООО «Саюри» или КХ «КИМ».

Рисунок 4 - Переход к пользовательским формам

Далее открывается программа по двум блокам показателей эффективности:

• Показатели рентабельности;

• Показатели фондоемкости.

Рисунок 5 - Пользовательская форма показателей эффективности ООО «<Саюри»

Далее для расчета показателей рентабельности одного из предприятий мы нажимаем на кнопку «Рентабельность продаж (оборота)» выполняется команда расчета по данным бухгалтерской отчетности, делятся строки 2110, 2200 «Отчета о прибылях и убытках» и умножаются на 100 %, расчет выходит в динамике за 3-х летний период - 2016, 2017, 2018 годы.

Рисунок 6 - Расчет показателя рентабельности продаж

При нажатии на кнопку программы «Рентабельности собственного капитала» выполняется команда деления строки 2400 «Отчета о прибылях и убытках», на сумму строк 1300, 1530 на начало года и конец года бухгалтерского баланса и умножение на 0,5, расчет отображается в процентах и в динамике за 3-х летний период.

------ . 1 1

-! -—, -—> -2L2Ï

СТр_2400

Г— Кр<" 0.5 * (стр. 1ЗОО^ ♦ стр. 1ЗОО,w ♦ ар. 1530^ * стр. 1SM,^ '00% «п

„ , " — — ' — --- ■О

Г L ^ .'_ "_____ _ ,___L 1 _ 'i — J_ - 1 - я—

----—Г г5-

Рисунок 7 - Расчет показателя рентабельности собственного капитала

Все рассчитанные показатели рентабельности отображаются в табличной форме после данных бухгалтерской отчетности Общества либо крестьянского хозяйства.

Часть программного кода.

Private Sub CommandButton1_Click()

Worksheets('^yX^TEPC^ БАЛАНС (Фор-ма").Се!^(118, 1) = "Показатели"

Worksheets('^yX^TEPC^ БАЛАНС (Фор-ма").Се1^(118, 2) = 2016

Worksheets('^yX^TEPC^ БАЛАНС (Фор-Ma").Cells(118, 3) = 2017

Worksheets('^yX^TEPC^ БАЛАНС (Фор-Ma").Cells(118, 4) = 2018

Worksheets("БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС (Фор-Ma").Cells(119, 1) = "Рентабельность продаж (оборота)"

Range(Worksheets('^yX^TEPCra/M БАЛАНС (Форма").Се1^(118, 1), Worksheets("БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС (Форма").Се1^(119, 4)).Select

Granizy

Рпродаж

End Sub

Литература

1. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая)" от 05.08.2000 N 117-ФЗ (ред. от 27.12.2019, с изм. от 28.01.2020) - URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_19671/ (Дата обращения: 09.03.2020)

2. Пивоваров В. К. Финансово-экономический анализ деятельности коммерческих организаций. - 2-е изд./В.К.Пивоваров. - М.: «Дашков и К», 2014. - 220 с.

3. Официальный сайт АО «Корпорация развития Дальнего Востока» (АО «КРДВ»). - URL: https://erdc.ru/ (дата обращения 09.02.2020).

4. Официальный сайт ООО «ИНДУСТРИАЛЬНЫЙ ПАРК «КАНГАЛАССЫ». - URL: http://toryakutia.ru/ (дата обращения 18.02.2020).

5. Сетевое издание «Якутия.Инфо» - URL: https://yakutia.info/article/187155 (дата обращения 01.03.2020).

6. Кукушкина В.В. Формирование конкурентоспособной системы управления // Социальная синергетика и актульная наука. Глобализация. Глобалистика. Потенциалы и перспективы России в глобальном мире сборник научных трудов. 2010. С. 334-335.

7. Кукушкина В.В. Модель инновационного развития региона: Московская область // Научно-методический электронный журнал Концепт. 2012. № 7. С. 62-73.

8. Янковская В.В. Проблемы практики и теории управления в эпоху кризиса в России // Антикризисное управление. Саарбрюккен, 2011.

9. Янковская В.В. Влияние инновационной модели управления на развитие регионов РФ: монография / Германия, 2015.

10. Урванцева Н.А., Сысоева Е.В. Развитие синдицированного кредитования на современном этапе // Транспортное дело России. 2009. № 7. С. 143-147.

11. Сысоева Е.В. Оптимизация структуры капитала организации с использованием метода минимизации его средневзвешенной цены // Финансы и кредит. 201б. № 18. С. 10.

12. Левин Ю.А., Павлов А.О. Закономерности и базовые методологические принципы развития национальной инновационной системы // Право и управление. XXI век. 2014. № 4 (33). С. 65-70.

Analysis of the mechanism of tax preferences affecting the performance of enterprises of residents of priority development territories in the Far Eastern Federal District

Baryshev I.V., Kaygorodov S.P.

North-Eastern Federal University named after M.K. Ammosov

Priority development territories are created in order to create favorable conditions for attracting investments, ensuring accelerated socio-economic development and creating comfortable conditions for ensuring the life of the population. In total, the tax and administrative preferences granted to residents of the territories of priority development in the conditions of market relations increase the financial and economic activity of the enterprise and production efficiency, including the volume of investments. The article considers the issues of the activity of priority development territories in the Far Eastern Federal District, analysis of economic efficiency indicators from tax preferences of a resident of the Kangalassi priority development territory of Sayuri LLC, comparison of indicators with a non-resident enterprise of the priority development territory, and creation of a software product in the Microsoft Office operating environment Excel for automated calculation of indicators.

Keywords. Far East, territory of priority development, taxes, performance efficiency, tax preferences, software product.

References

1. Tax Code of the Russian Federation (Part One) "dated 05.08.2000 N 117-03 (as amended on 12.27.2019, as amended on 01.28.2020) - URL: http://www.consultant.ru/document/ cons_doc_LAW_19671 / (Date of access: 03/09/2020)

2. Pivovarov V. K. Financial and economic analysis of the activities

of commercial organizations. - 2nd ed. / V.K.Pivovarov. - M .: "Dashkov and K", 2014. - 220 p.

3. The official website of the Corporation for the Development of

the Far East (JSC "KRDV"). - URL: https://erdc.ru/ (accessed 09.02.2020).

4. The official website of KANGALASSY INDUSTRIAL PARK LLC.

- URL: http://toryakutia.ru/ (accessed 02/18/2020).

5. Network publication "Yakutia.Info" - URL: https://yakutia.info/article/187155 (accessed 01.03.2020).

6. Kukushkina V.V. Formation of a competitive management system // Social Synergetics and Actual Science. Globalization. Global studies. The potentials and prospects of Russia in the global world are a collection of scientific papers. 2010.S. 334-335.

7. Kukushkina V.V. Model of innovative development of the region:

Moscow region // Scientific and methodological electronic journal Concept. 2012. No. 7. P. 62-73.

8. Yankovskaya V.V. Problems of practice and management theory in the era of the crisis in Russia // Crisis Management. Saarbrücken, 2011.

9. Yankovskaya V.V. The influence of the innovative management

model on the development of the regions of the Russian Federation: monograph / Germany, 2015.

10. Urvantseva N.A., Sysoeva E.V. The development of syndicated lending at the present stage // Transport business of Russia. 2009. No. 7. P. 143-147.

11. Sysoeva E.V. Optimization of the organization's capital structure using the method of minimizing its weighted average price // Finance and Credit. 2016. No. 18. P. 10.

12. Levin Yu.A., Pavlov A.O. Patterns and basic methodological principles of development of a national innovation system // Law and Management. XXI Century. 2014. No. 4 (33). S. 6570.

X X О го А С.

X

го m

о

2 О

м о