CC BY
37
Л.Н. ЕЖОВА
кандидат технических наук, доцент
Н.П. ШЕРСТЯНКИНА
старший преподаватель
В.И. СОКОЛОВА
аспирант
ВЛИЯНИЕ СОЦИАЛЬНО-ЭКОНОМИЧЕСКИХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ИРКУТСКОЙ ОБЛАСТИ НА ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ РЕГИОНАЛЬНОЙ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ
Российский рынок банковских услуг в настоящее время сформировался как самостоятельный сегмент экономики и теперь, когда в ее развитии наметились позитивные тенденции, необходимо активное включение банковской системы в обеспечение дальнейшего экономического развития страны, повышения роли банков в кредитовании реального сектора экономики. По подсчетам специалистов, уверенный экономический рост в стране и отдельном регионе возможен лишь тогда, когда доля инвестиций в валовом внутреннем продукте составляет не менее 30%. В России этот показатель равен 16%, в Иркутской области — 12,4%. Российские предприятия берут деньги для инвестиций в собственные фонды не в кредитных организациях, а из собственной чистой прибыли. Причиной количественных ограничений, которые испытывает российская банковская система при выполнении своих функций по обеспечению экономики финансовыми ресурсами, является низкая капитализация отечественных банков.
Бесспорным является то, что на развитие конкретного коммерческого банка большое влияние оказывает социально-экономическое положение территории, на которой он функционирует. Чтобы кредитная организация смогла выработать план своего развития, необходимо четко осознавать, какие банковские операции (услуги) востребованы в регионе, и как меняется объем их рынка. Для этого необходимо выделить основополагающие экономические факторы, оказывающие наибольшее влияние на динамику банковских активов. Определившись с перечнем и объемом операций, которые кредитная организация собирается проводить в будущем, оценив их подверженность риску, коммерческий банк сможет осознанно принять решение о
достаточности размера своего капитала или необходимости его увеличения.
Для выявления экономических факторов, оказывающих влияние на динамику банковских активов, нами был выделен региональный уровень Иркутской области.
При оценке влияния экономических показателей на банковские операции (услуги), крайне важное значение имеет их обоснование и выбор, имея в виду сравнительную предпочтительность по отношению друг другу. Несмотря на то, что наилучшим вариантом был бы охват максимального числа различных аспектов регионального развития и деятельности кредитных организаций, практическая целесообразность такого выбора, учитывающая возможности эффективного использования результатов данной оценки, обусловливает необходимость ограничения состава исходных компонентов. Поэтому для проведения исследования первоначально были выбраны среди экономических и социальных показателей следующие: объем промышленной продукции, объем инвестиций в основной капитал, объем ввода жилых помещений, оборот розничной торговли, доходы населения, расходы населения, объем экспорта, импорта, среднемесячный курс доллара США.
Для дальнейшей работы выбранные показатели были обозначены следующим образом: А — активы банковской системы Иркутской области, млн р.; ОРР — объем промышленного производства, млн р.; I — инвестиции в основной капитал, млн р.; TR — оборот розничной торговли, млн р.; 1Ы — доходы населения, млн р.; СЕ — расходы населения, млн р.; Ех — экспорт, млн р.; 1т — импорт, млн р.; 1РР — сводный индекс потребительских цен, %; 5 — объем ввода жилых помещений, тыс. м2; D — среднемесячный курс доллара США, р.
© Л.Н. Ежова, Н.П. Шерстянкина, В.И. Соколова, 2006
ФИНАНСОВАЯ, НАЛОГОВАЯ И ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНАЯ ПОЛИТИКА
Измерение степени взаимосвязи между показателями социально-экономического развития Иркутской области и активами региональной банковской системы осуществлялось с помощью корреляционного анализа. Данный анализ (табл.) позволил сделать следующие выводы: для объема инвестиций в основной капитал, объема ввода жилых помещений и экспорта не прослеживается тесной связи с величиной активов кредитных организаций, действующих на территории Иркутской области (коэффициент корреляции г > 0,5). Значение коэффициентов корреляции между
показателями социально-экономического развития Иркутской области и совокупными активами кредитных организаций,
работающих на территории региона
ОРР I 5 TR N СЕ Ех 1т О 1РР
А 0,84 0,44 0,27 0,92 0,84 0,92 0,02 0,51 -0,63 -0,39
Слабая взаимосвязь экспорта с банковскими активами, возможно, вызвана тем, что основу в его товарной структуре составляют черные и цветные металлы, древесина и изделия из нее. Крупнейшие предприятия цветной металлургии Иркутской области входят в холдинговые компании «Сибирско-Уральский алюминий» и «Русский алюминий», крупнейшие предприятие лесной и деревообрабатывающей отрасли входят в структуру компаний «Илим Палп» и «Континеталь менеджмент». Реализация продукции холдинговых компаний осуществляется централизованно через структуры, зарегистрированные на территории других регионов. В связи с этим официальные данные не точно отражают реальную динамику показателя экспорта товаров, производимых на территории Иркутской области.
Слабая связь объема инвестиций в основной капитал и активов коммерческих банков также объяснима: по данным Банка России в структуре инвестиции в основной капитал по источникам финансирования в Российской Федерации доля кредитов банков в финансировании инвестиций в 2004 г. составила 7,3% (6,4% в 2003 г.), что является одним из самых больших значений за весь период наблюдения. По итогам работы за 2004 г. финансирование инвестиций в основной капитал на 46,8% осуществлялось за счет собственных средств юридических лиц1. Тем не менее, исключать данный показатель из исследования считаем нецелесообразным, поскольку одной из задач капитала банков является обеспечение
экономического развития страны, что невозможно без долгосрочного инвестиционного кредитования.
В ходе анализа корреляционной матрицы два социально-экономических показателя были исключены из исследования: объем ввода жилых помещений и экспорт из-за низкой взаимосвязи с активами региональной банковской системы.
Проверка показателей социально-экономического развития Иркутской области, имеющих тесную связь с активами региональной банковской системы, на наличие мультиколлинеарности показала наличие тесной зависимости между ними, что делало их одновременное включение в модель нецелесообразным, так как они в какой-то мере дублируют друг друга. Чтобы учесть и исключить появление мультиколлинеарности, нами был выбран один показатель, оказывающий наиболее существенное влияние на активы региональной банковской системы: оборот розничной торговли, так как только он среди выше названных факторов, одновременно отражает и объем промышленного производства (через реализацию промышленных товаров), и потребление в регионе (оборот розничной торговли составляет в среднем половину доходов населения), и ту часть продукции (сырья), которая поступает в регион посредством импорта.
В дальнейшем при построении уравнения по результатам регрессионного анализа были также исключены следующие показатели: индекс потребительских цен 1РР и среднемесячный курс евро. 1РР косвенно учитывается в обороте розничной торговли, а курс евро был заменен среднемесячным курсом доллара, который улучшил качество модели.
В результате анализа данных мы пришли к выводу, что величина активов региональной банковской системы за рассматриваемый период определяется оборотом розничной торговли, объемом инвестиций в основной капитал и среднемесячным курсом доллара. Указанные факторы и были взяты в качестве объясняющих переменных уравнения активов банковской системы Иркутской области:
Л, = 73 588 - 1,5491, + 4,682Тг, - 22240,.
Для оценивания значимости полученного уравнения и его параметров нами были использованы критерии Фишера, Стьюдента и коэффициент детерминации R2. Также
Известия ИГЭА. 2006. № 5 (50)
уравнение было проверено на автокорреляцию в остатках по критерию Дарбина-Уот-сона. Исследование показало, что факторы, включенные в уравнение, обеспечили 92,8% влияния всей их совокупности, полученное уравнение в целом пригодно для прогнози-
рования, все коэффициенты статистически значимы, автокорреляция в остатках отсутствует.
Таким образом, полученное уравнение регрессии достаточно хорошо согласуется с исходными данными (рис.).
. 70 000
I 60 000
50 000 40 000 30 000 20 000 10 000 0
1 3 5 7 9 11 13 15 17 19 21 23 25 27 29 31 33 35
Месяцы
—♦—Предсказанная величина активов —■—Реальная величина активов
Предсказанные и реальные объемы активов банковской системы Иркутской области за период с января 2003 г. по декабрь 2005 года
Проведенное исследование показало в целом высокую степень подобия ряда, построенного на основе полученного уравнения, с реальным объемом активов региональной банковской системы. Небольшие отклонения в предсказанных и фактических значениях связаны с обстоятельствами случайного ха-
рактера, которые сложно учесть в рамках эконометрической модели.
Примечание
1 Социально-экономическое положение России в 1 кв. 2005 г. // Вестник Банка России. 2005. 16 июня. № 30.
Известия ИГЭА. 2006. № 5 (50)
