CC BY
16
КРИЗИС И СТРАНЫ БРИК: ИТОГИ ПЕРВОГО ПОЛУГОДИЯ 2009 г. В ЗЕРКАЛЕ СТАТИСТИКИ
А. Н. ПОРУНОВ, кандидат экономических наук, доцент кафедры общеэкономических дисциплин Самарского государственного технического университета
Мировой финансовый кризис продолжает «сжимать» реальную экономику только в России, в меньшей степени в Бразилии и, пожалуй, ряд ориентированных на экспорт отраслей Индии. Пик безработицы, опять же за исключением России, в этих странах пройден.
Снижение потребления в США и Европе привело к переполнению рынков стран БРИК (за исключением России).
Расходы домохозяйств БРИК явно недостаточны, чтобы компенсировать спад в США и Европе и сохранить темпы роста мировой экономики хотя бы на уровне 0,3 — 0,5% вгод. Их покупательная способность по-прежнему значительно слабее по сравнению с богатыми странами — такими, как США и Япония. Дело в том, что, несмотря на бурное экономическое развитие этих стран в предшествующие годы, население в них в значительной степени по-прежнему остается бедным, что отражается на структуре и масштабах рынка потребления. Слои же с высоким уровнем доходов достаточно быстро исчерпали емкость рынка. Однако к концу первого полугодия 2009 г. экономическая ситуация в большинстве стран БРИК улучшилась.
Ключевые слова: национальная экономика, бюджет, фондовый рынок, потребительский рынок, темпы промышленного производства, безработица
Бюджет1
В первой половине 2009 г. экономическая ситуация в России характеризовалась стабильным снижением ВВП в среднем на 7,2 — 7,5 % в месяц. По оценке Министерства финансов РФ доходы федерального бюджета за январь — июнь составили 3 168 млрд руб., расходы — 3921 млрд руб., а дефицит бюджета — 753,6 млр друб [1], хотя согласно проекту скоординированного бюд-
1 В марте 2009 г. страны БРИК сделали более прозрачной национальную экономическую статистику, в том числе статистику бюджета.
жета по итогам 2009 г. предполагается дефицит в объеме 7,4%-8% ВВП, или около 87,4-88,5 млрд долл. США. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года падение доходов бюджета составило 49,4%, а расходов — 10% (рис. 1). Кризис весьма заметно сказался на снижении поступлений налогов и платежей от важнейших администраторов доходов — налоговой и таможенной служб России. За шесть месяцев прошлого года эти службы обеспечили почти 53 % годовых поступлений, а за январь — июнь 2009г. — не больше 44 % от прогнозируемых годовых доходов федерального бюджета России [2].
По сравнению с началом года экономическая и финансовая ситуация в Бразилии выглядит много лучше, по итогам января — июня 2008 — 2009 финансового года (ФГ) профицит бюджета (рис. 2) превысил 14,9 млрд долл, что составляет 1,4% от ВВП [3]. Инфляция замедлилась до уровня в 4,5 %. Положительные сдвиги в экономике явились результатом действий правительства по наращиванию инвестиций в общественную инфраструктуру и строительство жилья, проведения политики увеличения кредитных линий и сокращения налогов, стимулирования потребительского кредита. Первичный профицит бюджета по итогам текущего года ожидается на уровне не менее 2,5 %. В данной ситуации уже нет сомнений в том, что Бразилия достойно справится с ролью «пристяжной лошади» в четверке БРИК (Бразилия, Россия, Индия, Китай).
Итоги выполнения нового бюджета Индии на 2009 — 2010гг. в первом квартале (апрель — июнь) — профицит в размере 0,93 млрд долл. (рис. 3) За первые три месяца нового финансового года третья по величине экономика Азии увеличилась в объеме почти на 6% при плане 6,7%.
Дефицит
51,2
Расходы
Доходы
[111,7 ■ 116,8
190,3
168,0
-50,0
0,0
50,0
100,0
150,0
200,0
□ январь-июнь 2008 г.и январь-июнь 2009 г.
Рис. 1. Итоги выполнения государственного бюджета России, млрддолл. США
В декабре прошлого года правительство выделило экономике стабилизационный пакет в 8 млрддолл. Объемы экспорта в Индии сократились впервые за почти 15 лет, так что центральный банк понизил учетные ставки и позволил правительству одолжить еще 6 млрддолл. Сегодня экономика страны показывает первые признаки выздоровления национальной промышленности и возвращения на индийский рынок иностранных инвесторов. Тем не менее темп роста в 5,5 — 6 % явно недостаточен для того, чтобы существенным образом повысить занятость быстро растущего населения. В докризисные времена индийская экономика демонстрировала рост ВВП более 9 %[4].
Профицит
Расходы
Доходы
18,6
1 33,3
142,9
133,2
161,5
1 203,5
По итогам первого полугодия 2009 г. Китай находится в более выгодной экономической ситуации по сравнению с Бразилией и Индией. Улучшение ситуации во втором квартале связано с масштабными стимуляционными мерами по поддержке национальной экономики и рекордными объемами кредитования. Темпы экономического роста в Китае по итогам первого полугодия 2009 г. достигли 7,9%.
Однако дефицит государственного бюджета Китая за этот период составил 49,12 млрддолл. (рис. 4), что составляет 2,1 % от ВВП [5]. Однако к концу 2009 г., по прогнозам, дефицит составит не менее 140 млрд долл., т. е. в 9 раз больше уровня 2008 г. [6]. Подобная ситуация вызвана снижающимися доходами казны и необходимостью увеличить расходы в условиях экономического кризиса. Между тем Китай располагает почти 2 трлн долл. международных резервов, часть из которых аккумулирована в государственном инвестиционном фонде, поэтому существенная часть дефицита может быть покрыта из этих средств. Общая величина расходов на 2009г. составит почти 1584 млрд долл., что на 21 % больше, чем в 2008 г. Доходы же вырастут только на 8 % и составят почти 1445 млрд долл. [7]. В конце 2008 г. Китай принял грандиозную программу стимулирования экономики, на эти цели планируется выделить около 585 млрддолл., безусловно, это усиливает давление на бюджет.
0,0
50,0
100,0
150,0
200,0
250,0
□ январь-июнь 2007/08 ФГ □ январь-июнь 2008/09 ФГ
Рис. 2. Итоги выполнения государственного бюджета Бразилии, млрд долл. США
0,9
Профицит
Расходы
Доходы
-2,6
□ 52,8 Х52,0
49,4
Ц53,7
-10,0 0,0 10,0 20,0 30,0 40,0 50,0
□ апрель-июнь 2008/09 ФГ □ апрель-июнь 2009/10 ФГ
Рис. 3. Итоги выполнения государственного бюджета Индии, млрд долл. США
60,0
Темпы развития промышленного производства
В России индекс промышленного производства в среднем в январе — июне 2009г. по сравнению с январем — июнем 2008г. составил 85,2% (рис. 5), в июне 2009г. по сравнению с июнем 2008г. — 88% [8]. В добывающих отраслях наиболее значительно сократилась добыча угля (15,1 %) и природного газа (21,3 %). В черной металлургии выпуск проката сократился на23,1 %, производство минеральных удобрений снизилось на 22,4% [9]. В отраслях обрабатывающих произ-
Профицит 1
Расходы
Доходы
- 100,0
49,0
-7,8
545,6
444,3
] 496,6
0,0
100,0
200,0
300,0
400,0
500,0
600,0
□ январь-июнь 2008 г. □ январь-июнь 2009 г.
Рис. 4.Итоги выполнения государственного бюджета Китая млрддолл. США
Россия
Бразилия
Индия
Китай
87,9
] 89,8
98,6
107,8
0
20
40
60
80
Рис. 5. Индекс промышленного производства в странах БРИК в июне 2009 г. по сравнению с тем же периодом 2008 г., %
водств падение, по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, в среднем составило 20,5 %. Безрадостно выглядит ситуация в машиностроительной отрасли. В сравнении с аналогичным периодом прошлого года здесь наблюдается существенное снижение выпуска машин и оборудования — на 23,2 % [10]. Однако понижение курса рубля создало некоторый потенциал конкурентоспособности для предприятий легкой промышленности, поэтому за январь — июнь 2009 г. наблюдался небольшой рост выпуска (до 2%) по отдельным ее товарным компонентам (производство тканей и трикотажа) к январю — июню 2008 г. Доля убыточных предприятий в обрабатывающих отраслях промышленности в общем количестве предприятий в январе — июне 2009 г. составила почти 40% (в январе — мае 2009 г. — 41,1 %), сумма убытков выросла в 4,1 раза по отношению к январю — июню 2008 г.
В целом можно констатировать, что к июню 2009 г. падение промышленного производства заметно замедлилось, но все же оставалось очень существенным. Между тем в отдельных отраслях российской экономики наметилась тенденция роста производства. В значительной степени это обусловлено активными инфраструктурными
проектами Китая, которые оживили, в первую очередь металлургию и добычу неэнергетических полезных ископаемых в России. Как бы то ни было, этот факт свидетельствует об определенной стабилизации в реальном секторе экономики страны.
Промышленное производство в Бразилии в июне 2009 г. выросло на 2,2%. Однако в целом за январь — июнь 2008 — 2009 ФГ, по сравнению с соответствующем периодом 2007 — 2008 ФГ, отмечается спад промышленного производства на 10,8% [11]. Тем не менее уже с февраля 2009 г. наблюдается рост, со среднемесячным темпом 1,3%. Основным фактором роста промышленного производства стало оживление спроса на рынке автомобилей2 и, как следствие, положительные сдвиги в автомобильном секторе. В поотраслевом разрезе ситуация не столь оптимистична. Из-за негативного влияния нынешней конъюнктуры дела хуже всего идут в горнодобывающей отрасли (добыча и обогащение железной руды, других металлов и минералов), а также в таких отраслях, как авиастроение, черная и цветная металлургия, производство промышленного оборудования. В этих отраслях спад производства, в годовом исчислении, варьируется в пределах от 14,2 до 17,5% [12]. Снижение спроса на промышленные товары на внешнем рынке негативно сказалось на объемах экспорта и торговом сальдо и стало одной из наиболее тяжелых проблем для сегодняшней экономики Бразилии.
По сведениям Национального бюро статистики Китая, опубликованным через пресс-службу Государственного Совета 16.07.2009 в январе — июне 2009 г. рост промышленного производства в стране замедлился до 7 %, что на 9,3 % меньше по сравнению с тем же периодом прошлого года. В первом полугодии тяжелая промышленность выросла на 6,6%, в то время как легкая промышленность вы-
100
120
2 Антикризисный план Министерства финансов Бразилии предусматривал снижение до 01.06.2009 года налога на промышленные товары, взимаемого при приобретении новых легковых и грузовых автомобилей. Эта мера была впервые введена в январе 2009 г. и уже успела доказать свою эффективность. В феврале и марте производство и продажа автомобилей даже превысили аналогичные показатели прошлого года. Снижение налога позволило удешевить производство и стимулировать спрос.
росла на 8,2 %. Из 39 крупнейших отраслей промышленности Китая в 36 наблюдался рост производства по сравнению с тем же периодом прошлого года. В пищевой промышленности прибыль предприятий за январь — июнь 2009 г. увеличилась в среднем на 17,1 %, в текстильной индустрии — на 16,6% [13]. В целом статистические сведения вселяют оптимизм по поводу восстановления деловой активности в сфере национальной экономики Китая. Розничные продажи за первое полугодие нынешнего года выросли на 14,4%, и это показывает, что китайские потребители, как и экономика в целом, пребывают в лучшей форме среди четверки стран БРИК.
За апрель — июнь 2009 — 2010 ФГ промышленное производство Индии после продолжительного периода роста, вопреки ожиданиям продолжения этой тенденции, переместилось в область относительного затишья. Согласно данным, приведенным министерством промышленности и торговли индекс объема промышленного производства по сравнению с аналогичны периодом прошлого 2008 - 2009 ФГ составил 98,6 % [14].
И все же 6 из 12 секторов промышленности Индии демонстрировали положительный рост. Прежде всего речь идет о текстильной промышленности, черной и цветной металлургии, машиностроении и производстве горношахтного оборудования, цемента, стекольной промышленности. Наибольшую положительную динамику показали швейная и текстильная промышленность — рост на 7,5%, производство изделий из кожи и ювелирных изделий — на 8,3 %, стекольная промышленность — на 18,7 % [15]. Эти отрасли извлекают пользу до сих пор из протекционистской системы высоких бюрократических барьеров и относительно независимого финансового рынка. Вместе с тем государственные пакеты по стимулированию этих отраслей неадекватны ситуации и, по нашему мнению, не окажут существенного положительного влияния на динамику индустрии.
Самой динамично развивающейся отраслью индийской экономики по прежнему, остается 1Т-и 1ТЕ8 индустрия (производство информационной и коммуникативной техники, разработка 1Т-техно-логий и услуг), темпы ее роста за прошедшее полугодие практически достигли докризисного уровня 2008 г. и ныне составляют более 15 %. Сегодня таких темпов роста не имеет никакая другая отрасль среди экономик стран БРИК.
58
59
37
64
Индия, Sensex 30
Россия, индекс ММВБ
Бразилия, Bovespa Index
Китай, Shanghai Composite Index
10
20
30
40
50
60
70
Рис. 6. Динамика фондового рынка в странах БРИК в январе — июне 2009 г., %
Фондовые рынки
Конец 2008 г. характеризовался исходом иностранного капитала из еще совсем недавно прибыльных национальных отраслей стран БРИК — строительства, банковского бизнеса, обрабатывающей промышленности и уменьшением капитализации компаний на фондовом рынке: бразильских — на 45 %, китайских — на 60 %, российских — на 68 %, индийских —на 55 %. Однако к лету 2009 г. ситуация изменилась. Фондовые рынки Бразилии, Китая показали значительный рост [16].
За январь — июнь общий объем торгов на Московской межбанковской валютной бирже составил 16,83 трлн руб., включая 13,39трлнруб. поакциям и 3,44 трлн руб. по облигациям. Это составляет 62 % от показателей аналогичного периода прошлого года, но результаты торгов в июне 2009 г. показали, что фондовый рынок демонстрирует позитивные сигналы — повышение активности инвесторов и рост капитализации ведущих российских эмитентов. Индекс ММВБ, включающий 30 акций ведущих российских эмитентов, представляющих основные секторы российской экономики, с начала года (на 30.06.2009) поднялся на 59 % до 971,55 пункта (рис. 6) благодаря прекращению девальвации рубля, а также положительной ценовой динамике в нефтяном секторе на мировом рынке.
В свою очередь бразильский индекс Bovespa за тотже период поднялся на 37,3 %. Гораздо больших результатов добился китайский индекс Shanghai Composite, поднявшийся за первое полугодие 2009 г. почти на 64%, в июне он достиг уровня 3106,59 пунктов, максимального значения за 2009 г. И все же текущий уровень далек от исторически максимальных значений в районе 6000 пунктов в 2008 г. Положительное значение Shanghai Composite Index в большей степени обеспечили акции энергетичес-
Бразилия Ч 7,1
Индия 1 2,2 | 20,8
-
Китай 11,0 I 76,8
Россия TJ 6,4
20
40
60
100
□ Официальноя численность безработных □ Общая численность безработных
Рис. 7. Общая и официально зарегистрированная численность безработных в странах БРИК в январе — июне 2009 г., млн чел.
ких и нефтяных компаний на ожидании восстановления спроса. Индийский Sensex 30 с начала года поднялся на58,4%.
Между тем за этот же период фондовые индексы в индустриально развитых странах продемонстрировали гораздо скромный рост: американский индекс Dow Jones с начала года вырос на 6,4%, японский Nikkei 225 поднялся на 13,8 %, почти так же, как и германский DAX Index —14% [17].
Безработица
По оценке Росстата, в январе — июне 2009 г. число занятых в экономике повысилось на 6,8 млн чел. и на конец июня равнялось 76,1 млн чел. В течение всего первого полугодия отчетливо проявляется негативное влияние кризиса на российский рынок труда. Численность безработных в июне 2009 г. возросло по сравнению с январем на 0,2 млн чел. и составило 6,3 млн чел. (рис. 7), или 8,3% экономически активного населения. В годовом исчислении общее число безработных возросло на 1,3 млн чел. Количество официально зарегистрированных безработных за 6 мес. текущего года увеличилось на 256 тыс. чел. и составило 2,1 млн чел., или 2,3% экономически активного населения [19]. По нашим расчетам, в июне 2009 г. коэффициент напряженности (число незанятых граждан, зарегистрированных в госучреждениях службы занятости, в расчете на одну вакансию) для российского рынка труда, по сравнению с соответствующим месяцем 2008 г., увеличился с 1,6 до 2,7, а для негосударственных — с2,Здо4,9.По факту, как растет безработица в России, видно, что она уже сейчас существенно опережает те темпы роста, которые были в перестроечные 1990-егг. и к осени 2009 г., учитывая сезонный фактор и назревающий кризис отечественного автопрома,
общее число безработных вполне может превысить цифру в 8 млн чел. Это означает, что незанятыми будут около 12% трудоспособного населения, т.е. без работы останется каждый десятый. Предложенные правительством меры по борьбе с безработицей, на реализацию которых выделено более миллионадол-ларов, покамалоэффективны.
В Китае официальная статистика ведется только по так называемой «городской» безработице, хотя отдельные министерства предоставляют информацию о неофициальной безработице, например, министерство сельского хозяйства сообщает о «ищущих работу в деревнях» Китая. В городах Китая официальный уровень безработицы за январь — июнь 2009 г. увеличился несущественно — с 4,2 до 4,3 %, в абсолютном выражении увеличение числа городских безработных за этот период составило 3,5 млн чел. Общий уровень безработицы вырос до 9,8 %, что составляет более 11 млн чел. («городские безработные»), В сельской местности численность безработных в первом квартале 2009г. увеличилась на 23 млн чел. и на 3,7 млн чел. во втором [20]. В значительной степени сокращению подверглись рабочие места, занятые так называемыми «отходниками» — крестьянами, приехавшими в города на заработки. Сокращения столь масштабны, что привели к многочисленным выступлениям протеста в 12 из 23 провинций страны. Только за рассматриваемый период количество рабочих мест в промышленности Китая снизилось почти на 440 тыс., в строительстве — на 275 тыс., а в сфере услуг — на 1580 тыс. [21]. Кризис сильнее всего ударил по предприятиям, ориентированным на экспорт, а таких в Китае большинство. Поскольку многие страны «опустили шлагбаум» в виде высоких таможенных пошлин перед китайским ширпотребом, то объемы производства экспортной продукции резко пошли на убыль3 и, как следствие, отпала потребность в миллионах рабочих рук. Тем не менее, по заявлению министра людских ресурсов и социальной защиты КНР, сегодня уже можно говорить о некотором улучшении ситуации в сфере занятости. С марта этого года прекратилось падение, и наблюдается некоторый рост коэффициента занятости
3 По данным государственного таможенного управления
Китая, объем внешней торговли КНР падает восьмой месяц подряд из-за глобального финансового кризиса. Всего за первое полугодие 2009 г. объем китайского экспорта уменьшился на 25,8 %, составив 506 млрддолл., импорта — на 29 %, или 417,3 млрддолл. [33].
в китаиских городах и поселках городского типа, число вновь созданных рабочих мест увеличилось на 690 и 930тыс. соответственно [22].
Официальный уровень безработицы4 в Индии на конец июня, по сравнению с началом 2009 г., практически не изменился и составил 3,8 %, или 2,2 млн чел. [23]. Эти сведения отражают безработицу в организованном секторе экономики, который включает только 10 % рабочей силы страны. Общий уровень безработицы к концу полугодия достиг 8,3 %, или 20,8 млн чел. [24]. Распределение потерь рабочих мест за этот период по основным секторам экономики Индии выглядело следующим образом: текстильная и швейная промышленность — 210тыс., химия и нефтехимия — 180тыс., строительство — 130тыс. Индийские экспортеры потеряли около 1,2 млн рабочих мест. Вместе с тем безработица практически не коснулась таких сфер как 1Т-услуги и сектор FMCG т. е. производство и реализация так называемых «предметов упакованного ширпотреба». Здесь отмечался даже некоторый рост численности занятых. За январь — июнь 2009 г. доля занятых в общем объеме населения страны в Индии снизилась с 50,5% в конце 2008г. до 48,4% [25]. Это самый низкий показатель занятости населения из всех стран БРИК. В сельских районах Индии, где живут 70 % населения страны, очень высока скрытая безработица, на сегодняшний день излишки трудовых ресурсов могут превышать 150 млн чел.
Уровень общей безработицы в Бразилии за январь — июнь 2009 г., по данным бразильского Института географии и статистики (IBGE), снизился с 8,2% в январе, до 7,5 % в июне. Численность официально зарегистрированных безработных уменьшилась с 1,9 млн чел. до 1,7 млн чел. С января по июнь число рабочих мест в экономике выросло на 192 тыс. Общая численность безработных составила 7,1 млн чел. [26]. Как сообщает Министерство труда и занятости Бразилии, экономика страны недосчиталась 557тыс. рабочих мест, из них в машиностроении и металлообработке — 145тыс., горнорудной промышленности и металлургии — 172тыс., химической промышленности — 52тыс., в агропромышленном секторе — 184тыс. Тем не менее в ряде отраслей наблюдается положительная динамика в изменении численности занятых и их
увеличение: в автомобилестроении — на 12,7%, в целлюлозно-бумажной промышленности — на 0,5%, в производстве транспортного оборудования — на 3,4% [27].
Потребительский рынок
В январе — июне 2009 г. в странах БРИК, за исключением России, цены на национальных потребительских рынках практически оставались стабильными или снижались. Так, поданным Национального бюро статистики КНР, за январь — июнь 2009г. индекс потребительских цен5 составил 98,4 % (рис. 8). Причем цены на мясо, птицу и переработанную продукцию сократились на 8,8%, на свинину— на 18%, на свежие овощи, масла и жиры, свежие фрукты и яйца цены сократились на 10,3, 18,3,6,4и3,2% соответственно. В то же время цены на зерно, напитки, специи повысились на 3,1, 3,3 и 4,2 % соответственно. Промышленная продукция за этот же период подешевела в среднем на 9,6 % [28].
Потребительские цены в Индии в январе-июне 2009г. повысились на 0,05 % по сравнению с соответствующим периодом 2008 г. В частности, цены на продукты питания, напитки, табачные изделия повысились на 0,04 %, на ткани и постельное белье и обувь — на 0,02% [29]. Резкое торможение инфляции в Индии началось осенью 2008 г. на фоне мирового экономического кризиса, тогда как еще летом прошлого года темпы роста цен «били рекорды» и «перешагивали» за 12 %. В мае — июне 2009 г. в Индии, впервые за последние 30 лет, наблюдалась дефляция, по итогам первого полугодия 2009 г. индекс потребительских цен составил 99,4 %.
Китай Индия Бразилия Россия
~| 98,4
107,9
~| 99,3
106,7
Т102,6 J 102,9
1107,4 1108,7
90 95 100
□ январь-июнь 2008 г.
105
110
□ январь-июнь 2009 г.
4 В индийской статистике трудовых ресурсов нет четкого, однозначного определения статуса занятого и безработного, вместо этих понятий используются расплывчатые, на наш взгляд, категории типа: «как правило, постоянно занятый» («as a rule, the status» (constant employment)), «еженедельно занятый» («the current status a weeklyjournal» (weekly employment)), «периодически занятый» («the current status in day» (daily work)).
Рис. 8. Индекс потребительских цен в странах БРИК заянварь — июнь 2008 и 2009 гг., в % кначалугода
5 Здесь и далее по странам БРИК представлены гармонизированные индексы потребительских цен, исчисленные по единой методологии в соответствии со стандартами Европейской статистической системы.
На продовольственном рынке Бразилии с весны 2009 г. ценовое затишье. Индекс потребительских цен за январь — июнь 2009 г. составил 102,6 % против 102,9% за аналогичный период прошлого года. Наибольшее возмущение в значение индекса внесло февральское повышение на 0,56% цен на продукты, составляющие базовую корзину: мясо — на 0,23%, рис — на 0,58%, фасоль — на 0,44%, молоко — на 0,35 % и хлеб — на 0,22% [30]. Во все последующие месяцы, вплоть до июля 2009 г., цены на абсолютное большинство продуктов повышались в среднем на 0,3 — 0,5 %. Причинами роста цен стали климатические проблемы и подорожавшие в конце 2008 г. удобрения.
В первой половине июля Росстат опубликовал данные, согласно которым по темпам роста инфляции и расходам на конечное потребление в первом полугодии наша страна лидирует с большим отрывом от стран БРИК. Цены производителей промышленной продукции в России за январь — июнь повысились на 10 %. Индекс потребительских цен с начала 2009г. составил 107,4%, в 2008г. за этот же период — 108,7% [31]. По итогам первого полугодия 2009 г. только в России наблюдается самый устойчивый рост потребительских цен среди стран БРИК, причем цены на продовольственном рынке России растут быстрее в 4 раза, чем в Бразилии и в 12 раз, чем в Китае и Индии.
Автомобилный рынок каклакмусовая бумажка спроса
В январе — июне 2009 г. на автомобильном рынке стран БРИК, за исключением России, падение продаж не наблюдалось (рис. 9). В России же продолжалось падение спроса на легковые бюджетные автомобили, в январе — июне 2009 г. спрос сократился на 49 % по сравнению с аналогичным периодом прошлого года [32]. В июне услугами автокредитования воспользовались лишь 2% покупателей новых автомобилей. В Китае, Индии, Бразилии, где реализуются меры стимулирования спроса, наблюдается рост продаж легковых автомобилей. Государственный банк Индии в рамках программы поддержки автопрома снизил процентные ставки по кредитам на покупку автомобилей сначала до 10%, а затем до 7,5%. Это привело к увеличению объема продаж по сравнению с аналогичным периодом прошлого года на 21 %. В Китае налог на покупку малолитражных легковых
автомобилей был снижен в 2 раза, с 10 до 5 %, что также положительно сказалось на росте продаж (возрос до 25 %). В Китае в июне продажи выросли на 30 %, в Бразилии — на 17 %, в Индии — на 13,5 %, в России же продажи машин упали на56 %.
Большинство аналитиков сходятся во мнении, что опыт стимулирования автомобильной отрасли может рассматриваться как один из наиболее эффективных путей вывода из кризиса экономик стран БРИК, «... главное — создать условия, при которых покупка автомобиля будет привлекательна и осуществима даже в условиях кризиса». К великому сожалению, все это пока не относится к российскому автомобильному рынку, продемонстрировавшему в 2009 г. рекордное падение продаж. Одной из причин происходящего стали неэффективные меры по поддержанию отрасли. Вместо непосредственного стимулирования продаж акцент был сделан на вливании колоссальных средств в безнадежно «больной» «АвтоВАЗ» и установлении высоких таможенных барьеров на ввоз иномарок.
Бессистемными оказались и действия по субсидированию кредитной ставки на покупку автомобилей российского производства. Первая ошибка заключалась в ставке на покупку автомобиля в кредит Покупка в кредит предполагает наличие ясных экономических перспектив заемщика. В современных российских условиях это практически невозможно. По этой причине меры по субсидированию автомобильных кредитов так и не принесли ожидаемого результата. Вторым сомнительным шагом стало увеличение субсидированного кредита. В список льготных попали более дорогие машины, собираемые в России; тем самым правительство не оставило шансов «АвтоВАЗу», продукция которого перестает представлять интерес для покупателя ввиду повышения доступности более качественных и современных иномарок отечественной сборки» [34].
49,£
Россия
Бразилия
Индия
Китай
] 17,7
-60,0
50,0 - 40,0
- 30,0
- 20,0
- 10,0
0,0
10,0
20,0
30,0
Рис. 9. Динамика продаж автомобилей в странах БРИК в январе — июне 2009 г. по сравнению с тем же периодом 2008 г., %
Итоги
Итоги первого полугодия 2009 г. показывают, что расходы домохозяйств БРИК явно недостаточны, чтобы компенсировать спад в США и Европе и сохранить темпы роста мировой экономики хотя бы на уровне 0,3 — 0,5 % в год. Их покупательная способность по-прежнему значительно слабее по сравнению с богатыми странами — такими, как США и Япония. Дело в том, что, несмотря на бурное экономическое развитие этих стран, население в них в значительной степени по-прежнему остается бедным, и за чертой бедности находится примерно треть населения, что отражается на структуре и масштабах рынка потребления. И к данному моменту ситуация не улучшилась. В то же время слои населения с высоким уровнем доходов достаточно быстро исчерпали емкость рынка.
Экономика стран БРИК обладает несколько большей устойчивостью, чем экономики Запада по отношению к внешним факторам воздействия в силу специфической, доминантной роли государства в этих странах. И все же кризис повлиял не лучшим образом на темпы роста экономик стран БРИК. Снижение потребления в США и Европе привело к переполнению рынков стран БРИК (за исключением России).
В Бразилии сегодня экономическая ситуация на удивление стабильна. Причины этого кроются в высокой бюджетной дисциплине, относительно низкой инфляции, активных и действенных правительственных мерах по стимулированию внутреннего спроса.
Китай, Бразилия и Индия находятся в более выгодной позиции для преодоления кризиса, чем Россия. В общем и целом, более эффективный контроль над инфляцией, большая диверсифици-рованность национальных экономик, рост производительности, «щедрые» социальные программы и политическая стабильность дали этим странам больше пространства для маневров, в то время как в России макроэкономическая среда за первое полугодие 2009 г. в целом ухудшилась.
Мировой финансовый кризис продолжает «сжимать» реальную экономику только в России, в меньшей степени в Бразилии и, пожалуй, ряд ориентированных на экспорт отраслей Индии. Пик безработицы, опять же за исключением России, в этих странах пройден.
Список литературы
1. Оценка исполнения федерального бюджета за январь — июнь 2009 г.: пресс-релиз / Минфин
России. URL:http://www. minfin. ru/ru/press/press_ releases/index. php?id4=6207.
2. В фокусе: макроэкономические тенденции. URL:http://www. icss. ас. ra/userfiles/file/public_ pdf945.pdf.
3. Press bulletin. About performance of the federal budget of Brazil in January-June, 2008/2009. The report of the Brazilian Institute of geography and statistics (IBGE). BrasHlia, 12July2009.Table41. P. 16.
4. «Monthly statistical review» Management of statistics Central statistical Departments. Ministry of planning. Delhi, 16 July, 2009. P. 123.
5. Press bulletin. Ministry of Finance People's Republic of China. Performance of the Allied Budget 2008/2009 in January-June, 2009, 23 July 2009. URL: http://www. mof. gov. cn/mof/.
6. National Bureau of Statistics of China, China Statistical Monthly journal, the Message concerning performance 2009 plans concerning national economic and social development in January-June 2009, Statistics Press, Beijing, 5 July 2009, Table 8 — 2.P. 35.
7. National Bureau of Statistics of China, China Statistical Monthly journal, the Message concerning performance 2009 plans concerning national economic and social development in January-June 2009, Statistics Press, Beijing, 5 July 2009, Table 11—4P. 56/.
8. Промышленное производство в январе — июне 2009 г. / Федеральная служба государственной статистики. URL:http://www. gks. ru/bgd/free/B04_ 03/IssWWW. exe/Stg/d02/130.htm.
9. Информация о социально-экономическом положении России — 2009г., январь — июнь. /Федеральная служба государственной статистики. Индекс промышленного производства. URL: http://www. gks. ru/bgd/free/B09_00/IssWWW. exe/Stg/d02/l-0.htm.
10. Информация о социально-экономическом положении России — 2009 г., январь — июнь. / Федеральная служба государственной статистики. Обрабатывающие производства. Индексы производства по основным видам обрабатывающих производств. URL:http://www. gks. ru/bgd/free/ B09_00/IssWWW. exe/Stg/d02/2-l-2.htm
11. Press bulletin. Federal Industrial production of Brazil in January-June, 2008/2009. The message of the Brazilian Institute of geography and statistics (IBGE). BrasHlia, 14 July 2009. Table 48. P. 21.
12. Press bulletin. Federal Industrial production of Brazil in January-June, 2008/2009. The message of the Brazilian Institute of geography and statistics (IBGE). BrasHlia, 14 July 2009. Table 52. P. 23.
13. Press bulletin «About measures on counteraction to global financial crisis». Whether the report of minister
of the industry and information of Peoples Republic of China Li Ichgun. Forum «Development of China». Pekin, 23 July, 2009. P. 12.
14. «Monthly statistical review». Management of statistics of the Central statistical department. Ministry of planning. Delhi, July2009. P. 83.
15. «Monthly statistical review». Management of statistics of the Central statistical department. Ministry of planning. Delhi, July2009. P. 85.
16. Индексы фондового рынка развивающихся стран / Аналитическое агентство «Мономах». URL: http://data. investfunds. ru/analitics/4922/comments_ 2009_07_21_4922.pdf.
17. Asian Stocks Rise on Japan, China Policy Optimism; Canon Gains. URL:http://www. bloomberg. com/apps/news?pid=newsarchive&sid=a8tLDxhbTNJk.
18. Business & Financial Markets. URL:http:// www. bfmgazeta. ru/articles/index/id/341.html.
19. Информация о социально-экономическом положении России — 2009 г., январь — июнь / Федеральная служба государственной статистики. Занятость и безработица. URL: http://www. gks. ru/bgd/free/B09_00/Main. htm.
20. Ministry of Human Resources and Social Security of the People's Republic of China. URL: http://www. mohrss. gov. cn/mohrss/Desktop. aspx?PATH=rsbww/sy.
21. Whether the press bulletin «About measures on counteraction to global financial crisis» the Report of minister of the industry and information of Peoples Republic of China Li Ichgun. A Forum «Development of China». Pekin, 23 July2009. P. 12.
22. Newspaper «China Daily» 82 (254), 21 July, 2009.
23. Labour Bureau. Government of India Report on Effect of Economic Slowdown on Employment In India, January — June 2009. (Trends). URL:http:// labourbureau. nic. in/reports.
24. Labour Bureau. Government of India Report on Effect of Economic Slowdown on Employment In India, January — June 2009. Table 2.1. P. 7. URL: http://labourbureau. nic. in/reports.
25. Labour Bureau. Government of India Report on Effect of Economic Slowdown on Employment In India, January — June 2009. Table 2.2. P. 10. URL: http://labourbureau. nic. in/reports.
26. Brazilian Institute of geography and statistics (IBGE). Social Communication, 23 July 2009. P. 11. URL: http://www. ibge. gov. br/english/presidencia/noticias.
27. Ministries of Labor or Employment Brazil. Federal labour market and employment/ June 2009. URL:http://www. mte. gov. br/.
28. National Bureau of Statistics of China. Press release. A consumer price index, January-June, 2009. Pekin, 15 July 2009. P. 18.
29. Release of linked CPI (UNME) for January-June, 2009. No. M-12011/2/2005-PCL Government of India Ministry of Statistics & Programme implementation Central Statistical Organization. URL: http://mospi. nie. in/mospi_cpi. htm.
30. Brazilian Institute of geography and statistics (IBGE). Brazilian National Consumer Price Index (IPCA). January 29 — June 27, 2009 (reference). URL: http://www. ibge. gov. br/english/estatistica/indicadores/ precos/inpc_ipca/ipca-inpc_200902_l.shtm.
31. Информация о социально-экономическом положении России — 2009 г. / Федеральная служба государственной статистики. Потребительские цены, январь — июнь 2009 г. URL:http://www. gks. ru/bgd/free/B09_00/IssWWW. exe/Stg/d02/4-l.htm.
32. Основные тенденции социально-экономического развития в январе — июне 2009 г. / Министерство экономического развития РФ. URL: http://www. budgetrf. ru/Publications/mert_new/2009/ mert_new200902261227/mert_new200902261227_ p_001.htmhttp://www. budgetrf. ru/Publications/ mert_new/2009.
33. UGL Corporation China. Get Business Right in China. URL:http://www. uglc. ru/china-export-import/customs. htm.
34. Прохорова H. Россия превратится в автомобильные задворки мира// Утро. га. URL:http://www. utro. ru/articles/2009/07/21/826686.shtml.
