CC BY
294
УДК 657.422
УДОСКОНАЛЕННЯ Ф1НАНСОВОГО ПЛАНУВАННЯ НА ЗАЛ1ЗНИЧНОМУ ТРАНСПОРТ
Богомолова Н. I., д.е.н., професор, Кравченко О.О., к.е.н., доцент (ДЕТУТ)
В сmаmmi розглянуто тдходи до визначення поняття «фтансове планування», видiленi недолжи iснуючоi системи фiнансового планування, проведений порiвняльний анализ сутностi фшансового планирования i бюджетування, запропоноваш напрямки удосконалення фiнансового планування на зал1зничному транспортi.
Ключовi слова: фшансове планування, фшансовий план, бюджетування.
Постановка проблеми. Одним з основних напрямшв реал!защ! Стратеги розвитку зал!зничного транспорту на перюд до 2020 року е удосконалення фшансово-економ!чно! д^яльносп зал!зниць 1 забезпечення 11 прозоросп [2].
Удосконалення фшансово-економ!чно! д!яльност! повинно передбачати розробку [9]:
- методики окремого облжу доход!в, витрат 1 фшансових результапв за видами господарсько! д^яльностц
- номенклатури витрат за основною д!яльшстю зал1зничного транспорту, яка визначатиме окремий облж на утримання та експлуатацш шфраструктури, перевезення вантаж1в 1 пасажир1в з видшенням експлуатацшних витрат на пасажирськ перевезення за видами сполучень;
- системи основних показнишв оцшки економ1чно! д^яльносп шдроздшв Укрзал!зницц
- корпоративно! шформацшно! системи управлшня фшансами.
Удосконалення фшансово-економ!чно! д!яльност! Укрзал1зниц1 неможливе без впровадження фшансового планування в повному обсяз1, тобто як оперативного, так 1 стратепчного. Фшансове планування на укра!нських тдприемствах можна розглядати як управлшську проблему, яка достатньо довгий час не реал1зовувалася через як складшсть розробки 1 реал!зацп, так 1 вщсутшсть методологи фшансового планування 1 достатньо простих метод1в його реал1зацп, що е прийнятними в умовах перехщно! економ1ки. Розвиток економ1ки Укра!ни, перехщ ввд декларативно! до реально! самостшносп в управлшш тдприемством 1 галуззю, поява реально! загрози банкрутства призвели до необхщносп планування свое! д!яльност!, у тому числ1 використання фшансового планування.
Анал1з останнгх до^джень i публшацш. Р1зш аспекти фшансового планування 1 прогнозування як галуз1 наукових дослщжень знаходяться в центр! уваги багатьох вичизняних та заруб1жних вчених. Суттевий внесок у розв'язання
© Богомолова Н.1., Кравченкр О.О.
проблем фшансового планування зробили так вичизняш 1 росшсьш вчеш: I. Т. Балабанов [3], I. А Бланк [13], А. Н. Жилкша [7], А. М. Ковальова [10], А. М. Поддерьопн [17] та ш. Значний науковий штерес для осмислення проблем фшанав тдприемств 1 фшансового планування представляють пращ захщних науковщв: Р. Брейл1 [5], Е. Гршолла [6], £. Бр1гхема [19], Р. С. Каплана, С. Майерса, Д. П. Нортона, Дж. К. Хорна [17] та ш.
Метою даног статтi е анал1з сутносп фшансового планування, виявлення проблем його застосування на укра!нських тдприемствах 1 розробка напрямшв удосконалення на зал1зничному транспорт!.
Виклад основного матерiалу. У наукових публжащях юнуе багато шдход1в до визначення сутност1 ф1нансового планування. Так, фшансове планування трактуеться як:
1) комплексна система, яка включае в себе систему плашв у р1зних пер1одах часу, що вир1шують стратег1чн1 1 тактичш задач! п!дприемства, використовуе р!зну вихщну !нформац!ю ! т!сно переплетена з виробничим процесом, закуп!влею сировини ! матер!ал!в, збутом продукц!! (наданням послуг) [7];
2) складний процес, який можна розд!лити на чотири взаемопов'язаш процеси:
- процес анал!зу швестицшних можливостей ! можливостей ф!нансування, якими може розпоряджатися суб'ект п!дприемницько! д!яльностц
- процес прогнозування насл!дк!в поточних ршень для уникнення неоч!куваних ситуацш ! розум!ння зв'язк!в м!ж поточними ! майбутн!ми р!шеннями;
- процес обгрунтування обраного вар!анту з множини можливих р!шень (цей вар!ант ! буде складати основу останньо! редакцп плану);
- процес оц!нки отриманих результат!в у пор!внянн! з метою, встановленою у фшансовому план! [5];
3) науковий процес обгрунтування на певний перюд руху ф!нансових ресурав
Вюник економ1ки транспорту 1 промисловоси № 34, 2011
шдприемства i вiдповiдних фiнансових вiдносин [11];
4) процес систематично! пiдготовки управлiнських ршень, як1 прямо або опосередковано впливають на обсяги фiнансових ресурсiв, погодження джерел формування i напрямiв використання вiдповiдно до виробничих, маркетингових плашв, а також величину показник1в дiяльностi пiдприeмства в плановому перiодi, що забезпечують вирiшення задач найрацiональнiшим способом [16];
5) процес розробки системи фшансових планiв, який складаеться у визначенш фiнансових цiлей, встановлення ступеню вiдповiдностi цих цiлей фiнансового стану шдприемства i формування послiдовностi дш, спрямованих на досягнення поставлених цшей [18];
6) визначення обсягу фшансових ресурав, необхiдних для виробничо-господарсько! дiяльностi пiдприемства, а також джерел його поповнення [14];
7) цшеспрямована дiяльнiсть держави, окремих суб'екпв господарювання по обгрунтуванню ефективносп економiчних i соцiальних рiшень з урахуванням !хнього забезпечення джерелами фшансування, ошгашзацп плануемих витрат i конечних результапв [20];
8) процес забезпечення сталосп орiентацil в отриманнi оптимальних доходiв на самофiнансування виробничо-техшчно! дiяльностi для досягнення внутршньо! збалансованостi i динамiчноl рiвноваги, спрямовано! на забезпечення рентабельносп виробничо! дiяльностi [12];
9) планування всiх доходiв i напрямшв витрачання грошових коштiв пiдприемства для забезпечення його розвитку [9] та ш.
Незважаючи на рiзнi тдходи до визначення сутностi фiнансового планування ва автори сходяться в тому, що фшансове планування е важливим елементом корпоративного планового процесу i мае за мету забезпечення вшповшносп (збалансованостi) мiж iснуючими i доступними джерелами фшансових ресурав i потреби в них, визначення конкретних напрямшв !хнього використання для досягнення очжуваних результапв функцiонування пiдприемства.
Але необхшно зазначити, що проблема застосування фшансового планування на укра1нських пiдприемствах в умовах нестабшьного зовнiшнього середовища залишаеться не вирiшеною через вiдсутнiсть серйозних теоретичних дослiджень методологи стратегiчного планування, неможливють використання вже розроблених методiв i пiдходiв до оперативного i стратегiчного фiнансового планування, отримання адекватних прогнозних значень основних показнишв фiнансово-економiчноl дiяльностi i побудови на !хнш основi реальних планiв.
Рiзнi пiдходи до визначення сутностi фшансового планування призводить до його
певного ототожнювання з процесом бюджетування на шдприемства Таке ототожнювання не е правомiрним, так як бюджетування е складовою частиною процесiв економiчного i фiнансового планування на пiдприемствах i у галузях, якщо !х можна розглядати як едину корпорацiю, як наприклад, залiзничний транспорт Укра!ни. Процес бюджетування в певнш грошово-фшансовш частинi виступае у якостi процесу, що вшображае рiзноманiття фiнансового планування i представляе собою одну з методолопчних форм оргашзаци, проведення i технiчного оформлення процесiв економiчного i фiнансового планування. З iншого боку бюджетування представляе собою систему розрахуншв окремих показнишв до бюджепв. Це мае загальний характер i складае незмiнну основу процесу фiнансового планування, що вшбуваеться на будь-як1й теоретичнш базi i у будь-як1й прийнятш формi. У заключнiй часинi процесу складання фiнансових бюджетiв бюджетування виступае як метод групування сукупностi грошово-фшансових показник1в.
Укрзалiзниця як суб'ект державно! власносп зобов'язана складати i виконувати рiчний фiнансовий план вiдповiдно до наказу Мшстерства економiки та з питань европейсько! iнтеграцi! Укра!ни вш 27.05.2003 р. № 137 [1], зпдно якого була введена нова форма фшансового плану. Процес фшансового планування, прийнятий на укра!нських тдприемствах, у тому числi й на Укрзалiзницi, вiдповiдно до вищезгаданого наказу мае сутт^ недолiки [5, 13]:
• вщсутшсть серйозних теоретичних дослщжень методолог^ стратегiчного планування, що дозволило б зняти невизначенiсть чинник1в зовшшнього середовища, а також схеми !! реалiзацi!, яка мала б практичне значения;
• практична неможливiсть розробки стратепчних фiнансових планiв через високу нестабшьшсть зовнiшнього економiчного середовища. У кра!нах з ринковою економiкою шдприемства складають фiнансовi плани, типовий горизонт якого складае, як правило, 5 рошв;
• зорiентованiсть пiдприемств на оперативному i поточному фiнансовому плануванш, у той час як у кра!нах з ринковою економiкою шдприемства використовують короткострокове фiнансове планування для впевненосп, що !м вистачить для оплати поточних рахуншв, а отримаш i виданi позики е випдними;
• вiдсутнiсть взаемозв'язк1в мiж окремими рiвнями фiнансового планування, проблема узгодження планових рiшень, а також локальних цшей поточного i оперативного планування i стратегiчно! мети функцiонування шдприемства;
• вщсутшсть розробленого законодавства щодо фшансового планування;
Вкник екч>мом1к,и транспорту i промисловостi № 34, 2011
• орiентацiя фшансового планування на прогнозування форм бухгалтерсько! звiтностi. Вiдбуваеться у певнш мiрi пiдмiна сутностi фшансового планування плануванням i прогнозуванням тих результапв дiяльностi, як1 вiдображаються у формах бухгалтерсько! звггносп. Така орiентацiя на форми бухгалтерсько! звiтностi в теоретичному плаш ставить знак рiвняння мiж методологiями облiку i фшансового планування, що е не зовам прaвомiрним;
• нaдмiрнa детaлiзaцiя показнишв фшансових плашв. У кра!нах з ринковою економжою розробники фiнaнсових плашв намагаються розглядати зведенi показники за кожним видом дiяльностi пiдприемствa, зашсть розгляду всiх можливих показник1в;
• при формaлiзaцi! процесiв фiнaнсового планування i упрaвлiння слабо враховуються творч^ iнту!тивнi аспекти формування фiнaнсових ршень.
Мaтерiaльним продуктом фiнaнсового планування е фшансовий план, який мае описувати фшансову стрaтегiю пiдприемствa, прогнозувати !! результати за допомогою прогнозних форм фiнaнсово! звiтностi; формулювати фiнaнсовi цш i критери дiяльностi пiдприемствa i давати обгрунтування обрано! стратеги.
Структура фшансового плану, як розробляють украшсьш пiдприемствa, у тому числi, й Укрзaлiзниця, значно вiдрiзняеться вiд фшансових плашв, що розробляють у кра!нах з ринковою економжою. На наш погляд, це пов'язано з тим, по-перше, що для перехiдно! економiки необхiднi й перехiднi методи як управлшня фiнaнсaми пiдприемств, так й фшансового планування ^ по-друге, побудова фшансових плашв у розвинутих кра!нах базуеться на прогнозування вхiдних i вихiдних грошових потоков, а не окремих показнишв. Так, фшансовий план укра!нських шдприемств мае включати п'ять роздшв [15].
Роздiл 1 «Джерела формування i надходження кошпв», в якому повинш бути вiдобрaженi суми кошпв, як1 будуть сформовaнi (залучеш) пiдприемством у плановому роцi, а також суми кошпв, сформовaнi (залучеш) у попередш перiоди, що використовуватимуться для забезпечення потреб дiяльностi та розвитку шдприемства, а також виконання зобов'язань у планованому рощ.
Роздш 2 «Прирют aктивiв шдприемства», в якому повинш бути вшображеш суми витрат у плановому роцi, пов'язаних iз придбанням та створенням (збшьшенням) aктивiв пiдприемствa.
Роздiл 3 «Повернення залучених кошпв», в якому повинно бути вшображено повернення коштiв, залучених шдприемством з усiх джерел, включаючи кошти, зaлученi у попереднi перюди.
Роздiл 4 «Витрати, пов'язaнi з внесенням обов'язкових платеж1в до бюджету та державних
цшьових фондiв», в якому повинна бути вшображена сума витрат шдприемства на виконання зобов'язань перед бюджетом, включаючи погашення недо!мки минулих перiодiв, вiдстрочено! та реструктуризовано! заборгованосп зi сплати податшв та обов'язкових платеж1в.
Роздiл 5 «Покриття збитк1в минулих перюдiв», в якому повинне бути вшображене спрямування коштiв на покриття збитк1в, яш виникли у пiдприемствa у минулi перiоди.
У кра!нах з ринковою економжою фiнaнсовий план мае шшу структуру i повинен [5]:
1) включати прогнозш форми балансу, звиу про прибутки i збитки, звиу про джерела i використання грошових кошпв, так як цi форми звпносп вiдобрaжaють фiнaнсовi цiлi компани;
2) показувати обсяги кaпiтaловклaдень з розбивкою по кaтегорiям, по шдроздшам або видам дiяльностi i даеться обгрунтування обсяпв цих iнвестицiй. При цьому при розробщ фiнaнсового плану швестицшш проекти не розглядаються як окремi незaлежнi проекти, а в укрупненому обсязц
3) опис стратегш компани, як1 необхiдно застосувати для досягнення цих фшансових цшей. Опис стратеги може включати в себе таю параметри, як нaуковi дослщження i розробки, заходи пiдвищення ефективносп, розробка нових продуктiв, цiновi стратеги та ш.
Така структура фшансового плану вимагае вш фiнaнсового менеджера шдприемства розглядати сукупний ефект швестицшних ршень i рiшень щодо фшансування як поточно!, так i швестицшно! дiяльностi пiдприемствa. Цi рiшення взаемопов'язаш, тому !х не можна приймати окремо. Крiм того, при здшсненш коректного планування фiнaнсовий менеджер повинен вивчати поди, яш можуть негативно вплинути на фiнaнсовi результати дiяльностi пiдприемствa, i розробляти заходи щодо iлюмiнувaння цих впливiв.
Таким чином, у якосп напрямк1в удосконалення фшансового планування на зaлiзничному трaнспортi можна видшити нaступнi:
1) формування чпко! фiнaнсово! стратеги розвитку зaлiзничного транспорту;
2) перехiд вiд оперативного i поточного фiнaнсового планування до стратепчного з поступовим збiльшенням горизонту планування;
3) розробка методiв i моделей стрaтегiчного фiнaнсового планування, яш б враховували можливi негaтивнi впливи зовшшнього середовища рiзно! природи;
4) шдвищення узгодженостi локальних цiлей поточного i оперативного фiнaнсового планування i стрaтегiчно! мети функцiонувaння Укрзaлiзницi i окремих !! пiдприемств i пщроздшв;
5) пiдсилення координац^ окремих рiвнiв фiнaнсового планування (перший рiвень -Укрзaлiзниця, другий - зaлiзницi, третш рiвень -
Вiсник економiки транспорту i промисловостi № 34, 2011
вщдшення зал1зниць, включаючи самостшт ввддши, тдприемства, оргатзацл);
6) поступовий вщхвд в1д надм1рно! детал1зацИ показник1в фшансових платв 1 перехщ до агрегатних.
Висновки. На основ1 проведеного анал1зу можна зробити висновок, що методолопя фшансового планування, прийнята на укра!нських тдприемствах, мае суттев1 недол1ки 1 вщмшносп у пор1внянн1 з методолопею, прийнятою в кра!нах з розвиненою економжою. Удосконалення метод1в фшансового планування дозволить тдвищити кероватсть зал1зничним транспортом 1 ефективтсть його функцюнування.
СПИСОК Л1ТЕРАТУРИ
1. Наказ Мшютерства економ1ки та з питань европейсько! штеграцп «Про затвердження Порядку складання фшансового плану державним тдприемством (кр1м казенного) 1 контролю за !х виконанням» в1д 27.05.2003 р. № 137.
2. Розпорядження Кабшету Мш1стр1в Укра!ни «Стратепя розвитку зал1зничного транспорту на перюд до 2020 року» в1д 16 грудня 2009 р. № 1555-р.
3. Балабанов И. Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта / И. Т. Балабанов. - М.: Финансы и статистика, 1999. - 109 с.
4. Бланк I. А. Фшансовий менеджмент: Уч. поабник / I. А. Бланк. - К.: Ельга, 2008. - 724 с.
5. Брейли Р., Майерс С. Принципы корпоративных финансов / Р. Брейли , С. Майерс. -М.: "ОЛИМП-БИЗНЕС", 1997. - 1120 с.
6. Гринолл Э. Финансы и финансовое планирование для руководителей среднего звена / Э. Гринолл. - М. : Финпресс, 1998. - 96 с.
7. Жилкина А. Н. Финансовое планирование на предприятии / А. Н. Жилкина. -М.: ООО Фирма «Благовест-В», 2004. - 248 с.
8. Зал1зничний транспорт Укра!ни на пороз1 реформування / Ю. М. Цветов,
М. В. Макаренко, А. Д. Лашко та íh.. - К.: ДЕТУТ, 2008. - 189 с.
9. Книга А. С. Финансовое планирование и бюджетирование: Уч. пособие / А. С. Книга, О. В. Чобур.: Алт. гос. тех. ун-т им. И. И. Ползунова. - Барнаул: Изд-во АлтГТУ, 2009.
- 127 с.
10. Ковалева А. М. Финансы в управлении предприятием / А. М. Ковалева. - М.: Финансы и статистика, 1995. - 317 с.
11. Крамаренко Г. О., Чорна О. £. Фшансовий менеджмент. 2-ге вид.: Пгдручник / Г. О. Крамаренко, О. £. Чорна. - Кшв: Центр учбово! лгтератури, 2009. - 520 с.
12. Марцин В. С. Планування як основна складова процесу фгнансово! дiяльностi /
B. С. Марцин // Фгнанси Укра!ни. - 2008. - № 4. -
C. 23-31.
13. Семенова Д. А. Финансовое планирование как основа бюджетирования / Д. А. Семенова // Финансы, учет, банки. - 2009. -Вып. № 1 (15). - С. 51-57.
14. Тарасюк Г. М., Шваб Л. I. Планування дiяльностi тдприемства: Навч. поабник 3-е вид. / Г. М Тарасюк, Л. I. Шваб. - К.: Каравела, 2008. -352 с.
15. Фшанси тдприемств: Шдручник / За ред. А. М. Поддерьопна. - К: Вид-во КНЕУ, 2002.
- 323 с.
16. Фшансове планування i управлшня на тдприемствах: Навч. поабник / Семенов Г. А., Бугай В. З., Семенов А. Г., Бугай А. В. - Кшв: Центр учбово! лггератури, 2007. - 432 с.
17. Хорн Дж. К. Основы управления финансами / Дж. К. Хорн. - М.: "Финансы и статистика", 1996. - 383 с.
18. Шелудько В. М. Фгнансовий менеджмент: Пгдручник / В. М. Шелудько. - К.: Знання, 2006. - 439 с.
19. Brigham E. Fundamentals of Financial Management. - The Dryden Press, 1992.
20. Finance Project (http://www.finance-rus.com).
Аннотация. В статье рассмотрены подходы к определению понятия «финансовое планирование», выделены недостатки существующей системы финансового планирования, проведен сравнительный анализ сущности финансового планирования и бюджетирования, предложены направления усовершенствования финансового планирования на железнодорожном транспорте.
Ключевые слова: финансовое планирование, финансовый план, бюджетирование.
Summary.. In the article are considered approaches to the determination of financial planning, are chose defects of Ukrainian financial planning system, is conducted analysis of financial planning and budgeting, are offered directions to improvement of financial planning in railroad transport.
Keywords: financial planning, financial plan, budgeting.
Експертредакцшног колегИ к.е.н., доцент УкрДАЗТТокмакова 1.В.
Bíciiiik економжи транспорту i промисловост № 34, 2011
